831908_2015_古麒羽绒_2015年年度报告_2016-03-29.pdf

古麒羽绒股份公司 2015 年度报告 公告编号：2016-007 第 1 页（共 115 页）证券代码：831908 证券简称：古麒羽绒 主办券商：上海证券 古麒羽绒股份公司（Guqi Down Feather Co.,Ltd）2015古麒羽绒 NEEQ:831908 年度报告 古麒羽绒股份公司 2015年度报告 公告编号：2016-007 第 2 页（共 115 页）一、2015 年 9 月，公司研发项目“羽毛绒清洁加工关键技术研究与应用”的成果成功申报了芜湖市科学科学技术奖（科技进步奖）技术奖（科技进步奖），这标志着公司在申报科学技术奖上实现了“零”的突破。RDS 发明证书 二、2015 年 10 月，古麒羽绒新厂区（一标段）正式投入运行。行业首个，每天万吨及以上的污水处理“中水回用”系统正式运行，彻底改变行业以往“高污染、高耗能”的核心问题，为企业规模化生产和经营打下基础，引领了行业发展的新局面。三、2015 年 11 月：（1）新厂区规模羽绒加工设备安装调试完成，每组生产线平行配套7500 米的仓储正式投入使用。标志着全国最大规模的、最环保的、现代化的羽绒羽毛加工企业开始投产运行。（2）公司申报的“自清洁功能羽绒”均获得“国家高新技术产品”认定。（3）2015 年 11 月 24 日，公司股票转让方式变更为做市转让方式的申请经全国中小企业股份转让系统有限责任公司同意，正式由协议转让方式变更为做市转让方式。四、2015 年 12 月（1）古麒过了 CUC(世优认证)审核，通过了RDS（Responsible Down Standard)认证。用于记录动物福利和确保羽绒制品的质量可追溯性的标准。公司这一证书的获得，增加了公司的核心竞争力；将大幅度赢得欧美品牌客户的认可。（左上图）（2）公司和总经理刘建国作为标准起草单位之一，受邀参与由全国皮革工业标准化技术委员会主持的羽绒羽毛及检验方法国家标准审定会，积极参与标准审定讨论，为羽绒行业尽快完善、统一国家标准提供专业意见。（3）公司申报的发明专利发明专利“一种自清洁功能羽绒的制备方法”获得授权。（左上图）公 司 年 度 大 事 记 古麒羽绒股份公司 2015年度报告 公告编号：2016-007 第 3 页（共 115 页）目目 录录 第一节声明与提示.5 第二节公司概况.9 第三节会计数据和财务指标摘要.11 第四节管理层讨论与分析.14 第五节重要事项.26 第六节股本变动及股东情况.29 第七节融资及分配情况.31 第八节董事、监事、高级管理人员及员工情况.33 第九节公司治理及内部控制.37 第十节财务报告.41 古麒羽绒股份公司 2015年度报告 公告编号：2016-007 第 4 页（共 115 页）释义释义 释义项目 释义 公司、本公司、股份公司 古麒羽绒股份公司 控股股东、上海新龙成 上海新龙成集团有限公司 上海古麒 上海古麒纺织品有限公司 安徽古麒 安徽古麒纺织品有限公司 贡生检验 安徽贡生羽绒羽毛检验有限公司 农村商行 安徽南陵农村商业银行股份有限公司 有限公司、南翔羽绒 芜湖南翔羽绒有限公司 三会 股东大会、董事会、监事会 高级管理人员 公司总经理、副总经理、财务总监、董事会秘书 管理层 公司董事、监事及高级管理人员 公司法 中华人民共和国公司法 证券法 中华人民共和国证券法 公司章程 古麒羽绒股份公司章程 南翔羽绒二期 古麒羽绒二期 古麒羽绒新厂区“年产 3.5 万吨优质羽绒及 100 万件（套）羽绒寝具建设项目”芜湖市南陵经济开发区 216 省道 18 号 元 人民币元 报告期 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 主办券商/上海证券 上海证券有限责任公司 会计师事务所 大华会计师事务所（特殊普通合作）古麒羽绒股份公司 2015年度报告 公告编号：2016-007 第 5 页（共 115 页）第一节 声明与提示【声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。本年度报告涉及未来经营目标和计划等前瞻性陈述，能否实现取决于外部市场状况以及公司经营团队对实际情况的把握等诸多因素，不构成公司对投资者的实质承诺，请投资者注意两者存在的差异及因此造成的投资风险。公司负责人谢玉成、主管会计工作负责人汪章建及会计机构负责人（会计主管人员）申岩声明：保证年度报告中财务报告的真实、完整。大华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项 是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 （1）董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证的理由 无 （2）列示未出席董事会的董事姓名及未出席的理由 无 （3）豁免披露事项及理由 无 古麒羽绒股份公司 2015年度报告 公告编号：2016-007 第 6 页（共 115 页）【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险事项简要描述重要风险事项简要描述 行业竞争风险 公司所处羽绒加工及制品销售行业为充分竞争行业，尽管规模化的、环保的羽绒加工生产企业对中小企业具有较高壁垒，包括环保准入壁垒、规模化生产壁垒、技术壁垒、品牌认知壁垒等，这些壁垒对于行业现存企业具有较高保护作用。但是，随着行业规模进一步扩大和行业获利能力的吸引力进一步增强，不可排除地，具有实力的企业将参与到行业竞争中来，如果公司未来不能进一步提升生产加工能力和服务能力、经营管理和营销水平，未能与上下游企业保持良好协同关系，则有可能面临行业竞争加剧所导致的市场地位下降的风险。产品销售价格波动风险 公司主要产品为含绒量不等的各等级灰、白鹅绒和灰白、鸭绒以及毛片等羽绒羽毛，尽管国内外的采购的量大、客户多，但仍受到宏观经济、对外贸易环境、原材料价格波动等因素影响，对羽绒的销售价格造成波动，公司利润对产品价格波动敏感性较高。自有营运资金不足引致的风险 公司要实现规模化经营和快速增长，充足的营运资金是必备条件。除通过向银行抵押、质押、保证贷款方式获得的借款资金以及控股股东及其关联方资金支持外，并在本年度向市场累计募集（定增）资金 3336 万元配套经营和新厂区建设投入。若后续公司自有营运资金不足或融资能力的不足，将限制公司的快速发展。存货周转率较低引起的风险 公司 2015 年、2014 年、2013 年存货周转率分别为 7.22、2.42、1.33 前 2 个年度存货周转较慢、占用流动资金。报告期内，企业逐步发挥新厂区部分投产、老厂区机械设备更新和商业模式的优势，存货周转率有了大幅度的提高。税收优惠政策变化的风险 公司为高新技术企业，依中华人民共和国企业所得税法（2008 年）规定，对国家需要重点扶持的高新技术企业，减按 15%的税率征收企业所得税。若公司不能持续满足高新技术企业认定标准或国家高新技术企业的税收优惠政策发生变化，未来企业所得税税率增加，将对公司净利润产生不利影响。关联方借款对公司业绩影响的风险 因公司发展需要，报告期内，控股股东、实际控制人及其关联方向公司提供了短期无息借款余额为 8,526,493.53 元，该部分借款如参照同期银行利率测算，2015 年应计利息为48.2 万元，对公司当期净利润会产生一定的影响。经营成果对非经常性损益依赖的风险 公司 2015 年非经常性损益净额为 6,638,757.45 元，报告期内，非经常性损益主要为各类政府补助 3,536,151.15元和非流动资产处置损益 4,258,372.58 元，对公司当期利润有一定的影响，以上均为偶发性收入，无法预计。客户集中度较高的风险 公司客户较为集中，公司 2015 年第一大客户南京太平洋畜产有限公司销售额为 32,814,652.99 元，占同期销售收入的古麒羽绒股份公司 2015年度报告 公告编号：2016-007 第 7 页（共 115 页）14.9%(2014 年同期 32.2%),因公司业务规模扩大，较上年同期占比有较大幅度的降低，客户集中度下降到 20%以下，客户集中的风险正在逐渐降低。但若公司不坚持以开拓国际、国内两个市场为销售方针，将还有可能产生重大客户依赖风险。实际控制人不当控制的风险 公司目前股东人数较少，股权高度集中，公司实际控制人通过直接和间接方式合计持有公司股份 5860.2 万股，占公司总股本的 61.36%。公司实际控制人谢玉成先生自投资本公司以来一直担任公司董事长。谢玉成先生在公司经营决策、人事、财务管理上均可实施重大影响。虽然公司已经建立了与股份公司相适应的法人治理结构，建立健全了各项规章制度，且在公司股票挂牌后全面接受投资者和监管部门的监督和约束，但若实际控制人通过行使表决权对公司人事、经营决策等进行不当控制，公司已建立的各项治理规章制度执行不力，可能对公司或其他股东利益产生不利影响。重大关联交易可能引发的利益输送风险 报告期内：（1）2015 年 1 月 28 日公司与控股股东上海新龙成集团有限公司（以下简称“新龙成集团”）签订 2 份建设工程施工合同，由新龙成集团承包建设本公司“南翔羽绒二期项目产品检测楼”和“南翔羽绒二期项目 1#羽绒废水完全回用处理站”，合同价款分别是 6,044,292.47 元和 20,102,785.82元，合计价款为 26,147,078.29 元。（2）2015 年 4 月 12 日，公司与控股股东上海新龙成双方就“南翔羽绒二期项目门楼外墙干挂石材工程”签订了外墙干挂石材工程专业承包合同，合同价款 1,660,000.00 元，工程工期为 2015 年 4 月 23 日-2015 年 6 月 8 日。（3）2015 年 7 月 25 日，公司与控股股东上海新龙成双方就“南翔羽绒二期会议楼、办公楼、检测中心室内装饰工程”签订了 建筑装饰工程施工合同，合同暂定价 7,939,400.00元，工期为 2015 年 8 月 1 日-2015 年 12 月 30 日。（4）2015 年 7 月 30 日，公司与控股股东上海新龙成双方就 2015 年 7 月 25 日签订的“南翔羽绒二期会议楼、办公楼、检测中心室内装饰工程”的建筑装饰工程施工合同，作了个补充协议，因工程需要增加综合楼室内装饰施工，合同暂定价款 1,290,000.00 元，工期为 2015 年 8 月 16 日-2015年 11 月 6 日。截至 2015 年 12 月 31 日，公司已支付工程建设款 119,865,000.00 元。目前该工程项目尚未进行最终决算，未来项目工程决算时，如果公司实际控制人利用其控制地位干预项目造价决算，则无法完全排除关联方利益输送的风险。应收账款余额较高的 风险 截至报告期末，公司应收账款账面价值 82,511,717.53 元，占总资产比例为 24.01%，较 2014 年末增加 58,345,451.87元。截至 2015 年 12 月 31 日，公司 90.64%的应收账款账龄，均在一年以内，产生坏账的风险较小。尽管公司应收账款账古麒羽绒股份公司 2015年度报告 公告编号：2016-007 第 8 页（共 115 页）龄结构合理且公司客户信用较好，但随着公司销售规模扩大，应收账款余额有可能继续增加。如果公司对应收账款催收不力，或公司客户资信、经营状况出现恶化，导致应收账款不能按合同规定及时收回，将可能给公司带来坏账风险。本期重大风险是否发生重大变化：是，新增加了应收账款余额较高的风险。古麒羽绒股份公司 2015年度报告 公告编号：2016-007 第 9 页（共 115 页）第二节公司概况 一、基本信息 公司中文全称 古麒羽绒股份公司 英文名称及缩写 Guqi Down Feather Co.,Ltd 证券简称 古麒羽绒 证券代码 831908 法定代表人 谢玉成 注册地址 安徽省芜湖市南陵县经济开发区 办公地址 安徽省芜湖市南陵县经济开发区 主办券商 上海证券有限责任公司 主办券商办公地址 上海市黄浦区四川中路 213 号 7 楼 会计师事务所 大华会计师事务所(特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 胡宏、李丙仁 会计师事务所办公地址 上海市金陵东路 2 号光明大厦 10 楼 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 谢伟 电话 0553-2392800 传真 0553-2392288 电子邮箱 xieweish- 公司网址 http:/ 联系地址及邮政编码 安徽省芜湖市南陵县经济开发区 241300 公司指定信息披露平台的网址 http:/ 公司年度报告备置地 古麒羽绒股份公司董事会办公室 三、企业信息 单位：股 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2015-01-28 行业（证监会规定的行业大类）皮革、毛皮、羽毛及其制品和制鞋业(C19)主要产品与服务项目 含绒量不等的羽绒产品、羽绒寝具系列产品 普通股股票转让方式 做市转让 普通股总股本 95，500，000 控股股东 上海新龙成集团有限公司 实际控制人 谢玉成 古麒羽绒股份公司 2015年度报告 公告编号：2016-007 第 10 页（共 115 页）四、注册情况 项目 号码 报告期内是否变更 企业法人营业执照注册号 913402007316823677（1-1）是 注：2015 年 11 月 24 日，本公司向芜湖市工商管理局换取了三证合一的营业执照【913402007316823677】古麒羽绒股份公司 2015年度报告 公告编号：2016-007 第 11 页（共 115 页）第三节会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元单位：元 二、偿债能力 单位：元单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例%资产总计 343,604,008.95 219,463,441.07 56.57 负债总计 211,628,174.99 135,133,394.34 56.61 归属于挂牌公司股东的净资产 131,947,207.46 84,904,177.03 55.41 归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.38 1.06 30.19 资产负债率%61.59 61.57-流动比率 0.78 0.55-利息保障倍数 3.83 1.63-三、营运情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 224,959,864.53 145,051,493.62 55.09 毛利率%16.39 12.81 3.58 归属于挂牌公司股东的净利润 14,447,361.71 1,867,336.12 673.69 归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 7,808,604.26-1,926,061.74 505.42 加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）13.82%3.48%-加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）7.47%-3.59%-基本每股收益 0.1682 0.03 460.67 古麒羽绒股份公司 2015年度报告 公告编号：2016-007 第 12 页（共 115 页）单位：元单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额-1,915,146.57 68,426,612.77-102.80 应收账款周转率 3.98 5.85-存货周转率 7.22 2.43-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%56.57 12.45-营业收入增长率%55.09 64.72-净利润增长率%1,314.73-49.06-五、股本情况 单位：股单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例%普通股总股本 95,500,000 80,000,000 19.38 计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-带有转股条款的债券-期权数量-六、非经常性损益 单位：元单位：元 项目项目 金额金额 非流动资产处置损益 4,258,372.58 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）3,536,151.15 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 14,909.26 非经常性损益合计非经常性损益合计 7,809,432.99 所得税影响数 1,170,675.54 少数股东权益影响额（税后）非经常性损益净额非经常性损益净额 6,638,757.45 古麒羽绒股份公司 2015年度报告 公告编号：2016-007 第 13 页（共 115 页）七、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况(报告期内不适用)科目 本期期末（本期）上年期末（去年同期）调整重述前 调整重述后 调整重述前 调整重述后 长期股权投资-可供出售金融资产-递延收益-其他非流动负债-资本公积-未分配利润-古麒羽绒股份公司 2015 年度报告 公告编号：2016007 第 14 页（共 115 页）第四节管理层讨论与分析 一、经营分析(一一)商业模式商业模式 1、盈利模式 依托国内丰富的羽绒羽毛原毛资源和国外 70%以上羽绒羽毛及其制品采购于中国的外销市场，同时国内市场对羽绒羽毛的需求量也在不断增长。经过多年的发展运行，加上多位高管是从事本行业 20 多年的行业专家及销售精英，公司已基本形成稳健的盈利模式，以规模化、环保的生产工艺、信息化的生产流程、严格的质量管理体系，生产加工出天然、高品质的羽绒羽毛，向国内外羽绒制品企业及相关贸易公司销售提供不同等级的羽绒系列产品。报告期内，公司新厂区（一标段）已建设完成并投产运行，产能提高了 5 倍，投产后产能得到初步释放，销售收入已有显著提高。2、经营模式 公司规划建成全国最大规模的羽绒羽毛加工企业，在发展主营业务的同时，培育新的经营模式，立足打造“全国最大的羽绒羽毛加工供应链整合平台”从而实现产能释放和效益最大化，成为羽绒羽毛加工及销售行业领域的高端制造企业，服务于全球各类羽绒羽毛采购的制品公司及销售公司。报告期内，公司商业模式无重大变化 年度内变化统计：事项事项 是或否是或否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否(二二)报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 羽绒产业为国家鼓励的，为人民生活所必需的产业范畴，产业的发展既满足了广大消费者对天然、环保的高品质保暖材料日益增长需求，促进了上游水禽养殖业的发展，有利于农民增产增收，实现资源综合利用，变废为宝。积极发展羽绒工业，不仅符合国家大力扶持三农的产业政策，也符合国家支持再生资源利用、节能环保的产业发展方向，公司羽绒加工所属行业外部发展环境良好，产品增长趋势明显，市场前景广阔。报告期内，公司实现营业收入 22,496.00 万元,较上年同期增加 55.09%；利润总额和净利润 1,639.27 万元和 1,435.76 万元，较上年增长了 794.14%和1,314.73%；经营活动产生的现金流量净额为-1,915,146.57 元，较上年同期减少了102.80%；古麒羽绒股份公司 2015 年度报告 公告编号：2016007 第 15 页（共 115 页）截至报告期末，公司资产总额 343,604,008.95 元，较上年增加 56.57%；负债总额 211,628,174.99 元，较上年增加了 56.61%。（1）公司营业收入和利润增长的主要原因为：公司从多方着手，梳理核心业务，拓宽销售渠道，新厂区逐步投产提高产能，增加产量,降低库存，加快存货周转，降低成本,销售增加等一系列原因形成的。（2）负债总额增加的主要原因为：公司因业务规模增加以及加大厂房设备等投入，对资金需求增大，累计增加了 3,800 万元中长期项目贷款,800 万的融资租赁长期贷款，1,650 万元流动资金短期借款,2,250 万元商业汇票,公司负债总额增加,资产总额也随之增加。（3）净资产131,975,833.96 元，较上年上升56.50%；公司报告期内，流动比率为0.78，较上年同期有所增长，流动比率较低主要原因是二期工程项目投资金额较大。截止报告期内，公司 2 次定向增发共计 1,550 万股，累计募集资金 3,336 万元，缓解公司的经营压力，补充了流动资金，公司不会出现无法偿还短期借款的风险，另外公司新厂区全面投产后将会得到极大的改善。1.1.主营业务分析主营业务分析 (1)(1)利润构成利润构成 单位：元单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动变动 比例比例（%）占营业占营业收入的收入的 比重比重%金额金额 变动变动 比例比例%占营业收占营业收入的比重入的比重 营业收入 224,959,864.53 55.09-145,051,493.62 64.72-营业成本 188,086,201.10 48.71 83.61 126,477,611.59 74.44 87.19 毛利率%16.39 27.95-12.81 27.50-管理费用 15,421,622.49 7.37 6.86 14,363,415.87 60.46 9.90 销售费用 2,782,029.74-29.91 1.24 3,969,127.88 249.81 2.74 财务费用 5,604,631.67 87.40 2.49 2,990,652.82 3.92 2.06 营业利润 12,841,669.52 573.18 5.71-2,713,903.32-471.05-1.87 营业外收入 3,564,460.91-34.13 1.58 5,411,742.09 158.24 3.73 营业外支出 13,400.50-98.45 0.01 864,481.16 556.30 0.60 净利润 14,357,594.96 1,314.73 6.38 1,014,866.75-49.06 0.70 项目重大变动原因:1、营业收入：本年度营业收入 224,959,864.53 元，同比增长 55.09%。公司根据经营计划，新厂区一标段投入使用，产能提高了 5 倍，产能释放，实现了规模化生产，产、销能力得到了提高；2、营业成本：本年度营业成本 188,086,201.10 元，同比增长 48.71%，增长幅度低于收入增长幅度，本年度因收入提升,成本支出相应提升。3、毛利率：毛利率同比上升 27.95%，本年度企业产、销量增加，而固定成本变化不大，经营规模化节约了成本费用，毛利率上升。4、管理费用：本年度管理费用发生额 15,421,622.49 元，同比增长 7.37%，主要是因为企业技术研发费用，土地使用税等增加的原因；5、销售费用：本年度销售费用发生额 2,782,029.74 元，同比下降 29.91%，主要是运输费用有所下降，具体为：（1）注重节约，更合理的安排运输。（2）部分销售货款中不包含运古麒羽绒股份公司 2015 年度报告 公告编号：2016007 第 16 页（共 115 页）费，尤其是销售给本地的客户，基本采用客户自提，运费由客户支付。此外，公司制作费、宣传费等也有不同程度的下降。6、财务费用，本年度财务费用发生额 5,604,631.67 元，同比上升 87.4%，主要是利息支出上升，本期增加短期借款 1650 万元，长期借款增加 4600 万元。7、营业利润：本年度营业利润 12,841,669.52 元，同比增加 573.18%，产销量增加，节约了成本费用，利润上升。8、营业外收入：本年度发生额 3,564,460.91 元，同比下降 34.13%，主要是政府补贴收入款项下降导致，补贴收入系非经营性收入，持续性相对差。9、营业外支出：本年度发生额 13,400.50 元，同比下降 98.45%，本期的营业外支出发生额较少，去年同期因非流动资产处置导致营业外支出金额相对较大。10、净利润：本年度 14,357,594.96 元，同比上升 1314.73%，主要是企业的产销量增加，而固定成本、费用未同比例上升。此外，2015 年度处置非流动资产产生损益4,258,372.58 元，因此利润同比上升幅度较大。(2)(2)收入构成收入构成 单位：元单位：元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本本期成本 金额金额 上期收入金额上期收入金额 上期成本金额上期成本金额 主营业务收入 224,870,550.25 187,977,542.11 142,917,968.39 124,683,395.40 其他业务收入 89,314.28 108,658.99 2,133,525.23 1,794,216.19 合计合计 224,959,864.53 188,086,201.10 145,051,493.62 126,477,611.59 按产品或区域分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业收入占营业收入比例比例%上期收入金额上期收入金额 占营业收入占营业收入比例比例%羽绒羽毛 220,720,266.98 98.15%140,610,019.36 98.39%羽绒制品 4,150,283.27 1.85%1,359,272.58 0.95%鸭苗 0 0 948,676.45 0.66%合计 224,870,550.25 100.00%142,917,968.39 100.00%收入构成变动的原因 本年度公司主营业务收入构成没有重大变化，主要是羽绒、羽毛加工销售。鸭苗收入减少，因为报告期内，转让了绿洲农牧公司，不再经营鸭苗养殖及销售(3)(3)现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额-1,915,146.57 68,426,612.77 投资活动产生的现金流量净额-98,461,641.75-49,097,225.12 筹资活动产生的现金流量净额 94,003,938.13-10,284,930.99 现金流量分析：古麒羽绒股份公司 2015 年度报告 公告编号：2016007 第 17 页（共 115 页）1、经营活动产生的现金流量净额：本年度经营性现金流量产生额为 1,915,146.57 元，同比下降 102.80%，主要原因公司 2015 年 8 月新厂区（一标段）项目建设基本完工，投入生产，公司生产销售规模扩大，生产性流动资金占用增加，导致经营性现金净流量较低，具体的分析如下：（1）应收账款增加，由于产能扩大，销售收入增长带动应收账款的增长，期未余额较大，占用资金。（2）应付账款减少，由于公司二期刚投产，为维护企业在供应商中的信誉，占用供应商的资金较低，应付账款降低，经营性流动资金流入减少。经营性现金流量较低或负数为上升期企业的正常状态。2、投资活动产生的现金流量净额：本年度减少49,364,416.63 元，同比减少 100.54%这主要是公司二期项目投入所致；3、筹资活动产生的现金流量净额：本年度增加104,288,869.12元，同比上升1014.00%，这主要是定向增发募集资金、借款增加所致。(4)(4)主要客户情况主要客户情况 单位：元 (5)(5)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元单位：元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购年度采购 占比占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 1 芜湖春谷羽绒有限公司 89,401,520.56 55.99%否 2 2 芜湖柳风羽绒贸易有限公司 22,987,863.08 14.40%否 3 3 贵港市腾隆羽绒有限公司 7,660,120.77 4.80%否 4 4 庐江县元军羽绒制品有限公司 5,995,872.30 3.76%否 5 5 芜湖海羽羽绒有限公司 4,683,019.65 2.93%否 合计合计 130,728,396.35 81.87%-(6)(6)研发支出研发支出 单位：元单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额 6,653,591.16 6,196,661.22 研发投入占营业收入的比例%3.01%4.30%注：母公司系高新技术企业，研发费用为母公司投入，占比系研发投入额占母公司收入的比例。序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联是否存在关联关系关系 1 1 南京太平洋畜产公司 32,814,652.99 14.59%否 2 2 铜陵羽都商贸有限公司 28,251,029.34 12.56%否 3 3 芜湖士杰羽绒有限公司 23,971,665.25 10.66%否 4 4 合肥市神羽商贸有限公司 18,948,302.74 8.42%否 5 5 芜湖美麒羽绒有限公司 17,141,809.10 7.62%否 合计合计 121,127,459.42 53.85%-古麒羽绒股份公司 2015 年度报告 公告编号：2016007 第 18 页（共 115 页）2.2.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元单位：元 资产负债项目重大变动原因：单位：元单位：元 1、货币资金：货币资金余额较上年增加87.84%，主要是银行承兑汇票保证金的增加。2、应收账款：应收账款本年期末较上年增加 241.43%，截至报告期末，公司应收账款账面价值 82,511,717.53元，占总资产比例为 24.01%，较 2014 年末增加了 58,345,451.87 元。截至 2015 年 12 月 31 日，公司 90.64%的应收账款账龄，均在一年以内，产生坏账的风险较小。增加原因为公司销售规模扩大，应收账款余额增加。3、存货：存货余额较上年减少 38.34%，主要公司根据经营计划，加强库存控制，提供存货周转效率所致。4、固定资产：固定资产余额较上年增加 226.65%，主要是公司增加了古麒二期项目，报告期内，大部分在建工程已转入固定资产。5、在建工程：在建工程余额较上年下降 98.83%，2015 年底古麒二期工程已基本完工，在建工程已转入到固定资产中去。6、短期借款：短期借款余额较上年增加 33.00%，主要因为公司业务规模扩大后，资金需求较大，故增加银行借款。7、长期借款：主要因为公司业务规模扩大后，资金需求较大，故增加银行借款。本期期末新增加了46,000,000.00 元的中长期贷款。8、资产总计：本期资产上升 56.57%，主要是公司二期固定资产增加，资金来源为定向募集和银行借款及公司盈利。3.3.投资状况分析投资状况分析 (1)(1)主要控股子公司、参股公司情况主要控股子公司、参股公司情况 报告期内主要控股公司和参股公司的基本情况：本 期 上 期 公司名称公司名称 投资额（万元）投资额（万元）持股比例（持股比例（%）投资额（万元）投资额（万元）持股比例（持股比例（%）上海古麒 450 90 450 90 安徽古麒 150 100 150 100 贡生检验 245 49 245 49 项目项目 本年期末本年期末 上年期末上年期末 占总资产占总资产 比重的比重的 增减增减%金额金额 变动比变动比例例%占总资产占总资产的比重的比重 金额金额 变动变动 比例比例%占总资占总资产的比产的比重重 货币资金 19,889,699.57 87.84 5.79 10,588,549.76 581.33 4.82 4.02 应收账款 82,511,717.53 241.43 24.01 24,166,265.66 11.42 11.01-0.10 存货 19,870,508.51-38.34 5.78 32,227,866.80-54.31 14.68-21.46 长期股权 投资-固定资产 193,795,929.72 226.65 56.40 59,327,705.09 51.29 27.03 6.94 在建工程 750,244.23-98.83 0.22 64,349,071.46 156.83 29.32 16.48 短期借款 66,500,000.00 33.00 19.35 50,000,000.00 42.86 22.78 4.85 长期借款 46,000,000.00 13.39 0-资产总计 343,604,008.95 56.57 219,463,441.07 12.45-古麒羽绒股份公司 2015 年度报告 公告编号：2016007 第 19 页（共 115 页）农村商行 120 0.5455 120 0.5455 一、子公司财务信息 名 称 营业收入(元)净利润 经营活动现金流量 上海古麒纺织品有限公司 3,459,665.43-501,077.90 133,821.70 安徽古麒纺织品有限公司 4,369,905.61-39,095.76-4,705,289.43 1、上海古麒纺织有限公司成立于 2013 年 5 月 20 日，注册资金 500 万元整，公司的经营范围：家用纺织品、羽绒制品、羽毛制品、家居饰品、酒店用品、服装的设计及销售，从事货物及技术的进出口业务。2、安徽古麒纺织品有限公司成立于 2010 年 12 月 20 日，注册资金 150 万元整，公司的经营范围：家用纺织品、羽绒制品、羽毛制品、家居饰品、酒店用品、服装的设计、制造、销售。与上期相比减少二家公司，原因如下：1、2015 年 6 月，经 2015 年第一次临时股份大会审议通过，注销公司之全资子公司安徽古麒农业开发有限公司，申请注销并清算，并 2015 年 8 月收到南陵县市场监督管理局的注销通知书。2、2015 年 6 月，经 2015 年第一次临时股份大会审议通过，出售公司之控股子公司芜湖绿洲农牧科技有限公司的 74%的股权，经芜湖诚兴资产评估事务所出具的芜诚评报字【2015】第 43 号评估价格 248 万元转让给何青。二、参股公司（1）公司投资 120 万元，参股安徽南陵农村商业银行（以下简称“农村商行）0.5455%，报告期实现投资收益 12.00 万元。（2）投资安徽贡生羽绒羽毛检验有限公司 49%的股权，注册资本 500 万元。截至报告期末，公司投资的安徽贡生羽绒羽毛检验有限公司，尚未进行实际出资。(2)(2)委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无(三三)外部环境的分析外部环境的分析 （1 1）国际需求平稳）国际需求平稳 受气候、生活水平及消费习惯的影响，羽绒服、羽绒被、羽绒靠垫、羽绒睡袋等羽绒制品在欧美发达国家、日本等地一直受到普遍欢迎。据不完全统计，羽绒被在日本普及率超过 90%，欧美达 60%左右，国外豪华五星级酒店羽绒被使用率达 80%以上。羽绒服、以羽绒被为代表的羽绒寝具已成为欧美，日本等一些发达国家人民高品质生活的必需品。与此同时，欧美等西方发达国家鸭、鹅等水禽养殖数量和禽肉消费总量远低于我国，羽绒原毛、羽绒及羽绒制品的产量有限，主要依靠进口。有统计资料显示，我国羽绒制品年生产出口量占全球羽绒制品市场的 70%，我国羽毛、羽绒及羽绒制品出口近年来一直保持着良好发展势头，羽绒及羽绒制品的国际需求保持平稳。（2 2）内需增长，消费强劲）内需增长，消费强劲 作为一个拥有 13 亿人口的发展中大国，中国拥有巨大的潜在内需市场。国民经济的古麒羽绒股份公司 2015 年度报告 公告编号：2016007 第 20 页（共 115 页）持续、快速、健康发展，城乡居民家庭收入的提高，消费的不断攀升为以羽绒服、羽绒被为代表的羽绒制品行业发展提供了强劲动力，为羽绒加工及羽绒制品企业发展创造了良好的宏观环境。预计到 2020 年，我国将实现国内生产总值和城乡居民人均收入比 2010 年翻一番，实现全面建成小康社会宏伟目标，这必将推动我国居民消费的巨大发展，提升全民消费水平，为羽绒及羽