832884_2015_瑞晟智能_2015年年度报告_2016-04-12.pdf

第 1 页 共 101 页公告编号：公告编号：2016-0062016-006证券简称：瑞晟智能证券简称：瑞晟智能证券代证券代码：码：832884832884主办券商：民生证券主办券商：民生证券2015瑞晟智能NEEQ:832884浙江瑞晟智能科技股份有限公司（ZHEJIANG RISUN INTELLIGENT TECHNOLOGY CO.,LTD）年度报告第 2 页 共 101 页1、2015 年 3 月 31 日，公司子公司，北京圣睿智能科技发展有限公司注册设立。2014 年 2 月 27日公司召开第一届董事会第四次会议，审议通过了关于设立北京圣睿智能科技发展有限公司的议案等议案。2014 年 3 月 16 日公司召开第三次临时股东大会议，审议通过了关于设立北京圣睿智能科技发展有限公司的议案等议案。2、2015 年 4 月 28 日公司通过 2015 年宁波市软件企业年审。3、2015 年 6 月 5 日，公司发行 42 万股股票，共募集资金 510 万元。2015 年 5 月 27 日，公司召开第一届董事会第六次会议，审议通过了浙江瑞晟瑞晟智能科技股份有限公司定向发行股票的预案等议案。2015 年 5 月 27 日，公司召开第四次临时股东大会，审议通过了浙江瑞晟智能科技股份有限公司定向发行股票的议案 等议案。4、2015 年 7 月 2 日根据股转系统函【2015】3202号文件，公司通过股转公司审核，7 月 30 日公司正式挂牌新三板。5.2015 年 8 月份公司为客户实施的智能快速悬挂式分拣系统正式上线投入使用。6.全资子公司宁波圣瑞思工业自动化有限公司，实用新型专利：“一种手推线驱动机构”、“智能发卡机”、“一种智能发卡机的筛选分离机构”获得授权。公司年度大事记浙江瑞晟智能科技股份有限公司2015 年度报告第 3 页 共 101 页目录目录第一节 声明与提示.5第二节 公司概况.7第三节 会计数据和财务指标摘要.9第四节 管理层讨论与分析.11第五节 重要事项.19第六节 股本变动及股东情况.20第七节 融资及分配情况.22第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况.22第九节 公司治理及内部控制.25第十节 财务报告.29浙江瑞晟智能科技股份有限公司2015 年度报告第 4 页 共 101 页释义释义释义释义项目项目释义释义证监会中国证券监督管理委员会全国股份转让系统、股转公司全国中小企业股份转让系统有限责任公司公司法中华人民共和国公司法证券法中华人民共和国证券法管理办法非上市公众公司监督管理办法公司章程浙江瑞晟智能科技股份有限公司章程股份公司、公司、本公司、瑞晟智能浙江瑞晟智能科技股份有限公司股东大会浙江瑞晟智能科技股份有限公司股东大会董事会浙江瑞晟智能科技股份有限公司董事会监事会浙江瑞晟智能科技股份有限公司监事会高级管理人员公司总经理、董事会秘书、财务负责人沈阳瑞晟沈阳瑞晟智能装备有限公司北京圣睿北京圣睿智能科技发展有限公司恒毅投资宁波恒毅投资管理有限公司圣瑞思机械宁波圣瑞思服装机械有限公司圣瑞思工业宁波圣瑞思工业自动化有限公司主板券商、民生证券民生证券股份有限公司会计师事务所、众华众华会计师事务所（普通特殊合伙）报告期、本年度2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日浙江瑞晟智能科技股份有限公司2015 年度报告第 5 页 共 101 页第一节 声明与提示【声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证年度报告中财务报告的真实、完整。众华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项是或否是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整否是否存在未出席董事会审议年度报告的董事否是否存在豁免披露事项否【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述下游行业波动风险公司产品目前主要用于服装、家纺等缝制企业生产、仓储和物流的智能化管理，受下游缝制行业的波动影响较大。目前，由于我国劳动要素禀赋，全球服装、家纺行业呈现出向我国为主的亚洲国家转移的趋势。同时，随着我国宏观经济的持续发展和居民收入水平的提升，国内纺织品的消费能力和消费需求也在逐步提高，促进我国服装家纺等行业持续的快速发展。然而，经济周期和宏观经济环境的不利变化将影响缝制行业的发展，劳动力成本的继续上升将进一步增加纺织生产企业的成本压力等。上述因素均将影响纺织行业的景气度。下游缝制行业的波动影响缝制企业的订单获取，减少对公司智能化管理系统的需求，从而使公司面临下游行业周期波动导致的市场风险。毛利率下降风险报告期内公司毛利率为 39.11%，上年同期为51.27%，毛利率下降主要是公司合并报表口径增加的工业型子公司圣瑞思工业 2015 年比 2014 年增加了 8 个月的销售额，业务由原来软件销售为主转变为设备销售为主，业务范围扩大至软硬件产品销售，同时随着设备价格的下降公司毛利率有进一步下降的风险。应收账款回收风险截至报告期末，公司应收账款净额为 1905.6 万元，应收账款净值占流动资产的比例为 47.3%。不排除随着公司业务规模的进一步扩大，应收账款余额继续增加，从而增大应收账款的回收风险，以及由此引浙江瑞晟智能科技股份有限公司2015 年度报告第 6 页 共 101 页起的流动资金较为紧张的风险。公司实际控制人控制的企业未结案诉讼败诉的风险截止 2015 年 12 月 31 日，实际控制人控制的企业圣瑞思机械尚未结案的诉讼共计 15 宗，15 宗被告案件均为专利纠纷，圣瑞思机械生产的产品被认为涉嫌侵犯原告方持有的 5 项专利，分别是南通明兴科技开发有限公司为权利人的一项专利ZL200610011949.7，以及台州飞跃双星成衣机械有限公司作为权利人的四项专利 ZL200710070782.6、ZL200820121518.0、ZL200920309416.6 和ZL201220623479.0 其中。ZL200820121518.0、ZL200920309416.6 和 ZL201220623479.0 已经被国家知识产权局专利复审委员会宣告无效，相关诉讼结案程序正在处理过程中，圣瑞思机械在上述诉讼中与水星家纺、富安娜家纺、豹氏工贸等作为共同被告，按照最为极端的结果计算，如未决案件败诉，圣瑞思机械将与上述共同被告共同赔偿经济损失计 716 万元。圣瑞思机械作为有限责任公司，专利诉讼败诉所导致的经济赔偿以圣瑞思机械的法人财产为限，不会影响到袁峰先生的个人财产安全，也不会对袁峰先生所持公司股权造成影响；公司目前租用圣瑞思机械的厂房和办公用房，如圣瑞思机械败诉，租赁给公司的厂房和办公用房可能被用于赔偿，对公司的生产经营造成一定影响。对外投资风险报告期内新增非全资子公司北京圣睿智能科技发展有限公司（以下称北京圣睿），于 2015 年 3 月31 日在北京成立，法定代表人为钱叶辉，注册资本为人民币 500 万元，由本公司认缴出资额为 400 万元，取得北京市工商行政管理局海淀分局核发的营业执照，注册号为 110108018835025。2015 年 12 月 31 日北京圣睿资产合计 2342947.96 元，负债合计579798.20 元；2015 年北京圣睿营业收入 910881.74元，净利润-736850.24 元，影响公司所有者净利润-589480.19 元。报告期内新增全资子公司沈阳瑞晟智能装备有限公司（以下称沈阳瑞晟），公司于 2015年 7 月 10 日在沈阳成立。公司法人代表袁峰，注册资金 500 万元，注册号：210100000098583。2015 年12 月 31 日，沈阳瑞晟资产合计 1454814.82 元，负债合计 110516.00 元，2015 年营业收入为 0，净利润-655701.18 元。影响公司所有者净利润-655701.18元。目前公司对外投资处于初始运营阶段存在一定的投资风险。本期重大风险是否发生重大变化：否浙江瑞晟智能科技股份有限公司2015 年度报告第 7 页 共 101 页第二节 公司概况一、基本信息公司中文全称浙江瑞晟智能科技股份有限公司英文名称及缩写ZHEJIANG RISUN INTELLIGENT TECHNOLOGY CO.,LTD证券简称瑞晟智能证券代码832884法定代表人袁峰注册地址宁波高新区扬帆路 999 弄 4 号 704 室办公地址宁波高新区扬帆路 999 弄 4 号 704 室主办券商民生证券股份有限公司主办券商办公地址北京市东城区建国门内大街 28 号民生金融中心 A 座 16-18 层会计师事务所众华会计师事务所（普通特殊合伙）签字注册会计师姓名戴光宏、章玉峰会计师事务所办公地址上海嘉定工业区叶城路 1630 号 5 幢 1088 室二、联系方式董事会秘书或信息披露负责人吕蒙电话0574-87916471传真0574-87916471电子邮箱公司网址联系地址及邮政编码宁波高新区扬帆路 999 弄 4 号 704 室公司指定信息披露平台的网址公司年度报告备置地宁波高新区扬帆路 999 弄 4 号 704 室三、企业信息单位：股股票公开转让场所全国中小企业股份转让系统挂牌时间2015-07-30行业（证监会规定的行业大类）I65 软件和信息技术服务业主要产品与服务项目工业物联、智能仓储、智能系统软硬件的研发生产、销售及咨询服务；计算机软件、电子产品的研发、生产、销售及技术咨询服务；自动化控制系统的研发及咨询服务。普通股股票转让方式协议转让普通股总股本10,420,000浙江瑞晟智能科技股份有限公司2015 年度报告第 8 页 共 101 页控股股东袁峰实际控制人袁峰四、注册情况项目号码报告期内是否变更企业法人营业执照注册号330215000018891否税务登记证号码330207698208670否组织机构代码69820867-0否浙江瑞晟智能科技股份有限公司2015 年度报告第 9 页 共 101 页第三节 会计数据和财务指标摘要一、盈利能力单位：元项目项目本期本期上年同期上年同期增减比例增减比例%营业收入51,744,400.888,055,134.55542.38%毛利率%39.11%51.27%-归属于挂牌公司股东的净利润5,962,447.78979,278.63508.86%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润5,013,428.42777,678.63544.67%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）36.42%15.23%_加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）31.54%12.28%-基本每股收益0.580.10480.00%二、偿债能力单位单位：元元项目项目本期期末本期期末上年期末上年期末增减比例增减比例%资产总计41,624,018.4116,425,879.64153.41%负债总计19,870,770.185,587,709.14255.62%归属于挂牌公司股东的净资产21,900,618.2810,838,170.50102.07%归属于挂牌公司股东的每股净资产2.101.0893.92%资产负债率%47.74%34.02%-流动比率2.032.88-利息保障倍数33.60-三、营运情况单位单位：元元项目项目本期本期上年同期上年同期增减比例增减比例%经营活动产生的现金-4,362,248.69-8,001,114.81-浙江瑞晟智能科技股份有限公司2015 年度报告第 10 页 共 101 页流量净额应收账款周转率3.811.15-存货周转率2.891.03-四、成长情况项目项目本期本期上年同期上年同期增减比例增减比例%总资产增长率%153.41%119.49%-营业收入增长率%542.38%14.46%-净利润增长率%508.86%-69.68%-五、股本情况单位单位：股股项目项目本期期末本期期末上年期末上年期末增减比例增减比例%普通股总股本10,420,00010,000,0004.20%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-带有转股条款的债券-期权数量-六、非经常性损益单位单位：元元项目项目金额金额非经常性损益合计1,085,231.13所得税影响数-136,211.77少数股东权益影响额（税后）-非经常性损益净额949,019.36浙江瑞晟智能科技股份有限公司2015 年度报告第 11 页 共 101 页第四节 管理层讨论与分析一、经营分析(一一)商业模式商业模式公司属工业物联系统制造商，一直致力于为工业生产企业提供数字化、信息化的生产传输、物流、仓储管理系统。公司主要运用 RFID 等物联网技术，构建先进的软硬件体系进行工业数据采集和分析，核心技术包括以太网络配合桥接机构的控制技术、料架进出站的分布式控制技术、RFID 智能衣架进出站控制技术、悬挂系统链传动提升技术等，基于这些技术公司拥有 3 项软件著作权和 38 项专利权。作为服装、家纺等缝制企业的生产、仓储及物料输送的过程管理专家，公司已开发出数字化生产管理系统、智能吊挂系统和智能仓储分拣系统三大系列产品，形成了一套针对缝制企业的标准化程度相对较高、易于推广的智能管理整体解决方案。公司主要采取直销模式，面向国内外纺织服装、家纺、制鞋、箱包等缝制企业，依靠优质的产品和服务赢得了众多客户资源，建立了良好的企业品牌，公司客户包括国内知名的服装服饰及家纺企业，如圣凯诺、安踏、罗蒙、中山益达、杉杉、以纯、罗莱家纺、富安娜家纺等。近年来，随着客户开拓海外市场，公司产品已出口到越南、柬埔寨等东南亚国家，为进一步开拓国际市场打下了良好基础。公司发展过程中针对下游客户的需求，不断完善和提高现有技术水平，有针对性的开发新产品、新技术，从而实现持续获取收入、利润及现金流。年度内变化统计：事项事项是或是或否否所处行业是否发生变化否主营业务是否发生变化否主要产品或服务是否发生变化否客户类型是否发生变化否关键资源是否发生变化否销售渠道是否发生变化否收入来源是否发生变化否商业模式是否发生变化否(二二)报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾1、宏观经济与行业情况报告期内，国内宏观经济持续探底，纺织服装行业随着国际市场需求放缓、东南亚等低成本区域制造开始崛起，内需市场不振，国内产业的发展面临较为严峻的形势，同时国内制造成本尤其是人工、土地、资金等成本的快速上涨导致众多纺织服装企业经营效益出现较大幅度下滑，一部分企业对未来经济增长及企业发展的信心不足，导致对设备等固定资产方面投资持谨慎态度，但随着工业 4.0 及中国制造 2025的提出，国内产业结构升级与转型在 2015 年得到广泛接受，纺织服装行业也不例外，众多具有革新意识的企业开始坚定的采用新设备、新系统对原有落后的制造方式进行自动化改造，大幅提升企业生产效率，实施“机器换人”，降低制造成本，提升企业利润水平，因此即使面临严峻的经济增长环境，公司业务依然保持较快幅度增长。浙江瑞晟智能科技股份有限公司2015 年度报告第 12 页 共 101 页2、公司经营效益情况2015 年公司实现销售收入 5174.4 万元，同比增长 542.38%，净利润 581.5 万，同比增长 493.8%，公司整体业绩保持快速增长。3、产品研发与技术积累产品质量与技术是获取市场份额的第一途径，公司始终把技术突破，产品创新放在第一位。报告期内公司新产品：悬挂式快速分拣系统、电商仓库自动输送系统研发成功，并在客户处进行实施验证，目前新产品系统运行良好。2015 年公司已申请多项专利，其中发明专利 1 项，目前已经获批实用新型专利 3 项。同时公司在 2015 年完成对老的悬挂系统产品进行升级，目前正进行小批测试阶段，升级改造完成后的新式悬挂系统将在应用行业上取得突破，公司产品应用领域将进一步向周边拓展。4、市场拓展报告期内由于宏观经济持续探底，客户企业经营的风险逐渐提升，面临的不可知风险越来越高，因此 2015 年公司按照“抓大放小、去粗取精”的市场策略，一方面积极服务老客户取得新的订单，另一方面重点挖掘行业影响大、资信商誉情况良好的优质新客户、大客户，为他们提供解决方案、高效服务获取市场。公司严格按照市场经济规律进行业务拓展，不为短期业绩搞垫资销售、低价竞争、给资信极差的客户销售等，因此报告期公司业务发展稳步增长，公司经营健康规范。5、内部管理建设企业的管理是不断精益求精的过程，为适应中小企业股份转系统监管的各项要求，顺应公司未来的发展，报告期内，公司一方面，在合法合规上制定了符合监管要求的制度管理体系，并得到有效实施；另一方面，在公司内部管理上进行了制度化、流程化改革，进一步优化了管控流程与模式，明确了管理定位与管理权责，加强了公司内部管理，为公司发展夯实了体系及管理基础。未来公司将不断推进和完善运营管理，持续优化流程制度，科学控制投资成本，督导子公司管理水平持续提升，不断深化财务管理，有效提高资金使用效率，确保公司健康发展。6、对外投资报告期内，公司在北京与沈阳成立两家子公司，北京子公司将有效弥补宁波地区高端软件人才缺乏的劣势，为公司系统集成提供新的解决思路与解决方案，2015 年是北京公司处于团队建设与产品熟悉的关键期，各项工作进展顺利。沈阳子公司业务重点在于研发智能化装备及纺织服装专用设备，2015 年 7 月份成立，报告期属于团队建设与产品研发阶段，各项工作进展顺利。1.1.主营业务分析主营业务分析(1)(1)利润构成利润构成单位：元单位：元项目项目本期本期上年同期上年同期金额金额变动比例变动比例%占营业占营业收入的收入的比重比重%金额金额变动比变动比例例%占营业占营业收入的收入的比重比重%营业收入51,744,400.88542.38%-8,055,134.5514.46%-营业成本31,508,487.64702.75%60.89%3,925,055.6558.15%48.73%毛利率%39.11%-51.27%-管理费用9,709,724.57334.98%18.76%2,232,228.0842.10%27.71%销售费用3,930,235.24286.67%7.60%1,016,436.00514.05%12.62%浙江瑞晟智能科技股份有限公司2015 年度报告第 13 页 共 101 页财务费用253,108.44190,021.26%0.49%133.13-80.88%0.00%营业利润5,089,390.10731.98%9.84%611,722.77-77.23%7.59%营业外收入1,789,458.71211.57%3.46%574,327.376.10%7.13%营业外支出9,739.36-0.02%0.00-净利润5,815,077.73493.81%11.24%979,278.63-69.68%12.16%项目重大变动原因:报告期内，由于公司子公司销售额迅速扩大导致公司营业收入、营业成本、管理费用、销售费用、营业利润、净利润等比上期大幅增加。2014 年 9 月成立子公司圣瑞思工业自动化有限公司，2015 年实现销售额 4900 万元，合并报表后公司营业收入、营业成本均大幅增长；毛利率下降主要是圣瑞思工业自动化销售额由 2014 年的 407 万元增长到 2015 年的 4900 万元，2014 年公司以软件销售为主毛利率较高，2015 年合并报表纳入子公司机械产品销售且销售额大幅增加导致毛利率降低。财务费用的增加是因公司正常的经营活动需要，新增 400 万元贷款所支出的贷款利息导致。营业外收入的增加主要是新三板挂牌补贴及研发投入、人才引进所产生的政府补助所致。净利润占营业收入比重降低是因为本期新增的子公司北京圣睿和沈阳瑞晟还处在业务拓展期，减少了净利润 139 万元。(2)(2)收入构成收入构成单位单位：元元项目项目本期收入金额本期收入金额本期成本金额本期成本金额上期上期收入金额收入金额上期成本金额上期成本金额主营业务收入50,340,883.4331,061,887.727,850,013.343,824,123.92其他业务收入1,403,517.45446,599.92205,121.19100,931.73合计合计51,744,400.8831,508,487.648,055,134.533,925,055.65按产品或区域分类分析：单位：元类别类别/项目项目本期收入金额本期收入金额占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额占营业占营业收入收入比例比例%内销40,973,894.3181.39%7,850,013.34100.00%其中：华东地区30,611,244.2060.80%5,916,733.7675.37%华南地区9,488,969.7718.85%823,877.8710.50%西南地区820,512.821.63%-华北地区-1,109,401.7114.13%西北地区53,167.520.11%-外销9,366,989.1218.61%-其中：柬埔寨4,352,382.208.64%-缅甸4,503,201.598.95%-越南511,405.331.02%-合计50,340,883.43100.00%7,850,013.34100.00%收入构成变动的原因营业收入增长主要是：2014 年 9 月成立的子公司圣瑞思工业自动化有限公司（以下称圣瑞思工业）及母公司新产品的销售增长。圣瑞思工业扩大了销售队伍，在各区域设办事处。根据服装行业发展的现形趋势，巩固发展华东地区市场，开拓了东南亚、西南市场。母公司的产品实时数据采集系统在华东、华南、东南亚地区实现收入 200 多万元。浙江瑞晟智能科技股份有限公司2015 年度报告第 14 页 共 101 页(3)(3)现金流量状况现金流量状况单位：元项目项目本期金额本期金额上期金额上期金额经营活动产生的现金流量净额-4,362,248.69-8,001,114.81投资活动产生的现金流量净额-661,000.24-7,838.90筹资活动产生的现金流量净额8,967,400.018,300,000.00现金流量分析：经营活动产生的现金流量净额比上年多了 360 多万，是由于公司加强了供应商、客户管理，对应收、应付款采取了一定措施，回款比例比上一年有大幅提高。投资活动的现金流量流出增加是购建固定资产 60 多万所致。筹资活动产生的现金流量净额增加是公司向中国银行宁波市科技支行货款 400 万，吸收张明仙投资款 510 万所形成的。(4)(4)主要客户情况主要客户情况单位：元序号序号客户名称客户名称销售金额销售金额年度销售占比年度销售占比是否存在关是否存在关联关系联关系1宁波凯邦外贸服务有限公司9,366,989.1218.10%否2苏州市海诚服装配套有限公司3,869,743.607.48%否3南通市泰尔佳针织制衣有限公司2,352,871.794.55%否4东莞市以纯集团有限公司2,110,769.234.08%否5江阴市长顺针织服装有限公司1,513,208.552.92%否合计19,213,582.2937.13%-(5)(5)主要供应商情况主要供应商情况单位单位：元元序号序号供应商名称供应商名称采购金额采购金额年度采购占比年度采购占比是否存在关是否存在关联关系联关系1佛山市广成铝业有限公司5,702,593.4420.17%否2宁波凯邦外贸服务有限公司2,679,546.009.48%否3奉化市甬龙五金厂1,386,028.424.90%否4奉化市聚宏塑业有限公司943,520.373.34%否5深圳市宏瑞奇科技有限公司929,035.483.29%否合计11,640,723.7141.16%-(6)(6)研发支出研发支出单位单位：元元项目项目本期金额本期金额上期金额上期金额研发投入金额3,637,988.75685,376.62研发投入占营业收入的比例%7.03%8.51%浙江瑞晟智能科技股份有限公司2015 年度报告第 15 页 共 101 页2.2.资产负债结构分析资产负债结构分析单位：元单位：元项目项目本年期末本年期末上年期末上年期末占占总资总资产比重产比重的增减的增减金额金额变动比变动比例例%占总资占总资产的产的比比重重金额金额变动比例变动比例%占总资占总资产的产的比比重重货币资金4,398,617.96867.86%10.57%454,466.88178.10%2.77%7.80%应收账款19,056,046.16167.21%45.78%7,131,557.067.39%43.42%2.36%存货14,744,807.83109.04%35.42%7,053,540.761,121.43%42.94%-7.52%长期股权投资-固定资产658,172.51131.14%1.58%284,748.04255.55%1.73%-0.15%在建工程-短期借款4,000,000.00-9.61%-9.61%长期借款-资产总计41,624,018.41153.41%-16,425,879.64119.49%-资产负债项目重大变动原因：货币资金大幅增加是子公司圣瑞思工业货款 11-12 月及时回收所致。应收账款增加1200 万元，原因是公司销售比上年增加了 4369 万，应收账款相应也增大。存货比上期增加了 770 万，主要是圣瑞思工业原材料增加了 250 万，增加的材料为后续订单货备所需。在产品增加了 500 多万，主要是新产品智能仓储项目未完工，此项目已投入 500 多万元。固定资产投入增加是因公司发展需要购置的资产。短期借款增 400 万是因公司扩大生产，正常生产经营活动所需。3.3.投资状况分析投资状况分析(1)(1)主要主要控股子公司、参股公司控股子公司、参股公司情况情况报告期内新增非全资子公司北京圣睿智能科技发展有限公司（以下称北京圣睿），于 2015 年 3 月 31 日在北京成立，法定代表人为钱叶辉，注册资本为人民币 500 万元，由本公司认缴出资额为400万元，取得北京市工商行政管理局海淀分局核发的营业执照，注册号为 110108018835025。2015 年 12 月 31 日北京圣睿资产合计 2342947.96 元，负债合计 579798.20 元；2015 年北京圣睿营业收入 910881.74 元，净利润-736850.24 元，影响公司所有者净利润-589480.19 元。报告期内新增全资子公司沈阳瑞晟智能装备有限公司（以下称沈阳瑞晟），公司于 2015 年 7 月 10 日在沈阳成立。公司法人代表袁峰，注册资金 500 万元，注册号：210100000098583。2015 年 12 月 31 日，沈阳瑞晟资产合计 1454814.82 元，负债合计 110516.00 元，2015 年营业收入为 0，净利润-655701.18元。影响公司所有者净利润-655701.18 元。(2)(2)委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况无(三三)外部环境的分析外部环境的分析1、宏观环境报告期内，国内宏观经济持续探底，纺织服装行业随着国际市场需求放缓、东南亚等低成本区域制造开始崛起，内需市场不振，国内产业的发展面临较为严峻的形势，同时国内制造成本尤其是人工、土地、资金等成本的快速上涨导致众多纺织服装企业经营浙江瑞晟智能科技股份有限公司2015 年度报告第 16 页 共 101 页效益出现较大幅度下滑，一部分企业对未来经济增长及企业发展的信心不足，导致对设备等固定资产方面投资持谨慎态度，但随着工业 4.0 及中国制造 2025的提出，国内产业结构升级与转型在 2015 年得到广泛接受，纺织服装行业也不例外，众多具有革新意识的企业开始坚定的采用新设备、新系统对原有落后的制造方式进行自动化改造，大幅提升企业生产效率，实施“机器换人”，降低制造成本，提升企业利润水平，因此即使面临严峻的经济增长环境，公司业务依然保持较快幅度增长，宏观经济困难客观上加速了产业的转型升级，成为公司发展的契机。2、行业发展与市场竞争目前智能制造已经成为行业转型升级的必然选择，公司经过产品体系的整合，在系统集成、生产智能化、物流仓库自动化上已经迈出坚实的步伐，市场空间正逐步扩大，在业内成为唯一有能力为客户企业提供全套解决方案的企业。报告期内随着公司研发的不断投入，公司在产品链、技术创新、客户服务水平上均有较大程度的提升，客户企业不再单一依靠价格作为设备采购依据而是看产品整体价值，公司已成为行业内具有较强竞争力的企业，获得客户的广泛认同。(四四)竞争优势分析竞争优势分析1、技术与人才优势目前公司拥有各类技术人员 90 人，其大专以上研发人员 41 人，大专以上学历占员工总数比例为 55.5%，具有较强的人才基础。公司目前拥有各类型专利及软件著作权 40多项，报告期内有多项专利在申请中，因此，公司具有较强的人才与技术支撑。2、产品优势公司经过多年的积累与发展，目前有八大系列的产品，覆盖从原料仓储、生产制造过程、物流分拣到成品仓储运输等整个生产经营过程，能够为客户企业进行全方位智能化改造提供解决方案，目前行业内尚未有其他企业能够完成整个系统的建设，公司产品具有较强的竞争力。3、品牌与服务优势2014 年 10 月“圣瑞思”品牌荣获“制衣设备行业最佳服务之星”，2016 年 3 月“圣瑞思”品牌荣获“中国家纺最佳供应商品牌”均表明公司在行业内具有较强的品牌与服务优势，公司依托品牌与服务优势，进行价值销售，不进入价格战的恶性竞争当中，着眼公司健康持续发展。特别是公司 2015 年挂牌新三板后，公司知名度及品牌知名度有了进一步提升，客户企业对于公司的规范化运作及信心有了明显增强。4、竞争劣势当前公司规模相对较小，短期内对于公司承接大型项目不利，大型项目的建设周期与资金的需求远远大于小型项目，因此公司将根据实际情况进行战略布局，在大型项目上一方面做好技术储备，另一方面根据实际情况进行风险协商与风险共担，合理承接具有战略意义的大型项目，为公司未来发展做好储备。(五五)持续经营评价持续经营评价公司建立了完善的治理机制，拥有持续经营所需的资源，所属行业将在工业 4.0 和中国制造 2025的国家产业方向导向，未来将拥有广阔的市场前景和发展机遇。公司产品市场占有率稳定，随着新产品的推出、新市场的开拓，公司经营业绩将会有更大提升，公司目前资产负债结构合理，研发团队及管理团队人员稳定，具备持续经营能力，发展前景良好。报告期内公司未发生对持续经营能力有重大不利影响的事项。浙江瑞晟智能科技股份有限公司2015 年度报告第 17 页 共 101 页二、风险因素(一一)持续到本年度的风险因素持续到本年度的风险因素1、下游行业波动导致的市场风险公司产品主要用于服装、家纺等缝制企业生产、仓储和物流的智能化管理，受下游缝制行业的波动影响较大。目前，由于我国劳动要素禀赋，全球服装、家纺行业呈现出向我国为主的亚洲国家转移的趋势。同时，随着我国宏观经济的持续发展和居民收入水平的提升，国内纺织品的消费能力和消费需求也在逐步提高，促进我国服装家纺等行业持续的快速发展。然而，经济周期和宏观经济环境的不利变化将影响缝制行业的发展，例如：外汇环境的恶化及外贸政策的不利变动将影响纺织行业的出口竞争力；劳动力成本的继续上升将进一步增加纺织生产企业的成本压力等。上述因素均将影响纺织行业的景气度。下游缝制行业的波动影响缝制企业的订单获取，减少对公司智能化管理系统的需求，从而使公司面临下游行业周期波动导致的市场风险。针对上述风险,公司已采取措施：一方面，紧跟产业转移的脚步，拓展国外市场，目前已经在产业转移重点区域东南亚国家建立销售网点；另一方面，加大新产品开发力度，目前全新研发的智能仓储系统、智能分拣系统合同正在实施当中,产品研发取得成功。2、公司实际控制人控制的企业未结案诉讼败诉的风险截止 2015 年 12 月 31 日，实际控制人控制的企业圣瑞思机械尚未结案的诉讼共计15 宗，15 宗被告案件均为专利纠纷，圣瑞思机械生产的产品被认为涉嫌侵犯原告方持有 的 5 项 专 利，分 别 是 南 通 明 兴 科 技 开 发 有 限 公 司 为 权 利 人 的 一 项 专 利ZL200610011949.7，以及台州飞跃双星成衣机械有限公司作为权利人的四项专利ZL200710070782.6、ZL200820121518.0、ZL200920309416.6 和 ZL201220623479.0 其中，ZL200820121518.0、ZL200920309416.6 和 ZL201220623479.0 已经被国家知识产权局专利复审委宣告无效，相关诉讼结案程序正在处理过程中，圣瑞思机械在上述诉讼中与水星家纺、富安娜家纺、豹氏工贸等作为共同被告，按照最为极端的结果计算，如未决案件败诉，圣瑞思机械将与上述共同被告共同赔偿经济损失计 716 万元。圣瑞思机械作为有限责任公司，专利诉讼败诉所导致的经济赔偿以圣瑞思机械的法人财产为限，不会影响到袁峰先生的个人财产安全，也不会对袁峰先生所持公司股权造成影响；公司目前租用圣瑞思机械的厂房和办公用房，如圣瑞思机械败诉，租赁给公司的厂房和办公用房可能被用于赔偿，对公司的生产经营造成一定影响。上述专利涉诉的产品都是圣瑞思机械的服装吊挂系统产品，公司现有产品已在原产品基础上进行了升级改造，但目前仍不能排除公司现有产品因圣瑞思机械败诉而同样面临侵权诉讼的可能性；如圣瑞思机械上述专利诉讼败诉，且原告对公司目前生产的类似产品提起新的诉讼，则公司也面临着相关产品被诉侵权的风险。针对如上风险公司采取措施：公司已设立知识产权管理组，一方面负责保护公司知识产权，另一方面负责对技术侵权可能性进行充分评估与预见，实时监测相关知识产权风险，目前与公司直接相关的知识产权纠纷并未出现。3、公司租用的生产厂房面临拆迁的风险公司目前租用宁波圣瑞思服装机械有限公司的厂房和办公用房从事服装吊挂机械部件的生产加工和日常办公，双方于2014年 11月1 日签订 厂房与办公用房租赁合同，约定租赁期限为三年，年租金金额 54.10 万元。根据奉化市规划局关于奉化市泉溪江地段控制性详细规划，宁波圣瑞思服装机械有浙江瑞晟智能科技股份有限公司2015 年度报告第 18 页 共 101 页限公司目前租赁给公司作为厂房和办公用房的土地已被规划为商业金融业用地，未来公司租用的上述厂房和办公用房面临被拆迁的风险。针对如上风险公司采取措施：随着最近 2 年经济形势下探，公司周边溪口工业园区、奉化经济开发区、奉化滨海工业区空置存量厂房数量较多，公司已经做好完善的预案，能充分保证生产、员工生活正常进行。4、税收优惠政策的风险根据国家相关税收优惠政策规定，公司符合条件经认定为软件企业。增值税享受实际税负超过 3%的部分，实行即征即退的优惠政策；且其企业所得税享受 2012、2013年度免征，2014 年度至 2016 年度减半征收的税收优惠。公司 2015 年已经通过软件企业复审，如未来国家上述税收优惠政策调整其可能无法继续获得增值税的优惠政策，若无法继续获得上述税收优惠，可能对公司的税负、盈利造成一定程度影响。针对如上风险公司采取措施：一方面公司按照政府制度尽量争取有关政策，公司2015 年软件企业年审已经通过；另一方面公司将不断强化自身管理水平、增加研发投入，通过管理的提升管控成本，通过新产品的研发开创新的增长点。5、应收账款回收风险截至报告期末，公司应收账款余额为 1905.6 万元，应收账款净值占流动资产的比例为 47.3%。不排除随着公司业务规模的进一步扩大，应收账款余额继续增加，从而增大应收账款的回收风险，以及由此引起的流动资金较为紧张的风险。针对如上风险公司采取措施：一方面，按照应收账款