833516_2015_牧宝车居_河南牧宝车居股份有限公司2015年年度报告_2016-04-04.pdf

公告编号：2016-006 证券代码：833516 证券简称：牧宝车居 主办券商：江海证券 第1 页，共 106 页 河南牧宝车居股份有限公司 2015 年年度报告 二零一六年四月 公告编号：2016-006 证券代码：833516 证券简称：牧宝车居 主办券商：江海证券 第2 页，共 106 页 2015 年 8 月公司成功登录全国中小企业股份转让系统。公司荣获开封市委、市政府颁发的 2015 年度工业强市产业发展奖。公司荣获开封市委、市政府颁发的 2015 年度工业强市科技创新先进企业。公司荣获江淮汽车颁发的开发贡献奖。公 司 年 度 大 事 记 河南牧宝车居股份有限公司 2015 年度报告 第3 页，共 106 页 目录目录 第一节声明与提示.5 第二节公司概况.7 第三节会计数据和财务指标摘要.9 第四节管理层讨论与分析.11 第五节重要事项.20 第六节股本变动及股东情况.22 第七节融资及分配情况.25 第八节董事、监事、高级管理人员及员工情况.25 第九节公司治理及内部控制.30 第十节财务报告.35 河南牧宝车居股份有限公司 2015 年度报告 第4 页，共 106 页 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 牧宝股份、公司、本公司、股份公司、母公司 河南牧宝车居股份有限公司 宝盛投资 开封市宝盛投资合伙企业（有限合伙），持有公司股份 31.66%宝瑞信息 开封市宝瑞信息技术合伙企业（有限合伙），持有公司股份 16.30%牧宝有限、有限公司 河南牧宝实业有限公司，本公司前身 上海梦卡 上海梦卡电子商务有限公司，本公司全资子公司 车居优品 河南车居优品电子商务有限公司，本公司全资子公司 元、万元 人民币元、人民币万元 中国证监会、证监会 中国证券监督管理委员会 全国股份转让系统 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 三会 股东（大）会、董事会、监事会 股东大会 河南牧宝车居股份有限公司股东大会 董事会 河南牧宝车居股份有限公司董事会 监事会 河南牧宝车居股份有限公司监事会 高级管理人员 本公司总经理、副总经理、董事会秘书、财务负责人 管理层 本公司董事、监事及高级管理人员 公司法 中华人民共和国公司法 汽车用品 指应用于汽车改装、汽车美容、汽车装饰等汽车零部件及相关产品，是汽车在使用过程中延伸的产品系列，主要包括汽车电子、电器产品（如车载导航仪、车载影音、车载冰箱）；汽车安全系统（防盗器、倒车雷达）；汽车美容养护用品（润滑油、车蜡）；汽车装饰品（座椅座垫、汽车香水、装饰类工艺品等）汽车后市场 指汽车销售后，围绕汽车使用过程中的各种服务，它涵盖了消费者买车后所需的一切服务。也就是说，汽车从售出到报废的过程中，围绕汽车售后使用环节各种后继需要和服务而产生的一系列交易活动的总称。河南牧宝车居股份有限公司 2015 年度报告 第5 页，共 106 页 第一节 声明与提示【声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人马伟、主管会计工作负责人王玉彬及会计机构负责人（会计主管人员）刘平华保证年度报告中财务报告的真实、完整。亚太（集团）会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项 是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 运营资金不足的风险 公司所处的汽车后市场行业经营需要投入大量资金进行销售渠道的开拓，尤其企业在成长期如没有外部较大金额资金的注入将很难占领市场份额，虽然金融机构有扶持实体经济的贷款政策，但对于行业内的中小企业贷款难、融资难的问题难以得到根本解决。因此，公司如果没有稳定的资金支持，没有较好的融资能力，正常的生产经营活动就会受到影响。品牌被仿冒的风险 在公司所处的汽车后市场之汽车车内用品细分行业，品牌是影响客户购买选择的重要因素。经过公司的不断努力和创新，公司现拥有 96 项商标，39 项专利权及 4 项美术作品著作权；同时，公司也是行业三项标准 汽车地毯的技术要求（CAB1011-2012）、汽车装饰用化纤制品（CAB1012-2012）及汽车装饰用毛皮制品（CAB1013-2013）的主要参与制定者之一。公司在行业内已经树立了良好的品牌形象，具有较高的知名度与美誉度，并且依托其优秀的产品品质不断提升品牌内在价值。由于该行业属于充分竞争的行业，存在某些不法厂商为获取高额利益，仿冒知名品牌进行非法生产销售的情况。目前，公司销售河南牧宝车居股份有限公司 2015 年度报告 第6 页，共 106 页 范围已经遍布全国 26 个省、自治区、直辖市，一旦仿冒品牌对消费者造成侵害，将对公司声誉造成不利影响。本期重大风险是否发生重大变化：否 河南牧宝车居股份有限公司 2015 年度报告 第7 页，共 106 页 第二节公司概况 一、基本信息 公司中文全称 河南牧宝车居股份有限公司 英文名称及缩写 HENAN MUBO AUTOHOME APPLIANCES CO.,LTD 证券简称 牧宝车居 证券代码 833516 法定代表人 马伟 注册地址 河南省开封市金明大道南段 26 号附 1 号 办公地址 河南省开封市金明大道南段 26 号附 1 号 主办券商 江海证券有限公司 主办券商办公地址 北京市朝阳区东三环南路 58 号富顿中心 A 座 2 层 会计师事务所 亚太（集团）会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 秦世恺 马明 会计师事务所办公地址 北京西城区车公庄大街 9 号五栋大楼 B2 座 301 室 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 袁庆冬 电话 0371-22783219 传真 0371-23118666 电子邮箱 公司网址 http:/ 联系地址及邮政编码 河南省开封市金明大道南段 26 号附 1 号 475000 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 牧宝车居证券法务部 三、企业信息 单位：股 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2015-09-18 行业（证监会规定的行业大类）其他制造业（C41）主要产品与服务项目 汽车车内用品研发与设计、品牌塑造与市场推广、生产及销售渠道建设等业务。普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本 46,000,000 控股股东 马伟 河南牧宝车居股份有限公司 2015 年度报告 第8 页，共 106 页 实际控制人 马伟 四、注册情况 项目 号码 报告期内是否变更 企业法人营业执照注册号 410292000006821 否 税务登记证号码 410218567271645 否 组织机构代码 56727164-5 否 河南牧宝车居股份有限公司 2015 年度报告 第9 页，共 106 页 第三节会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 107,879,693.73 89,888,456.02 20.02 毛利率%39.19%33.45%17.16 归属于挂牌公司股东的净利润 4,115,995.74-1,257,611.32 427.29 归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 3,743,188.46-9,147,738.61 140.92 加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）10.37%-9.46%209.62 加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）9.42%-101.20%109.31 基本每股收益 0.10-0.06 266.67 二、偿债能力 单位单位：元元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例%资产总计 202,743,197.00 223,903,077.91-9.45 负债总计 156,258,225.20 215,384,764.91-27.45 归属于挂牌公司股东的净资产 46,484,971.80 8,193,535.08 467.00 归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.01 0.63 60.32 资产负债率%77.07%96.20%19.89 流动比率 0.97 0.79 22.78 利息保障倍数 0.73-1.18 161.86 河南牧宝车居股份有限公司 2015 年度报告 第10 页，共 106 页 三、营运情况 单位单位：元元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额-77,617,271.86-323,006.10 23929.66 应收账款周转率 4.60 7.29 36.9 存货周转率 0.85 0.75 13.33 四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%-9.00%62.76%114.34 营业收入增长率%20.00%23.50%14.89 净利润增长率%427.00%65.11%555.81 五、股本情况 单位单位：股股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增 减 比增 减 比例例%普通股总股本 46,000,000 13,000,000 253.85 计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-带有转股条款的债券-期权数量-六、非经常性损益 单位单位：元元 项目项目 金额金额 非经常性损益合计 438,596.80 所得税影响数 65,789.52 少数股东权益影响额（税后）-非经常性损益净额 372,807.28 河南牧宝车居股份有限公司 2015 年度报告 第11 页，共 106 页 第四节管理层讨论与分析 一、经营分析(一一)商业模式商业模式 公司是在汽车后市场之汽车车内用品行业内，自主研发、设计、生产和销售汽车车内用品，通过线上和线下渠道，销售汽车座垫、汽车脚垫、汽车内饰精品等产品，同时，着力打造自有品牌优势，建立自主的销售渠道，以获取收入、利润及现金流。（一）销售自有产品 公司自成立以来主营产品为以座垫为主的汽车车内用品。目前公司的座垫销量已位居细分领域前列。未来，随着公司品牌日益深入消费者终端、销售渠道的逐步完善，公司的销售规模将随之增加。（二）打造消费者知名品牌 目前，公司牧宝品牌已成为汽车车内用品细分领域的行业知名品牌。近年来，公司逐步拓宽销售渠道，在传统的省级代理渠道基础上，积极拓展其他线下渠道（如 4S 集团、专业汽车服务连锁商、整车销售商等渠道）和线上渠道（如 O2O、电商平台（如淘宝、京东等）。同时，在省级代理渠道和专业汽车服务连锁商渠道铺设“牧宝健康车居生活馆”，将公司品牌逐渐深入消费者心中，努力将品牌由业内知名品牌提升为中高端汽车车内用品消费者知名品牌。（三）建立自主的销售渠道，进而整合行业其他优势资源 公司为了适应汽车后市场的爆发式增长及年轻群体的消费习惯，公司同时开辟了更加贴近终端消费者的多种销售渠道，包括汽车 4S 店、汽车专业服务提供商（连锁店）、电商及牧宝健康车居生活馆等。该等新型销售渠道较传统的省级经销商渠道相比：具有如下优势：1、将传统的省级经销商销售渠道与新型销售渠道相结合，形成立体的、多层次的、互补的销售网络体系，从而达到资源在整个销售网络体系中有效配置的。2、有利于公司充分利用合作经销商各自的终端渠道优势，减少产品的中间流通环节及销售费用。3、更加接近终端消费者，有利于公司掌握更多终端消费者需求动向，形成更加准确的销售预测，制定更为精准的销售策略。4、有利于整合行业其他优势资源，打造以健康车居为主题的汽车车内用品龙头企业。年度内变化统计：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 河南牧宝车居股份有限公司 2015 年度报告 第12 页，共 106 页 商业模式是否发生变化 否(二二)报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 报告期内，公司实现营业收入 107,879,693.73 元，比去年同期增长 20.02%；净利润4,115,995.74 元，比去年同期增长 427.29%；截止到 2015 年 12 月 31 日，公司总资产为202,743,197 元，净资产为 46,484,971.80 元。在业务拓展方面，报告期内公司业务渠道继续拓展，业务形式不断创新，公司在原有互联网电商的基础上继续拓展线上店铺数量。公司研发了面对终端消费者的平台 Me 车居。通过利益共享的方式该平台公司能够强化公司与省级代理商的合作关系，提高省级代理商的积极性，并且能够不断抓取终端消费者的需求，并有针对性地提出改进措施。在生产技术研发方面，根据终端消费需求，研发了“软包养生汽车座垫”，对汽车座椅上安装的座垫的座部、背部的侧围结构造型进行研究，用以指导生产，提高产品对汽车座椅的保护作用，减少汽车座椅的磨损。对锁边工艺进行改进，增加机器部件，提高产品加工的工作效率，节约人工，减少工时。1.1.主营业务分析主营业务分析 (1)(1)利润构成利润构成 单位：元单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比变动比例例%占营业收占营业收入 的入 的 比比重重%金额金额 变动比例变动比例%占营业收占营业收入 的入 的 比比重重%营业收入 107,879,693.73 20.02-89,888,456.02 23.50-营业成本 65,601,257.61 9.67 60.81 59,819,418.21 12.48 66.55 毛利率%39.19-33.45-管理费用 18,225,090.72 35.11 16.89 13,488,817.84 30.07 15.01 销售费用 16,646,277.38 1.80 15.43 16,352,520.35 82.69 18.19 财务费用 5,022,181.15-41.86 4.66 8,638,167.53 172.57 9.61 营业利润 3,684,963.96 136.13 3.42-10,200,008.08-163.05-11.35 营业外收入 750,772.69-91.98 0.70 9,366,082.38 2,890.27 10.42 营业外支出 312,175.89 256.42 0.29 87,585.72-25.77 0.10 净利润 4,115,995.74 427.29 3.82-1,257,611.32 65.11-1.40 项目重大变动原因:1.管理费用：2015 年管理费用共发生 1,822.51 万元，较上期增长 473.63 万元，增长率35.11%，增长主要原因为公司挂牌后增加了相关管理费用。2.财务费用：2015 年财务费用共发生 502.22 万元，较上期下降了 361.6 万元，下降原因主要由于 2015 年借款减少。3.营业利润:2015 年营业利润较上期增加主要由于处置子公司上海梦卡的投资收益及公司挂牌之后财务的账务规范，增长了经营业绩，保证了财务状况的稳定。4.营业外收入:较上期减少主要由于 2014 年收到的政府土地项目补助的账务处理。5.营业外支出:营业外支出 2015 年较上期增加，主要由于新厂区土地耕地占用税缴纳。6.净利润:净利润 2015 年较上期增长了 427.29%，主要由于公司挂牌之后账务的规范，经营业绩良好。河南牧宝车居股份有限公司 2015 年度报告 第13 页，共 106 页 (2)(2)收入构成收入构成 单位单位：元元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期上期收入金额收入金额 上期成本金额上期成本金额 主营业务收入 107,737,151.00 65,466,027.56 89,856,086.37 59,799,548.82 其他业务收入 142,542.73 135,230.05 32,369.65 19,869.39 合计合计 107,879,693.73 65,601,257.61 89,888,456.02 59,819,418.21 按产品或区域分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比收入比例例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比比例例%精品 5,992,785.96 5.61 4,099,219.61 4.69 鞋品 7,262,557.78 6.80 2,139,046.60 2.45 床品 3,150,112.87 2.95 1,276,468.45 1.46 车品 90,414,158.45 84.64 79,951,940.45 91.41 收入构成变动的原因（1）2015 年公司实现营业收入 1,0787.97 万元，其中主营业务收入 1,0773.72 万元，其他业务收入 14.25 万元。（2）2015 年公司实现主营业务收入 1,0773.72 万元，较上年增长 1,788.11 万元，增幅为 19.9%，2015 年公司主营业务毛利率为 39.24%，较上年 33.45%增长了 5.79%.收入与毛利增长原因如下:2015 年在广汇集团等联合经销商和电商渠道以及主机厂占比在公司销售收入的 60%，而传统渠道、商场较去年销量减少，公司经销方式的产品定价采用成本加成定价法，综合不同销售渠道的营销费用、回款账期等制定不同渠道产品的销售价格，联合经销方式下营销费用相比较高、且通常给予联合经营方一定的账期，因此，联合经销方式下销售产品的价格高于传统经销,上述期间该公司销售渠道了发生变化，因此 2015 年本公司销售收入较去年增长了 19.9%，毛利率较去年增加 5.79%。(3)2015 年车品收入 9,133.17 万元，较上年增长 899.03 万元，幅度为 10.91%，床品 315.01 万元,较上年增长 187.36 万元,幅度为 146.77%,鞋品收入为 726.26 万元,较上年增长 512.36 万元,幅度为 239.53%,精品收入为 599.28 万元,较上年增长189.36 万元,幅度为 46.19%,增长的主要原因为联合经销商渠道、主机厂、电商渠道的开发,公司销售增加.(3)(3)现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期本期金额金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额-77,617,271.86-323,006.10 投资活动产生的现金流量净额-8,212,572.25-23,847,294.58 筹资活动产生的现金流量净额 84,766,567.49-14,063,656.62 现金流量分析：（1）经营活动产生的现金流量净额说明：本期经营活动产生的现金流量净额为河南牧宝车居股份有限公司 2015 年度报告 第14 页，共 106 页 -7,761.73 万元，比上期净减少 7,729.43 万元，其中经营活动现金流入减少 14,982.67万元，经营活动现金流减少 7,253.25 万元，其中销售商品、提供劳务收到的现金的现金减少 1,149.69 万元，购买商品、提供劳务支付的现金增加 5,173.93 万元，支付给职工以及为职工支付的现金增加 679.59 万元。（2）投资活动产生的现金流量净额说明：本期投资活动产生的现金流量净额为-821.26万元，比上期净增加 1,563.47 万元，主要为购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金减少 1,563.47 万元。（3）筹资活动产生的现金流量净额说明：本期筹资活动产生的现金流量净额为 8,476.66万元，比上期净增加 9,883.02 万元，主要为筹资活动现金流入增加，其中：取得借款收到的现金增加 9,000 万元，收到投资 3,300 万元。(4)(4)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 广汇汽车服务股份公司上海市分公司 12,866,891.54 11.94%否 2 安徽江淮汽车股份有限公司轿车分公司 8,211,639.30 7.62%否 3 辽宁新天成实业有限公司 5,147,600.72 4.78%否 4 上海梦卡电子商务有限公司 4,995,408.30 4.64%否 5 中升（大连）集团有限公司 4,549,810.23 4.22%否 合计 35,771,350.09 33.20%-(5)(5)主要供应商情况主要供应商情况 单位单位：元元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 开封市华强海绵制品有限公司 6,097,435.00 7.33%否 2 常熟市大发经编织造有限公司 5,359,172.74 6.44%否 3 广州市致协贸易有限公司 3,881,429.66 4.66%否 4 海宁澳都皮革制品有限公司 3,484,657.22 4.19%否 5 临沂市兰山区和能地毯有限公司 2,974,609.36 3.57%否 合计 21,797,303.98 26.19%-(6)(6)研发支出研发支出 单位单位：元元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额 4,275,393.28 3,678,594.76 研发投入占营业收入的比例%4.00%4.09%2.2.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元单位：元 河南牧宝车居股份有限公司 2015 年度报告 第15 页，共 106 页 项目项目 本年本年期期末末 上年期末上年期末 占占总资产比重总资产比重的的增减增减 金额金额 变动比例变动比例%占总资产占总资产的的比重比重 金额金额 变动比例变动比例%占总资产占总资产的的比重比重 货币资金 13,191,363.16-62.58 6.51 35,254,718.15-17.99 15.75-9.24 应收账款 34,630,210.56 181.03 17.08 12,322,457.93 53.23 5.50 11.58 存货 75,012,091.56-6.50 37.00 80,223,064.64 280.80 35.83 1.17 长期股权投资-固定资产 12,143,757.25-10.46 5.99 13,562,445.64 1.59 6.06-0.07 在建工程 18,404,553.42 20.63 9.08 15,257,550.72 613.33 6.81 2.26 短期借款 90,000,000.00 68.53 44.39 53,402,000.00 49.59 23.85 20.54 长期借款-资产总计 202,743,197.00-9.45-223,903,077.91-资产负债项目重大变动原因：流动资产期末金额为 15,054.31 万元，比期初减少 1974.1 万元；非流动资产期末金额5,220.00 万元，比期初减少 141.9 万元；流动负债期末金额为 15,518.8 万元，比期初减少 5,906.48 万元；非流动负债期末金额为 107.03 万元，比期初减少 6.17 万元；负债期末金额为15,625.82万元，比期初减少5,912.66万元；股东权益期末金额为4,468.5万元，比期初增加 3,796.67 万元，增长的主要原因为公司增资与处置上海梦卡电子商务有限公司收益所致。3.3.投资状况投资状况分析分析 (1)(1)主要主要控股子公司、参股控股子公司、参股公司公司情况情况 1、全资子公司上海梦卡电子商务有限公司，2015 年期末资产总额 736.15 万元，负债总额 530.29 万元，净资产 205.87 万元。报告期内实现营业收入 665.81 万元，利润总额 97.61 万元，净利润 97.61 万元。2、全资子公司河南车居优品电子商务有限公司，2015 年期末资产总额 23.28 万元，负债总额 22.82 万元，净资产 0.45 万元。报告期内实现营业收入 3.21 万元，利润总额 0.47 万元，净利润 0.45 万元。(2)(2)委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无(三三)外部环境的分析外部环境的分析 汽车整车售后市场的另一大支柱是汽车用品市场，汽车用品是指汽车在使用过程中延伸的产品系列，品种繁多，数量很大，目前全国每辆汽车每年用于装饰、美容、等产品的消费额最高的超过十万元，平均在 2000-3000 元左右，2015 年汽车后市场行业规模大幅增长，保守估计将达到 7932 亿元人民币，其中主要的贡献来源于以“行车记录仪”为代表的电子设备类产品和以“座垫”为代表的内饰精品类产品以及其中“儿童安全座椅”的销量崛起两大方面。汽车后市场的利润可占整个汽车行业利润总和的 60%-70%，而汽车用品作为汽车后市场的三大板块之一，盈利空间也相当广阔。汽车用品将是一个市场潜力巨大的新兴行业，并将同汽车、汽车配件一道成为汽车产品进出口贸易的重要组成部分。目前市场上产品同质化严重，创新程度不高，随着私家车的数量急剧增大，消费者对汽车用品的需求呈现出强烈的个性化趋势，需要更多的更能体现车主个性化的汽车装河南牧宝车居股份有限公司 2015 年度报告 第16 页，共 106 页 饰用品，而目前市场上生产出售的汽车用品中，体现明显个性的产品不多，在设计上简单，制作也不够精美，单调的产品显然很难满足消费者的需要。公司力致于对保健、安全性汽车座垫的研发，在汽车座垫上加入连接牢固的腰靠、颈枕，在日常驾车时可以有效的降低驾驶员患腰椎、颈椎疾病的机率，在有突发事件时更能有效的减少或避免事故地人体的腰椎和颈椎带来的伤害。近年来中国政府逐渐重视汽车用品行业，积极推进汽车用品的产业化，鼓励汽车用品行业的技术创新，政府也在逐步完善汽车用品行业的相关法规及标准，同时我们也在不断自主创新，引进和培养专业人才，抓住汽车用品行业的发展机遇。(四四)竞争优势分析竞争优势分析 1、突出的产品研发和设计能力（1）公司的研发和设计队伍 公司拥有一支人数可观、设计经验丰富的研发设计团队，分为 4 个内部研发设计组、1 个研发信息组及打样技术组。其中，多名核心设计人员为国内知名美术院校如中央美术学院、西安美术学院等毕业，并在行业内具有多年的设计经验。雄厚的研发设计班底使公司能够第一时间掌握消费需求及市场前沿信息，为公司产品引领行业发展趋势打下坚实的基础。（2）内部自主研发和设计 公司在本部设立了市场产品部与研发中心与专车专用项目组。公司通过细致的新产品上市销售数据、消费者意见以及相关时尚媒体信息搜集，并积极进行研究、分析及运用，确保了公司产品样式引领行业趋势，满足消费者对汽车车内用品日益提高的多样化需求；公司每年研发分春夏、秋冬两季推出四季垫、养身垫、手编垫、羊毛垫、布艺垫、及羊毛地毯、錦丝毯、魔力丝等 40 多个品类款型，800 多种车型的产品，为产品的创新及开拓新用户提供了有力的保障。（3）外部协作研发和设计 除充分发挥内部研发优势外，公司还与广州太度广告有限公司、杭州一莎品牌设计公司等外部机构继续深化合作，扩展产品空间，汲取研发最新资讯。2、严格的产品质量控制程序 作为汽车车内用品行业领先品牌，牧宝品牌定位于“健康车居领导品牌”，“享健康，用牧宝”是企业广告传播语，鉴于车内的狭小空间与户外的酷热与冰冷环境，车内用品的健康安全是公司始终以来产品生产的第一要素。公司实行“高、严、多、好”的质量管理原则：标准高。采用高于行业标准的产品质量标准作为企业内部标准。质检严。品控部严格实行质量否决权，对原辅料入库、生产过程中的半产品及最终产品实行层层检验，严格把关。产品出厂前还必须接受品控部的出厂检验才能放行。工序多。公司对加工工艺精益求精，只要能提高产品质量的工艺就采用，公司各类产品加工的工序比同类产品要多 2-3 道工序。用料好。公司确立了“宁可停产，决不将就”的用料原则。各类原辅料只向优质的供应商采购。安全环保。公司积极采用国内外新型面料及天然环保材料，产品符合中国环境标志产品要求，安全环保。正是公司一直以来坚持“质量兴企、品质制胜”的理念，公司产品的客户投诉率远远低于同行业 1.1的标准，而维持在万分之五左右，随着公司产品品质管控能力的进一步提升，公司产品的优品率将进一步提高。3、日趋强大渠道拓展能力 公司为了适应新形势下汽车后市场的快速增长，针对不同消费人群的消费习惯同时河南牧宝车居股份有限公司 2015 年度报告 第17 页，共 106 页 开拓多种销售渠道，采用线上和线下相结合、直销和代理相融合的复合型经营模式，建立全方位多层次立体式的销售体系。公司各销售渠道的协作利用将迅速占领市场并有效反应终端消费者对产品的认可度，为公司产品的升级改良及预测生产提供参考信息，并使得公司品牌影响力进一步深入终端消费者。4、细分行业领先的品牌优势 公司成立伊始就十分重视品牌建设。公司将使用标识申请商标，将重点使用的标识在多个类别中申请商标；在对外宣传中正确使用牧宝标识，让消费者认识牧宝品牌、了解牧宝品牌、信任牧宝品牌到最后依赖牧宝品牌。公司不仅通过展会、现场订货会、电视广告等传统渠道推广牧宝品牌，还通过电子商务、微信等方式进行网络推广。目前，公司牧宝品牌已成为汽车车内用品细分领域的业内知名品牌。5、经验丰富的管理团队 公司的管理团队，特别是核心管理层已经在汽车车内用品行业经过近 20 年的打拼，有着丰富的行业经验，对汽车车内用品特点有着深刻的了解，对汽车车内用品的发展动态有着准确的把握，对汽车车内用品行业人才的招聘、引进、培养、激励等有着自己独到的、系统方法。综上，公司在产品研发、品质控制、品牌影响力、渠道建设等方面处于同行业的领先水平，具有较强的市场竞争力。(五五)持续经营评价持续经营评价 报告期内，公司业务、资产、人员、财务、机构等完全独立，保持有良好的公司独立自主经营的能力；会计核算、财务管理、风险控制等各项重大内部控制体系运行良好；主要财务、业务等经营指标健康；经营管理层、核心业务人员队伍稳定；公司和全体员工没有发生违法、违规行为。公司未发生对持续经营能力有重大不利影响的事项。因此公司拥有良好的持续经营能力。二、未来展望（自愿披露）(一一)行业发展趋势行业发展趋势 2014 年，全国私人汽车拥有量达到 1.23 亿辆。自 2010 年-2014 年，全国私人汽车拥有量一直保持平稳并快速的增长，5 年之内私人汽车拥有量翻了一番，稳健的发展显示了中国汽车市场的巨大潜力。国内汽车需求潜力没有改变，并且仍处于刚性需求阶段，特别是二三四线城市的迅速发展，为汽车消费向纵深方向发展奠定了基础。汽车需求的发展为汽车后市场尤其是汽车内饰的发展铺平了道路。河南牧宝车居股份有限公司 2015 年度报告 第18 页，共 106 页 根据雅森汽车后市场行业趋势分析，在汽车“内饰精品类”产品中，消费者会主动关注并购买的比例分布如图所示，“坐垫”的关注度最高。(二二)公司发展战略公司发展战略 2016 年公司将继续秉承“健康、环保、安全”的产品理念，致力于提高产品的技术和质量。加快品牌建设、渠道建设、研发建设，进一步巩固公司在行业内的市场地位，实现规模效益。(三三)经营计划经营计划或目标或目标 公司将建立更完善的内部控制管理制度，使组织运转更加高效，管理更加规范精细。公司经营团队将自我加压，2016 年总经营目标是在 2015 年实际经营业绩的基础上有一定的增长。为实现这一目标，公司将开源节流两手抓，一方面建立更完善有效的绩效考核机制，激发团队更大的创业热情，使营收有新的突破；另一方面合理控制各项费用的支出，严格执行预算、审核与支付制度，减少不必要的浪费。三、风险因素(一一)持续到本年度的风险因素持续到本年度的风险因素 一、运营资金不足的风险 公司所处的汽车后市场行业经营需要投入大量资金进行销售渠道的开拓，尤其企业在成长期如没有外部较大金额资金的注入将很难占领市场份额，虽然金融机构有扶持实体经济的贷款政策，但对于行业内的中小企业贷款难、融资难的问题难以得到根本解决。因此，公司如果没有稳定的资金支持，没有较好的融资能力，正常的生产经营活动就会受到影响。二、公司品牌被仿冒的风险 在公司所处的汽车后市场之汽车车内用品细分行业，品牌是影响客户购买选择的重要因素。经过公司的不断努力和创新，公司现拥有 96 项商标，39 项专利权及 4 项美术作品著作权；同时，公司也是行业三项标准 汽车地毯的技术要求（CAB1011-2012）、汽车装饰用化纤制品（CAB1012-2012）及汽车装饰用毛皮制品（CAB1013-2013）的主要参与制定者之一。公司在行业内已经树立了良好的品牌形象，具有较高的知名度与美誉度，并且依托其优秀的产品品质不断提升品牌内在价值。由于该行业属于充分竞争的行业，存在某些不法厂商为获取高额利益，仿冒知名品牌进行非法生产销售的情况。河南牧宝车居股份有限公司 2015 年度报告 第19 页，共 106 页 目前，公司销售范围已经遍布全国 26 个省、自治区、直辖市，一旦仿冒品牌对消费者造成侵害，将对公司声誉造成不利影响。(二二)报告期内新增的风险因素报告期内新增的风险因素 无 四、对非标准実计意见実计报告的说明 是否被出具“非标准审计意见审计报告”：否 审计意见类型：标准无保留 董事会就非标准审计意见的说明：不适用 河南牧宝车居股份有限公司 2015 年度报告 第20 页，共 106 页 第五节重要事项 一、重要事项索引 事项事项 是或是或否否 索引索引 是否存在重大诉讼、仲裁事项 否-是否存在对外担保事项 是（一）是否存在股东及其关联方占用或转移公司资金、资产的情况 是（二）是否存在日常性关联交易或偶发性关联交易事项 是（三）是否存在经股东大会审议过的收购、出售资产事项 否-是否存在经股东大会审议过的对外投资事项 否-是否存在经股东大会审议过的企业合并事项 否-是否存在股权激励事项 否-是否存在已披露的承诺事项 是（四）是否存在资产被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押的情况 否-是否存在被调查处罚的事项 否-是否存在重大资产重组的事项 否-是否存在媒体普遍质疑的事项 否-是否存在自愿披露的重要事项 否-二、重要事项详情(一一)公司发生的公司发生的对外对外担保事项：担保事项：单位单位：元元 担保对象担保对象 担保金额担保金额 担保期限担保期限 担保类型担保类型 （保证（保证、抵、抵押、押、质押质押）责任责任类型类型（一（一般或般或者者连连带带）是否是否履行履行必要必要决策决策程序程序 是是否否关关联联担担保保 河南巨力玻璃有限公司 55,000,000.00 2013 年 3 月 8日至2016 年 3 月 8 日 保证担保 连带 是 否 总计总计 55,000,000.00-河南牧宝车居股份有限公司 2015 年度报告 第21 页，共 106 页 对外担保对外担保分类分类汇总：汇总：单位单位：元元 项目项目汇总汇总 余额余额 公司对外提供担保（包括公司、子公司的对外担保，不含公司对子公司的担保）55,000,000.00 公司及子公司为股东、实际控制人及其关联方提供担保-直接或间接为资产负债率超过 70%的被担保对象提供的债务担保金额-公司担保总额超过净资产 50%（不含本数）部分的金额-(二二)股东及其关联方占用或转移公司资金、资产股东及其关联方占用或转移公司资金、资产及其他及其他资源资源的的情况情况 单位：元 占用者占用者 占用形式占用形式 （资金、（资金、资产、资产、资源）资源）期初余额期初余额 期末余额期末余额 是 否 无是 否 无偿占用偿占用 是 否是 否 履履行 必 要行 必 要决 策 程决 策 程序序 广西牧宝美车居汽车用品有限公司 资产-152,000.0