834891_2015_岳达生物_2015年年度报告_2016-04-04.pdf

西安岳达生物科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-004 第 1 页 共 93 页 岳达生物 NEEQ:834891 西安岳达生物科技股份有限公司 Xian Daynatural Inc 年度报告 2015 西安岳达生物科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-004 第 2 页 共 93 页 公公 司司 年年 度度 大大 事事 记记 2015 年 8 月 19 日，公司成立全资子公司：西安联同通用标准技术服务有限公司。2015 年 12 月 8 日，公司取得由陕西省科学技术厅下发的陕技贸高新字第 0642 号陕西省技术贸易许可证。2015 年 12 月 25 日公司成功挂牌新三板。西安岳达生物科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-004 第 3 页 共 93 页 目目 录录 第一节 声明与提示.5 第二节 公司概况.7 第三节 会计数据和财务指标摘要.9 第四节 管理层讨论与分析.11 第五节 重要事项.21 第六节 股本变动及股东情况.23 第七节 融资及分配情况.25 第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况.26 第九节 公司治理及内部控制.31 第十节 财务报告.34 西安岳达生物科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-004 第 4 页 共 93 页 释义释义 释义项目释义项目 释义释义 公司、本公司、股份公司、岳达生物 指 西安岳达生物科技股份有限公司 岳达有限、有限公司 指 西安岳达植物科技有限公司 宇恒投资 指 云南宇恒投资开发有限公司 天润化工 指 陕西天润植物化工有限公司 果谷生物 指 西安果谷生物科技有限公司 联同通用、联通有限 指 西安联同通用标准技术服务有限公司 西安市工商局 指 西安市工商行政管理局 股东大会 指 西安岳达生物科技股份有限公司股东大会 股东会 指 西安岳达植物科技有限公司股东会 董事会 指 西安岳达生物科技股份有限公司董事会 监事会 指 西安岳达生物科技股份有限公司监事会 三会 指 公司股东大会、董事会、监事会 高级管理人员 指 总经理、财务总监、董事会秘书 全国股份转让系统、股转公司、股转系统 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 报告期、本报告期、本年度 指 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 主办券商、西部证券 指 西部证券股份有限公司 元、万元 指 人民币元、人民币万元 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 公司章程 指 最近一次经股东大会批准的股份公司章程 医药中间体 指 原料药工艺步骤中产生的、必须经过进一步分子变化或精制才能成为原料药的一种物料 皂甙 指 是广泛存在于植物界的一种特殊甙类,其水溶液振摇后可产生持久的肥皂样泡沫 创新药 指 具有自主知识产权专利的药物。首先从实验室发现新的分子或化合物开始，经过动物实验了解其安全性以及毒性反应，了解在动物体内的代谢过程，作用部位和作用效果，再经过首次人体试验，经历 I 期,II 期，III 期临床试验，证实安全有效及质量可控制之后，才可以获得药物监管机构的批准 仿制药 指 与原研药在剂量、安全性和效力、质量、作用以及适应症上相同的一种仿制品 GMP 指 药品生产质量管理规范，是一套适用于制药、食品等行业的强制性标准 西安岳达生物科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-004 第 5 页 共 93 页 第一节 声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证年度报告中财务报告的真实、完整。事项 是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 重要重要风险提示风险提示表表 重要风险事项名称 重要风险事项简要描述 原材料价格波动风险 公司原材料以植物提取物粗品为主，由于植物提取物粗品的原材料大多数为中药、农、林副产品，其种植、采摘和收购具有周期性、区域性及季节性的明显特征，其供应受地域限制、丰采或减产、其他行业应用等影响，价格、供应量具有一定的不稳定因素，原材料采购量及采购价格会对公司业绩产生直接影响。市场竞争加剧风险 公司在行业内属于成立时间较短、规模较小的企业，虽然公司一直将研发视为企业发展的核心，也积累了一定的客户资源，但如果未来公司在新品开发、客户开发与维护等方面不能有效把握，随着市场竞争的加剧，公司的产品销售、盈利能力及市场地位可能受到影响。实际控制人不当控制的风险 张天、冯淼夫妇为公司共同实际控制人，二人合计直接持有公司 77.00%的股份，因此公司存在实际控制人张天、冯淼夫妇利用其实际控制地位，通过行使表决权等方式对公司的经营决策、人事及财务等进行不当控制，从而使得公司决策偏离中小股东最佳利益目标的风险，或会给公司经营和其他少数权益股东带来风险。外贸退税政策变动的风险 报告期内，因我国外贸退税优惠政策，公司 2015 年、2014 年和 2013 年出口退税金额分别为 206,575.08 元、488,601.89 元、546,039.19 元，占当期营业收入的比例分别为 1.86%、5.22%、7.69%，占当期净利润的比例分别为-8.92%、60.47%、122.69%，虽然公司报告期内出口退税金额占营业收入和净利润比例呈下降趋势，但未来仍存在出口退税政策发生变化对公司经营业绩产生较大影响的风险。西安岳达生物科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-004 第 6 页 共 93 页 本期重大风险是否发生重大变化：否 西安岳达生物科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-004 第 7 页 共 93 页 第二节 公司概况 一、基本信息 公司中文全称 西安岳达生物科技股份有限公司 英文名称及缩写 Xian Daynatural Inc 证券简称 岳达生物 证券代码 834891 法定代表人 张天 注册地址 西安市高新区锦业路 69 号 C 区 1 号瞪羚谷 F 栋 501 室 办公地址 西安市高新区锦业路 69 号 C 区 1 号瞪羚谷 F 栋 501 室 主办券商 西部证券股份有限公司 主办券商办公地址 西安市东新街 232 号信托大厦 会计师事务所 希格玛会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 武金胜、赵琰 会计师事务所办公地址 西安市高新区高新路 25 号希格玛大厦三层、四层 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 唐亦蜜 电话 029-88346077 传真 029-88346304 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 西安市高新区锦业路 69 号 C 区 1 号瞪羚谷 F 栋 501 室710077 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 西安岳达生物科技股份有限公司人力资源部办公室 三、企业信息 单位：股 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2015 年 12 月 25 日 行业（证监会规定的行业大类）C27 医药制造业 主要产品与服务项目 植物提取物 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本 22,000,000 控股股东 冯淼 实际控制人 冯淼、张天 四、注册情况 项目 号码 报告期内是否变更 西安岳达生物科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-004 第 8 页 共 93 页 企业法人营业执照注册号 610131100023631 否 税务登记证号码 61019868387892X 否 组织机构代码 68387892-X 否 西安岳达生物科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-004 第 9 页 共 93 页 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 11,117,049.05 9,357,901.87 18.80%毛利率 28.28%31.56%-归属于挂牌公司股东的净利润-2,316,395.06 808,069.30-386.66%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-2,441,852.66 530,678.74-560.14%加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-21.31%49.76%-加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-22.46%32.68%-基本每股收益-0.12 0.81-114.81%二、偿债能力 单位：元 本期本期期期末末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 22,226,818.51 6,871,658.30 223.46%负债总计 2,515,084.68 4,843,529.41-48.07%归属于挂牌公司股东的净资产 19,711,733.83 2,028,128.89 871.92%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.02 2.03-49.75%资产负债率 11.32%70.49%-流动比率 6.87 1.31-利息保障倍数-三、营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-5,953,504.15 936,561.96-应收账款周转率 28.63 674.69-存货周转率 2.46 1.89-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率 223.46%87.13%-营业收入增长率 18.80%31.81%-净利润增长率-386.66%81.56%-西安岳达生物科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-004 第 10 页 共 93 页 五、股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 22,000,000 22,000,000-计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-带有转股条款的债券-期权数量-六、非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动资产处置损益-11,126.99 计入当期损益的政府补助 158,541.83 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 234.32 非经常性损益合计非经常性损益合计 147,649.16 所得税影响数 22,191.56 少数股东权益影响额（税后）-非经常性损益净额非经常性损益净额 125,457.60 西安岳达生物科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-004 第 11 页 共 93 页 第四节 管理层讨论与分析 一、经营分析（一）（一）商业模式商业模式 1、公司目前所处细分行业为 C2760 生物药品制造。2、公司主营业务为植物提取物的研发、生产和销售。公司的上游为原植物及植物提取物粗品供应商，下游为食品、饮料、保健食品、化妆品以及医药行业的生产企业。3、公司产品包括各类植物提取物，按照产品用途的不同，可以分为天然食品原料类和天然医药中间体类。天然食品原料类是公司对植物提取物粗品一般精细加工后的产品，主要供应食品、保健品等行业的生产企业；天然医药中间体类是公司对天然植物经过生物提取、转化后形成的产品，主要供应原料药生产企业。4、客户类型包括以出口为主的中间贸易商及如食品饮料、保健品、制药企业等终端客户。公司通过电商平台、网络查询、行业展会等渠道获取客户需求信息，以电子邮件、电话、会面等方式直接销售。5、公司的主要商业模式为：（1）研发模式：公司建立了以董事长为首的研发团队，采用自主研发为主，合作研发为辅的研发模式。目前公司已与清华大学建立了合作研发关系。公司经过多年的发展，积累了稳定的大客户资源，老客户每年的产品需求是公司研发项目的主要来源。此外，公司也会根据销售部反馈的市场需求开发少量新品。公司凭借较强的研发实力，通过开发制药类新客户，逐步建立创新药、仿制药合作研发关系。公司依托客户定制需求为主的获取研发项目的方式，为研发成果直接转化为销售收入提供了保障，避免了低效率的研发投入。（2）采购模式：公司生产经营过程中主要采购包括各类原植物、植物提取物粗品等原料以及包括溶剂、麦芽糊精、包装材料等辅料。长期备货类产品在原材料供应季节集中采购，其他产品根据客户订单按需采购。公司采购人员根据供应商的产能、产品质量、价格稳定性、交货速度、售后服务质量等指标筛选供应商，并在每年不定期审查，确定长期合作的合格供应商名录。公司根据采购需求与供应商签订采购协议，供应商分批或整批供货，质检部对每批次货品进行严格的质量检验，合格后方可入库。（3）生产模式：报告期内，公司生产模式为自产模式。针对长期备货类产品公司根据上年销售情况及当年市场情况预测制定年度生产计划组织生产，维持一定的库存量;针对以销定产类产品公司根据客户订单需求组织生产。采购部根据库存情况及生产计划实施采购，研发部对生产工艺提供指导，质检部负责原料采购、生产、出入库等各环节的质量管理与控制，保障产品符合客户规格、质量、运输标准，按时完成订单。（4）销售模式：公司设立了内贸部和外贸部，分别负责国内及国外客户开发及维护。客户类型包括以出口为主的中间贸易商及如食品饮料、保健品、制药企业等终端客户。公司通过电商平台、网络查询、行业展会等渠道获取客户需求信息，以电子邮件、电话、会面等方式直接销售。根据成本加成及与客户协商确定产品价格，以技术研发为支持，提供可定制、高品质的产品及售后技术服务。凭借突出的研发实力及较为成熟的生产工艺，公司产品重心未来将逐步向具有高附加值的医药中间体倾斜。公司目前已获得一定制药企业客户资源，通过与制药企业签订技术合作协议，共同开发创新药、仿制药，实现销售，共享利润。报告期内，商业模式未发生变化。年度内变化统计：事项事项 是或否是或否 西安岳达生物科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-004 第 12 页 共 93 页 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否 （二）报告期内经营情况回顾（二）报告期内经营情况回顾 报告期内，公司管理层紧紧围绕年初制定的经营目标，公司重点进行新产品的研发工作，利用公司技术优势有效降低产品成本；进一步开拓市场，在正常生产经营的过程中，狠抓安全环保，有效进行了风险把控。2015 年，公司实现营业收入 11,117,049.05 元，利润总额和净利润分别为-2,729,537.83 元、-2,316,395.06 元，同比减少-351.28%、-386.66%，主要原因为公司管理费用大幅增加及原材料价格上涨导致毛利率下降所致。截止 2015 年 12 月 31 日，公司总资产为 22,226,818.51 元，净资产为 19,711,733.83 元。报告期内，公司业务、产品或服务未发生重大变化，未对公司经营情况产生影响。1、主营业务分析、主营业务分析（1）利润构成）利润构成 单位：元单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入占营业收入的比重的比重 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入占营业收入的比重的比重 营业收入 11,117,049.05 18.80%-9,357,901.87 31.81%-营业成本 7,973,444.59 24.50%71.72%6,404,231.48 26.08%68.44%毛利率 28.28%-31.56%-管理费用 5,115,157.01 250.07%46.01%1,461,173.26 60.50%15.61%销售费用 994,393.68 28.66%8.94%772,882.72 24.75%8.26%财务费用-105,493.45-1,208.94%-0.95%-8,059.43-164.56%-0.09%营业利润-2,877,186.99-501.61%-25.88%716,408.01 45.38%7.66%营业外收入 158,841.94-57.05%1.43%369,866.09 328.58%3.95%营业外支出 11,192.78 93,095.50%0.10%12.01-87.62%0.00%净利润-2,316,395.06-386.66%-20.84%808,069.30 81.56%8.64%项目重大变动原因：1、本期管理费用为 511.52 万元，较上期增长 250.07%，主要原因为公司研发投入加大；积极引进公司发展急需的各类人才，期末在册员工人数增加 30 人，增幅达到 96.78%，仅研发人员就增加22 人，所以整体增加了员工工资及办公费。此外，2015 年公司完成股份制改造和新三板挂牌，当期支付的新三板推荐挂牌、律师、审计、资产评估等服务费增加。2、本期财务费用较上期减少 1208.94%,主要原因为本期增资 2000 万元，使相应银行存款增加，利息收入增加。西安岳达生物科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-004 第 13 页 共 93 页 3、本期营业利润较上期减少 501.61%，主要原因为：(1)报告期内管理费用急剧增加，仅管理费用占收入比重就达到 46.01%，(2)由于原材料价格有所上升且报告期内厂房装修导致辅助生产成本增加，所以产品单位成本有所增加，毛利率有所下降。4、本期营业外收入较上期下降 57.05%,主要原因为本期政府补助减少。5、本期营业外支出较上期增长 93095.50%,主要原因为本期固定资产报废。6、本期净利润较上期减少 386.66%,主要原因为：1）报告期内管理费用急剧增加，仅管理费用占收入的比重就达到了 46.01%；2）原材料价格上升导致毛利率有所减少；3）政府补助减少致营业外收入减少，所以净利润有所减少。（2）收入构成）收入构成 单位：元单位：元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期收入金额上期收入金额 上期成本上期成本金额金额 主营业务收入 11,117,049.05 7,973,444.59 9,357,901.87 6,404,231.48 其他业务收入-合计合计 11,117,049.05 7,973,444.59 9,357,901.87 6,404,231.48 按产品或区域分类分析：单位：元单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例 上期收入金额上期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例 天然食品原料 7,684,907.86 69.13%7,450,129.36 79.61%天然医药中间体 2,759,344.13 24.82%1,350,826.70 14.44%其他 672,797.06 6.05%556,945.81 5.95%合计 11,117,049.05 100.00%9,357,901.87 100.00%收入构成变动的原因 天然医药中间体收入上升主要原因为：南欧大戟提取物销售额增加 1,185,640.98 元，较上期大幅度增长 115.6%，毛利率较高，报告期内在销售收入中的占比呈上升趋势；本期天然食品原料与上期相比收入变化不大，占营业收入比例变动超过 10%的原因为天然医药中间体收入增加，导致总收入增加，进而影响天然食品原料的比重。（3）现金流量状况）现金流量状况 单位：元单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额-5,953,504.15 936,561.96 投资活动产生的现金流量净额-3,822,401.78-293,606.00 筹资活动产生的现金流量净额 20,000,000.00 0.00 现金流量分析：1、经营活动产生的现金流量净额变动达到 735.68%，主要原因为报告期内公司管理费用剧增（详细原因参见“管理费用-项目重大变动原因分析”）；2、投资活动产生的现金流量净额变动达到 1201.88%，主要原因为报告期内加大研发投资，购买了大量研发设备所致；3、筹资活动产生的现金流量净额变动主要原因为报告期内增资所致；4、本年度公司经营活动产生的现金流量与本年度净利润差异 363.71 万元，主要原因为本年亏损及坏账准备计提递延所得税资产 41.31 万元、预付账款增加 230.46 万元、应收账款增加76.88 万元所致。（4）主要客户情况）主要客户情况 单位：元单位：元 西安岳达生物科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-004 第 14 页 共 93 页 序序号号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存是否存在关联在关联关系关系 1 四川协力制药有限公司 2,407,863.24 21.66%否 2 PT GLOBAL CHEMINDO MEGATRADING 2,054,207.22 18.48%否 3 FLYING-PHARM CO.,LIMITED（香港福莱盈有限责任公司）1,062,536.91 9.56%是 4 陕西天润植物化工有限公司 616,064.10 5.54%是 5 西安海斯夫生物科技有限公司 586,837.59 5.28%否 合计合计 6,727,509.06 60.52%-注：其中第四名陕西天润植物化工有限公司及第三名 FLYING-PHARM CO.,LIMITED（香港福莱盈有限责任公司）为公司关联方。天润化工为公司实际控制人关系密切的家庭成员控制的公司，FLYING-PHARM CO.,LIMITED（香港福莱盈有限责任公司）为公司实际控制人控制的其他公司。FLYING-PHARM CO.,LIMITED（香港福莱盈有限责任公司）已于 2015 年12 月 11 日注销完成；天润化工已于 2015 年 8 月 26 日取得西安市高新区税务局出具的注销受理通知书，现正在办理注销手续，已向工商主管部门递交了注销材料。（5）主要供应商情况）主要供应商情况 单位：元单位：元 序序号号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在是否存在关联关系关联关系 1 抚松县安东参业有限公司 679,487.19 12.81%否 2 集安嘉元生物科技有限公司 636,282.06 12.00%否 3 吉林长青参业有限公司 560,469.90 10.57%否 4 陕西全盛化工原料有限公司 284,147.86 5.36%否 5 山西安顺生物科技有限公司 170,000.00 3.21%否 合计合计 2,330,387.01 43.94%-注：以上公司均为我公司原辅料供应商。（6）研发支出）研发支出 单位：元单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额 1,442,415.10 88,915.25 研发投入占营业收入的比例 12.97%0.80%2、资产负债结构分析、资产负债结构分析 单位：元单位：元 本本年年期末期末 上年期末上年期末 项目项目 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产占总资产的比重的比重 金额金额 变动变动 比例比例 占总资占总资产的比产的比重重 占总资产占总资产比重的增比重的增减减 货币资金 11,821,866.79 650.61%53.19%1,574,963.11 68.99%22.92%30.27%应收账款 768,757.17-3.46%-100.00%-3.46%存货 1,962,416.25-56.70%8.83%4,531,661.91 102.92%65.95%-57.12%长期股权投资-固定资产 3,084,083.78 470.32%13.88%540,767.91 58.20%7.87%6.01%在建工程-西安岳达生物科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-004 第 15 页 共 93 页 短期借款-长期借款-资产总计 22,226,818.51 223.46%-6,871,658.30 87.13%-资产负债项目重大变动原因：1、货币资金较上年增加 650.61%，主要原因为报告期增资 2000 万元所致。2、存货较上年减少 56.7%，其中原材料变动较大，本年年末为 73.34 万元，上年年末为 375.04 万元（2014 年原材料价格较低，囤货较多），原材料本期减少 301.7 万元，主要原因为报告期内生产产品消耗所致。3、固定资产较上年增加 470.32%，主要原因为公司加大研发投入，购买大量研发设备所致。3、投资状况分析、投资状况分析（1）主要控股子公司、参股公司情况）主要控股子公司、参股公司情况 公司于 2015 年 8 月 19 日设立全资子公司：西安联同通用标准技术服务有限公司。注册资本100 万元，主营业务为：检验检测、检验检测技术咨询。报告期内，来源于西安联同的净利润未对公司净利润影响达 10%以上。（2）委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无 （三）外部环境的分析（三）外部环境的分析 近年来，得益于全球食品饮料、膳食补充剂、化妆品、医药等下游产业快速发展，以及消费者对“天然健康”等理念的日益重视，国内植物提取物行业表现出强劲的增长势头。我国植物提取物行业发展不到20年，民营植物提取物企业多在缺少“呵护”的条件下成长发展起来，在应对一次又一次的金融“海啸”的挑战中不断壮大。据全球市场慨况据国际植物提取物展览会暨研讨会(PEEC)统计数据，2013年全球植物提取物销售额达540亿美元，年均市场发展速度约为18%。目前，植物提取物的应用领域已经逐步突破传统的药品原料、保健功能食品、食品添加剂及化妆品等领域，受到饲料添加剂、植物源兽药、植物源农药等全新行业的青睐，蕴藏着新的巨大需求。植物提取物粗品的原材料大多数为中药、农、林副产品，其种植、采摘和收购具有周期性、区域性及季节性的明显特征，其供应受地域限制、丰采或减产等影响，所以原材料价格、供应量受季节周期性影响。植物提取物行业整体已呈现出企业数量多、规模普遍较小、产品差异性较小的局面，行业内竞争较为激烈。公司一直将研发视为企业发展的核心，也积累了一定的客户资源，未来将继续加强研发，增强产品及服务的差异化优势，提升自身竞争力，降低市场竞争对公司的不利影响。（四）竞争优势分析（四）竞争优势分析 1、竞争地位分析：与行业内主要企业相比，公司成立时间较晚，但发展较快。公司 2015 年、2014 年度、2013 年度营业收入分别为 11,117,049.05 元、9,357,901.87 元、7,099,337.05 元，增长速度较快。随着公司天然医药中间体类产品市场销售放量，公司有望快速成长为规模以上植物提取物生产企业。公司产品质量优、性价比高，技术服务优势突出，能够满足客户定制需求，拥有稳定的客户资源。随着未来销售网络深化、产品结构优化、研发成果强化，公司的销售收入将迎来快速增长，竞争地位有望提升。2、竞争优势分析：1）研发团队优势 西安岳达生物科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-004 第 16 页 共 93 页 公司拥有一支 29 人的研发团队，其中含博士 2 人，硕士 5 人，另有多名技术顾问，分别在材料学、有机合成、蛋白质工程、酶促合成、分离技术方面拥有丰富的科研实践经验，为公司技术研发提供有力保障。此外，公司已与清华大学建立技术合作关系，以深化公司技术开发，保持公司核心技术的先进性。2）技术优势 公司经过多年的发展积累了多项自主研发技术，其中已有 3 项取得国家发明专利，15 项正在申请的发明专利已获得正式受理，另有多项非专利技术。公司的技术优势主要体现在三方面:一是可以利用生物酶催化技术实现比如人参皂甙 Rh2、淫羊藿次甙 II、三七素、红景天苷、络赛等多种有效成分的直接合成而不依赖于原植物，解决了野生植物资源已现匮乏的困境；二是通过完善的分离体系和先进的分离设备实现定向分离有效物质，获得高纯度医药中间体产品，此类产品在行业内具有技术门槛高、附加值高的特点；三是主要工艺环节方便快捷，能够实现低成本、无污染、无残留物，获得高品质的产成品。3）原料控制优势 公司原料以向同行业企业采购植物粗提品为主，将竞争关系转化为上下游关系，有效规避了原植物收购可能面临的有效成分不足以及资金流动性不足的风险，将精力集中于高附加值工艺环节。公司按照严格供应商筛选标准，与多家合格供应商建立了长期的合作关系，以保证原料质量、价格、供应量的稳定性。4）客户资源优势 公司凭借突出的研发实力及成熟的生产工艺，逐步向以医药中间体为主要产品的企业转型，已经积累了一定优质的制药企业客户资源，该类客户普遍具有资金实力强、管理规范、订单稳定的优势。公司通过签订技术合作协议锁定此类高净值客户，共同开发创新药、仿制药，共享资源，依托制药企业的资质优势、资金优势、产品转化优势、渠道优势等能够大幅提升技术成果规模转化的成功率，为公司储备充足的订单需求。3、竞争劣势分析：1）生产规模较小 我国植物提取物行业起步于 2000 年左右，公司成立于 2009 年 3 月，较为年轻。公司目前具备年原料消耗 100 吨，产成品逾 70 吨的产能，年营业收入 1,000 万元左右，在行业内规模较小，知名度较低。依托较强的研发实力，公司单位产品附加值较高，公司营业收入实现较快增长。公司计划未来通过将低附加值生产环节转化为委托加工的方式，以解决产能问题，增加产量扩大销售，提升公司产品的市场份额。2）公司专业人才储备有待进一步扩充 公司目前已组建 29 人的研发团队，但作为以研发为核心资源的植物提取物企业，公司人才储备有待进一步扩充。公司已通过与西安电子科技大学等高校建立实习培训基地，通过为在校生提供实习机会的方式为公司后续壮大研发团队提前储备高素质专业人才。（五）持续经营评价（五）持续经营评价 基于以下几点，公司管理层认为公司具备较强的持续经营能力 1、合理的股权结构及较为完善的治理结构 公司的股东结构较为合理，公司建立了较为完善的治理机构，形成股东大会、董事会、监事会、管理团队、部门分级授权管理的机制。2、优秀的管理团队 公司的管理团队在植物提取物行业 研发、生产和销售方面具有数十年的经验，具有较强的行业经验。3、较强的创新能力 西安岳达生物科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-004 第 17 页 共 93 页 公司为高科技企业，长期与清华大学等高等院校形成良好的合作机制，创新能力较强，为公司的持续经营奠定了良好的技术研发基础。报告期内并不存在对公司持续盈利造成重大不利影响的因素。因此，在所处行业的经营环境未发生重大不利变化、未出现不利于正常经营的突发事件，以及未发生其他不可抗力事件的情况下，公司具备持续盈利能力。（六（六）自愿披露自愿披露 报告期内，原 HALAL 清真认证证书已于 2015 年 12 月 23 日过期。新 HALAL 清真认证证书于2016 年 1 月 20 日颁发。证书编号为 00190059811111，有效期至 2018 年 1 月 19 日。二、未来展望（一）（一）行业发展趋势行业发展趋势 植物提取物是生物医药的核心原料和产品，目前被广泛应用于植物药、食品添加剂、功能性食品、化妆品等生产领域。近年来，随着社会的发展和人们生活水平的提高，人们自我保健意识的不断增强，对疾病的关注已经由单纯的治疗转向预防，在新的医学模式影响下，具备功能性或活性的植物提取物产品备受青睐。据全球市场慨况据国际植物提取物展览会暨研讨会(PEEC)统计数据，2013年全球植物提取物销售额达540亿美元，年均市场发展速度约为18%。目前，植物提取物的应用领域已经逐步突破传统的药品原料、保健功能食品、食品添加剂及化妆品等领域，受到饲料添加剂、植物源兽药、植物源农药等全新行业的青睐，蕴藏着新的巨大需求。我国的植物提取物产品出口保持快速增长。国际市场的需求不断增长以及产业扶持政策的出台，使得我国植物提取物产品出口未来前景广阔。（二）公司发展战略（二）公司发展战略 1、拓展新的业务方向 一方面，依托公司较强的自主研发能力及与科研院校的合作关系，公司未来可通过提供技术转化服务，帮助其他生物医药企业实现生产工艺的优化以及科研成果的市场化转化，以获取服务费用或者项目分成。另一方面，公司已设立子公司联同有限，专门从事第三方检测业务，目前正申请相关资质。随着国家逐步向民营企业开放第三方检测市场，子公司未来计划通过进入国家或地区质量监督检验检疫部门、出入境检验检疫部门、食品药品监督管理部门的合格第三方检测机构名录，将打开新的市场空间。2、加大研发投入、产品开发横纵并举 研发实力是公司的核心竞争力，未来公司将进一步加大研发投入，从人员结构、机器设备、研发课题上多层次提升公司的研发软实力和硬实力。一是招聘行业内具有丰富研发实践经验的专业人才，完善团队建设；二是通过与高校产学研合作，合作开发新技术的同时储备人才；三是加大研发用设备投入，以适应实验、检验需求；四是通过申报国家级、省市级专题科研项目，促进研发水平的提升。3、加强市场开拓能力、优化客户结构 为了契合公司向制药企业转型的战略规划，公司未来将进一步加强市场开拓能力，以制药类客户为重点，挖掘产品需求，建立长期稳定的客户关系。对于部分优质客户可通过签订技术合作西安岳达生物科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-004 第 18 页 共 93 页 协议的方式，共同开发创新药、仿制药，共享资源，增加公司利润来源。4、获得关键资质认证，实现转型 公司未来将通过获取关键资质，逐步向医药产业链条的下游转型。目标资质主要包括：一是新药研发许可，目前公司已通过陕西省药监局药物GLP机构认定，并已与个别制药企业建立合作关系，通过创新药、仿制药共享利润；二是药品许可认证和 GMP 认证，由此转向原料药生产，提高产品的技术含量和竞争壁垒。（三三）经营计划或目标）经营计划或目标 未来几年公司主要发展计划如下:1、整体经营目标 公司致力于快速成长为拥有先进科研技术的植物提取物、医药中间体的研发、生产及销售一体化的生物医药企业。2、产品发展战略 公司将继续开发新产品，申请新专利，择机实现工业化生产并进行市场推广。3、技术开发战略 公司将进一步提升企业自主研发能力，加强与国内著名院校合作。在开发新产品方面，将基于原有研发成果进行后续的配方开发和优化，使得产品更易被市场接受，实现与下游厂商的无缝对接；除开发新产品外，对既有已实现工业化生产的产品进行持续工艺改进，促进产品生产工艺更加优化，提高得率及产品品质。4、市场开发战略 公司将利用自身的技术优势和多年市场积累的先行优势，继续扩大业务规模，与国内其他知名制药企业加深合作，实现优势互补，不断提升公司产品的市场占有率。5、人力资源发展计划 公司将进一步做好人才规划和储备，确保公司迅速发展的需要。在加强外部招聘工作的同时加大内部培养力度，打造人才梯队，帮助高度认同企业文化和价值、具备发展潜力的内部员工实现良好的职业发展。6、再融资计划 公司将根据企业发展的实际状况，在适当的时机进行融资，以满足公司产品开发、技术改造及补充流动资金的需要，保证和促进公司长远发展。上述经营计划并不构成对投资者的业绩承诺，投资者应对此保持足够的风险意识，并且应当理解经营计划与业绩承诺之间的差异。（四）不确定性因素（四）不确定性因素 公司目前尚处于成长期，在公司治理以及财务规范性方面存在待完善之处。并且，公司当前规模在同类企业中相对较小，抗风险能力较弱，因此需要公司未来更加注重规范运作，并在经营风险和财务风险可控的范围内不断提升公司业绩，进一步做大做强。1、公司规模有待进一步扩大 公司目前尚处于成长期，公司规模在同类企业中相对较小，在抗风险能力、研发投入等方面稍显不足，为了进一步提高公司抗风险能力，充分