831431_2015_东南光电_2015年年度报告_2016-04-13.pdf

1 证券简称：东南光电NEEQ:831431 泉州市东南光电股份有限公司泉州市东南光电股份有限公司 Quanzhou Southeast Photoelectric Co.,Ltd.2015 年年度报告 2015 2 公 司 年 度 大 事 记 经全体员工不懈努力，公司于2015 年 11 月成功取得武器装备质量管理体系认证证书，该证书的获得，表明公司的管理体系符合武器装备质量管理体系的标准及相关要求，公司已经具备军工相关领域产品的研发、生产能力，由此将为公司拓展军工领域相关市场打下坚实的基础，并有利于提升公司的综合竞争力。公司 2015 年 4 月份以每股 4 元定向增发股票 500 万股，融资2000 万，分别于 8、9 月份收到股转公司与证券结算公司确认函，此次成功融资为公司 2015年目标业绩的达成提供资金保障，同时也间接说明了广大投资者对公司实力及经营策略与未来发展前景的认可与支持。2015 年 11 月，经股转公司同意，公司股票转让方式由协议转让变更为做市转让，分别由东北证券、中山证券、华福证券、兴业证券、东兴证券、申万宏源证券 6 家证券公司为公司股票做市，本次股票转让方式的变更，意味着公司的价值能够得到更专业和公允的评估，为公司引入外部投资者及进行其他方式的融资提供重要定价参考，提高融资效率，同时 6 家做市商的加入也代表了其对公司的认可与信心。3 目 录 释义.4 第一节 声明与提示.6 第二节 公司概况.9 第三节 主要会计数据和关键指标.10 第四节 管理层讨论与分析.12 第五节 重要事项.22 第六节 股本、股东情况.24 第七节 融资情况.26 第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况.28 第九节 公司治理及内部控制.31 第十节 财务报告.35 4 释义 释义项目释义项目 释义释义 公司、本公司、东南光电、股份公司 指 泉州市东南光电股份有限公司 有限公司 指 泉州市东南光电有限公司 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 全国股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 主办券商、东北证券 指 东北证券股份有限公司 挂牌、公开转让 指 公司股份在全国中小企业股份转让系统挂牌及公开转让行为 公开转让说明书 指 泉州市东南光电股份有限公司公开转让说明书 公司章程 指 泉州市东南光电股份有限公司章程 公司章程（草案）指 泉州市东南光电股份有限公司章程（草案）三会 指 股东大会、董事会和监事会 股东大会 指 泉州市东南光电股份有限公司股东大会 董事会 指 泉州市东南光电股份有限公司董事会 监事会 指 泉州市东南光电股份有限公司监事会 三会议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、董事会秘书、财务负责人 管理层 指 公司董事、监事及高级管理人员 报告期 指 2015 年 会计师事务所 指 北京兴华会计师事务所（特殊普通合伙）律师事务所 指 北京观韬律师事务所 财务报告 指 非特别指明，指两年及一期合并财务报告 元、万元 指 人民币元、人民币万元 监控摄像机 指 枪型摄像机，用于视频图像信号的采信处理。监控球机 指 一种有别于传统枪型摄像机的球型摄像机，用于视频图像信号的采集处理。网络摄像机 指 一种结合传统摄像机与网络技术所产生的新一代摄像机，它可以将影像通过网络传至地球另一端，且远端浏览者不需用任何专业软件，用于远程视频图像信号的采集处理。高清摄像机 指 一种可以高质量、高清晰影像，拍摄出来的画面可以达到 720P，即百万像素视频图像信号的采集处理。IP66 指 一种防护等级，指产品完全防止外物侵入，且可完全防止灰尘进入，承受猛烈的海浪冲击或强烈喷水时，电器的进水量应不致达到有害影响。CMOS 指 一种图像传感器，是 Complementary Metal Oxide Semiconductor 的简称，称为互补金属氧化物半导体，5 是数字集成电路的基本单元。CCD 指 一种半导体器件，能够把光学影像转化为数字信号，是 Charge-Coupled Device 的简称。MPEG-4 指 活动图像编码专家组（Moving Picture Experts Group,MPEG）定义的第 4 代数字音视频编解码标准。MJPEG 指 一种视频编码格式，技术即运动静止图像（或逐帧）压缩技术，Motion Joint Photographic Experts Group的简称。DSP 指 Digital Signal Processor 的简称，即数字信号处理器。高清百万镜头 指 有别于普通镜头，像素达到 720P 以上，用以生成影像的光学部件，由多片透镜组成。普通镜头 指 用于生成影像的光学部件，由多片透镜组成。相对孔径 指 光学镜头的重要参数之一，用镜头的有效孔径和焦距之比表示，相对孔径越小，镜头接收光的能力越好。变焦 指 通过手动或自动改变镜头的焦距。6 第一节 声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证年度报告中财务报告的真实、完整。北京兴华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司2015年度财务报告出具了标准无保留意见的审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项 是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否（1）董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证的理由（如有）无（2）列示未出席董事会的董事姓名及未出席的理由（如有）无（3）豁免披露事项及理由（如有）无 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称 重要风险事项简要描述 1、控股股东不当控制风险 公司存在控股股东不当控制风险。公司控股股东为黄中元，截至本报告期末，黄中元持有公司 19,790,000 股，占公司股份总额的 70.13%。黄中元报告期内一直担任公司的法定代表人、执行董事、董事长兼总经理，对公司经营决策可施予重大影响。若黄中元利用其对公司的实际控制权，对公司的经营决策、人事、财务等进行不当控制，可能给公司经营和其他少数权益股东带来风险。2、海外市场销售风险 目前公司产品在销售方面定位于海外市场，产品主要销往欧洲、美洲、非洲、东南亚等国家和地区，公司每年通过7 参与展会的形式宣传及推介公司产品，当获得客户订单之后，公司启动相应产品的生产、加工、销售及物流配送等程序。由于公司的客户基本为国外客户，尽管公司在国际市场深耕多年，但由于体量偏小、资金不足，因而在国际市场需求的掌控力及渠道拓展方面存有不足，难以在国际市场上与海康威视、霍尼韦尔、博世、索尼、泰科等跨国性企业展开直接竞争。如果公司的产品在质量、市场营销、售后服务以及海外市场定位方面产生失误，那么公司产品的销量及品牌形象将遭遇重大挫折，对公司构成重大不利。此外，由于公司产品外销采用的结算货币为美元，在将美元兑换为人民币时还会面临汇率波动的风险。3、业绩波动风险 报告期内公司实现营业收入 83,288,847.62 元，与 2013年 11,898,032.39 元收入、2014 年 13,052,570.50 元收入相比，呈高速增长状态。公司在 2013 年至 2015 年期间，业务重心逐步转型，向产业链的下游发展，由生产监控镜头配件产品转为主要生产监控摄像整机。但是随着市场竞争的加剧和市场的不确定性，公司的业务特点和业务转型使得公司未来面临一定的营业收入波动风险。4、税收政策变化风险 公司为高新技术企业，报告期内享受 15%的高新技术企业所得税优惠税率，经公司审计报告披露，公司报告期内当期所得税费用为 4,947,696.80 元，报告期内上述优惠政策的享受增加了公司收益，但若国家财税政策发生变动，取消上述税收优惠政策，公司将减少净利润 267,381.07，对公司利润影响较大。公司商品内销及出口视同内销货物销售收入按17%计算增值税销项税额，按销项税额扣除允许抵扣的进项税额后的差额计算缴纳增值税。公司商品外销销售收入按自营出口企业免抵退优惠政策免征增值税，其中摄像机产品退税率为 17%，监控镜头退税率为 15%，按当期允许抵扣的进项税额扣除内销及视同内销销项税额后的差额计算当期应退税额。公司作为自营出口企业享受免抵退优惠政策，2015 年收到的增值税退税款为 967,222.10 元。公司享受的税收优惠政策存在不确定性，若相关的税收优惠政策发生变化，则对公司经营将产生重大不利影响。5、存货周转率过低风险 公司报告期内存货周转率为5.07次，较之上一期的1.29次，有较大改善，但是报告期末 1113 万的存货余额仍给公司带来一定的压力，若公司销售收入未进一步提升，公司存货存在跌价的风险。6、公司治理风险 公司于2014年8月6日由泉州市东南光电有限公司整体变更设立。股份公司设立后，建立健全了法人治理结构，完善了现代化企业发展所需的内部控制体系。但是，由于股份公司成立的时间较短，各项管理、控制制度的执行尚未经过较长经营周期的实践检验，公司治理和内部控制体系也需要在生产经营过程中逐渐完善；同时，随着公司的快速发展，8 经营规模不断扩大，对公司治理将会提出更高的要求。因此，公司未来经营中存在因内部管理不适应发展需要，而影响公司持续、稳定、健康发展的风险。本期重大风险是否发生重大变化：是 9 第二节 公司概况 一、基本信息 公司中文全称 泉州市东南光电股份有限公司 英文名称及缩写 Quanzhou Southeast Photoelectric Co.,Ltd.证券简称 东南光电 证券代码 831431 法定代表人 黄中元 注册地址 泉州经济技术开发区智泰路 7-12A 地块 办公地址 泉州经济技术开发区智泰路 7-12A 地块 主办券商 东北证券股份有限公司 主办券商办公地址 吉林省长春市自由大路 1138 号 会计师事务所 北京兴华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 王伟明、陈幼文 会计师事务所办公地址 北京市西城区裕民路 18 号北环中心 22 层 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 何立光 电话 0595-22498997 转 8010 传真 0595-22498995 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 泉州经济技术开发区智泰路 7-12A 地块 362000 公司指定信息披露平台的网址 http:/ 公司董事会办公室 三、企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2014 年 12 月 3 日 行业（证监会规定的行业大类）计算机、通信和其他电子设备制造业 主要产品与服务项目 基于物联网的智慧城市产品与服务提供商、系统集成商 普通股股票转让方式 做市转让 普通股总股本（股）28,220,500 控股股东 黄中元 实际控制人 黄中元、赖玉华 四、注册情况 项目 号码 报告期内是否变更 企业法人营业执照注册号 350506100002844 否 税务登记证号码 350503749084832 否 组织机构代码 74908483-2 否 10 11 第三节 会计数据和财务指标摘要 一一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 83,288,847.62 13,052,570.50 538.10%毛利率%42.13%31.27%-归属于挂牌公司股东的净利润 16,007,680.55 1,004,620.10 1493.41%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 14,750,776.00-80,728.24 18372.14%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）36.97%4.48%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）34.07%-0.40%-基本每股收益 0.61 0.0445 1270.79%二、二、偿债能力偿债能力 本期本期期期末末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计（元）86,755,944.76 41,857,052.70 107.27%负债总计（元）27,123,017.90 18,231,806.39 48.77%归属于挂牌公司股东的净资产（元）59,632,926.86 23,625,246.31 152.41%归属于挂牌公司股东的每股净资产（元）2.11 1.02 106.86%资产负债率%31.26%43.56%-流动比率 2.99 1.41-利息保障倍数 23.27 2.50-（三（三）营运情况营运情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额（元）-14,338,642.99-3,244,671.94-应收账款周转率 3.10 2.56-存货周转率 5.07 1.29-（四（四）成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%107.27%6.08%-营业收入增长率%538.10%9.70%-净利润增长率%1493.41%2,390.42%-（五（五）股本股本情况情况 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本（股）28,220,500.00 23,220,500.00 21.53%计入权益的优先股数量（股）-计入负债的优先股数量（股）-带有转股条款的债券（股）-期权数量（股）-12 （六（六）非经常性非经常性损益损益 项目项目 金额金额（元（元）计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）1,496,878.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-407.11 非经常性损益合计非经常性损益合计 1,496,470.89 所得税影响数-239,566.34 少数股东权益影响额（税后）非经常性非经常性损益净额损益净额 1,256,904.55 13 第四节 管理层讨论与分析 一、一、经营分析经营分析 （一（一）商业模式商业模式 公司致力基于物联网的智慧城市的产品及系统的研发、生产与服务，以“同平台、共系统”为研发方向，构建物物互联、人物相联、智能应用的物联网智慧城市系统。公司提供的产品包括“同平台、共系统”和八大系统，即监控系统、楼宇对讲系统、门禁管理系统、照明控制系统、公共广播系统、停车场管理系统、防盗报警系统、有毒气体巡检管理系统等八大系统产品。对于国际市场，公司前期经营监控镜头生产与销售十几年所积累的海外客户群体保持不变，目前公司数据库内存有全球客户资源 6826 个，公司目前已与其中 155 家国际性渠道合作伙伴建立起良好稳定的合作关系，且各个细分市场的合作客户均为各市场的前 5 之列，属优质高端客户群，包括全球知名品牌PENTAX、NOVUS、GENIE、VIDEOR 等。国际市场的营销方式由闭路监控产品提供转变为多品和全品合作，即提供基于物联网的社区智能化产品及系统，通过提高产品多元化和系统化，确保整个海外市场的良性运营和收入稳定。对于国内市场，由全资子公司泉州中誉光电有限公司在全国各地以系统集成工程为主建立样板工程，以便于公司“同平台 共系统”和八大系统产品向全国工程商推广。2015 年，中誉光电已在全国各地多处设立分公司和办事处，承接智能化系统集成工程和项目，并计划 2016 年在全国范围内设立 100 个分公司、办事处，通过建设样板工程，推广 soest 全系列产品，树立行业标杆。报告期内，公司客户类型由原先的海外客户及国内工程商新增了地产商、政府部门、行政单位及智能化系统集成商；销售渠道除了通过代理商、经销商、工程商等客户销售公司产品外，还通过子公司中誉光电承接的智能化系统工程项目附带销售公司产品，公司客户类型、销售渠道的增加，不仅会降低公司因主要在海外市场销售产生的经营风险，有利于公司稳步经营，同时有便于公司品牌产品的推广，打开国内市场。同时收入来源亦由原先单一的由闭路监控产品销售转变为多品、全品合作及基于物联网的建筑系统智能化集成施工产生收入，收入来源的增加，降低了公司在海外市场销售中因汇率变动产生的经营风险，也为未来产品研发和产品销售做支撑。报告期内，公司商业模式无重大变化。年度内变化统计：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 是 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 是 收入来源是否发生变化 是 商业模式是否发生变化 否 （二（二）报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 2015 年，公司在领导层的决策下，各部门严格执行 2015 年初制定的业务发展计划，在基于物联网社区智能化领域加大技术研发、积极开拓国内外市场，报告期内公司各项业务增长迅速。2015 年 1-12 月，14 公司实现销售收入 83,288,847.62 元、营业利润 19,458,906.46 元、归属于挂牌公司股东的净利润16,007,680.55 元，分别较上年同期增长 538.10%、59256.79%、1493.41%。2015 年，公司高层领导的带领下，积极优化产品结构和市场布局。在产品研发中，对闭路系统监控系统进行升级，由传统模拟监控到数字高清监控升级，向网络化、高清化、智能化、集成化发展及通信技术、网络技术等多领域技术相融合，且不再局限应用以往高端行业市场，开始从特定应用领域向更多细分行业市场扩散。同时加强了对物联网研发项目的投入，以“同平台共系统”为研发方向，坚持研发为客户及市场服务的宗旨，紧紧把握物联网应用的社区智能化产品方向，构建“同平台、同系统”的产品链，不断改良产品性能。同时公司积极响应“军民融合”的国家战略，抓住国家引导优势民营企业进入军品科研生产领域的发展契机，与北京军友诚信质量认证有限公司签订军标体系认证合同及培训协议，完善武器装备认证管理体系，于 2015 年 11 月成功取得武器装备质量体系认证证书，为公司进一步开拓军队军工市场奠定良好的基础。2015 年，全资子公司泉州中誉光电有限公司体系构架成熟，快速发展。成功取得建筑智能化工程设计与施工资质，信息安全资质，计算机信息系统集成等资质，并在在全国各地多处设立分公司和办事处，在“同平台共系统”的思路引导下，以比同类行业更先进的系统解决方案获得合作伙伴青睐，报告期内承接大型工程项目和样板工程，获得可观收入。在 2016 年，中誉光电计划申请并升级更多资质，在全国范围内设立更多分公司、办事处，通过大力建设样板工程，使公司系列产品向全国各地工程商推广。报告期内，本公司业务、产品或服务等无重大变化。报告期内，公司不存在所取得的高新技术企业资格到期的情况。1 1、主营业务分析主营业务分析 （1 1）利润构成利润构成 单位单位：元元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比例变动比例 占营业收占营业收入的入的比重比重 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 83,288,847.62 538.10%13,052,570.50 9.70%-营业成本 48,197,782.22 437.29%57.87%8,970,592.25-2.49%68.73%毛利率 42.13%-31.27%-管理费用 9,330,104.66 213.39%11.20%2,977,195.05-23.19%22.81%销售费用 1,664,299.85 72.75%2.00%963,431.63 50.16%7.38%财务费用 527,164.27-33.41%0.63%791,623.81 39.25%6.065 营业利润 19,458,906.46 59256.79%23.36%32,782.95 101.19%0.25%营业外收入 1,496,878.00 16.98%1.80%1,279,567.60-58.39%9.80%营业外支出 407.11-84.85%0.0005%2,687.20-98.38%0.02%净利润 16,007,680.55 1493.41%19.22%1,004,620.10 2,390.42%7.70%项目重大变动原因：1、营业收入同比增长 538.10%，母公司东南光电营业收入由 2014 年的 950 万增长至 2015 年的 2852 万，主要原因是公司现在转型为致力于基于物联网的智慧社区产品研发生产与服务，2015 年在海外客户资源支持下，加强研发投入，对闭路监控系统产品进行升级，由传统模拟监控到数字高清监控升级，向网络化、高清化、智能化、集成化发展，研发产品受海外客户广泛认可，增加产品订单量，此数据不仅是研发取得重大突破的成果，也为 2016 年“同平台共系统”和八大系统的产品研发及产品销售做支撑；子公司中誉15 光电营业收入由 2014 年的 340 万增长至 2015 年的 5824 万，原因在于中誉光电从 2010 年成立至今，致力于团队构架和体系运行，经过多年经验积累，2015 年，成功取得建筑智能化工程设计与施工资质，信息安全资质，计算机信息系统集成等资质，在“同平台共系统”的思路引导下，以比同类行业更先进的系统解决方案吸引了多数行业精英加盟公司，在全国各地多处设立分公司和办事处，并积极参与多家房地产商及政府部门举行的招标会，成功拿下多项过千万的工程施工合同，并在报告期内成功完成其中大多数的施工及验收工作，形成可观收入，使公司在营业收入方面取得重大突破。2016 年，中誉光电在“同平台共系统”和八大系统思路指导下和产品支持下，业绩有望持续突飞猛进，同时通过中誉光电的样板工程建设，有助公司品牌系列产品向全国工程商推广。2、营业成本同比增长 437.29%，主要原因是公司营业收入大幅度增长后，与之相关的营业成本也随之增长所致。3、公司本年毛利率为 42.13%，毛利润 3509.11 万，同比增长 759.66%，主要原因是公司报告期内大幅增长的营业收入主要由智能化系统集成施工构成，该收入毛利率较高，由此导致报告期毛利润大幅增长。4、管理费用同比增长 213.39%，主要原因是子公司在以往年度业务规模较小，在 14 年成功取得系统智能化施工资质证书后，业务规模迅速扩大，由此产生的相关管理费用也随之增加所致。5、销售费用同比增长 72.75%,主要原因是公司报告期内吸引大量的专业营销人才,导致该部门人员工资费用及相关的出差费用大幅增长。6、财务费用同比减少 33.41%，主要原因是公司与外国客户使用美元交易，报告期内美元与人民币汇率持续增长，由此引起公司汇兑收益增加所致。7、营业利润同比增加 59256.79%，主要原因是公司业务收入大幅增长，与之相关的营业成本及其他费用控制在合理范围所致。8、营业外收入同比减少 84.85%，主要原因是 2014 年度公司处置的报废资产较多，本年度该费用减少所致。9、净利润同比增长 1493.41%，主要原因是报告期内公司营业利润大幅增长，影响净利润的其他费用控制较好所致。（2 2）收入构成）收入构成 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期上期收入金额收入金额 上期成本上期成本金额金额 主营业务收入 83,288,847.62 48,197,782.22 13,052,570.50 8,970,592.25 其他业务收入 合计合计 83,288,847.6283,288,847.62 48,197,782.2248,197,782.22 13,052,570.5013,052,570.50 8,970,592.258,970,592.25 按产品或区域分类分析：类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比比例例%监控镜头 328,024.14 0.39%1,492,122.18 11.43%监控摄像机 28,021,540.95 33.64%7,762,036.43 59.47%配件及其他 137,204.41 0.17%246,876.29 1.89%安装工程 54,802,078.12 65.8%3,551,535.60 27.21%合计合计 8383,288288,847.62847.62 100.00%100.00%13,052,570.5013,052,570.50 100.00%100.00%收入构成变动的原因 一、本年监控镜头收入较上年减少 116.41 万，占营业收入比例 0.39%，主要原因是公司已转型为基于物联网的智慧社区产品研发生产与服务，产品以提供“同平台共系统”和八大系统为主，监控镜头不再作为主流供给，而只作为产品部件，用于生产监控摄像机整机；二、监控摄像机收入较上年增加 2025.95 万，占营业收入比例 33.64%，主要原因是 2015 年在海外客户资源支持下，东南光电加强研发投入，对闭路监控系统产品进行升级，由传统模拟监控到数字高清监控16 升级，向网络化、高清化、智能化、集成化发展，研发产品受海外客户广泛认可，同时公司营销部门扩招了 20 多个专业的国际营销人才，为公司新研发的监控摄像机产品的推广，寻找新的客户群体提供人才支持，由此导致报告期内公司监控摄像机收入大幅增加；三、安装工程收入较上年增加 5125.05 万，占营业收入比例为 65.80%，主要原因是公司全资子公司泉州中誉光电有限公司从 2010 年成立至今，致力于团队构架和体系运行，经过多年经验积累，于 2015年构架成熟，并吸引了多数行业精英加盟公司，在全国各地多处设立分公司和办事处，通过积极参与多家房地产商及政府部门举行的招标会，成功拿下多项过千万的工程施工合同，并在报告期内成功完成其中大多数的施工及验收工作，由此导致报告期内公司工程收入大幅增长。（3 3）现金流量状况）现金流量状况 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额-14,338,642.99-3,244,671.94 投资活动产生的现金流量净额-1,166,869.90-6,694,539.75 筹资活动产生的现金流量净额 19,079,871.00 9,658,481.37 现金流量分析：1、经营活动产生的现金流量净额比上期同比减少 341.91%，主要原因是公司营业收入大部分由子公司的建筑施工收入构成，该业务回款周期较长，但是与之相关的施工材料款及人工费用等相关成本大部分在报告期内结算完毕，由此导致经营活动产生的现金流量净额负增长。2、投资活动产生的现金流量净额比上期同比增长 82.57%，主要原因是公司在 2014 年度投入大量资金用于新厂房的初期建设，而本年度该项目暂时未追加投入所致。3、筹资活动产生的现金流量净额比上期同比增长 97.55%，主要原因是公司在报告期内通过定向增发股票，成功融资 2000 万用于日常经营，由此导致该现金流量项目的大幅增长。报告期内公司经营活动产生的现金流量净额与本年度净利润存在重大差异，主要原因是公司报告期内几个大额工程收入均在报告期末完成竣工或阶段性验收并形成收入,另有一笔大额监控摄像机销售收入也在该期末完成交货,以上收入未能在报告期内及时回款,由此导致经营活动产生的现金流量净额与本年度净利润的重大差异。（4 4）主要客户情况）主要客户情况 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 客户 1 22,000,000.00 26.41%否 2 客户 2 21,000,000.00 25.21%否 3 客户 3 5,114,444.53 6.14%否 4 客户 4 5,000,000.00 6.00%否 5 客户 5 4,869,884.77 5.85%否 合计合计 57,984,329.3057,984,329.30 6969.6161%-（5 5）主要供应商情况）主要供应商情况 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 供应商 1 3,220,587.95 7.05%否 2 供应商 2 2,395,327.05 5.25%否 3 供应商 3 2,340,000.00 5.13%否 4 供应商 4 2,330,000.00 5.10%否 5 供应商 5 1,834,707.32 4.02%否 17 合计合计 12,120,622.3212,120,622.32 26.55%26.55%-（6 6）研发支出）研发支出 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额 4,333,900.01 482,111.20 研发投入占营业收入的比例 5.20%3.69%2 2、资产负债结构分析资产负债结构分析 单位单位：元：元 项目项目 本本年年期末期末 上年期末上年期末 占占总资产总资产比重比重的增的增减减 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产占总资产的的比重比重 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产占总资产的的比重比重 货币资金 3,619,257.79 111.05%4.17%1,714,899.68-72.64%4.10%0.12%应收账款 43,879,734.69 526.04%50.58%7,009,046.60 169.74%16.75%34.39%存货 11,134,760.54 41.61%12.83%7,862,841.82 30.32%18.78%-5.80%长期股权投资 -固定资产 3,176,620.35 21.64%3.66%2,611,393.64 42.88%6.24%-2.54%在建工程 5,853,501.00-6.75%5,853,501.00 0.00%13.98%-7.16%短期借款 13,150,000.00 0.20%15.16%13,124,029.80 139.09%31.35%-16.02%长期借款 -资产总计 86,755,944.76 107.27%-41,857,052.70 6.08%-资产负债项目重大变动原因：1、货币资金同比增长 111.05%，主要是报告期内公司进行了一次股票发行，共募集资金 2000 万元，由此形成可供公司日常经营使用的流动资金增长所致。2、应收账款同比增长 526.04%，主要是公司报告期内几个大额工程收入均在报告期末完成竣工或阶段性验收并形成应收账款,另有一笔大额监控摄像机销售收入也在该期末完成交货并形成应收账款，由此导致应收账款大幅增长。截止至目前，销售监控设备的形成期末应收账款已大部分回款，但工程项目由于回款周期较长，大部分应收款项尚未收回，。3、存货同比增长 41.61%，主要原因是报告期内公司经营业绩呈爆发式增长，由此导致原材料的需求增加，为应对未来订单需求的物资储备也随之增加所致。3 3、投资状况分析投资状况分析 （1 1）主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 截至 2015 年 12 月 31 日，泉州中誉光电有限公司主要财务数据：单位：万元 子公司全称子公司全称 注册注册 资本资本 持股持股 比例比例 总资产总资产 净资产净资产 2012015 5 年年 营业收入营业收入 2012015 5 年年 净利润净利润 泉州中誉光电有限公司 1200.00 100.00%5,842.71 2,429.81 5,824.50 1,209.36 （2 2）委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无 18 （三（三）外部外部环境环境的分析的分析 一、基于物联网的智慧城市需求稳步增一、基于物联网的智慧城市需求稳步增长，行业逐步扩大。长，行业逐步扩大。随着社会与经济的进步，人们对提高生活质量的要求越来越迫切，技术的不断进步也促进了智慧城市市场的逐步成熟，需求呈飞速增长态势。随着城镇化进程的加快，智能化系统呈农村由无到有，城市由低端到高端的需求特点，迎来高速发展的时期。中国信息化推进联盟协同创新专委会的发布的中国国际智慧城市发展蓝皮书（2015）指出，截至 2015 年 10 月底，我国已有超过 373 个试点市、县（区）纳入住建部、科技部批复的试点名单，重点项目超过 2600 个，投资总额超万亿人民币。智能社区系统及产品的市场刚性需求将呈飞速增长态势。二、二、智慧城市行业前景广阔，细分行业竞争日趋白热化智慧城市行业前景广阔，细分行业竞争日趋白热化。由智慧城市建设支撑庞大产业链，释放出深层次信息化需求，不仅大互联网企业之间高调竞争，诸多相关企业企业也在抢滩市场，如视频监控系统方面的代表厂商有：海康威视、大华、英飞拓；楼宇对讲系统方面的代表厂商：中国：冠林、立林、安居宝；门禁管理系统方面的代表厂商：中控科技、捷顺、科松；智能照明代表厂商：雷士照明、美莱恩电气公共广播系统方面代表厂商：世邦、宇龙腾高、ITC；防盗报警系统方面代表厂商：汇海威视、艾礼安、艾礼富；停车场管理系统方面的代表厂商有：捷顺、博思高、富士智能；有毒气体巡检系统方面代表厂商：汉威电子股份、欧菱电气。三、技术进步促成物联网在智慧城市运用，推动行业整合。三、技术进步促成物联网在智慧城市运用，推动行业整合。目前全球系统集成商都面临能够提供单个系统的整合方案，无法实现多个系统的整合联动的行业现状。通过物联网操作系统、云计算等技术的进步，推动行业整合，由单个系统的智能化进化为多个系统的智能化，是整个智慧城市行业领域的发展特征。公司“同平台共系统”研发方向，符合这一时代潮流，通过同一物联网操作系统，将各大子系统及系统下单设备进行连接、操作和管理，即实现闭路监控系统、楼宇对讲系统、门禁管理系统、照明控制系统、公共广播系统、停车场管理系统、防盗报警系统、有毒气体巡检管理系统等系统的互联，实现物物互联、全面感知、人物相联、智能应用，推进多系统社区智能化的实现。（四（四）竞争优势竞争优势分析分析 一、一、公司主要存在以下竞争优势：公司主要存在以下竞争优势：1 1、稳定和优秀的管理技术团队和丰富的行业经验、稳定和优秀的管理技术团队和丰富的行业经验 公司管理经营团队成员和技术团队大多具有创业者和股东的双重身份，对公司有着很高的忠诚度，多在公司服务多年，具有很高的稳定性，能够最大限度地发挥自身优势，保证公司的长远发展。公司的管理团队和技术团队长期从事主营业务产品的研发、生产、销售与服务，对于整个行业的发展、企业的定位都有着较深刻的认识，形成了科学合理的公司发展战略和经营理念，有利于公司在市场竞争中赢得主动权。2 2、品牌优势、品牌优势 公司自成立以来，坚持以自主品牌 SOEST 发展国际市场，品牌国际化推广已有 10 几年历史。历年来，公司总共累计参加 31 次国际性大型展会，包括美国 ISCWEST 展、英国 IFSEC 展、德国 ESSEN 展、台北 SECUTECH 展、俄罗斯 MIPS 展、巴西 EXPOSEC 展、迪拜 INTERSEC 展、沙特 IFSEC 展、新加坡 SSA展等；累计包括对意大利、波兰、葡萄牙、土耳其、泰国、伊朗、澳大利亚、越南、马来西亚、印尼等国家和地区进行 25 次国际性商务访问活动；为进一步在国际上推广 SOEST 品牌，公司连续 3 年在行业最具国际影响力杂志 A&S 及 ARMEDIA 投入广告和 GOOGLE 上进行排名宣传。多年来，SOEST 品牌在海内外树立起了“自主创新、追求品质”的形像，在全球业界已享有广泛的知名度，目前已在 26 个国家和地区构架起以销售 SOEST 品牌产品的销售代理网络。3 3、客户资源丰富、客户资源丰富 公司拥有强大的客户关系服务开发与管理能力。通过 10 几年积累，公司自主投入开发客户关系管19 理软件，现内存有全球客户资源 6826 个，其中公司已与全球 155 家国际性渠道合作伙伴建立起良好稳定的合