831520_2015_东来办公_2015年年度报告_2016-04-21.pdf

公告编号：2016-004 第1 页，共 103 页 证券代码：831520 证券简称：东来办公 主办券商：南京证券 南京东来办公产业股份有限公司（Nanjing Donglai Office Industry Co.,Ltd）2015东来办公 NEEQ:831520 年度报告 公告编号：2016-004 第2 页，共 103 页 报告期，公司通过 ISO9001 质量管理体系认证证书复审。公 司 年 度 大 事 记 南京东来办公产业股份有限公司 2015 年度报告 第3 页，共 103 页 目录目录 第一节声明与提示.5 第二节公司概况.7 第三节会计数据和财务指标摘要.9 第四节管理层讨论与分析.11 第五节重要事项.21 第六节股本变动及股东情况.24 第七节融资及分配情况.26 第八节董事、监事、高级管理人员及员工情况.27 第九节公司治理及内部控制.31 第十节财务报告.36 南京东来办公产业股份有限公司 2015 年度报告 第4 页，共 103 页 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、东来办公 南京东来办公产业股份有限公司 苏州分公司 南京东来办公产业股份有限公司苏州分公司 景渊办公 上海景渊办公设备有限公司 东来集团 江苏东来信息产业集团有限公司 东鼎置业 南京东鼎投资置业有限公司 东鼎物业 南京东鼎物业管理有限公司 管理层 对公司决策、经营、管理负有领导职责的人员，包括董事、监事、高级管理人员等 高级管理人员 总经理、副总经理、总经理助理、财务总监、董事会秘书 三会 股东大会、董事会、监事会 公司章程 南京东来办公产业股份有限公司章程 公司法 中华人民共和国公司法 证券法 中华人民共和国证券法 框架合同 商业合同的一种，该类合同未具体约定交易标的的交易数量、交易金额，交易双方通常根据合同的约定在有效期内通过订货单的方式进行系列交易并结算 报告期、本报告期 2015 年度 元、万元 人民币元、人民币万元 注：本年报中部分合计数与各单项加总不符均由四舍五入所致。南京东来办公产业股份有限公司 2015 年度报告 第5 页，共 103 页 第一节 声明与提示【声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人黄建良、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）周浩波保证年度报告中财务报告的真实、完整。江苏苏亚金诚会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项 是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 实际控制人不当控制风险 公司实际控制人黄建良、李露直接、间接合计持有公司 80.24%的股份，且黄建良任董事长兼总经理，能够对公司股东大会、董事会、管理层的决策等事项产生重大影响。若公司实际控制人对公司的经营、人事、财务等事项进行不当控制，将可能损害公司及其他股东利益。市场竞争风险 办公用品流通行业在国内发展较早，市场化程度较高，市场集中度较低。除办公用品制造商外，参与市场竞争的服务商主要有大型连锁超市、专业分销商、批发商以及零售专营商，数量众多，竞争十分激烈。近年来，电子商务渠道凭借其便利、廉价及选择性强等优势，业务增长迅猛，如天猫商城、京东商城等，使得办公用品流通领域的竞争更为激烈。客户集中风险 基于实施“聚焦大客户”战略，公司 2013 年度、2014年度、2015 年度对前五大客户的销售额占比分别为72.03%、56.31%和 49.69%，虽然 2015 年度比例有所降低，但仍存在客户相对集中的风险。若公司主要客户减少对公司产品的采购，将可能对公司的经营业绩产生一定影响。核心业务人员流失风险 公司实施“聚焦大客户”战略，通过从管理制度、业务培训等方面强化员工服务大客户意识，重点开发和维护大客户的业务关系。长期以来，公司核心业务人员南京东来办公产业股份有限公司 2015 年度报告 第6 页，共 103 页 与大客户之间建立了良好的合作与维护关系，赢得了客户的信任和良好口碑。未来，若公司核心业务人员流失，可能会在一定程度上影响公司的客户占有率和市场竞争力，对公司的经营产生不利影响。经营场所租赁风险 公司经营所需房屋均系租赁取得，与其经营模式、资本实力及发展现状相适应，能够满足其日常经营需要。公司租赁的部分面积未取得物业出租人提供的房屋权属证书或其他证明文件，存在产权瑕疵。若租赁合同因产权瑕疵或其他原因导致不能继续履行，亦或租金价格大幅上涨，将对公司的经营造成不利影响。本期重大风险是否发生重大变化：否 南京东来办公产业股份有限公司 2015 年度报告 第7 页，共 103 页 第二节 公司概况 一、基本信息 公司中文全称 南京东来办公产业股份有限公司 英文名称及缩写 Nanjing Donglai Office Industry Co.,Ltd 证券简称 东来办公 证券代码 831520 法定代表人 黄建良 注册地址 南京市玄武区珠江路 699 号东鼎大厦 3 号楼 9 层 901-1 室 办公地址 南京市玄武区珠江路 699 号东鼎大厦 3 号楼 9 层 901-1 室 主办券商 南京证券股份有限公司 主办券商办公地址 江苏省南京市大钟亭 8 号 会计师事务所 江苏苏亚金诚会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 林雷、张冀 会计师事务所办公地址 江苏省南京市中山北路 105-6 号 2201 室 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 周浩波 电话 025-84823790 传真 025-84667828 电子邮箱 DLBGCY 公司网址 http:/ 南京市玄武区珠江路699号东鼎大厦3号楼9层901-1室 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会秘书办公室 三、企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2014-12-18 行业（证监会规定的行业大类）批发业（F51）主要产品与服务项目 向客户直接销售品类齐全、数量众多的办公类用品，同时提供现代办公相关服务 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本（股）17,000,000 控股股东 黄建良、李露 实际控制人 黄建良、李露 南京东来办公产业股份有限公司 2015 年度报告 第8 页，共 103 页 四、注册情况 项目 号码 报告期内是否变更 企业法人营业执照注册号 320102000100285 否 税务登记证号码 320102793712867 否 组织机构代码 79371286-7 否 南京东来办公产业股份有限公司 2015 年度报告 第9 页，共 103 页 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 36,057,097.04 44,217,417.24-18.45%毛利率%13.75%13.18%-归属于挂牌公司股东的净利润 1,090,788.38 210,947.43 417.09%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 30,154.29-1,871,859.61 101.61%加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）6.27%1.68%-加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）0.17%-14.93%-基本每股收益 0.06 0.01 500.00%二、偿债能力 单位单位：元元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 24,573,065.54 24,453,765.87 0.49%负债总计 6,597,613.17 7,571,429.36-12.86%归属于挂牌公司股东的净资产 17,943,443.64 16,852,655.26 6.47%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.06 0.99 7.07%资产负债率 26.56%30.85%-流动比率 3.62 3.12-利息保障倍数-1.19 三、营运情况 单位单位：元元 南京东来办公产业股份有限公司 2015 年度报告 第10 页，共 103 页 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 2,676,643.41 30,568,410.96-91.24%应收账款周转率 5.33 7.23-存货周转率 8.16 6.99-四、成长情况 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率 0.49%-49.46%-营业收入增长率-18.45%-8.98%-净利润增长率 447.20%147.44%-五、股本情况 单位单位：股股 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 17,000,000 17,000,000 0.00%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-带有转股条款的债券-期权数量-六、非经常性损益 单位单位：元元 项目项目 金额金额 非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销部分-23,349.75 除上述各项之外的其他营业外收支净额 1,437,528.53 非经常性损益合计 1,414,178.78 所得税影响数 353,544.70 少数股东权益影响额（税后）-非经常性损益净额 1,060,634.09 南京东来办公产业股份有限公司 2015 年度报告 第11 页，共 103 页 第四节 管理层讨论与分析 一、经营分析(一一)商业模式商业模式 （一）经营模式 公司是一站式办公用品服务提供商，采用集成供应商经营模式，根据客户对办公用品的实际需求为其提供全系列办公用品集成供应服务。公司与客户签订合同后，将按照客户具体需求为其采购品种繁杂、数量众多的办公用品，并将产品配送至客户指定地点，进而实现销售收入和经营利润。公司的经营模式呈现以下特点：1、以集团客户为主要服务对象；2、以专业、高效的采购、配送能力满足客户大量分散的需求；3、以快速、灵活的本地化服务保证服务质量，增强客户黏性。（二）销售模式 公司实施“聚焦大客户”战略，致力于为集团客户提供一站式办公用品服务，根据业务特点采用“一对一”及招投标的相结合的方式进行销售。“一对一”销售：公司设有业务开发部，由业务人员直接面向客户提供服务，了解客户需求并最终取得业务合同。招投标销售：近年来，越来越多企事业单位特别是大中型集团单位开始实施阳光采购，通过招标的方式采购其所需产品和服务。为更好服务于大中型集团客户，公司设立业务一部和业务二部，搜集、分析有关办公用品的招标信息，通过参与客户的招标，中标后签订业务合同。为适应办公用品市场网络化营销的变化趋势，公司在综合性购物网站天猫商城（）开设东来办公专营店（），利用网络平台开展营销，以此来捕捉销售机会，实现线上销售收益。同时，公司不断致力于研究符合办公用品行业集团采购行为实际流程的线上、线下互动商业模式。争取尽快实现为线下客户提供线上订单、大数据云服务等线上服务项目。（三）采购模式 作为“一站式”办公用品服务商，公司向供应商采购产品的种类繁杂、数量众多。为提高采购效率和服务客户能力，公司通常与主要供应商签订框架合同，并依据框架合同的规定向其采购产品。通常情况下，公司按照客户订单情况组织采购，即“以销定采”。同时，为了提高及时响应客户需求的速度，基于对客户需求的综合判断，公司亦会采购客户使用频率较高的办公用品作为库存。（四）物流配送模式 目前，公司采用自有物流和第三方物流相结合的物流配送模式，适合自身发展阶段的需要。公司设有仓储物流部，配备物流车辆和人员，按照制定的物流服务规范和流程，实施物流配送以满足客户需求。同时，为了提高物流配送效率、降低物流配送成本，公司选择与第三方物流公司合作，在配送部门统一监管下完成配送工作。报告期内，公司的商业模式没有变化。年度内变化统计：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 南京东来办公产业股份有限公司 2015 年度报告 第12 页，共 103 页 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否(二二)报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 2015 年度公司实现营业收入 3,605.71 万元，较上年同期下降了 18.45%；实现营业利润2.07 万元，较上年同期下降了 94.23%，归属于上市公司股东的净利润 109.08 万元，较上年同期上升了 417.09%，归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 3.02 万元，较去年同期上升 101.61%。报告期内公司营业收入降低的主要原因为：公司在中国移动通信集团江苏有限公司（简称“中国移动”）的招标中没有入围，导致本年度一些协议内的产品无法供应。去年同期公司仅对中国移动的销售额就达 941 万元，占公司去年总收入的 21.28%，但本报告期内，公司对中国移动的销售额仅为 245 万元，较去年下降了 696 万元。报告期内，公司意识到中国移动客户的丢失对整体业务收入产生了巨大影响。公司及时总结教训，不断通过业务创新等方式培育新客户，先后与恒大地产集团江苏分公司、南京地铁集团有限公司、句容天工置业有限公司、江苏中博通信有限公司等多家大型企业建立了合作关系。但由于尚处在合作初期，交易额并尚未取得量的突破。公司一方面拓展新客户，一方面细化了对原有客户的服务，努力提升原有客户对公司产品及服务的黏合度，对江苏省人民医院、中国电子科技集团公司第十四研究所、中国邮政储蓄银行等单位的销售额与去年同期相比均有了一定幅度的增长。报告期内，公司通过加强对采购部门的监督和激励，降低了采购成本，提高了经营效率。2015 年公司毛利率达到 13.75%，比去年同期提高了 0.57%。1.主营业务分析主营业务分析(1)利润构成利润构成 单位：元单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比例变动比例 占营业收占营业收入的入的比重比重 金额金额 变动比例变动比例 占营业收占营业收入的入的比重比重 营业收入 36,057,097.04-18.45%-44,217,417.24-8.98%-营业成本 31,100,879.67-18.99%86.25%38,389,784.34-9.43%86.82%毛利率 13.75%-13.18%-管理费用 1,246,127.68-54.41%3.46%2,733,362.63 143.00%6.18%销售费用 3,458,734.54 1.66%9.59%3,402,193.65-10.94%7.69%财务费用 9,499.27-98.92%0.03%881,800.01 165.44%1.99%营业利润 20,749.47-94.23%0.06%359,349.92 447.69%0.81%营业外收入 1,437,780.85 26,736.74%3.99%5,357.51 2,557.50%0.01%营业外支出 23,602.07 412.66%0.07%4,603.88-91.62%0.01%净利润 1,043,115.86 447.20%2.89%190,628.68 147.44%0.43%项目重大变动原因:南京东来办公产业股份有限公司 2015 年度报告 第13 页，共 103 页 1、2015 年度公司实现营业收入 3,605.71 万元，较上年同期下降了 18.45%。主要原因为：公司在中国移动通信集团江苏有限公司（简称“中国移动”）的招标中没有入围，导致本年度一些协议内的产品无法供应。去年同期公司仅对中国移动的销售额就达 941 万元，占公司去年总收入的 21.28%，但本报告期内，公司对中国移动的销售额仅为 245 万元，较去年下降了 696 万元。公司采取“开发新客户、深耕老客户”的销售措施，努力提升原有客户对公司产品及服务的黏合度，对江苏省人民医院、中国电子科技集团公司第十四研究所、中国邮政储蓄银行等单位的销售额和去年同期相比均有了一定幅度的增长；同时，公司先后与恒大地产集团江苏分公司、南京地铁集团有限公司、句容天工置业有限公司、江苏中博通信有限公司等多家大型企业建立了合作关系，但各项措施的效果在本报告期内暂未完全显现。2、公司 2015 年营业成本为 31,100,879.67 元，较去年同期降低 18.99%，主要原因是由于公司本期营业收入较去年同期降低 18.45%，同时公司通过加强对采购部门的监督和激励，降低了采购成本，提高了经营效率。3、公司 2015 年管理费用为 1,246,127.68 元，较去年同期减少 54.41%，主是原因是公司 2015 年发生中介机构费用 12 万，较去年同期减少 122 万元所致。4、公司 2015 年财务费用为 9,499.27 元，较去年同期减少 98.92%，主要原因是公司 2015年未发生银行贷款，故未产生贷款利息，较去年同期相比节约了财务成本所致。5、公司 2015 年营业利润为 20,749.47 元，比上年同期减少 94.23%，主要原因在于公司2015 年营业收入较去年同期显著下降 18.45%所致。6、公司 2015 年营业外收入为 1,437,780.85 元，比上年同期增加 26,736.74%，主要是因为：公司 2015 年收到政府补助-新三板挂牌 60 万元；结转公司原分公司南京东来办公设备连锁超市有限公司合肥分公司注销时不需要支付的款项 83.76 万元，该注销事项已满三年，债权人无法追查，满足损益确认条件。7、公司 2015 年营业外支出为 23,602.07 元，比上年同期增加 412.66%，主要是因为公司 2015 年度发生固定资产处置损失 2.33 万元所致。8、公司 2015 年净利润 1,043,115.86 元，比上年同期增加 447.20%，主要原因是报告期内，公司营业外收入比上年同期增加 1,432,423.34 元所致。(2)收入构成收入构成 单位单位：元元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期上期收入金额收入金额 上期成本金额上期成本金额 主营业务收入 36,057,097.04 31,100,879.67 44,217,417.24 38,389,784.34 其他业务收入-合计合计 36,057,097.04 31,100,879.67 44,217,417.24 38,389,784.34 按产品或区域分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例 上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例 办公设备 2,669,889.75 7.40%3,781,296.14 8.55%办公耗材 13,614,425.47 37.76%15,647,325.16 35.39%办公用品 1,830,656.06 5.08%3,172,738.88 7.18%南京东来办公产业股份有限公司 2015 年度报告 第14 页，共 103 页 IT 数码 4,352,501.96 12.07%6,386,447.92 14.44%家具家电 3,575,888.38 9.92%2,559,348.05 5.79%礼品百货 8,769,155.47 24.32%10,187,887.29 23.04%其他 1,244,579.95 3.45%2,482,373.80 5.61%收入构成变动的原因 本报告期收入构成与上年度相比基本一致，不存在重大变动。(3)现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期本期金额金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额 2,676,643.41 30,568,410.96 投资活动产生的现金流量净额-330,938.61-29,865.96 筹资活动产生的现金流量净额 50,000.00-24,788,492.10 现金流量分析：1)报告期内，公司经营活动产生的现金净流量为 267.66 万元，较去年同期下降了2,789.18 万元，降幅为 91.24%，主要原因是去年公司借助股改事宜，全面规范关联方资金占用、完善关联交易内控管理，关联方向公司归还了全部资金占用款及资金占用费利息，故导致公司报告期内的其他经营活动现金流量净额较去年同期规模变动显著；2)报告期内，公司投资活动产生的现金流量净额为-330,938.61 元，主要为购置固定资产支出；3)报告期内，公司筹资活动产生的现金流量净额为 5 万元，较去年同期-2,478.85 万元增长 100.2%，主要系公司去年偿还全部银行借款及利息，而本年度未发生银行借贷，故导致公司今年筹资活动现金流量净额较去年同期波动显著。(4)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 江苏省人民医院 6,799,294.91 18.86%否 2 中国邮政集团公司江苏省分公司 4,463,532.82 12.38%否 3 中国移动通信集团江苏分公司 2,453,094.28 6.80%否 4 中国电子科技集团有限公司第十四所 2,396,713.12 6.65%否 5 中国邮政储蓄银行股份有限公司 1,803,583.14 5.00%否 合计 17,916,218.27 49.69%-(5)主要供应商情况主要供应商情况 单位单位：元元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 南京东来办公产业股份有限公司 2015 年度报告 第15 页，共 103 页 1 南京新赛格电脑广场有限公司 2,352,247.61 7.95%否 2 南京百电通信设备有限公司 1,853,772.00 6.26%否 3 南京达普伟业科技有限公司 1,776,130.10 6.00%否 4 紫光数码（苏州）集团有限公司 1,362,750.61 4.60%否 5 南京森众荣电器有限公司 1,238,641.70 4.19%否 合计 8,583,542.02 29.01%-(6)研发支出研发支出 单位单位：元元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额-研发投入占营业收入的比例%-2.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元单位：元 项目项目 本年期末本年期末 上年期末上年期末 占占总资总资产比重产比重的增减的增减 金额金额 变动比例变动比例 占总资产占总资产的的比重比重 金额金额 变动比例变动比例 占总资产占总资产的的比重比重 货币资金 8,951,892.66 36.54%36.43%6,556,187.86 713.29%26.81%9.62%应收账款 6,744,628.20 12.56%27.45%5,991,928.95 8.08%24.50%2.95%预付账款 3,635,515.09-48.16%14.79%7,013,179.34 28.68%-13.89%存货 4,014,475.11 11.39%16.34%3,604,119.38-51.13%14.74%1.60%长期股权投资-固定资产 395,026.87 32.66%1.61%297,765.16-9.13%1.22%0.39%无形资产 50,561.18 125.47%0.21%22,425.00-34.29%0.09%0.12%在建工程-短期借款-100.00%-应付职工薪酬 6,439.00-97.42%0.03%249,347.05 549.93%1.02%-0.99%应交税费 269,928.49-29.28%1.10%381,678.22 16.79%1.56%-0.46%其他应付款 713,610.44-10.16%2.90%794,297.20 1525.22%3.25%-0.35%长期借款-资产总计 24,573,065.54 0.49%-24,453,765.87-49.46%-资产负债项目重大变动原因：1、截止报告期末，公司货币资金账面余额为 8,951,892.66 元，较去年同比增加36.54%，主要是由于公司在营业收入减少的情况下，主动压缩预付账款所致。2、截止报告期末，公司应收账款账面价值为 6,744,628.20 元，较去年同比增加12.56%，主要是由于公司的主要客户江苏省人民医院、中国电子科技集团公司第五十五所等单位年末加大了采购量，导致年末应收账款余额的增长。3、截止报告期末，公司预付账款账面余额为 3,635,515.09 元，较去年同比减少48.16%，主要是因为公司为提高资金使用效率，优化资源配置，适当压缩公司预付账款南京东来办公产业股份有限公司 2015 年度报告 第16 页，共 103 页 资金占用规模所致。4、截止报告期末，公司存货账面价值为 4,014,475.11 元，较去年同比增加 11.39%，主要是因为公司的主要客户江苏省人民医院、中国电子科技集团公司第五十五所等单位年末加大了采购量，导致发出商品增加所致。5、截止报告期末，公司固定资产账面价值为 395,026.87 元，较去年同比增加 32.66%，主要是因为公司为了进一步优化服务质量、实现快速配送，提高客户满意度，增加了部分运输设备所致。6、截止报告期末，公司无形资产账面价值为 50,561.18 元，较去年同比增加 125.47%，主要是因为公司在报告期内开发手机 APP 软件，产生了软件开发服务费用所致。7、截止报告期末，公司应付职工薪酬账面价值为 6,439.00 元，较去年同比减少97.42%，主要是因为公司在报告期内付清了前期的应付职工薪酬所致。8、截止报告期末，公司应交税费同比减少 29.28%，主要是因为公司在报告期内未发生应交营业税项目所致。9、截止报告期末，公司其他应付款账面余额为 713,610.44 元，较去年同比减少10.16%,主要是因为公司在报告期内支付了 2014 年遗留未付的中介费 30 万所致。3.投资状况投资状况分析分析(1)主要主要控股子公司、参股公司控股子公司、参股公司情况情况 上海景渊办公设备有限公司（以下简称“景渊办公”），成立于 2014 年 4 月 29日，注册资本 300 万元，本公司认缴出资 75%。景渊办公经营范围为办公设备、文化办公用品、计算机软件及辅助设备（除计算机信息系统安全专用产品）家具、电子产品、通讯产品、一般劳防用品，日用百货的销售，电脑图文设计、制作，计算机网络工程，建筑装修装饰建设工程专业施工，计算机技术领域内的技术开发、技术服务、技术咨询、技术转让。目前景渊办公尚处于业务开发期，报告期内营业收入为 12.02万元，亏损 19.07 万元。(2)委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无(三三)外部环境的分析外部环境的分析 公司所属行业为商业流通领域中的办公用品批发业。办公用品是人们在日常工作过程中所使用的一系列与办公相关的各种用品的总称，涵盖范围非常广泛，包括办公文具、办公设备、办公耗材、办公家具、通讯产品、IT数码、电脑周边及日常用品等。办公用品行业是典型的“小商品、大市场”行业。近年来，随着我国国民经济的快速发展、商务活动日益频繁以及消费者购买力的增强，办公用品行业发展非常迅速，每年基本保持 25%以上的增长率，我国目前已成为世界上最大的办公用品消费国。一、办公用品行业发展趋势 （1）集成供应商模式将是办公用品行业主流模式。近年来，为实施阳光采购、降低采购成本、提升自身整体运营效率，全国性大型客户或省级大型客户通过招标方式进行办公用品统一采购的趋势日渐明显。随着客户对采购便利性及降低采购成本的重视程度日益提升，市场对办公用品一站式集成供应的需求越来越强烈，集成供应商模式将成南京东来办公产业股份有限公司 2015 年度报告 第17 页，共 103 页 为办公用品行业发展的主流模式。（2）行业内在需求催化整合机遇。办公用品行业具有“小产品、大市场”的典型特征，即产品种类和规格繁多、市场空间和发展潜力巨大，但业内企业规模普遍偏小、专业化程度不高，市场高度分散。因此，为了响应客户的一站式集成采购需求，业内企业将通过收购、兼并等方式扩大业务规模和产品类别，以不断满足客户对各类办公用品及相应服务的一站式采购需求。（3）利用电子商务拓展业务将成为一种常态。近年来，随着信息技术不断进步以及电商扶持政策的出台，我国电子商务发展迅猛，已发展成为重要的营销渠道。网络购物具有便利、廉价以及选择性强等特点，为有效满足客户需求并不断拓展业务，业内企业将充分利用电子商务平台为客户提供各类办公用品及相关服务。二、影响行业发展的有利因素和不利因素 （1）影响行业发展的有利因素 1）国家产业政策支持。办公用品流通行业作为现代服务业的重要组成部分，国务院及有关部门给予了高度重视和大力支持。2011 年 3 月，发改委发布产业结构调整指导目录（2011 年本），将“商贸企业的统一配送和分销网络建设”列为鼓励发展类。2012 年，国务院先后发布了关于深化流通体制改革加快流通产业发展的意见、关于印发国内贸易发展“十二五”规划的通知、关于印发服务业发展“十二五”规划的通知等文件，明确指出加快现代流通体系建设，推动有实力的流通企业跨行业、跨地区整合资源，实现资本化扩张，形成若干大型零售商、批发商、代理商，加快商贸服务业信息化建设、建立健全中小商贸服务企业流通体系等。政策层面上的大力支持为办公用品流通行业的发展创造了良好的外部环境，将有力推动行业的健康、快速发展。2）终端客户日益注重核心竞争力和内部运营效率。随着市场竞争程度日趋激烈，越来越多的经济主体逐渐意识到，只有建立不可替代的核心竞争力才能在激烈的竞争中立于不败之地，建立核心竞争力则需将其非核心业务交由其他优势企业承接。在此背景下，大中型办公用品终端客户逐渐将其采购业务交由“一站式”办公用品服务商来完成，可有效降低其采购成本，同时也可以将其有限的资源投入到其核心业务，从而提高其竞争力和内部运营效率。3）国际产业转移。随着经济全球化的不断深入，办公用品行业的国际化分工格局也已形成，办公用品的生产及制造环节逐渐向发展中国家进行转移。在产业转移过程中，我国办公用品企业不断提升产品技术工艺水平，产品质量也得以大幅提高，已经具备了参与国际竞争的能力。目前，我国已成为世界上重要的办公用品生产国和最大的办公用品消费国。（2）影响行业发展的不利因素 目前，我国办公用品服务商数量众多，同质化竞争较为严重，集成服务能力偏弱。多数企业在仓储系统、物流系统、信息系统等方面不完善，无法及时、全面地满足客户需求。(四四)竞争优势分析竞争优势分析 1、经验优势。根据办公用品服务行业发展趋势和下游客户需求特点，公司实施“聚焦大客户”战略，致力于为大客户提供一站式集成采购服务，降低客户采购成本和人力资源的投入并提高其采购效率。经过多年发展，公司客户涵盖电信、能源、医疗、金融、科研、教育等领域。在为该等客户提供集成供应服务过程中，公司掌握了不同行业领域客户所需求的办公用品品类及其质量要求，不断挖掘和拓宽客户有效需求，增强了客户对公司服务需求黏性，为今后业务规模的扩张奠定了良好的业务经验优势。办公用品行南京东来办公产业股份有限公司 2015 年度报告 第18 页，共 103 页 业下游大客户具有如下特性：一是对办公用品需求在品类和数量上较大；二是信誉度高，支付有保障。上述特性有利于公司不断提高综合服务客户的能力及降低公司的坏帐风险，也有利于公司未来业务发展。2、业务模式优势。目前办公用品行业主要有四种不同的经营模式，即制造商模式、经销商模式、连锁经营模式、集成供应商模式。制造商模式、经销商模式和连锁经营模式是相对成熟和普遍的业务模式；集成供应商模式在国外较为成熟，而在国内是一种新兴业务模式，符合办公用品行业未来发展趋势。综合考虑办公用品行业现状、发展趋势以及下游客户需求特点和各种经营模式的优劣，公司实施“聚焦大客户”战略，致力于为客户提供一站式办公用品服务，通过集成供应服务模式为大客户提供各类办公用品。3、管理团队优势。经过多年的发展，公司拥有一支知识结构合理、业务经验丰富、团结协作、拼搏进取的管理团队。公司管理人员均多年从事办公用品行业，对办公用品行业发展现状和趋势有着深度理解，对行业客户所需求的产品品类和质量要求亦有深入了解和把握。为了激发公司员工干劲并吸引、留住人才，公司关键管理人员和大部分核心业务人员均持有公司股份，为今后业务经营的稳定健康发展奠定了基础。4、本地化优势。办公用品市场虽然有许多大型跨国公司参与竞争，但是集团客户的需求是更需要快捷、便利、机动性强的服务。因此，公司一直致力于通过强化江苏省内重点城市的本地化服务来打造品牌，赢得客户的信赖。(五五)持续经营评价持续经营评价 公司在经营过程中，形成了适合公司业务发展需要的经营模式，有明确的发展目标及实现目标的具体计划与措施，而且公司具有一定的竞争优势，不存在对单一客户或供应商的过度依赖，具备持续经营能力，不存在影响持续经营能力的重大不利风险。二、未来展望（自愿披露）(一一)行业发展趋势行业发展趋势 公司所处的办公用品行业在互联网经济背景下呈现了五大发展趋势，一是办公用品企业逐步完成了办公用品全产品线的扩张，并有些企业发展成为了办公用品、文化礼品、企业福利商品综合提供商；二是集团客户直销被视为最重要的战略方向；三是线下业务向线上转移；四是国内外众多软硬件企业竞相向相关服务领域延伸；五是无纸化、移动化办公趋势下大数据及云服务的发展。(二二)公司发展战略公司发展战略 为适应行业发展趋势，公司制定了“精耕细作、创新突破”的发展战略，即通过不断强化本地化一站式办公用品采购提供商的配套体系，同时在网络营销方面实现创新突破，形成符合本地化需求的线上线下采购平台。(三三)经营计划经营计划或目标或目标 1、业务扩张。公司业务模式具有较好的可复制性，在精耕细作江苏市场的基础上，公司将服务大客户的业务模式和成功经验复制到其他地区，开拓能源、电信、金融以及医疗等行业大客户，迅速扩大公司业务规模，增加业务覆盖范围，提高企业抗风险经营能力。2、品牌建设与推广。公司将力抓品牌建设，每年进行有针对性的品牌宣传，维护品牌和企业形象，扩大公司品牌影响力，使得“东来办”品牌尽快在全国市场形成一定南京东来办公产业股份有限公司 2015 年度报告 第19 页，共 103 页 的影响力，成为行业大客户值得依赖的大品牌。3、提高信息化管理水平和物流配送能力。公司将加大信息化建设投入力度，不断完善 ERP 在财务管理、客户管理、供应商管理、库存管理以及物流配送管理等方面的相关功能，进而提升企业运营效率。随着业务规模的扩大，公司将在南京建立物流基地，加强物流队伍建设，快速提升物流配送效率。4、建设电子商务平台。为进一步完善市场开发和销售方式，公司将结合办公用品行业的特点，加快电子商务平台建设，探索适合行业发展趋势的电子商务模式，使其能够有效推动公司业务规模的快速增长。5、收购兼并。办公用品行业内企业规模普遍偏小、专业化程度不高，市场高度分散。为响应客户“一站式”集成采购需求，公司将通过收购、兼并等方式扩大业务规模和产品类别。该经营计划并不构成对投资者的业绩承诺，提示投资者对此保持足够的风险意识，并且应当理解经营计划与业绩承诺之间的差异。(四四)不确定性因素不确定性因素 随着公司战略的推进，公司将会围绕电商服务平台通过自建、收购兼并或参股等方式持续加大投入，相关投入均会根据公司的发展战略并经过充分的市场或项目调查后提出，相关项目如能顺利实施，可进一步提升