831776_2015_中云创_2015年年度报告_2016-04-28.pdf

公告编号：2016-006 证券代码：831776 证券简称：中云创 主办券商：广州证券 第1 页，共 103 页 河南中云创光电科技股份有限公司（HenanZhongyunchuangOptoelectronicTechnologyCo.,Ltd）2015中云创 NEEQ:831776 年度报告 公告编号：2016-006 证券代码：831776 证券简称：中云创 主办券商：广州证券 第2 页，共 103 页 2015 年 1 月 13 日，公司股票在全国中小企业转让系统挂牌并公开转让，并于 1 月 21 日举行了隆重的挂牌仪式。2015年2月,公司获得河南省质量兴企科技创新示范企业称号。2015 年 2 月 27 日，公司三期工程正式开工，三期工程项目有光通信及超远程 LED 探照灯。2015 年 5 月 26 日，公司已经完成首轮定增的工商变更登记，公司的注册资本由 5000 万元变更为 5450 万元。2015 年 7 月 23 日，公司股票由协议转让方式变更为做市转让方式。2015 年 9 月 8 日，公司与深圳华智测控技术有限公司签订战略联盟合作协议。本次协议成功签约是继中科院、华中科技大学、中国移动驻马店分公司等产、学、研战略合作联盟后的又一跨跃，意味着公司在资源共享、联合攻关、LED 智慧化新产品的市场开拓、LED 产品的高技术创新和产业升级等方面有了更强有力的技术支撑，加速了公司智慧化产品推广应用，推动了智慧化城市建设进程。2015 年 12 月 1 日，公司在河南省中小企业创新大赛暨第三届豫商创新工社成长大赛复赛中获得第四名。为迎接 2015 年 12 月 14 日至 16 日在郑州举行的上海合作组织成员国元首理事会，郑州市进行城市基础建设改造，公司实施了郑州市金水立交桥的亮化工程。根据 2015 年 12 月 31 日河南省财政厅、河南省科技厅下发的 关于下达 2015 年河南省重大科技专项项目启动经费预算的通知，公司的“融入可见光通信的半导体照明系统技术研发与应用”项目被列入2015年河南省重大科技专项项目。根据河南省节能减排科技创新示范企业培育和管理办法（豫科2015104 号）的规定，经专家评审，省科学技术厅、省发展和改革委员会、省工业和信息化委员会、省环境保护厅、省住房和城乡建设厅五部门审核同意，于 2015 年 12 月 31 日授予公司为第八批河南省节能减排科技创新示范企业。公 司 年 度 大 事 记 河南中云创光电科技股份有限公司 2015 年度报告 第3 页，共 103 页 目录目录 第一节声明与提示第一节声明与提示.5 第二节公司概况第二节公司概况.8 第三节会计数据和财务指标摘要第三节会计数据和财务指标摘要.10 第四节管理层讨论与分析第四节管理层讨论与分析.13 第五节重要事项第五节重要事项.25 第六节股本变动及股东情况第六节股本变动及股东情况.27 第七节融资及分配情况第七节融资及分配情况.29 第八节董事、监事、高级管理人员及员工情况第八节董事、监事、高级管理人员及员工情况.31 第九节公司治理及内部控制第九节公司治理及内部控制.35 第十节财务报告第十节财务报告.40 河南中云创光电科技股份有限公司 2015 年度报告 第4 页，共 103 页 释义释义 释义项目释义项目 释义释义 公司、本公司、中云创 指 河南中云创光电科技股份有限公司 主办券商、广州证券 指 广州证券股份有限公司 会计师事务所、会 计师、中兴财光华 指 中兴财光华会计师事务所(特殊普通合伙)公司高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、财务负责人、董事会秘书 公司管理层 指 对公司决策、经营、管理负有领导职责的人员，包括董事、监事、高级管理人员 元、万元 指 人民币元、人民币万元 公司法 指 中华人民共和国公司法 三会 指 股东（大）会、董事会、监事会 公司章程 指 河南中云创光电科技股份有限公司章程 EMBOOT 指 EMC(合同能源管理)与 BOOT(建设-拥有-经营-移交)相融合的模式 中兴 指 中兴通讯股份有限公司 茂硕电源 指 茂硕电源科技股份有限公司 华智测控 指 深圳华智测控技术有限公司 报告期、本报告期、本年度 指 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 河南中云创光电科技股份有限公司 2015 年度报告 第5 页，共 103 页 第一节 声明与提示【声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证年度报告中财务报告的真实、完整。中兴财光华会计师事务所(特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项 是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险事项简要描述重要风险事项简要描述 公司治理风险 由于股份公司成立时间较短，股份有限公司和有限责任公司在公司治理上存在较大的区别，新的制度对公司治理提出了更高的要求，而公司在关联交易审核和内控制度的执行中尚需进一步理解、熟悉，公司治理存在一定的风险。控股股东、实际控制人不当控制风险 控股股东、实际控制人石灿直接持有公司 3500 万股，本期内占股份总数的 64.22%。公司的董事会由 5 名董事组成，石灿担任董事长兼总经理。若控股股东利用其在经营管理层、董事会、股东大会中的地位，通过行使表决权对本公司的经营决策、人事、财务、监督等进行不当控制，可能给本公司经营带来风险。未来现金流波动风险 公司 2013 年度、2014 年度及 2015 年度经营活动现金流量净额分别为-20,934,610.04 元、-2,235,519.31 元，-22,741,612.04 元，是因公司主营业务市政照明工程项目采用 EMBOOT 模式，前期投资较大且分期收款所致，同时，公司构建渠道销售也需要大量资金支持。所以，公司将面临经营活动现金流波动，进而影响公司运营能力的风险。偿债能力及流动性的风险 公司截止至 2015 年 12 月 31 日短期借款余额 6000 万元，股东借款余额约 1550 万元，应付账款约 5435 万元，而公司货币资金、应收账款及存货累计金额约 8180 万元。目前,公司经营活动创造现金能力仍待加强，但未来如果公司 的资产流动性和盈利能力下降或资产负债管理不当，公司将面临一定的短期偿债河南中云创光电科技股份有限公司 2015 年度报告 第6 页，共 103 页 风险。公司 2015 年末流动比率为 0.72，速动比率为 0.45，均小于 1。公司虽销售规模不断扩大，但经营性现金流量净额并未明显改善，且公司短期负债偿还压力较大，而未来仍将发生较大金额的资本性支出，公司存在未来流动性不足的风险 关联方大额借款风险 公司因工程建设等基建支出较大，截止到 2015 年期末，公司向实际控制人借款 1550 万元。公司短期内需要偿还的负债较多，且生产业务发展迅速导致营运资金需求较多，公司未来或对股东借款存在一定依赖 公司主要资产抵押的相关风险 公司截止到 2015 年期末借款余额 6000 万元，公司以自有房屋建筑物及土地使用权进行抵押，其中抵押房屋建筑物账面价值约 5368 万元，抵押土地使用权账面价值约 784 万元，抵押在建工程账面价值约 2807万元，分别占固定资产、无形资产及在建工程比例达65%、94%及 91%。若公司因短期流动性原因导致偿债困难，而公司主要资产或将因银行行使抵押权受到影响，进而影响公司正常运作。对非经常性损益的依赖风险 公司 2013 年度、2014 年度和 2015 年的非经常性损益净额分别是 2,395,437.50 元、4,830,136.70 元和 5，201,196,44 元，主要是研发项目获得的政府补贴。报告期内非经常损益金额对公司的净利润有一定影响，分别占净利润的比重为 116.21%、67.23%和 30.42%，所以，公司存在对非经常性损益的依赖风险。分期收款期限过长的风险 公司 2015 年 12 月 31 日长期应收款余额为64,716,001.51 元，其中大部分为公司分期销售照明工程灯具产生。公司长期应收款对象大部分为南阳市、驻马店市及下属县乡政府，虽前述对象还款能力较强，且还款意愿及记录良好，但由于收款期限较长，公司收款存在一定的不确定性，所以公司存在分期收款期限过长的风险。销售区域集中的风险 公司 2013 年、2014 年和 2015 年营业收入分别是7,125,858.20 元、64,294,848.40 元和 100,140,710.16元，公司按区域划分的销售收入主要集中在河南省内，占比分别是 47.90%、93.53%和 94.18%，公司存在销售区域集中的风险。本期重大风险是否发生重大变化：是，公司 2014 年年度报告中披露的部分风险已经降低，不再属于重大风险，具体情况如下：1、销售客户和原材料供应商较为集中的风险 公司宗旨是立足河南，所以客户也主要在河南，公司也在加大对省外市场的拓展。公司在供应商的选取上也是通过正规的渠道，需求资质齐全、实力较强的并在全国范围内寻找。报告期内，该风险不再是重大风险。河南中云创光电科技股份有限公司 2015 年度报告 第7 页，共 103 页 2、税务处罚风险。该税务处罚风险为公司挂牌前发生，公司已补缴税费，且在报告期内按时缴纳相关税费，该事项不再为重大风险。3、部分已履行的合同存在被认定无效的风险。公司曾经存在与政府部门签订的销售路灯合同存在未进行招标的情形，其程序存在瑕疵，合同存在被认定为无效的法律风险。但公司已按合同要求履行完毕。报告期内，公司不再存在该风险。河南中云创光电科技股份有限公司 2015 年度报告 第8 页，共 103 页 第二节 公司概况 一、基本信息 公司中文全称 河南中云创光电科技股份有限公司 英文名称及缩写 HenanZhongyunchuangOptoelectronicTechnologyCo.,Ltd 证券简称 中云创 证券代码 831776 法定代表人 石灿 注册地址 泌阳县产业集聚区北环路西段 办公地址 泌阳县产业集聚区北环路西段 主办券商 广州证券股份有限公司 主办券商办公地址 广州市天河区珠江西路 5 号广州国际金融中心 19、20 楼 会计师事务所 中兴财光华会计师事务所(特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 许洪磊、孙国伟 会计师事务所办公地址 上海浦东张杨路 620 号中融恒瑞国际大厦东楼 1701 室 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 郭晓焕 电话 0396-7999999-6100 传真 0396-7966666 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 河南省泌阳县产业集聚区北环路西段 463700 公司指定信息披露平台的网址 http:/ 公司年度报告备置地 董事会秘书处办公室 三、企业信息 单位：股单位：股 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2015-01-13 行业（证监会规定的行业大类）C38 电气机械及器材制造业 主要产品与服务项目 LED 通用灯具研发、生产和销售 普通股股票转让方式 做市转让 普通股总股本 54,500,000 控股股东 石灿 实际控制人 石灿 四、注册情况 河南中云创光电科技股份有限公司 2015 年度报告 第9 页，共 103 页 项目 号码 报告期内是否变更 企业法人营业执照注册号 411700000041743 否 税务登记证号码 412822584376860 否 组织机构代码 58437686-0 否 注：公司于 2016 年 1 月 20 日办理了统一社会信用代码的营业执照（即三证合一），统一社会信用代码为 914117005843768602。河南中云创光电科技股份有限公司 2015 年度报告 第10 页，共 103 页 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 100,140,710.16 64,294,848.40 55.75 毛利率%42.84%37.52%-归属于挂牌公司股东的净利润 17,097,381.49 7,184,410.52 137.98 归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 11,896,185.05 2,354,273.82 405.30 加 权 平 均 净 资 产 收 益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）16.45%12.84%_ 加 权 平 均 净 资 产 收 益率%（依据归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）11.45%4.21%-基本每股收益 0.32 0.14 128.57 二、偿债能力 单位：元单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例%资产总计 295,964,158.29 180,990,781.86 63.52 负债总计 168,487,754.64 115,611,759.70 45.74 归属于挂牌公司股东的净资产 127,476,403.65 65,379,022.16 94.98 归属于挂牌公司股东的每股净资产 2.34 1.31 78.63 资产负债率%56.93%63.88%-流动比率 0.72 0.36-利息保障倍数 4.28 3.24-三、营运情况 河南中云创光电科技股份有限公司 2015 年度报告 第11 页，共 103 页 单位：元单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额-22,741,612.04-2,235,519.31-应收账款周转率 2.70 8.29-存货周转率 7.48 6.52-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%63.52%19.99%-营业收入增长率%55.75%802.28%-净利润增长率%137.98%-五、股本情况 单位：股单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增 减 比增 减 比例例%普通股总股本 54,500,000 50,000,000-计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-带有转股条款的债券-期权数量-六、非经常性损益 单位：元单位：元 项目项目 金额金额 政府补贴 6,116,282.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 2,772.64 非经常性损益合计合计 6,119,054.64 所得税影响数 917,858.20 少数股东权益影响额（税后）-非经常性损益净额 5,201,196.44（七）因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况 科目科目 本期期末（本期）本期期末（本期）上年期末（去年同期）上年期末（去年同期）调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 预付账款 9,463,153.60 6,928,163.15 河南中云创光电科技股份有限公司 2015 年度报告 第12 页，共 103 页 其他流动资产 2,534,990.45 其他应付款 42,353,625.58 34,699,101.10 一年内到期非流动负债 1,514,382.38 其他非流动负债 6,140,142.10 注：此项调整仅影响公司 2014 年末资产和负债情况，并未对公司在 2014 年末的净资产及未分配利润造成影响。本节上年同期及上年期末会计数据和财务指标为调整重述后的数据。河南中云创光电科技股份有限公司 2015 年度报告 第13 页，共 103 页 第四节 管理层讨论与分析 一、经营分析(一一)商业模式商业模式 公司是一家集 LED 照明系列产品的研发、生产、销售、工程设计、安装及服务为一体的国家高新技术企业。公司致力于 LED 应用领域产品的开发、研究及生产，处于 LED 行业的中上游。公司与中科院合作共同承担了中科院“璀璨行动”课题“LED 超远程探照灯”项目；与国内光电技术领先的华中科技大学共建联合实验室，重点进行 LED 可见光通信技术以及相关应用课题方面的研发，目前共同开发了 LED 可见光通信技术 15 项，其中“融入可见光通信的半导体照明系统技术研发与应用”项目已列入河南省重大科技专项；和深圳大学共同建立了 LED 光源研发中心，目前已开发的“多芯大功率 LED 光源 AIN 金属陶瓷基板模组研发”项目已投入生产；公司自主研发的 LED 智慧路灯已推广应用。公司主要承接各级政府市政照明工程，产品涵盖市政道路照明、办公照明、商业照明、家居照明及特种照明等生产生活多个领域。在家居照明及商业照明产品的研发、生产及销售上，根据客户的个性化需求和特定的产品规格，设计、定制、生产和交付符合客户要求的产品。渠道销售上以直销、经销商销售模式为客户提供 LED 半导体照明整体解决方案和产品，与经销商的合作上采用“授信、合作”双赢战略模式；关键业务上采用创新型 EMBOOT 模式，其实质是一种以节省下来的能源成本（电费）弥补项目运作成本的节能业务方式，亦即合同能源管理项目的受用方无需支付任何费用，便可“零成本”的完成节能环保设备的更新工作，便于政府市政工程的建设，利于公司项目运作成功。同时，公司拥有合同期内照明设备的所有权，即意味着在未来的发展中，公司可以在附加值上（如路灯广告权）扩大收益。公司先后对中共中央党校、国务院法制办、国防大学等政府办公大楼进行 LED 节能改造。公司是国家高新技术企业、省级企业技术中心、河南省 LED 灯具检测检验中心、河南省超远程设备工程技术研究中心、CSA 国家半导体照明工程研发及产业联盟成员。公司与中兴、茂硕电源及华智测控建立了深度合作，与中科院、华中科技大学及深圳大学建立了长期科研合作关系。报告期内，公司商业模式没有发生重大变化 年度内变化统计：事项事项 是或否是或否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否(二二)报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 河南中云创光电科技股份有限公司 2015 年度报告 第14 页，共 103 页 2015 年，中国照明行业在 LED 照明的快速发展、电商的兴起、互联网+的推进、国内经济增长进入新常态、照明产业内部的自身结构调整等多重因素影响下，面临着自改革开放以来最为复杂的局面。在这种复杂局面的状态下，公司充分发挥了在特种照明、智能路灯和光通信产品等方面的技术优势，积极探索新市场，顺应国家对 LED 产业政策而微调发展规划，取得了良好的效益，基本完成了公司年初时定下的经营计划：1、主要经济指标的增长情况 报告期内，公司资产总额 295,964,158.29 元，较上年度末增长 63.52%；归属于公司股东权益合计 127,476,403.65 元，较上年度末增长 94.98%；公司实现营业收入 100,140,710.16元，较上年同期增长 55.75%；实现利润总额 20,191,471.58 元，较上年同期增长 127.77%；实现归属于公司股东的净利润 17,097,381.49 元，较上年同期增长了 137.98%。主要原因是公司所实行的商业模式符合国家产业政策，利于项目的实施和开展。2015 年公司在照明工程方面开发了确山县、唐河县、平顶山市等地区业务，新增工程有唐河景观亮化工程、郑州金水立交亮化工程等项目，对收入的贡献较大，增加了收益。同时，公司品牌知名度提升，产品性能提高且产品向智能化方向发展，以及销售队伍逐步健全，单兵与团队销售能力在公司锻炼和培养下提升很大。股本 54,500,000 股，较上年度末增长 9%；归属于公司股东的每股净资产 2.34 元，较上年度末增长 78.63%。2、继续加大科技合作，努力转化科研成果 报告期内，公司与中科院合作共同承担了中科院“璀璨行动”课题“LED 超远程探照灯”项目，现产品已经研发升级到“三代”，性能更加稳定，并根据用户不同的要求，开始定制销售。公司与国内光电技术领先的华中科技大学共建联合实验室，重点进行 LED 可见光通信技术以及相关应用课题方面的研发，目前共同开发了 LED 可见光通信技术 15 项，其中“融入可见光通信的半导体照明系统技术研发与应用”项目已列入河南省重大科技专项，技术水平达到国内领先、国际先进，这将是公司未来发展的一个主要方向之一。和深圳大学共同建立了 LED 光源研发中心，目前已开发的“多芯大功率 LED 光源 AIN 金属陶瓷基板模组研发”项目已投入生产，同时，我公司自主研发的 LED 智慧路灯已推广应用，在河南省泌阳县铜山湖大道实施安装智慧路灯 207 盏，总里程长约 5.3 公里，建成后将是国内最长LED 智慧路灯项目。3、完善产品结构，注重消费体验和售后服务 报告期内，在公司主营业务路灯销售量增长的同时，努力拓展渠道销售，能持续提供新颖、独特、引领消费的产品，产品结构更加完善，新增产品一百余种，且向智能化方向靠拢，并适时增加了电商销售。报告期内，公司加强了对直营店、旗舰店及经销商管理与维护，注重消费者的消费体验，在售前、售中完成企业文化及产品性能的宣导，同时，公司建立了及时到位的售后服务赢得客户的信赖。4、注重人才的引进与培养 报告期内，公司先后从国内重点院校聘请高端研发人才，与猎头公司合作引进优秀销售人才。公司成立了以总经理为首的劳模研发室，增强了科研创新力度，提高了研发人员的福利，把优秀员工认定为核心员工；对销售人员的管理实施优胜略汰，销售队伍逐步精英化。公司注重人才的培养，除了日常的内部培训外，公司还鼓励员工参加相关行业和技能培训，并先后与政府宣传部门合作举办社会主义核心价值观的讲座，委托大河商学院、MBA 智库等高端培训机构对公司员工进行多种有针对性的培训，员工的综合素质得到了很大的提升。5、完善股权结构，进入做市交易 报告期内，公司首次定向发行股票 4,500,000 股，并引入私募投资基金天津硅谷天堂股权投资基金管理有限公司-硅谷天堂恒盈财富 5 号专项资产管理计划，完善治理结构。同时，报告期内公司股票交易方式转为做市交易方式，提高了股票的流通性。河南中云创光电科技股份有限公司 2015 年度报告 第15 页，共 103 页 6、完善内控制度，进入科学发展轨道 报告期内，公司逐步完善了内控管理制度和信息披露管理制度，使公司管理步入科学化、制度化、规范化的轨道。1.主营业务分析主营业务分析(1)利润构成利润构成 单位：元单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比变动比例例%占营业收占营业收入 的 比入 的 比重重%金额金额 变动比例变动比例%占营业收占营业收入 的 比入 的 比重重%营业收入 100,140,710.16 55.75-64,294,848.40 802.28-营业成本 57,239,355.94 42.49 57.16 40,169,434.27 553.83 62.48 毛利率%42.84%-37.52%-管理费用 16,861,649.96 28.54 16.84 13,117,950.34 248.24 20.40 销售费用 9,685,733.82 60.89 9.67 6,020,088.12 610.26 9.36 财务费用-694,833.07-1,620,749.58-14.04 2.52 营业利润 14,072,416.94 342.77 14.05 3,178,298.96-153.62 4.94 营业外收入 6,121,754.64 7.24 6.11 5,708,426.65 77.18 8.88 营业外支出 2,700.00-87.74 0.00 22,027.00 5.14 0.03 净利润 17,097,381.49 137.98 17.07 7,184,410.52-448.55 11.17 项目重大变动原因:1、2015 年营业收入 10014.07 万元，较上年同期增长 55.75%，主要原因是公司拓展了销售渠道，新增工程有唐河景观亮化工程、郑州金水立交亮化工程等，产品结构也更加完善，能够提供多样化高质量的产品，且产品向智能路灯方向发展。2、2015 年营业成本 5723.94 万元，较上年同期增长 42.49%，主要是公司营业收入稳步增长，成本相应增加，营业成本增长的比率低于营业收入增长比率，主要是公司与照明工程相关的灯具销售毛利率较高，增长较快。同时，公司加强了从采购到成品、安装环节等方面的控制。3、2015 年毛利率为 42.84%，较上年同期 37.52%增长了 5.32 个百分点，主要是公司加强了从采购、生产及安装等环节的成本控制。4、2015 年管理费用 1686.17 万元，占销售收入的 16.84%，与上年同期占销售收入的 20.40%相比，下降 3.56%，主要是公司在内部管理方面加强控制，降低各项费用支出，如在业务招待费、车辆使用费、办公品、市场人员交通费等方面都有较大的降低，费用总额较上年增长28.54%，主要是公司加大科研方面的支出，在智能路灯和 LED 远程探照灯方面投入 500 余万元用于研发。5、2015 年销售费用 968.57 万元，占销售收入 9.67%，与上年同期销售费用占收入比例 9.36%相比，变化不大。但销售费用总额较上年同期增长 60.89%，主要是因为报告期内公司大力开拓省外市场且营业收入稳定增长，销售人员增加 45 人，平均工资也有所上升，销售人员工资及社保总额增加了 251.54 万元；2015 年公司加大了产品宣传力度，如在人民网进行公司宣传；租赁费增加的主要原因是 2015 年公司在省内外设立办事处，房屋租赁费用增加。6、2015 年低泌阳县中心城区、方城县券桥乡人民政府等到期长期应收款，所对应的未实现融资收益 365 万元，结转冲减财务费用。7、2015 年营业利润 1407.24 万元，较上年同期增长 342.77%，主要是 2015 年营业收入增长河南中云创光电科技股份有限公司 2015 年度报告 第16 页，共 103 页 55.75%，且毛利率增加 5.32 个百分点，使得营业利润增加。8、2015 年净利润 1709.74 万元，较上年同期增加 137.98%。主要是营业利润较上年同期增长 342.77%，增长幅度较大。(2)收入构成收入构成 单位：元单位：元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期收入金额上期收入金额 上期成本金额上期成本金额 主营业务收入 100,134,993.07 57,239,355.94 63,648,895.71 39,555,368.94 其他业务收入 5,717.09-645,952.69 614,065.33 合计合计 100,140,710.16 57,239,355.94 64,294,848.40 40,169,434.27 按产品分类分析：单位：元单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业收入比占营业收入比例例%上期收入金额上期收入金额 占营业收入比占营业收入比例例%与照明工程相关的灯具销售 80,517,028.29 80.40 38,975,264.50 60.62 与家用照明相关的灯具销售 19,596,739.21 19.57 23,394,207.05 36.39 变压器销售 21,225.57 0.02 1,279,424.16 1.99 其他业务收入 5,717.09 0.01 645,952.69 1.00 合计 100,140,710.16 100 64,294,848.40 100 按区域分类分析 单位：元单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业收入比占营业收入比例例%上期收入金额上期收入金额 占营业收入比占营业收入比例例%河南省内 96,004,898.83 95.87 60,134,971.71 93.53 河南省外 4,135,811.33 4.13 4,159,876.69 6.47 合计 100,140,710.16 100 64,294,848.40 100 收入构成变动的原因 1、2015 年，与照明工程相关的灯具销售收入 8051.7 万元，较上年同期增长 80.4%，主要是公司加强了对照明工程业务的拓展，收入增长稳定并加大了对智慧照明的拓展。2015 年公司在照明工程方面开发了确山县、唐河县、平顶山市等地区业务，对收入的贡献较大，增加 了收益。2、2015 年，与家用照明有关的灯具销售收入 1959.67 万元，比上年同期减少 16.24%,因为 2015 年公司重点是拓展了市政工程与景观亮化工程等室外照明产品，资源集中放在室外照明方面，导致了室内照明（主要是家用照明）稍微受到影响，在室内照明方面公司将在 2016 年加大推广力度。3、公司主营照明工程和家用照明，在变压器销售业务方面是逐步减少。4、其他业务收入主要是对外加工线圈业务，公司基本停止了该项加工业务。(3)现金流量状况现金流量状况 单位：元单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额-22,741,612.04-2,235,519.31 投资活动产生的现金流量净额-12,601,784.41-103,793,583.00 河南中云创光电科技股份有限公司 2015 年度报告 第17 页，共 103 页 筹资活动产生的现金流量净额 35,479,849.71 107,957,598.00 现金流量分析：1、报告期内，公司经营活动产生的现金流量为-2274.16 万元，比上年同期减少 2050.61万元，主要原因是：（1）报告期内，公司与照明工程有关的灯具销售占比例较大，尚未到收款期，部分款项在 2016 年 1 月份收回，2016 第一季度应收账款收回有 1500 万元。（2）报告期内收到其他与经营活动有关的现金减少，主要原因是收到保证金及退回员工借款减少。报告期内，公司加强了对员工借款等情况的管理。2、报告期内投资活动产生的净现金流净额为-1260.08 万元，比上年同期减少 9119.18 万元，主要是 2014 年支付土地、工期项目建设、购买设备等支出较多，2015 年在建工程等固定资产投入较少。3、2015 年筹资活动的现金流量净额为 3547.98 万元，比上年同期减少 67.14%，主要原因是在现金流入方面收到其他与筹资活动有关的现金流比上年同期减少 9887 万元，主要是收到关联方石灿的拆借资金减少，吸收投资收到的现金增加 3500 万元，取得借款收到的现金增加 1500 万元，在现金流出方面，偿还债务比上年同期增加 2700 万元，支付利息增加 228 万元，支付其他与筹资活动有关的现金减少 568 万元。4、2015 年净利润与经营活动产生的现金流量净额的差异较大，主要原因为：（1）公司是以工程类项目为多，工程周期长，以分期收款模式进行业务，因此账期较长，前期投入较多，导致了净利润与经营活动产生的现金流量净额差异较大；（2）公司 2015 年新增了客户账款，如唐河县宛东建筑安装工程有限公司的工程款、方城县人民政府的工程款等，由于约定的收款期限未到，而工程如常进行，影响了现金流出和现金流入。(4)主要客户情况主要客户情况 单位：元单位：元 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占年度销售占比比 是否存在是否存在关联关系关联关系 1 唐河县宛东建筑安装工程有限公司 23,931,623.93 23.90%否 2 方城县人民政府 8,563,381.94 8.55%否 3 泌阳县人民政府 9,305,124.19 9.29%否 4 确山县人民政府 6,245,623.79 6.24%否 5 郑州市路灯照明灯饰建设有限公司 5,111,111.11 5.10%否 合计 53,156,864.96 53.08%-(5)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元单位：元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占年度采购占比比 是否存在是否存在关联关系关联关系 1 东莞市古德照明有限公司 4,799,441.46 7.17%否 2 扬州润德照明科技有限公司 5,322,586.72 7.95%否 3 中山市南益照明科技有限公司 4,908,731.46 7.33%否 4 河南澳达科技发展有限公司 2,526,207.21 3.78%否 5 中山市昊辉金属制品有限公司 1,678,928.68 2.50%否 合计 19,235,895.53 28.73%-河南中云创光电科技股份有限公司 2015 年度报告 第18 页，共 103 页 (6)研发支出研发支出 单位：元单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额 5,041,520.47 922,293.96 研发投入占营业收入的比例%5.03%1.43%2.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元单位：元 项目项目 本年期末本年期末 上年期末上年期末 占总资产比重的占总资产比重的增减增减 金额金额 变动比例变动比例%占总资产占总资产的比重的比重 金额金额 变动比例变动比例%占总资产占总资产的比重的比重 货币资金 2,128,630.80 6.85 0.72 1,992,177.54 3,028.33 0.11-0.38 应收账款 64,077,303.04 532.71 21.65 10,127,491.95 88.15 5.60 16.05 存货 15,592,935.78 39.53 5.27 11,175,126.58 30.58 6.17-0.90 长期股权投资-固定资产 83,065,199.77-0.38 28.07 83,381,502.73 12.43 46.07-18.00 在建工程 30,788,443.94 121.25 10.40 13,915,731.69 6,092.72 7.69 2.71 短期借款 60,000,000.00 33.33 20.27 45,000,000.00 150.00 24.86-4.59 长期借款-资产总计 295,964,158.29 63.52-180,990,781.86 19.99-资产负债项目重大变动原因：1、报告期内应收账款的期末净额 6407.73 万元，较上年同期增加 532.71%，主要原因是由于本期公司业务增多，营业收入比上年同期增加 55.75%，按合同约定尚未到收款日期，应收账款相应增加。应收账款的信用政策未发生变化，2015 年主要增加的应收账款客户有郑州市路灯照明灯饰建设有限公司 598 万元，泌阳县人民政府 682.86 万元，唐河县宛东建筑安装工程有限公司 2800 万元，方城券桥乡人民政府 198 万元，经销商孙祥永 182 万元，湖北经销商张绪金 122.8 万元。以上新增客户账款，在 2016 年 1 月份收到经销商孙祥永 182 万元，2016 年 2 月份收到泌阳县人民政府 600 万元，唐河县宛东建筑安装工程有限公司 30 万元，其余款项预计会在一年内收回。2、报告期内存货的期末余额 1559.29 万元，较上年同期增加 39.53%，主要原因是由于本期公司业务增多，增加库存需要。3、报告期内在建工程的期末余额较上年同期增加，主要原因是由于在 2015 年公司三期项目处于筹建期，截至 2015 年末，工程尚未完工转固定资产。4、报告期内短期借款的期末余额较上年同期增加 33.33%，主要原因是本年业务增长迅速，公司向银行借入更多资金用于满足运营资金需求。3.投资状况