832771_2015_佳境科技_2015年年度报告_2016-03-17.pdf

第1页，共108页公告编号：2016004证券代码：832771证券简称:佳境科技主办券商：西部证券2015佳境科技NEEQ:832771扬州佳境环境科技股份有限公司（Yangzhou Ingreentree EnviromentalTechnology Co.,Ltd）年度报告第2页，共108页2015 年 1 月 27 日，我司完成股份制改制，正式更名为“扬州佳境环境科技股份有限公司”。2 月 27 日，全国中小企业股份转让系统有限责任公司受理我司挂牌申请。6 月 26 日，全国中小企业股份转让系统有限责任公司批复同意我司股票挂牌。7 月 16 日，我司正式在全国中小企业股份转让系统挂牌。证券简称：佳境科技，证券代码：832771。2015 年 10 月 10 日，我司被认定为国家高新技术企业。6 月 15 日，我司“高效低耗零排放含镍废水处理装置”、“高效低耗零排放含锰废水处理装置”被认定为高新技术产品。2015 年 6 月 1 日，江苏省经济和信息化委员会颁发证书，我司研制的“TFS-ZLD 高效低耗零排放含镍、锰废水处理系统”被认定为 2015江苏省首台套重大装备产品；2 月 8 日，我司研发的高效低耗零排放含镍、锰废水处理装置通过江苏新产品鉴定。2015年1月29日北京中安质环认证中心向我司颁发质量管理体系认证证书；1 月9 日，我司“TFSZLD 含镍废水高效低耗零排放处理装置”、“TFSZLD 含镍废水高效低耗零排放处理装置”2 份企业标准完成江苏省企业产品执行标准证书备案。公 司 年 度 大 事 记扬州佳境环境科技股份有限公司2015 年度报告第3页，共108页目录目录第一节声明与提示.5第二节公司概况.7第三节会计数据和财务指标摘要.9第四节管理层讨论与分析.11第五节重要事项.21第六节股本变动及股东情况.23第七节融资及分配情况.25第八节董事、监事、高级管理人员及员工情况.26第九节公司治理及内部控制.31第十节财务报告.35扬州佳境环境科技股份有限公司2015 年度报告第4页，共108页释义释义释义项目释义项目释义释义佳境科技、公司扬州佳境环境科技股份有限公司西部证券西部证券股份有限公司公证天业会计师事务所江苏公证天业会计师事务所（特殊普通合伙）三会股东大会、董事会、监事会公司法中华人民共和国公司法公司章程扬州佳境环境科技股份有限公司章程报告期2015 年 1 月 1 日-2015 年 12 月 31 日元、万元人民币元、万元扬州佳境环境科技股份有限公司2015 年度报告第5页，共108页第一节 声明与提示【声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证年度报告中财务报告的真实、完整。江苏公证天业会计师事务所对公司出具了2015 年度审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项是或否是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整否是否存在未出席董事会审议年度报告的董事是是否存在豁免披露事项否(一)列示未出席董事会的董事姓名及未出席的理由未出席公司第一届董事会第八次会议董事：邵航，事由：兼职董事，工作繁忙，未能参加。【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称重要风险事项简要描述重要风险事项简要描述1 项目管理风险公司主要从事工业废水处理系统设备的研发、制造和销售以及设备的运营管理服务，项目的实施过程涉及的技术和流程较为复杂，专业性高，需要公司工程师团队将大量精力集中于项目的全程管理。随着公司业务在全国范围内的扩展以及承接项目规模的扩大，若项目管理能力不能与之相应提高，将会影响公司项目实施的完成质量，对公司日后的经营产生不利影响。2 核心技术人员流失风险专业人才是公司技术发展、创新的关键，经过几年的发展和技术积累，形成了较强的自主创新能力并拥有自主知识产权的核心技术。技术研发工作不可避免地依赖专业人才，特别是核心技术人员。虽然报告期内公司核心技术人员稳定，但如果发生核心技术人员的离职，而公司又不能及时安排适当人选接替或补充，将会对公司的生产经营造成重大不利影响。3 技术更新开发的风险随着工业废水处理市场竞争的加剧，技术更新换代周期越来越短。技术的创新、新技术的应用与新产品的开发是行业内企业核心竞争力的关键因素，若公扬州佳境环境科技股份有限公司2015 年度报告第6页，共108页司不能保持持续创新能力，或者不能及时准确把握产品、技术和行业的发展趋势，将影响公司的竞争能力和持续发展。4 控股股东不当控制的风险报告期末，张临苏持有公司 58.41%的股份，为公司董事长，邓志东持有公司 4.42%的股份，为公司总经理，张碧秋持有公司 1.28%的股份。张临苏为邓志东的妻弟、张碧秋的弟弟，三人合计持有公司 64.11%的股份，为一致行动人。公司 2015 年 1 月 27 日变更为股份公司，逐步建立健全了法人治理结构，陆续制定了适应企业现阶段发展的内部控制体系。公司治理和内部控制体系需要在生产经营过程中逐渐完善和加强，张临苏对公司的发展战略、生产经营决策、人事和利润分配等重大事宜具有较强的控制力，公司的股权结构对公司法人治理结构有效运行有一定影响。5 大客户依赖风险报告期内，广州中绿和广州通惠仍为公司大客户，二者合计占公司主营业务收入比例较大，2014年占比为 30.03%，2015 年占比为 35.87%。其中广州中绿变为第 1 大客户，占比上升 11.09%，广州通惠变为第 5 大客户，占比下降 5.26%。虽然表明公司与广州中绿和广州通惠维持了紧密合作的关系，但佳境科技产品如不能满足广州中绿和广州通惠的需求，公司将有失去这两个客户的风险。本期重大风险是否发生重大变化：是。1，公司 2015 年底通过定向增发募集了 1300 万元用于补充流动资金，相较于 2015 年半年报所披露的风险因素，公司营运资金不足风险得到缓解。2，2014 年 11 月 28 日，周晋黔将其持有的公司 37%股权转让给张临苏，转让后张临苏持有公司 66%股权，为公司控股股东、实际控制人，虽然公司实际控制人由周晋黔变更为张临苏，但是自公司成立以来，张临苏就担任公司总经理，实际参与公司的管理工作，对公司的经营发展、人员结构和业务资源十分了解，因此，实际控制人变更为张临苏后对公司业务经营、公司治理、董监高变动、持续经营能力等方面未产生重大影响。因此实际控制人变更的风险基本解除。扬州佳境环境科技股份有限公司2015 年度报告第7页，共108页第二节 公司概况一、基本信息公司中文全称扬州佳境环境科技股份有限公司英文名称及缩写Yangzhou Ingreentree Enviromental Technology Co.,Ltd证券简称佳境科技证券代码832771法定代表人张临苏注册地址扬州市维扬经济开发区平山路 218 号办公地址扬州市维扬经济开发区平山路 218 号主办券商西部证券股份有限公司主办券商办公地址陕西省西安市东新街 232 号信托大厦 16 层会计师事务所江苏公证天业会计师事务所有限公司签字注册会计师姓名张健金射岗会计师事务所办公地址无锡市新区龙山路 4 号 C 幢 303二、联系方式董事会秘书或信息披露负责人丁文彬电话051480820777传真051480820778电子邮箱公司网址联系地址及邮政编码江苏省扬州市维扬经济开发区平山路 218 号公司指定信息披露平台的网址公司年度报告备置地董事会秘书办公室三、企业信息单位：股股票公开转让场所全国中小企业股份转让系统挂牌时间2015-07-16行业（证监会规定的行业大类）N77 生态保护和环境治理业主要产品与服务项目废水处理单元产品、废水处理系统产品、水处理自控及远程监控系统、运营管理业务。普通股股票转让方式协议转让扬州佳境环境科技股份有限公司2015 年度报告第8页，共108页普通股总股本22,600,000控股股东张临苏实际控制人张临苏四、注册情况项目号码报告期内是否变更企业法人营业执照注册号321000400018602否税务登记证号码321001550251154否组织机构代码55025115-4否扬州佳境环境科技股份有限公司2015 年度报告第9页，共108页第三节 会计数据和财务指标摘要一、盈利能力单位：元本期本期上年同期上年同期增减比例%增减比例%营业收入50,534,408.7631,129,845.9062.33%毛利率%35.89%26.24%-归属于挂牌公司股东的净利润5,697,722.081,940,398.74193.64%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润4,354,555.651,954,718.49122.84%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）20.77%10.05%106.67%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）15.88%10.13%56.76%基本每股收益0.270.10181.44%二、偿债能力单位：元单位：元本期期末本期期末上年期末上年期末增减比例%增减比例%资产总计61,670,111.2937,790,003.1563.19%负债总计22,783,629.8117,517,747.2930.06%归属于挂牌公司股东的净资产38,887,851.7320,272,255.8691.82%归属于挂牌公司股东的每股净资产1.861.0183.83%资产负债率%36.94%46.36%-流动比率1.931.37-利息保障倍数18.537.28三、营运情况单位：元单位：元扬州佳境环境科技股份有限公司2015 年度报告第10页，共108页本期本期上年同期上年同期增减比例%增减比例%经营活动产生的现金流量净额-1,966,175.953,129,026.52-应收账款周转率2.422.17-存货周转率10.527.48-四、成长情况本期本期上年同期上年同期增减比例%增减比例%总资产增长率%63.19%23.84%-营业收入增长率%62.33%7.58%-净利润增长率%193.57%288.13%-五、股本情况单位：股单位：股本期期末本期期末上年期末上年期末增减比例%增减比例%普通股总股本22,600,00020,000,00013.00%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-带有转股条款的债券-期权数量-六、非经常性损益单位：元单位：元项目项目金额金额非经常性损益合计1，578，796.18所得税影响数237,000.00少数股东权益影响额（税后）0.00非经常性损益净额1,341,796.18扬州佳境环境科技股份有限公司2015 年度报告第11页，共108页第四节 管理层讨论与分析一、经营分析(一)商业模式(一)商业模式报告期内，公司的商业模式较上年度无重大变化。1、公司所处行业及主要产品公司所处行业为生态保护和环境治理业，水污染治理业。公司依托自有知识产权技术生产的电镀废水处理设备、线路板废水处理设备广泛应用于重金属废水、有机废水和高浓度有机废水的处理。公司针对重金属废水污染研发的处理系统设备，可满足线路板、电镀、电池、有色金属冶炼等行业的重金属废水达标排放和高比例回用要求。公司主要客户有广州广合科技、昆山吴桥电器、无锡伊格尔、宜兴硅谷、扬州华翔有色金属等线路板、电镀、电池行业企业。2、产品技术与产品质量公司对水处理工艺和技术不断深入研究，积累了多项核心技术专利，并实现了研发紧跟市场需求的运作模式，为公司后续产品的工艺流程设计、研发以及市场的拓展打下了坚实的基础；其中，重金属废水零排放及重金属回收技术的推广应用奠定了企业在行业内的龙头地位，赢得客户好评、政府支持。公司下半年被江苏省科技厅认定为高新技术企业，TFS-ZLD 高效低耗零排放含镍、含锰废水处理系统通过了江苏省新产品鉴定，并被江苏省经信委认定为 2015 年江苏省首台（套）重大装备及关键部件、江苏省科技厅认定为高新技术产品。报告期内，公司通过了 ISO9001-2008 质量管理体系认证，自公司获得认证以来，公司的产品质量管理持续完善，质量管理水平不断提升。3、资源采购与产品销售在采购和生产环节，公司依靠内部建立的供应商管理制度、生产控制程序以及质量管理体系，采购合格原材料和零配件，严格控制生产过程的技术标准和质量要求，为企业提供优良的产品。在销售和售后环节，公司通过对各类工业企业的废水处理问题针对性的市场拓展，协同研发部门针对客户需求，设计水处理工艺流程，制定废水处理的整体解决方案，满足客户废水达标排放和再回用。公司在售后提供硬件系统操作指导、产品维护和运营管理服务，让客户摆脱所面临的环保法规压力，集中精力专注其自身产品的生产。4、收入模式公司经过多年的经营发展，积累了丰富的项目经验，并已形成稳定、成熟的生产模式、采购模式、销售模式和盈利模式。公司依托自主研发的独立专利技术，充分发挥工业废水处理技术优势。在经营过程中，公司采取以市场需求为导向、以项目为核心，进行新产品、新技术、新工艺的研究、开发和设计；并以产品带动服务，以服务促进产品的销售，发展营销创新和研发协同配合的运营模式；并采取核心单元和部件自主开发生产、低附加值零部件自主采购，在公司内完成组装生产和测试的生产模式，待全套设备运送至企业现场，再进行总装、调试和验收。公司通过此种模式，在确保产品和服务质量的基础上有效控制成本，通过水处理工艺设计、产品集成的技术附加值、设备的运营管理服务以及设备、模块单元、零部件的销售来获取利润。扬州佳境环境科技股份有限公司2015 年度报告第12页，共108页年度内变化统计：事项事项是或否是或否所处行业是否发生变化否主营业务是否发生变化否主要产品或服务是否发生变化否客户类型是否发生变化否关键资源是否发生变化否销售渠道是否发生变化否收入来源是否发生变化否商业模式是否发生变化否(二)报告期内经营情况回顾(二)报告期内经营情况回顾1、公司生产、产品及经营情况报告期初，公司管理层对公司发展战略进行了认真分析、研究，明确了发展思路和目标：积极开拓市场，优化经营模式，立足夯实基础，实现跨越发展。报告期内，公司销售以点（江苏地区）带面（华东地区）推向全国。在技术层面，以重金属废水处理技术、工艺为核心，加大研发投入，一方面改善产品制造模式，向产品标准化生产迈进，发展装备制造优势；为公司扩大业务量打下了基础，另一方面加强了科研力量，率先提出并实施的“高效低耗零排放”重金属污染防治技术在行业内得到认可，受到线路板、电镀、电池、有色金属冶炼等重点排污企业的欢迎，核心技术产品一种管式微滤膜申请了实用新型发明专利并获得授权。此外，公司被江苏省科技厅认定为高新技术企业，高效低耗零排放含镍、锰废水处理装置通过江苏省经信委新产品鉴定；TFS-ZLD 高效低耗零排放含镍、锰废水处理系统被认定为2015 年江苏省首台（套）重大装备及关键部件；高效低耗零排放含镍废水处理装置与高效低耗零排放含锰废水处理装置两项新品被江苏省科技厅认定为高新技术产品。2015 年公司实现营业总收入 50,534,408.76 元，比上年增长 62.33%；毛利率 35.89%，比上年提高近 10 个百分点，实现净利润 5,697,722.08，比上年增长 193.64%。公司总资产61,670,111.29 元，较上年末增长 63.19%。资产负债率 36.94%，比上年末下降 9.42%。2、行业发展对公司经营情况的影响2015 年 1 月 4 日国务院办公厅发布关于推行环境污染第三方治理的意见及 2015 年 4月 2 日国务院发布水污染防治行动计划（水十条），进一步加大了环保执法的力度，明确了重金属防治的要求，提出了环境污染防治的目标。公司立足于重金属工业废水处理系统设备的研发制造，研发的工业废水处理系统设备目前主要应用于电镀、线路板等行业，拥有多项专利，在同行业内处于技术领先地位，在国家政策的推动下获得了更多的市场份额，预计未来经济效益也会得到显著提高。3、挂牌与融资公司于 7 月 16 日成功登陆新三板，迈出了对接资本市场的第一步，并于下半年完成一轮股票定向发行，募集资金 1300 万元，为业务拓展、装配制造和新品研发提供了有力保障。1.主营业务分析1.主营业务分析(1)利润构成(1)利润构成单位：元单位：元项目项目本期本期上年同期上年同期金额金额变动比例%变动比例%占 营 业 收入的比重%占 营 业 收入的比重%金额金额变动比例%变动比例%占营业收入的比重%占营业收入的比重%扬州佳境环境科技股份有限公司2015 年度报告第13页，共108页营业收入50,534,408.7662.33%-31,129,845.907.58%-营业成本32,395,590.5541.08%64.11%22,961,764.20-13.78%73.76%毛利率%35.89%-26.24%-管理费用8,184,690.01129.48%16.20%3,566,566.2030.96%11.46%销售费用2,705,173.3364.55%53.50%1,643,955.4653.63%5.28%财务费用404,170.0715.97%0.80%348,521.08226.82%1.12%营业利润5,171,592.12139.93%10.23%2,160,887.76309.58%6.94%营业外收入1,590,000.00-3.15%-0.00%0.00%营业外支出11,203.82-40.82%0.02%18,930.335,903.91%0.06%净利润5,696,351.83193.57%11.27%1,940,398.74-288.13%6.23%项目重大变动原因:注：对与上一年度相比变动达到或超过 30%的财务数据，应充分解释导致变动的原因。1、营业收入比上年增长 62%，是通过新三板挂牌的契机，规范管理，扩大影响，增强自身竞争力，同时国家进一步加强环境整治力度，都为公司的业绩增长提供有力条件。2、营业成本比上年增长 41%，与业务量的增长相比成本是下降的，主要得益于公司产品的模块化，便于原材料采购，减少现场工作量，避免材料的浪费，同时得到资金的支持，收款条件不是太好的客户，可以提高合同总价，增加毛利率。3、管理费用增加 129%，除了因业务量增加而增加的部分费用外，主要是加大了研发费用的投入。4、销售费用增长了 65%，增加了业务人员的数量，加大了营业推广力度，在重点区域设立了办事处，同时加大了售后服务的投入，都导致了费用的增加。5、营业利润和净利润的增加都是业务量增加，成本降低的成果。6、营业外收入比上年增加 159 万元，是新三板挂牌补贴和取得各项科研成果的奖励。上年营业外收入为零。7、营业外支出比上年减少 40.82%，是去年有固定资产处置损失，今年未发生。(2)收入构成(2)收入构成单位：元单位：元项目项目本期收入金额本期收入金额本期成本金额本期成本金额上期收入金额上期收入金额上期成本金额上期成本金额主营业务收入50,519,024.1432,381,230.7231,093,996.8422,961,764.20其他业务收入15,384.6214,359.8335,849.060.00合计合计50,534,408.7632,395,590.5531,129,845.9022,961,764.20按产品或区域分类分析：单位：元类别/项目类别/项目本期收入金额本期收入金额占营业收入比例%占营业收入比例%上期收入金额上期收入金额占营业收入比例%占营业收入比例%华中地区641,025.641.27%-华南地区24,282,141.1848.07%10,253,441.3732.94%华东地区1,857,021,632.0036.76%17,582,900.2456.48%华北地区7,025,641.0013.90%3,293,504.2910.58%收入构成变动的原因报告期内营业收入增长 62.32%，地区分布比例发生了变化，今年由于华南地区的订单较多，削弱了华东及其他地区订单的接单量，华东地区收入比例从去年的 56.48%,下扬州佳境环境科技股份有限公司2015 年度报告第14页，共108页降为今年的 36.76%，而华南地区的收入比例则从去年的 32.94%上升为今年的 48.07%。报告期内公司加大市场拓展，在华中和华北地区加强人力投入，业务量有所增加。(3)现金流量状况(3)现金流量状况单位：元项目项目本期金额本期金额上期金额上期金额经营活动产生的现金流量净额-1,966,175.953,129,026.52投资活动产生的现金流量净额-1,372,324.13-3,083,535.65筹资活动产生的现金流量净额17,416,241.47-135,949.44现金流量分析：1、经营活动的现金流量减少，是因为 15 年业务大幅度提升，应收款也增加很多，受大环境影响，客户资金情况不理想，造成了经营活动现金流量的减少。2、2015 年购置的固定资产比 14 年减少，所以投资活动的现金流量减少。3、2015 年公司通过增加银行贷款增加资金 500 万元，通过定增筹集资金 1300 万元，大大增加了筹资活动的现金流入量。(4)主要客户情况(4)主要客户情况单位：元序号序号客户名称客户名称销售金额销售金额年度销售占比年度销售占比是否存在关联关系是否存在关联关系-广州市中绿环保有限公司14,381,707.6828.46%否-北京中讯四方科技股份有限公司7,025,641.0013.90%否-广合科技（广州）有限公司5,380,222.3110.65%否-江苏迪飞达电子有限公司4,738,870.759.38%否-广州通惠工程设备有限公司3,742,618.887.41%否合计35,269,060.6269.79%-(5)主要供应商情况(5)主要供应商情况单位：元单位：元序号序号供应商名称供应商名称采购金额采购金额年度采购占比年度采购占比是否存在关是否存在关联关系联关系-昆山市仁杰化工材料有限公司3,006,251.9012.95%否-上海蓝然环境技术有限公司1,365,300.005.88%否-美国宝利事公司1,287,560.005.54%否-无锡徐氏环保设备有限公司691,500.002.98%否-江苏凯米膜科技股份有限公司662,400.002.85%否合计7,013,011.9030.20%-(6)研发支出(6)研发支出单位：元单位：元项目项目本期金额本期金额上期金额上期金额扬州佳境环境科技股份有限公司2015 年度报告第15页，共108页研发投入金额2,980,600.77-研发投入占营业收入的比例%5.90%-2.资产负债结构分析2.资产负债结构分析单位：元单位：元项目项目本年期末本年期末上年期末上年期末占总资产比重的增减占总资产比重的增减金额金额变动比例%变动比例%占总资产的比重占总资产的比重金额金额变动比例%变动比例%占总资产的比重占总资产的比重货币资金14,310,430.416,050.02%23.20%232,689.0227.99%0.62%22.59%应收账款25,307,868.4054.23%41.04%16,409,148.9138.38%43.42%-2.38%存货2,262,309.08-41.89%3.67%3,893,710.24-12.07%10.30%-6.64%长期股权投资-0.00%0.00%-固定资产6,672,671.6228.17%10.82%5,206,269.08-75.38%13.78%-2.96%在建工程90,369.44-95.59%0.15%2,048,761.45218.91%5.42%-5.27%短期借款9,000,000.00125.00%14.59%4,000,000.00-10.58%4.01%长期借款166,106.00-53.18%0.27%354,740.53124.19%0.94%-0.67%资产总计61,670,111.2963.19%-37,790,003.1523.84%-资产负债项目重大变动原因：1、货币资金大幅增加，是因为 2015 年下半年定增 260 万股，募集资金 1300 万元，以及增加银行贷款 500 万元。2、应收账款增加，主要是业务量增加而影响到应收款的增加，同时 2015 年经济环境不太好，客户的付款能力也受到影响。3、存货减少是年底交货任务基本完成，在产品数量几乎没有，所以存货金额减少。4、在建工程 2015 年大多数已完工，转入固定资产，所以年末余额减少。5、短期借款增加，是为了扩大生产和加强研发，定增的资金按规定到 11 月底才能使用，暂时从增加银行贷款，解决流动资金困难。6、长期借款是购车贷款，每月按时还款，年末比年初减少 53.18%7、总资产增加，是定增 260 万股增加了 1300 万元，以及 2015 年净利润增加。3.投资状况分析3.投资状况分析(1)主要控股子公司、参股公司情况(1)主要控股子公司、参股公司情况无(2)委托理财及衍生品投资情况(2)委托理财及衍生品投资情况无(三)外部环境的分析(三)外部环境的分析根据“十二五”全国城镇污水处理及再生利用设施建设规划和城镇污水处理“十二五”规划要求，到 2015 年，全国污水处理率将进一步提高，其中城市污水处理率达到 85%，县城污水处理率平均达到 70%，建制镇污水处理率平均达到 30%；在“十二五”期间，全国城镇污水处理将新增污水处理规模 4,569 万立方米/日，升级改造污水处理规模 2,611 万立方米/日。根据投资估算，“十二五”期间，我国城镇污水处理及再生利用设施建设规划投资近 4,300 亿元。其中，新增城镇污水处理能力投资月 1,040扬州佳境环境科技股份有限公司2015 年度报告第16页，共108页亿元，升级改造城镇污水处理厂投资 137 亿元。上述规划目标的实施，为污水处理行业带来了广阔的市场空间。随着国家实施节能减排战略、加快培育发展战略性新兴产业，我国污水处理行业的建设规模和服务范围将进一步扩大，整个市场容量将不断扩大。污水处理建设市场和运营市场进入高速发展期，产业整合逐步展开，污水处理市场化改革也将进一步推进，整个污水处理行业将具有广阔的市场空间。近年，随着国家进一步鼓励和引导民间资本进入市政公用事业领域，以桑德集团、国祯环保等为代表的一批优秀民营企业凭借着市场化的经营管理机制、技术创新等优势迅速崛起，成为具有良好发展潜力的行业新生力量。跨国水务巨头、大型国有上市企业、优秀民营企业构成了当前我国污水处理行业主要的市场化竞争主体。在水资源紧缺、水污染加剧的背景下，国家日益重视环境保护，随着我国城镇化进程的不断加快以及市场化改革的全面深化推进，污水处理行业将迎来拥有巨大市场空间和良好的产业前景，同时也将引来更多的社会资本进入该行业，未来行业的市场化进程将进一步加快，市场竞争将更加激烈，行业集中度将不断提升，在市场竞争整合的过程中，对于一些拥有较强技术实力、运营能力、品牌影响力、市场规模等优势的优秀企业将更有可能把握行业发展机遇，实现更好更快发展，成为行业标杆。(四)竞争优势分析(四)竞争优势分析（1）行业经验优势。经过多年的行业积累，公司已经发展成为集废水处理规划、设计、实施和运营管理于一体的整体解决方案提供商。公司已形成了较为完整的自主知识产权技术体系和项目运营管理体系，并积累了丰富的工业废水处理行业的工艺设计、项目实施经验，未来随着环保行业的快速发展，公司能够依靠自身的行业经验获得更多的市场份额。（2）产品技术优势。公司产品技术优势包括模块化的设计结构、膜组过滤工艺以及将水处理、化工、机械、自动化和信息化技术深度融合，实现工业废水达标排放或者重新回用，资源再回收，这些技术能力帮助公司在产品质量、产品性能都树立了良好的品质效应，是公司的核心竞争优势。（3）综合服务优势。公司作为一家专业从事废水处理服务的公司，能够为客户提供水处理净化咨询，能够根据客户需求设计废水处理方案、废水处理项目实施和运营管理等各类服务。在项目具体实施过程中，也可采用合同能源管理、BT、BOT 等多种运营模式，为客户提供多样化的服务，满足客户的个性化需求。(五)持续经营评价(五)持续经营评价我国过去几十年的快速发展使得自然环境遭到严重破坏，空气净化、水环境治理、资源回收等环境产品及服务的需求日益增长，环保行业发展潜力巨大。2016 年，公司将抓住新环境保护法实施这一契机，积极拓展江苏、浙江、上海、山东、安徽、四川、重庆、广东等地市场，同时将以新产品为依托扩展服务行业范围，在农药、化工、电力、市政等行业加大营业力量，并将继续进行深度的客户开发，在市场开拓方面，承接有影响力和规模化的重点项目，增强品牌影响力。随着环保行业的快速发展，公司将依靠自身的技术优势行业经验获得更多的市场份额。公司专注于工业废水净化领域，特别是重金属废水处理系统的研究和开发，并提供技术服务和运营管理。公司的核心技术主要包括膜技术、重金属废水处理系统、以及对重金属废水处理过程和系统运行状况的远程监控和维护等，享有已获得授权的专利9项，已经获得受理的发明专利 3 项，均为公司自主研发所得。经过多年的行业积累，公司已扬州佳境环境科技股份有限公司2015 年度报告第17页，共108页经发展成为集废水处理规划、设计、实施和运营管理于一体的整体解决方案提供商，生产基地具备工业废水处理系统 50 台套/年的批量生产能力。公司的产品多属定制，技术含量高，因此价格竞争并不激烈。公司将继续进行深度的技术开发，提高自身的技术水平。报告期内，公司被江苏省科技厅认定为高新技术企业，高效低耗零排放含镍、锰废水处理装置通过江苏省经信委新产品鉴定；TFS-ZLD 高效低耗零排放含镍、锰废水处理系统被认定为 2015 年江苏省首台（套）重大装备及关键部件；高效低耗零排放含镍废水处理装置与高效低耗零排放含锰废水处理装置两项新品被江苏省科技厅认定为高新技术产品。报告期内，公司实现营业总收入 50,534,408.76 元，比上年增长 62.33%；毛利率35.89%，比上年提高近 10 个百分点，实现净利润 5,697,722.08，比上年增长 193.64%。公司总资产 61,670,111.29 元，较上年末增长 63.19%。资产负债率 36.94%，比上年末下降 9.42%。报告期内，公司经营情况保持稳定发展，资产负债结构合理，公司产品市场占有率进一步提高，经营业绩稳步增长，公司具备持续经营的能力，不存在影响持续经营能力的重大不利风险。二、未来展望(一)行业发展趋势(一)行业发展趋势公司专注于工业废水净化领域，特别是重金属废水处理系统的研究和开发，并提供技术服务和运营管理。重金属废水主要来自矿山坑、尾矿、废石场、有色金属冶炼厂及加工厂、电镀厂、钢铁厂的排水，以及电解、农药、医药、油漆、颜料等工业排水。废水中重金属离子(如镉、铅、铬、镍、汞、锌等)性质稳定，不能去除或降解，只能改变其状态或被转移、稀释、积累，治理困难，危害很大。“十一五”以来，我国重金属污染事件层出不穷，如云南阳宗海砷污染、湖南浏阳镉污染、紫金矿业铜酸水污染等，对人类健康构成重大威胁，对区域经济及社会发展也形成困扰，成为当前我国面临的最严峻的环境问题。为遏制我国重金属污染事件高发态势，国家先后颁布的环境保护“十二五”规划、新环保法、“水十条”、重金属污染综合防治“十二五”规划等，制定了严格的排放标准，含重金属的废水必须进行处理。目前，常用的重金属废水处理方法有化学法、离子交换法、混凝法、吸附法、电渗析法、反渗透法、膜分离法、生物法等。其中，膜分离技术包括微滤（MF）、超滤（UF）、纳滤（NF）、反渗透（RO）等，分离过程在常温下进行，不发生相变，无须添加化学试剂，不会造成二次污染，能耗较低，是重金属废水深度处理的首选技术，成为当前国内外研究的重点。全球己有 30 多个国家和地区的 2000 多个科研机构从事膜技术的研究和应用开发，如西南化工研究院提出了新的膜分离机制，采用三层以上多种纳米涂敷技术制备了专用物料分离膜；南京工业大学徐南平院士等成功研制了无机陶瓷膜；大连理工大学柳丽芬等制备了透水量更大、脱盐率更高和通量衰减系数更小的导电复合膜；俞海桥等运用超滤-反渗透双膜法深度处理革厂废水，中试效果良好；潘献辉等采用预处理-双膜法淡化某浊度高、污染严重的海水，效果明显，达到设计产水量(1000m3/d)，系统运行稳定。将先进的膜分离技术运用于重金属废水处理系统，代表了重金属废水处理与回用的新方向，实现了真正意义上的零排放或微排放，浓缩液不经任何化学处理直接回用生产用原材料，透过液直接回用于工业生产，构建了一种基于资源回收和环境保护的扬州佳境环境科技股份有限公司2015 年度报告第18页，共108页可持续发展新模式。佳境科技自创立之日起就开始从事重金属废水处理与回收技术研究，开发了高效低耗的重金属废水零排放系统，且已成功地应用到镍、锰废水的处理，报告期内，“TFS-ZLD高效低耗零排放含镍、锰废水处理系统”被认定为江苏省首台套重大装备产品并通过江苏省新产品鉴定。佳境科技在国内重金属废水处理系统的研究和开发方面处于领先地位，产品市场占有率逐年提高。(二)公司发展战略(二)公司发展战略2016 年公司将继续以研发、制造、销售工业废水处理装备为主，同时与大连理工大学紧密合作，共同研发、试制新型复合膜材料。公司制定了如下发展战略：1、在工业废水处理装备上，公司将继续注重重金属废水处理装备的研发、制造，稳定产品市场，进一步扩大市场；2、加快装备撬装化研发步伐，开发、生产更多品种适合不同类型企业的集成化废水处理装备，实现整体规划、快速组装，大大减小占地面积，缩短现场施工周期；3、适当投入资金研发、试制新型复合膜材料。(三)经营计划或目标(三)经营计划或目标2016 年公司计划在发展现有工业废水处理装备的研制、销售基础上，加快产品技术升级、拓宽行业应用，实现业绩翻番增长。资金来源：主要通过银行贷款、股票定向发行、以及加快应收账款回款等方法来筹集。以上经营计划不构成公司的业绩承诺，敬请广大投资者注意投资风险。(四)不确定性因素(四)不确定性因素2016 年，公司拟通过股票定向增发、协议转让等方式筹集研发活动的经费、扩大生产规模的资金。科研经费投入大、见效周期长，同时公司与大连理工大学共同研发、试制新型复合膜材料属于在新型材料行业的全新尝试。因此对公司的经营计划可能会带来不确定因素的影响。三、风险因素(一)持续到本年度的风险因素(一)持续到本年度的风险因素1、项目管理风险公司主要从事工业废水处理系统设备的研发、制造和销售以及设备的运营管理服务，项目的实施过程涉及的技术和流程较为复杂，专业性高，需要公司工程师团队将大量精力集中于项目的全程管理。随着公司业务在全国范围内的扩展以及承接项目规模的扩大，若项目管理能力不能与之相应提高，将会影响公司项目实施的完成质量，对公司日后的经营产生不利影响。应对措施：加强与大专院校、高职院校合作，推进校企合作模式广泛吸纳、挑选人才。同时面向各类人才市场，挖掘熟练人才，缩短培养周期。以老带新，加强对新补充人员培训。通过引进高层次人才及规范公司项目运营管理制度，降低项目管理的风险。2、技术更新开发的风险随着工业废水处理市场竞争的加剧，技术更新换代周期越来越短。技术的创新、新技术的应用与新产品的开发是行业内企业核心竞争力的关键因素，若公司不能保持持续扬州佳境环境科技股份有限公司2015 年度报告第19页，共108页创新能力，或者不能及时准确把握产品、技术和行业的发展趋势，将影响公司的竞争能力和持续发展。应对措施：通过保持和扩大研发投入，吸引技术人才，保持持续创新能力，报告期内新增一项专利申请。报告期内，公司被江苏省科技厅认定为高新技术企业，高效低耗零排放含镍、锰废水处理装置通过江苏省经信委新产品鉴定