832270_2015_骏驰科技_广东骏驰科技股份有限公司2015年年度报告_2016-04-07.pdf

第1 页，共 131 页 2015年度报告 骏 驰 科 技 NEEQ：832270 广东骏驰科技股份有限公司广东骏驰科技股份有限公司 Guangdong Junchi Technology Co.,Ltd 第2 页，共 131 页 2015 年 3 月，公司与广汽集团汽车工程研究院、广汽集团乘用车有限公司达成合作意向，研究开发新能源汽车 AG 发动机管路关键技术，成为广汽乘用车增程式电动轿车传祺 GA5 的关键零部件供应商，之后公司将进一步加快产业结构升级，继续向新能源汽车市场发力。2015 年 4 月 13 日，公司正式在全国中小企业股份转让系统挂牌。2015 年 5 月 4 日，公司 2015 年第一次临时股东大会通过股票发行议案，6 月 24 日，公司取得了全国中小企业股份转让系统出具的股票发行股份登记的函，确认公司本次发行无限售股票 3,600,000 股。上述股票已于 2015 年 7 月 8 日开始在全国中小企业股份转让系统挂牌并公开转让，公司股票转让方式于 2015 年 7 月 16日起由协议转让方式变更为做市转让方式。2015 年 6 月，公司“新能源汽车发动机水冷管路精确成形关键技术的研发”获得肇庆市端州区科学技术一等奖，“大众MLB 系列增压油管关键技术的研发”获得肇庆市端州区科学技术三等奖。2015 年，公司新增了 15 项实用新型专利，目前公司总共拥有 28 项专利证书，包括 3 项发明专利、25 项实用新型专利。2015 年 10 月，公司通过了广东省高新技术企业的复审认定，有效期为 2015 年 10月至 2018 年 10 月。2015 年 10 月-11 月，公司全资子公司常熟骏驰科技有限公司通过了 ISO/TS 16949：2009、ISO14001：2004和OHSAS18001：2007 的体系认证。2015 年 10 月，公司组建的新能源汽车零部件工程技术研究中心，经广东省科学技术厅专家评审和网上公示程序，被认定为广东省工程技术研究中心，公司的研究开发能力和成果转化能力得到了进一步的提升。2015 年 12 月，经过公司全体同仁的砥砺奋进、辛勤工作，公司顺利通过了大众投资的现场评审，为进入大众全球供应商体系奠定了坚实的基础。公司在 2015 年进入了长安标致雪铁龙、东风柳汽的供应商体系。2015 年 12 月，公司与鼎捷软件签订信息化开发合作协议，在 2016 年全面推进公司信息化管理系统开发项目，实现公司业务财务一体化管理，将行业市场信息、客户服务、供应商管理及现场生产紧密衔接，提高公司精细化管理水平，为公司实现智能制造、迈向工业 4.0 的战略目标打下良好的基础。公司在 2015 年投入对 OCV 阀项目的研究开发，OCV 阀用于汽车行驾中控制油泵的压力和流量，实现汽车节能减排。目前该项目进展顺利，并已取得了阶段性成果，已完成两款 OCV 阀的设计与样机试制及测试工作，已申报 OCV 阀专利一项，目前处于客户交样阶段。公 司 年 度 大 事 记 广东骏驰科技股份有限公司 2015 年度报告 第3 页，共 131 页 目录目录 第一节 声明与提示.5 第二节 公司概况.7 第三节 会计数据和财务指标摘要.9 第四节 管理层讨论与分析.11 第五节 重要事项.26 第六节 股本变动及股东情况.28 第七节 融资及分配情况.31 第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况.32 第九节 公司治理及内部控制.35 第十节 财务报告.41 广东骏驰科技股份有限公司 2015 年度报告 第4 页，共 131 页 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 本公司/公司/股份公司/骏驰科技 广东骏驰科技股份有限公司 子公司/常熟骏驰 常熟骏驰科技有限公司 凯达 广东凯达投资管理中心（有限合伙）聚富 肇庆聚富资产管理中心（有限合伙）创融 肇庆创融资产管理中心（有限合伙）股东大会 广东骏驰科技股份有限公司股东大会 董事会 广东骏驰科技股份有限公司董事会 监事会 广东骏驰科技股份有限公司监事会 主办券商/光大证券 光大证券股份有限公司 元（万元）人民币元（万元）全国股份转让系统 全国中小企业股份转让系统 公司高级管理人员 公司总经理、副总经理、总经理助理、董事会秘书、财务负责人 公司管理层 对公司决策、经营、管理负有领导职责的人员，包括董事、监事、高级管理人员等 公司章程 最近一次由股东大会审议通过的广东骏驰科技股份有限公司章程 三会 股东（大）会、董事会、监事会 三会议事规则 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 业务规则 全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）公司法 中华人民共和国公司法 报告期 2015 年度 会计师事务所 瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）广东骏驰科技股份有限公司 2015 年度报告 第5 页，共 131 页 第一节 声明与提示【声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证年度报告中财务报告的真实、完整。瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项 是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 1 市场需求萎缩的风险 由于国家政策持续加码推动新能源汽车的加速推广，加上整车生产企业加快产品性能改进与商业模式创新，未来几年新能源汽车市场持续大幅增长成为大概率事件。传统汽车零配件市场需求可能会因此放缓增速甚至出现停滞而有所萎缩。公司目前的产品仍集中于传统汽车发动机零配件，虽然已与知名整车厂进行新能源汽车零配件的研发和试产，但传统汽车市场需求萎缩仍会对本公司产生不利影响。2 主要原材料价格波动的风险 公司产品的主要原材料是冷轧钢板（简称“冷板”）和无缝钢管，原材料价格的波动将影响公司产品成本，在销售价格、人工成本及制造费用等其他条件不变的情况下，原材料价格提高将使公司产品单位成本提高，毛利率下降，从而影响公司的经营业绩。为避免原材料价格波动对公司利润产生不利影响，公司在采购数量策略和价格谈判方面已采取了相应的措施，但如果采购策略不能有效执行，或公司产品定价与原材料价格不能及时同步变动，公司产品毛利率水平将受到不利影响。3 客户相对集中的风险 公司主要客户集中于知名整车厂和大型汽车零配件厂商。2015 年，公司向前五名客户的销售收入占当期营业收入的比例为 63.90%，客户集中度相对较高。虽无单一客户销售占比超过 25%，但公司对前五大客户销售占比较大会给公司经营带来一定风险。报广东骏驰科技股份有限公司 2015 年度报告 第6 页，共 131 页 告期内，公司通过认证的新增客户逐年增多，但向新增客户形成规模化销售仍需一定时间。如果公司上述主要客户需求下降，或转向其他供应商采购产品，将对公司的经营及财务状况产生不利影响。4 应收账款余额较大的风险 2015 年 12 月 31 日，公司的应收账款余额为31,450,333.54 元，占当年营业收入的 29.80%。虽然应收账款的账龄大部分在半年以内，但大额的应收账款仍存在不能按时收回的风险，对公司经营现金流量的充足性也可能造成负面的影响。如发生客户信用恶化、回收管理不力的情况，应收账款总体质量下降将对公司的资产质量、营运资金的周转产生不利影响。5 核心技术人员流失的风险 经过多年的发展，公司非常重视专业后备人才的储备，包括汽车制造、机械与自动化、电气等各方面的人才，实现了从技术方案研发设计、生产制造到售后服务一体化的服务模式。这些人才是公司保持持续创新及核心技术领先的基础。随着我国科技体制的改革和市场经济机制的建立与完善，人才竞争日益加剧，人才吸引和积累越来越难，若因人力资源管理不善而造成人才不足、流失或者不能及时吸纳到合适的人才，将影响公司的持续创新能力并对公司的经营发展带来重大影响。6 宏观经济波动的风险 公司所处汽车零部件行业的发展主要取决于下游汽车制造和售后服务业的需求，其中，汽车制造业的需求变化对汽车零部件行业的影响更大。而汽车制造业与宏观经济的周期波动具有强相关性，属于典型的周期性行业。2015 年，车企之间竞争升级，价格战由原来的经销商层面上升到了车企层面，车企官方降价高调且集中，并且参与其中的车企均是销量居于前列的产销大户，可见目前宏观经济形势下，车企面临较大的销售困境和库存压力。2016 年，若市场持续低迷、车企产能过剩，并且车企仍然维持较高的销量任务和目标，势必对零部件供应商产生更大的影响，降价压力将传导至各级供应商，使零部件生产企业的利润空间进一步压缩，将不可避免地对公司业绩产生一定影响。7 外协模式的风险 公司对部分技术要求较低、机器运转成本较高且存在污染物的生产环节以及开发模具的制造环节采用外协模式。该模式符合目前公司所处的行业特征和生产要求，但如果因为供应商操作不当或公司控制不严出现质量问题，可能会造成质量索赔、款项回收推迟等经济损失，影响到公司声誉和形象，不利于公司的市场开拓。本期重大风险是否发生重大变化：否 广东骏驰科技股份有限公司 2015 年度报告 第7 页，共 131 页 第二节公司概况 一、基本信息 公司中文全称 广东骏驰科技股份有限公司 英文名称及缩写 Guangdong Junchi Technology Co.,Ltd 缩写：JC 证券简称 骏驰科技 证券代码 832270 法定代表人 刘前锋 注册地址 广东省肇庆市端州区桂园路 13 号 办公地址 广东省肇庆市端州区桂园路 13 号 主办券商 光大证券股份有限公司 主办券商办公地址 上海市静安区新闸路 1508 号 会计师事务所 瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 何晓娟、刘艺 会计师事务所办公地址 北京市海淀区西四环中路 16 号院 2 号楼 4 层 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 何盟盟 电话 0758-2701118 传真 0758-2721222 电子邮箱 hmm.dshjunchi- 公司网址 http:/www.junchi- 联系地址及邮政编码 广东省肇庆市端州区桂园路 13 号 526020 公司指定信息披露平台的网址 http:/ 公司年度报告备置地 广东省肇庆市端州区桂园路 13 号 三、企业信息 单位：股 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2015-04-13 行业（证监会规定的行业大类）C36 汽车制造业 主要产品与服务项目 汽车发动机相关的冷却水管、油管、涡轮增压管、以油底壳为主的发动机周边冲压件等的研发、生产和销售。普通股股票转让方式 做市转让 普通股总股本 43,400,000 广东骏驰科技股份有限公司 2015 年度报告 第8 页，共 131 页 控股股东 刘前锋 实际控制人 刘前锋、刘剑锋、刘毅勇 四、注册情况 项目 号码 报告期内是否变更 企业法人营业执照注册号 441200000012619 否 税务登记证号码 441202760621432 否 组织机构代码 76062143-2 否 广东骏驰科技股份有限公司 2015 年度报告 第9 页，共 131 页 第三节会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 105,551,703.59 100,137,127.76 5.41%毛利率%22.27%29.24%-归属于挂牌公司股东的净利润 5,599,950.53 10,217,391.52-45.19%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 2,157,872.78 8,081,727.02-73.30%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）6.96%16.21%_ 加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）2.68%12.82%-基本每股收益 0.13 0.37-64.86%二、偿债能力 单位单位：元元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 174,382,867.29 132,793,724.15 31.32%负债总计 85,816,826.43 60,486,124.40 41.88%归属于挂牌公司股东的净资产 88,566,040.86 72,307,599.75 22.49%归属于挂牌公司股东的每股净资产 2.04 1.82 12.09%资产负债率%49.21%45.55%-流动比率 0.90 1.18-利息保障倍数 4.87 7.04 广东骏驰科技股份有限公司 2015 年度报告 第10 页，共 131 页 三、营运情况 单位单位：元元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 13,854,623.36 1,034,331.54-应收账款周转率 3.33 3.02-存货周转率 4.98 6.16-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率 31.32%9.90%-营业收入增长率 5.41%11.50%-净利润增长率-45.19%136.36%-五、股本情况 单位单位：股股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 43,400,000 39,800,000 9.05%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-带有转股条款的债券-期权数量-六、非经常性损益 单位单位：元元 项目项目 金额金额 营业外收入 4,379,755.11 营业外支出 169,969.52 其中：非流动资产处置损失 89,423.12 非经常性损益合计 4,209,785.59 所得税影响数 767,707.84 少数股东权益影响额（税后）-非经常性损益净额 3,442,077.75 广东骏驰科技股份有限公司 2015 年度报告 第11 页，共 131 页 第四节管理层讨论与分析 一、经营分析(一一)商业模式商业模式 公司所处行业为汽车制造业，是一家从事汽车发动机相关的冷却水管、油管、涡轮增压管以及以油底壳为主的发动机周边冲压件等零部件研发、生产、销售与服务一体化的高新技术企业，主要客户为大型整车厂商和汽车零部件制造企业，公司采取“合作开发+分区生产+分区销售+统筹服务”的一体化经营商业模式。公司根据市场调研和产品发展规划，针对客户的痛点问题，与客户合作开发，经试制成功后，与客户签订长期合同，为客户提供“一站式汽车零部件解决方案”，把“产品服务”有机的结合在一起，满足客户需求。公司产品生产完毕后直接交付给下游汽车整车厂商或相关汽车零配件供应商，主要收入和利润来源于发动机零部件的制造和销售。（1）营销模式 公司采取与“一对一”产品匹配的非标准化产品特点和订单模式的生产方式相适应的直销模式，经过长时间、循环式、严格的评比、筛选、竞标等程序成为大型整车厂和汽车零部件制造企业这类客户的长期供货商。进入客户的合格供货商名录后，公司即与客户建立长期稳固的合作关系，客户不会轻易更换供货商，因此公司的订单具有相对较强的稳定性和持续性。（2）采购模式 公司采购的产品主要为无缝钢管、不锈钢管和冷钢板等主材以及多种辅材。采购管理办法及程序严格按照 ISO 质量管理体系的要求进行。公司一般会保有一定原材料安全库存和成品安全库存。营销中心依据客户订单情况预估未来的需求情况，生产计划部门依据需求分解原料需求清单和制定生产计划，下达至采购科；采购科了解市场的相关产品的价格走势和经采购询价，判断未来价格走势，并在相应品类的合格供应商名录中选择价格合理、质量上等、供货及时和结算方式便利的供应商进行下单。（3）研发模式 公司拥有广东省新能源汽车零部件工程技术研究中心，配备了一支经验丰富并在汽配行业上有显著成绩的研发团队。公司目前拥有 28 项专利证书，包括 3 项发明专利、25 项实用新型专利，此外，截至 2016 年 2 月底，公司已收到 3 个发明专利的授权发明通知书，预计 4 月左右可取得证书。公司 2004 年通过了 ISO 9001：2008 及 ISO/TS 16949：2009 认证，基于此建立了完善的产品研发体系，包括产品的设计、模具的设计以及产品的验证三个模块。根据客户提出的要求设计产品和相应的模具，然后对生产的样件进行验证，是否符合客户要求并由客户确认，上述环节完成后便具备了量产的必要条件。（4）生产模式 公司采用以 JIT（精益生产）为核心思想的生产模式，以订单为驱动，根据产品规格、供货时间、数量结合产线运作状况合理且精准地安排排产计划，通过多部门协作将供、产、销紧密地衔接起来，让物资在生产流程上毫无阻碍地流动，使资源配置最大程度的合理化，同时能够有效监督产品的制造过程，工艺流程，质量控制等执行情况。公司的商业模式符合公司所处细分行业的特点及现有规模，使公司在报告期内能够广东骏驰科技股份有限公司 2015 年度报告 第12 页，共 131 页 实现收入规模及业绩规模的稳定增长，并将在未来一定时期内继续推动公司的发展。报告期内，公司的商业模式无重大变化。年度内变化统计：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否(二二)报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 公司主营汽车发动机相关的冷却水管、油管、涡轮增压管以及以油底壳为主的发动机周边冲压件等零部件产品，报告期内实现营业收入 10,555.17 万元，同比增长 5.41%，其中主营业务收入为 10,445.70 万元，同比增长 5.80%。报告期净利润为 560 万元，同比下降 45.19%。经营活动产生的现金流量净额为 1,385.46 万元，同比增加 1239.48%。一、市场销售方面；由于宏观经济的整体下行导致整个汽车行业的销量有所萎缩，整车厂的销售业绩整体下滑，特别是欧美车系销量大幅缩减，从而导致上游汽车零配件制造企业订单下降。公司上半年销售情况较差，下半年随着国内自主品牌市场强势崛起，带动了汽车产业链的整体向好，公司下半年销售订单逐渐增加，11 月份进入销售旺季，销售订单有了大幅增长。但总体来说，公司报告期主营业务增长有所放缓。二、主营业务利润方面：随着汽车市场竞争的加剧，价格战成为各大整车厂抢占市场份额，提升业绩的主要手段，同时整车厂为了确保自身的利润水平,将价格下调的压力转嫁到对上游汽车零配件企业的采购成本上。公司报告期客户年度降价普遍在 3%-5%，甚至有的高达 8%以上，盈利空间进一步被压缩。另一方面公司不断开拓新的市场份额，为整车厂开发新车型同步配套开发新的产品项目，报告期处于开发阶段的新产品项目超过 40 种，新产品研发投入成本不断加大。常熟子公司于 2015 年下半年开始投产，由于投产初期产量小，固定成本投入较大，导致报告期亏损较大。公司报告期挂牌成本及为提高公司经营管理水平加强人才储备等管理成本均有所增加。以上因素导致公司整体经营成本增加，利润降幅较大。三、资金运营方面：公司报告期资金运作状况良好。通过定向发行股票直接融资 1080万元，同时以较低的资金成本向银行融资 2300 万元，确保公司经营周转资金的充足。报告期公司按期偿还银行到期借款 1300 万元，对子公司常熟骏驰增资 1950 万元，为子公司的顺利建成投产奠定了基础。公司报告期虽然存在售价下调及经营成本增加的压力，但从公司新产品项目开发状况来看，未来几年，公司的项目将陆续实现量产，广东、常熟两地工厂的产能将得到充分释放。未来几年公司销售将会保持一定比例的增长。针对售价下调的压力，公司主要通过技术创新、工艺改进的方式，提高生产效率，提升产品质量，节能将本。目前公司正在积极推进自动化生产线运作模式，全自动化的生产线将会为公司未来的标准化、规模化生产带来更大的经济收益。公司也将充分利用资本市场的有利条件，积极寻求合适的标的，通过并购或资产重组来不断提升公司在市场、技术、收益等方面的竞争力，在不断提升现有传统汽车零部件业务的基础上，将业务拓展至汽车后端的节能环保服务市广东骏驰科技股份有限公司 2015 年度报告 第13 页，共 131 页 场，配合客户进行新能源汽车系统配件的研究开发，逐步实现公司产品结构的转型升级，打造绿色、环保、高效的新型生产模式。1.1.主营业务分析主营业务分析 (1)(1)利润构成利润构成 单位：元单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比例变动比例 占营业收占营业收入的入的比重比重 金额金额 变动比变动比例例 占营业收占营业收入的入的比重比重 营业收入 105,551,703.59 5.41%-100,137,127.76 11.50%-营业成本 82,044,032.30 15.78%77.73%70,859,353.00 0.26%70.76%毛利率%22.27%-29.24%-管理费用 16,404,648.86 16.98%15.54%14,023,168.53 49.00%14.00%销售费用 2,762,253.69-6.16%2.62%2,943,463.42 55.33%2.94%财务费用 1,744,987.97-20.96%1.65%2,207,671.46 64.96%2.20%营业利润 1,669,041.63-82.69%1.58%9,640,920.90 80.99%9.63%营业外收入 4,379,755.11 61.13%4.15%2,718,134.70 187.26%2.71%营业外支出 169,969.52-17.33%0.16%205,588.23-83.48%0.21%净利润 5,599,950.53-45.19%5.31%10,217,391.52 136.36%10.20%项目重大变动原因:报告期营业利润同比下降了 82.69%，主要是报告期产品平均毛利率同比下降了6.97%，影响营业利润下降 59.85%。毛利率下降的主要原因：一、产品成本有所上升，报告期为整车厂开发新车型同步配套开发新的产品项目较多，数量达到 40 多种，均处于试样小量生产阶段，新开发的的产品需要投入大量工装模、检具和部分设备，人工成本也因新项目增加而增加。新产品试制阶段属于通过试验不断改进产品质量，以求达到最佳品质的过程，该阶段产品的废品率以及不良品率相对比较高，也导致产品制造成本整体上升。二、报告期客户年度降价幅度较大，大部分产品售价降幅在 3%-5%，部分产品降幅在 8%以上，导致产品毛利空间被进一步挤压；三、产品销售结构发生变化，报告期受宏观经济整体下行影响，欧美系列整车销量下滑幅度较大，毛利率较高的两款欧美系配套产品销量占比下降幅度较大，2014 年销售占比 26.48%，2015 年销售占比 10.62%，下降了 15.86%，导致整体产品毛利率有所下降；四、常熟子公司于 2015 年下半年建成投产，报告期主要处于项目审核、产品试制送样阶段，产量小，固定成本投入较大，导致产品毛亏幅度较大。另报告期管理费用同比增加了 16.98%，影响营业利润下降 24.70%。管理费用增加的原因是公司报告期内为提升公司整体管理水平而引进高层次管理人才，加强公司管理人才储备导致管理人员工资成本同比上升 58.28%。推进新三板挂牌工作导致差旅费、业务接待费、中介机构服务费及挂牌费等费用增加。常熟子公司为投产做准备导致报告期人工成本及办公费用等各项投入大幅增加。报告期营业外收入同比增加 61.13%，主要是报告期公司充分利用国家及地方的项目补贴优惠政策申报政府补助收入 380.43 万元，同比增长 44.83%，另因供应商注销，清理无需支付的长期挂账款项 56.47 万元转入营业外收入所致。(2)(2)收入构成收入构成 广东骏驰科技股份有限公司 2015 年度报告 第14 页，共 131 页 单位单位：元元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期上期收入金额收入金额 上期成本金额上期成本金额 主营业务收入 104,456,973.17 81,711,060.12 98,727,784.01 69,879,687.67 其他业务收入 1,094,730.42 332,972.18 1,409,343.75 979,665.33 合计合计 105,551,703.59 82,044,032.30 100,137,127.76 70,859,353.00 按产品或区域分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比收入比例例 上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比比例例 管件 87,265,348.56 82.68%83,036,809.90 82.92%冲压件 14,716,131.30 13.94%15,276,993.28 15.26%其他件 2,475,493.31 2.35%413,980.83 0.41%合计 104,456,973.17 98.97%98,727,784.01 98.59%收入构成变动的原因 报告期主营业务收入占营业收入的 98.97%，与上年的 98.59%基本持平，主营业务比例无重大变动。报告期按产品进行分类的各类产品占营业收入的比例同比变动均在 2%以内，按产品进行分类的收入构成指标无重大变动。(3)(3)现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期本期金额金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额 13,854,623.36 1,034,331.54 投资活动产生的现金流量净额-24,383,420.48-44,368,878.56 筹资活动产生的现金流量净额 18,690,973.95 39,969,922.14 现金流量分析：报告期内，公司经营活动产生的现金流量净额同比增长 1239.48%，主要原因是：1、公司供应商管理能力增强，应付账款信用结算期有所延长，报告期内公司购买商品、接受劳务支付的现金同比减少 797.19 万元，下降 11.66%；2、报告期支付的各项税费同比减少 325 万元，下降 35.62%；3、公司资金管理规范化程度提高，支付其他与经营活动有关的现金中涉及往来款项支付金额同比减少 1788.07 万元，上年支付金额较大主要是规范清理与股东的往来款导致资金流出增加所致。报告期内，公司投资活动产生的现金流量净额同比增长 45.04%，主要原因是：公司上年收购常熟子公司支付现金 1950 万元，报告期公司仅发生对常熟子公司增加实收资本事项所致；报告期内，公司筹资活动产生的现金流量净额同比下降 53.24%，主要原因是：公司报告期通过股权融资吸收投资所收到的现金同比减少 3743.50 万元，下降 77.61%；报告期内,公司经营活动产生的现金流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明：公司报告期净利润 560 万元与经营活动产生的现金流量 1385.46 万元差异较大，主要原因是：报告期内，公司加强供应商信用结算周期管理，与公司长期合作的供应商给广东骏驰科技股份有限公司 2015 年度报告 第15 页，共 131 页 予公司的信用评价进一步提高，供应商应付账款周期延长，应付材料款及加工费等应付账款增加 1158.84 万元。(4)(4)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 广东鸿图科技股份有限公司 25,398,659.14 24.06%否 2 东风本田发动机有限公司 14,771,597.22 13.99%否 3 东风本田汽车有限公司 12,000,404.14 11.37%否 4 广东鸿特精密技术股份有限公司 8,212,761.56 7.78%否 5 汉格斯特滤清系统（昆山）有限公司 7,068,167.72 6.70%否 合计 67,451,589.78 63.90%-注：如存在关联关系，则必须披露客户的具体名称(5)(5)主要供应商情况主要供应商情况 单位单位：元元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 肇庆市端州区骏图机械制造有限公司 14,156,122.66 19.54%否 2 常州市精达精密钢管有限公司 5,928,026.03 8.18%否 3 广西柳州市龙发金属表面处理技术有限公司 5,355,748.35 7.39%否 4 广州金朋五金制品有限公司 5,095,690.51 7.03%否 5 佛山市肇逸物资有限公司 2,971,744.83 4.10%否 合计 33,507,332.38 46.24%-注：报告期内，公司监事李达勇将其持有肇庆市端州区骏图机械制造有限公司 5%的股份全部转让给与公司无关联关系的第三方，并于 2015 年 9 月 24 日完成工商变更登记，公司已及时在股转系统发布了与肇庆市端州区骏图机械制造有限公司解除关联关系的提示性公告（公告编号：2015-039），从 2015 年 10 月起，公司与肇庆市端州区骏图机械制造有限公司不再存在关联关系，所发生的交易不再属于关联交易。报告期关联关系存续期间的关联交易披露详见“第五节重要事项、二重要事项详情（一）报告期内公司发生的日常性关联交易及偶发性关联交易情况”。(6)(6)研发支出研发支出 单位单位：元元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额 5,885,288.52 5,329,751.89 研发投入占营业收入的比例 5.58%5.32%注：报告期公司开展研发项目 11 项，其中新增项目 6 项，主要包括“本田 1.0T 涡轮增压发动机管件关键技术研究”、“通用滤清器管路关键技术研究”及“广汽新能源汽车 AG 发动机管路关键技术研究”等新增项目，新增项目均已进入开发阶段初、中期。广东骏驰科技股份有限公司 2015 年度报告 第16 页，共 131 页 2014 年立项研发持续到报告期的项目有 5 项，其中 3 个研发项目已完成开发，并已将相应技术研发成果应用于现有产品生产，两个项目也进入开发阶段的后期项目验收阶段。公司以开始立项（项目立项书）作为项目研究阶段开始，通过调研分析最终确认项目的可行性，完成研究报告（研究阶段总结报告）标志着研究阶段的结束。以开发进度计划审批（项目开发执行进度表）的实际开发时点为开发阶段开始，通过开发试产确认研发项目成果，达到量产标准（量产通知书），完成开发总结报告作为项目开发阶段的结束。报告期内各研发项目的投入金额、资本化和费用化等情况详见本报告“第十节 财务报告/六、合并财务报表项目注释”之“11、开发支出”。2.2.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元单位：元 项目项目 本年本年期期末末 上年期末上年期末 占占总资总资产比重产比重的增减的增减 金额金额 变动比例变动比例 占总资产占总资产的的比重比重 金额金额 变动比例变动比例 占总资产占总资产的的比重比重 货币资金 9,622,056.23 531.68%5.52%1,523,255.21-69.69%1.15%4.37%应收账款 30,454,788.20-1.48%17.46%30,912,024.46-7.53%23.28%-5.82%存货 24,011,994.76 33.36%13.77%18,005,561.69 24.19%13.56%0.21%长期股权投资-固定资产 73,844,046.53 121.89%42.35%33,279,067.38 4.15%25.06%17.29%在建工程 2,264,851.31-91.36%1.30%26,212,406.07 1,877.64%19.74%-18.44%短期借款 23,000,000.00 139.86%13.19%9,588,984.19-23.40%7.22%5.97%长期借款-4,000,000.00-50.00%3.01%-资产总计 174,382,867.29 31.32%-132,793,724.15 9.90%-资产负债项目重大变动原因：公司报告期货币资金期末余额较年初增长 531.68%，主要系报告期供应商信用结算周期延长使得采购付款减少，期末应付账款增加所致；公司报告期存货期末余额较年初增长 33.36%，主要系报告期已发货给客户但尚未开票结算的发出商品存货增加以及根据订单需求增加原材料和库存产品备货所致，另因新项目研发增加模、检具投入导致低值易耗品存货增加；公司报告期固定资产期末余额较年初增长 121.89%，主要系子公司常熟骏驰报告期建成投产，新建厂房投入使用转入固定资产及新建生产线设备投入增加所致；公司报告期在建工程期末余额较年初下降 91.36%，主要系子公司常熟骏驰报告期投产，新建厂房从在建工程转入固定资产所致；公司报告期短期借款期末余额较年初增长 139.86%，主要系公司报告期为偿还到期借款及补充经营所需流动资金增加短期借款所致；3.3.投资状况投资状况分析分析 (1)(1)主要主要控股子公司、参股公司控股子公司、参股公司情况情况 常熟骏驰科技有限公司是骏驰科技的全资子公司，注册资本为 5500 万元。截止报告期末，骏驰科技对常熟骏驰的长期股权投资金额为 4850 万元。公司报告期合并净利润为 560 万元，母公司报告期净利润为 823.68 万元，子公司常熟骏驰报告期净利润为-233 万元。常熟骏驰报告期亏损较大主要是由于其 2015 年下半年建成投产，目前尚处于投产初期，产品主要处于试制送样和评审阶段，产量低，报告期销售额仅为 8 万元，但厂房、设备等固定成本及投产一次计入的开办费用较大，导致公司报告广东骏驰科技股份有限公司 2015 年度报告 第17 页，共 131 页 期亏损较大。常熟骏驰属于骏驰科技在长三角地区的战略布点，主要面向欧美系等中高端客户，如摩丁、德纳、索菲玛、汉格斯特等世界 500 强企业，以及上海通用汽车、上汽集团、奇瑞捷豹路虎汽车等知名主机厂。目前客户有南通鸿图、骏驰科技、鑫统联等，现正处于评审阶段且有合作意向的客户有上海通用、德纳、摩丁及沃尔沃等，正在开发的客户有捷豹路虎、宝马等。上海通用是常熟骏驰 2016 年的重点开发对象，目前公司与该客户正处于商务洽谈阶段的有油底壳项目等。同时公司也正在开发电子阀、泵等项目，这将给公司为通用配套提供更上一层的开发能力。常熟骏驰将积极推进产品结构调整，增加高附加值产品比例，加速投入对新能源汽车零部件项目的研发。(2)(2)委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 -(三三)外部环境的分析外部环境的分析 1、宏观环境 公司所处汽车零部件行业的发展主要取决于下游汽车制造和售后服务业的需求，其中，汽车制造业的需求变化对汽车零部件行业的影响更大。回望 2015 年，中国汽车市场再次创造了纪录，全年产销再破新高，生产 2450.33 万辆，销售 2459.76 万辆，同比分别增长 3.25%和 4.68%。汽车工业的发展状况展现了一个国家工业发展的综合实力，我国一直将汽车工业作为国家重点支持发展的基础产业之一，政府出台多项鼓励政策，通过鼓励汽车工业的发展带动机械、电子、冶金、石油化工、纺织、轻工等多种相关工业和第三产业的发展，推动经济增长的集约化和产业结构的优化升级。“十三五”是中国汽车零部件企业转型升级的机遇期。从内部环境看，随着国内消费市场不断升级，消费者对汽车品质和品牌的要求越来越高，整车厂对零部件企业的需求也越来越严苛，起步较晚的本土零部件企业竞争加剧。而汽车保有