430641_2015_天健创新_2015年度报告_2016-03-29.pdf

第1 页，共 112 页 天健创新（北京）监测仪表股份有限公司（Tengine Innovation(Beijing)Instruments Inc.）2015天健创新 NEEQ:430641 年度报告 第2 页，共 112 页 2015 年 1 月 16 日，天健创新受邀参与海淀公共安全馆产品展示工作，公司创新产品“小城镇污水处理灵巧监测系统”作为常设展品展出。2015 年 5 月 28 日，第八届中国环境产业大会授予天健创新环境监测仪器仪表竞争力领先企业。2015 年 6 月，天健创新荣获“2014-2015 年度中国最具价值环保设备品牌奖”。2015 年 3 月 31 日，ND15 矿用本安型乳化液浓度传感器通过年度复审。2015 年 8 月 14 日，我公司成功取得 COD、氨氮水质在线自动分析仪的制造计量器具许可证。2015 年 12 月 21 日，我单位顺利取得高精度浊度仪（浊度计）计量器具型式批准证书。公 司 年 度 大 事 记 天健创新（北京）监测仪表股份有限公司 2015 年度报告 第3 页，共 112 页 目录目录 第一节声明与提示.5 第二节公司概况.7 第三节会计数据和财务指标摘要.9 第四节管理层讨论与分析.11 第五节重要事项.22 第六节股本变动及股东情况.23 第七节融资及分配情况.25 第八节董事、监事、高级管理人员及员工情况.25 第九节公司治理及内部控制.29 第十节财务报告.33 天健创新（北京）监测仪表股份有限公司 2015 年度报告 第4 页，共 112 页 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、股份公司、天健创新 天健创新（北京）监测仪表股份有限公司 有限公司 北京天健创新仪表有限公司 昌平分公司 北京天健创新仪表有限公司昌平分公司 创新科技 北京天健创新科技有限公司 环境科技 北京天健创新环境科技有限公司 西安天健 西安天健监测仪表有限公司 元、万元 人民币元、人民币万元 公司法 中华人民共和国公司法 公司章程 最近一次由股东大会通过的天健创新（北京）监测仪表股份有限公司章程 关联关系 公司与控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员及与其直接或间接控制的企业之间的关系，以及可能导致公司利益转移的其他关系。报告期 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 生产性服务业 为保持工业生产过程的连续性、促进工业技术进步、产业升级和提高生产效率提供保障服务的服务行业。它是与制造业直接相关的配套服务业，是从制造业内部生产服务部门而独立发展起来的新兴产业，本身并不向消费者提供直接的、独立的服务效用。它依附于制造业企业而存在，贯穿于企业生产的上游、中游和下游诸环节中，以人力资本和知识资本作为主要投入品，把日益专业化的人力资本和知识资本引进制造业，是二三产业加速融合的关键环节。COD 生化需氧量 UVCOD 浸没式在线有机物分析仪 ADCP 声学多普勒剖面流速仪 哈希 HACH，美国哈希公司 E+H Endress+Hauser，瑞士恩格斯豪斯公司 岛津 日本岛津公司 天健创新（北京）监测仪表股份有限公司 2015 年度报告 第5 页，共 112 页 第一节 声明与提示【声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证年度报告中财务报告的真实、完整。中喜会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项 是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 市场竞争加剧的风险 在线水质分析与监测仪表市场前景广阔，但市场竞争也日益加剧。一方面，HACH、E+H、WTW 等国外公司近年来不断加大中国市场投入，这些企业在资金和技术上均有明显的竞争优势，对本土厂商形成较大的竞争压力；另一方面，由于该行业的产品毛利率水平较高，可能吸引诸多国内的新进入者，新进入者在初期往往会采取低价竞争手段，这势必加剧行业的低价竞争态势。因此，该行业在一定程度上存在着因市场竞争加剧而导致产品价格下降的风险。一年以上应收账款发生坏账损失的风险 随着公司业务的迅速扩大，公司应收账款净额也增长较快，2014 年末和 2015 年末，分别为 750 万元、1110.42 万元，占资产总额的比例分别为 35.63%、44.96%。其中 1 年以上应收账款净额分别为 298.94 万元、450.14万元，占资产总额的比例分别为14.20%、18.23%。虽然公司客户众多，应收账款单笔规模均不大，且已充分计提了坏账准备，但仍存在应收账款发天健创新（北京）监测仪表股份有限公司 2015 年度报告 第6 页，共 112 页 生坏账损失的风险，从而对公司的资产质量和正常经营造成较大不利影响。本期重大风险是否发生重大变化：否 天健创新（北京）监测仪表股份有限公司 2015 年度报告 第7 页，共 112 页 第二节公司概况 一、基本信息 公司中文全称 天健创新（北京）监测仪表股份有限公司 英文名称及缩写 Tengine Innovation(Beijing)Instruments Inc.证券简称 天健创新 证券代码 430641 法定代表人 王朝阳 注册地址 北京市海淀区丰秀中路 3 号院 3 号楼 3 层 302 办公地址 北京市海淀区丰秀中路 3 号院 3 号楼 3 层 302 主办券商 中原证券股份有限公司 主办券商办公地址 河南省郑州市郑东新区商务外环路 10 号中原广发金融大厦 会计师事务所 中喜会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 孙立萍 王悦梅 会计师事务所办公地址 北京市东城区崇文门外大街 11 号 11 层 1101 室 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 姜文杰 电话 010-56922391 传真 010-56922396 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 北京市海淀区丰秀中路 3 号院 3 号楼 3 层 302 100094 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事长办公室 三、企业信息 单位：股 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2014-02-18 行业（证监会规定的行业大类）仪器仪表制造业 主要产品与服务项目 在线水质分析与监测仪表的研发、生产和销售 天健创新（北京）监测仪表股份有限公司 2015 年度报告 第8 页，共 112 页 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本 10,000,000 控股股东 王朝阳 实际控制人 王朝阳 四、注册情况 项目 号码 报告期内是否变更 企业法人营业执照注册号 110108004589276 否 税务登记证号码 110108742632429 否 组织机构代码 74263242-9 否 天健创新（北京）监测仪表股份有限公司 2015 年度报告 第9 页，共 112 页 第三节会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 30,047,031.58 24,569,639.10 22.29%毛利率%60.40%54.22%-归属于挂牌公司股东的净利润 3,950,196.00 700,570.89 463.85%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 3,653,323.33-486,631.26-850.74%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）26.73%5.42%_ 加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）24.72%-3.76%-基本每股收益 0.40 0.07 471.43%二、偿债能力 单位单位：元元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例%资产总计 24,697,461.24 21,052,228.40 17.32%负债总计 8,196,099.12 8,001,062.28 2.44%归属于挂牌公司股东的净资产 16,501,362.12 13,051,166.12 26.44%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.65 1.31 25.95%资产负债率%33.19%38.01%-流动比率 3.40 2.53-利息保障倍数-三、营运情况 单位单位：元元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额-1,382,393.81 1,693,903.96-应收账款周转率 3.23 3.85-存货周转率 16.54 10.46-天健创新（北京）监测仪表股份有限公司 2015 年度报告 第10 页，共 112 页 四、成长情况 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%17.32%13.24%-营业收入增长率%22.29%7.07%-净利润增长率%463.85%-53.52%-五、股本情况 单位单位：股股 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例%普通股总股本 10,000,000 10,000,000-计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-带有转股条款的债券-期权数量-六、非经常性损益 单位单位：元元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助，（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）338,782.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 10,479.96 非经常性损益合计 349,261.96 所得税影响数 52,389.29 少数股东权益影响额（税后）-非经常性损益净额 296,872.67 天健创新（北京）监测仪表股份有限公司 2015 年度报告 第11 页，共 112 页 第四节管理层讨论与分析 一、经营分析(一一)商业模式商业模式 1、主营业务 公司经工商部门核准的经营范围为：许可经营项目：环境监测专用仪器仪表制造、工业自动控制系统装置制造；一般经营项目：销售仪器仪表、机器设备、电子产品；货物进出口、技术进出口、代理进出口。（未取得行政的项目除外）。公司的主营业务为：在线水质分析与监测仪表的研发、生产和销售。2、产品和服务 目前，公司产品主要应用于环境监测领域中的水处理过程监测、管网水质监测、水环境监测三个细分市场领域。（1）水处理过程监测仪表 公司作为国内领先的在线水质分析与监测仪表提供商，历经多年自主研发，目前已形成以悬浮物浓度计、浊度仪、泥水界面仪、污泥浓度计、溶解氧仪、PH 计、液位/液位差计等仪表为核心的完整的产品体系，能够为水处理过程中各工艺环节所需分析与监测的指标提供相应的仪表产品。（2）管网水质监测系统 公司针对保障饮水安全的紧迫需求，经过自主研发，目前已形成以高精度浊度仪、数字化 pH 计、微量余氯/总氯分析仪等仪表为核心的管网水质监测系统，能够为供水管网水质监测提供完整的监测系统。（3）水环境监测系统 公司针对水资源水环境监测的需求，经过自主研发，目前已形成以多参数一体化水质在线监测仪、UV 法 COD 分析仪、电极法氨氮分析仪、荧光法叶绿素分析仪、声学多普勒点流速仪、水质监测预警站等仪表为核心的完整的产品体系，能够为饮用水源地监测、河流湖泊水环境监测、地下水监测、取用水监测、行政区界断面监测提供系统解决方案。3、客户类型 公司客户主要包括水务公司、水处理工程公司、水处理设备厂商、物联网公司、智慧城天健创新（北京）监测仪表股份有限公司 2015 年度报告 第12 页，共 112 页 市项目、海绵城市项目、政府水环境管理部门等。4、关键资源（1）国内最全的水处理过程监测产品线：悬浮物/浊度/MLSS/DO/PH/ORP/电导率/余氯/有机物/营养盐等全套在线水质分析仪表。（2）国内最专业的水处理过程监测创新团队：专注水质监测 20 年；参与国家“九五”攻关、863 项目；国家研究院的核心创业团队；30 多项国家知识产权。（3）国内领先的水系统监测仪表品牌：百家污水处理厂满意设备品牌；水业在线监测检测设备领跑国内品牌；中国最具价值环保设备品牌。（4）国内应用最多的水处理过程监测仪表企业：累计销售 20000 多台监测仪表；累计应用在 4000 多个水处理现场；成功创业 10 余年。5、销售渠道 公司以直销为主，代理商销售为辅。经过长期的建设，公司已经搭建起了完整的销售和服务网络。除北京总部外，在杭州、广州、武汉、成都、西安建有办事处。6、收入来源 公司收入来源主要为产品销售收入，此外还有课题经费、维修收费等少量收入。报告期内，公司商业模式未发生重大变化。年度内变化统计：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否(二二)报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 (一)营业收入稳步增长 2014 年营业收入 24,569,639.10 元，2015 年营业收入 30,047,031.58 元，增长 22.29%。(二)净利润快速增长 天健创新（北京）监测仪表股份有限公司 2015 年度报告 第13 页，共 112 页 2014 年度净利润 700,570.89 元，2015 年度净利润 3,950,196.00 元，增长 463.85%。(三)制定了清晰的发展战略 经过学习借鉴和系统思考，明确提出了 T 型发展战略。在客户价值层面，提供系统的监测解决方案；在核心能力方面：打造专业的水质监测技术和产品制造能力。为企业的发展壮大指明了道路。(四)制定了明确的营销战略 经过广泛调研和深入思考，明确提出了立体营销战略。市场层面：从水处理过程监测领域扩展到管网水质监测、水环境监测领域，明显拓宽了市场发展空间；产品层面：从传统分析仪表演化为传感器、数据端、物联网一体化的监测解决方案，明显提高了产品价值。以此为依据，制定了产品规划，指导市场营销和产品创新工作。(五)形成了五位一体管理法 通过多年管理实践，总结形成了五位一体管理法。以规则为基础、职责为核心、文化为引导打造有机统一的卓越团队。成果在外部，团队的核心价值就是以客户需求为中心进行营销和创新。通过五位一体管理法，厘清了经营管理的抓手，凝聚了管理团队的共识，优化了内部治理的生态，为企业进一步大发展奠定了坚实的基础。吹响了二次创业的号角，强化以责任结果为导向，以奋斗者、贡献者为本的企业文化。制定了公司的年度经营目标，并把责任与目标明确分解到各部门和各大区。(六)形成了良好的发展布局 2015 年 5 月，公司北京总部迁入永丰科技企业加速器，明显提升了办公环境和品牌形象；2015 年底，西安制造基地迁入西安高新区摩比科技园，明显提升了工作环境和专业形象。北京和西安优势互补形成了良好的发展格局。(七)人才队伍明显优化 大风起兮，猛士安得！人才是实现战略规划和发展目标的关键支撑。2015 年努力提升员工素质并招募人才，建设人才梯队。市场、技术、生产、服务、管理队伍得到提升并补充，还需持续补充优化。(八)产品开发取得明显进展 2015 年公司集中力量投入供水管网水质监测领域和江河湖库水质监测领域，DPD 法微量余氯/总氯分析仪、管网末梢监测系统、多参数水质监测仪项目基本完成原理样机阶段，取得了明显进展。当然，面对高涨的市场需求，产品开发项目还需加速推进才能抓住机遇，创天健创新（北京）监测仪表股份有限公司 2015 年度报告 第14 页，共 112 页 造价值。1.1.主营业务分析主营业务分析 (1)(1)利润构成利润构成 单位：元单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比例变动比例%占营业收占营业收入的入的比重比重%金额金额 变动比例变动比例%占营业收入占营业收入的的比重比重%营业收入 30,047,031.58 22.29%-24,569,639.10 7.07%-营业成本 11,899,482.81 5.80%39.60%11,247,285.82 8.74%45.78%毛利率%60.40%-54.22%-管理费用 9,329,525.70-1.23%31.05%9,446,150.58 21.25%38.31%销售费用 4,753,315.69 4.96%15.82%4,528,620.39 34.85%18.43%财务费用-91,646.85-72.64%-0.31%-334,943.36 306.40%-1.36%营业利润 2,635,344.41-359.56%8.77%-1,015,315.17-215.07%-4.00%营业外收入 2,018,847.17-7.84%6.72%2,190,473.19 116.48%8.92%营业外支出 13.88-99.58%0.00%3,291.59 0.00%0.01%净利润 3,950,196.00 463.85%13.15%700,570.89-53.52%2.49%项目重大变动原因:1、营业收入 本期营业收入较上年增加 547.74 万元，增长 22.29%，主要是本年公司紧跟国家政策，扩大市场营销,加大水处理过程分析与监测仪表产品的销售,该产品销售收入较去年同期增加 576.88 万元,增长 25.99%。2、营业成本 本期营业成本较上年增加 65.22 万元，增长 5.80%，主要是公司加强生产管理提升了生产效率节约成本，并加强了对供应商的管理降低了采购成本,同时生产人员由期初的 33 人，减少到期末的 24 人，减少 27.27%。3,财务费用 报告期内，财务费用-9.16 万元,较去年同期下降 72.64%,主要是银行 200 万元一年期定期存款利息与银行结算方式不同，计息期减少所致。4，营业利润 报告期内，营业利润 263.53 万元,较去年同期增加 365.07 万元，较去年同期增长天健创新（北京）监测仪表股份有限公司 2015 年度报告 第15 页，共 112 页 359.56%，主要是本年营业收入增长较快，营业成本增长幅度较小及公司加强费用支出管理所致。去年公司投资成立了子公司，子公司尚未产生盈利，虽然母公司去年同期营业利润达到 70.24 万元，但子公司费用支出的增加使得公司合并范围营业利润亏损达到 101.53 万元。今年子公司已经可以实现微盈利，所以公司营业利润出现较大的增长。5，净利润 报告期内，本年净利润 395.02 万元，较去年同期增长 463.85%，主要是公司本年营业利润较去年大幅增长。(2)(2)收入构成收入构成 单位单位：元元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期收入金额上期收入金额 上期成本金额上期成本金额 主营业务收入 29,904,410.25 11,899,482.81 24,557,017.77 11,247,285.82 其他业务收入 142,621.33-12,621.33-合计合计 30,047,031.58 11,899,482.81 24,569,639.10 11,247,285.82 按产品或区域分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%水处理过程分析与监测仪表 27,960,711.07 93.06%22,191,949.41 90.37%工业流体分析与监测仪表 2,086,320.51 6.94%2,365,068.36 9.63%收入构成变动的原因 报告期内，公司商业模式及主营产品未发生重大变化。公司产品主要应用于环境监测领域中的水处理过程监测、管网水质监测、水环境监测三个细分市场领域，水处理过程分析与监测仪表是公司的主导产品，本期占营业收入比例 93.06%。工业流体分析与监测仪表是公司辅助产品，本期占营业收入比例 6.94%。(3)(3)现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期本期金额金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额-1,382,393.81 1,693,903.96 投资活动产生的现金流量净额-178,583.96-280,099.93 筹资活动产生的现金流量净额-500,000.00-500,000.00 现金流量分析：天健创新（北京）监测仪表股份有限公司 2015 年度报告 第16 页，共 112 页 1、经营活动产生的现金流量净额 报告期内，经营活动产生的现金流量净额较去年减少 307.63 万元，降幅-181.61%。主要是报告期内应收账款增加 360.42 万元，增长 48.06%，预收款项减少 139.29 万元，降幅 21.89%，因此导致在本年营业收入增加 547.74 万元的情况下，本年销售商品、提供劳务收到的现金较上年仅增加 147.73 万元，仅增长 4.99%。同时营业成本增加 65.22万元，预付账款增加 84.38 万元，增长 46.41%，存货增加 76.28 万元，增长 225.79%，期间费用的付现支出增加 223.81 万元，增加 28.39%。综上原因造成经营活动产生的现金流量净额出现大幅下降。2、投资活动产生的现金流量净额 报告期内，投资活动产生的现金流量净额较去年同期增长率为-36.24%，系购建固定资产较去年同期减少所致。(4)(4)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 北京海斯顿水处理设备有限公司 1,554,017.16 5.17%否 2 江西凌志水处理设备有限公司 1,529,615.38 5.09%否 2 北京翰力华科技有限公司 1,016,382.92 3.38%否 4 北京康基亚环境工程有限公司 729,059.83 2.43%否 5 深圳华控赛格股份有限公司 572,649.58 1.91%否 合计合计 5,401,724.875,401,724.87 17.98%17.98%-(5)(5)主要供应商情况主要供应商情况 单位单位：元元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 北京韩企天下商贸有限公司 1,952,204.30 16.41%否 2 河北华厚天成环保技术有限公司 1,541,025.68 12.95%否 3 南昌赛硕科技有限公司 1,156,410.20 9.72%否 4 杭州四方电子有限公司 535,982.94 4.50%否 5 北京恒实创源科技有限公司 497,290.59 4.18%否 合计 5,682,913.71 47.76%-(6)(6)研发支出研发支出 单位单位：元元 天健创新（北京）监测仪表股份有限公司 2015 年度报告 第17 页，共 112 页 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额 3,016,061.70 3,110,515.60 研发投入占营业收入的比例%10.04%12.66%2.2.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元单位：元 项目项目 本年本年期期末末 上年期末上年期末 占占总资产比总资产比重重的增减的增减 金额金额 变动比例变动比例%占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 变动比例变动比例%占总资产占总资产的的比重比重 货币资金 6,771,951.03-23.33%27.42%8,832,928.81 11.54%41.89%-14.41%应收账款 11,104,227.31 48.06%44.96%7,500,017.78 42.35%35.57%9.49%存货 1,100,608.62 225.79%4.46%337,832.29-81.36%1.60%2.86%长期股权投资-固定资产 526,496.63-2.52%2.13%540,093.26 30.26%2.56%-0.42%在建工程-短期借款-长期借款-资产总计 24,697,461.24 17.32%-21,052,228.40 13.24%-资产负债项目重大变动原因：1、货币资金 报告期内，公司应收账款大幅增加，虽然营业收入有较大增长，但现金流入量未大幅增加。同时公司为保证生产及经营需要，各项采购支出及费用支出按时支付，所以造成货币资金较期初减少 206.10 万元，降幅 23.33%。2、应收帐款 报告期内，应收账款较去年同期增加 360.42 万元,同比增长 48.06%，主要系本年公司扩大市场营销,加大水处理过程分析与监测仪表产品的销售,为了业务需要对部分信用等级较高客户采取赊销措施,该产品销售收入较去年同期增加 576.88 万元,增长 25.99%.3、存货 报告期内，存货较去年同期增长 225.79%，主要因销售业务量的增长促使发货需求增长,库房为了保证发货促使年底备货量增长。3.3.投资状况投资状况分析分析 (1)(1)主要主要控股子公司、参股公司控股子公司、参股公司情况情况 天健创新（北京）监测仪表股份有限公司 2015 年度报告 第18 页，共 112 页 天健创新（北京）监测仪表股份有限公司拥有两家子公司，分别为北京天健创新环境科技有限公司、西安天健监测仪表有限公司。北京天健创新环境科技有限公司注册地为北京，注册资本 200 万元，母公司持股比例 100%。天健环境主要开发管网监测和水环境监测市场，正处在研发投入阶段，报告期内营业收入为 2,648,058.25 元，营业利润为 75,398.40 元，净利润为 56,625.25 元。西安天健监测仪表有限公司注册地为西安，注册资本100万元，母公司持股比例100%。西安天健主要负责仪表生产制造，报告期内营业收入为 2,424,174.73 元，营业利润为28,710.03 元，净利润为 23,567.96 元。(2)(2)委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无(三三)外部环境的分析外部环境的分析 水质安全问题在水环境问题日益严重的当下备受关注，因此带来的环境水质在线监测检测仪器的市场潜力巨大。随着收入的增加，居民对和身体健康密切相关的环境问题的关注度不断提高，同时，工业化和城镇化的发展导致水污染的范围不断扩散、程度不断加深。水环境恶化和人民需求标准上升之间的矛盾，为水处理及相关行业提供了广阔的发展空间。2015 年，实施“水十条”预计可拉动 GDP 增长约 5.7 万亿元，将带动环保产业新增产值约 1.9 万亿元，其中，直接购买环保产业产品和服务约 1.4 万亿元。新一轮环保投资盛宴将开启，污水处理等相关“水十条”产业有望迎来新的发展机遇。从量上来看，到 2015 年年底，我国节能环保产业的产值将达到 4.5 万亿。十二五我国每年的环保投入约为一万亿元，预计十三五期间环保投入将上升到底每年两万亿元左右。2015 年 5 月底，环保部官员对十三五全社会环保投资的预测达 17 万亿，我们可以看到政府对环保产业的期许与其在整体布局中的分量。2016 年，将进入十三五阶段，环保产业主要发生如下的变化，比如：改善环境质量、环保产业逐渐从新建市场向运营市场转型、环保产业的数字化升级，融入互联网大数据、智慧环保等多种手段改变传统的环保格局。总的来说，就是环保产业将激活存量市场，释放多个新增市场。从上述的数据中可以看出，日趋增长的市场需求和国家产业政策的大力扶持，将使得我国在线水质分析与监测仪表行业规模继续保持高速增长。然而，随着行业规模的增天健创新（北京）监测仪表股份有限公司 2015 年度报告 第19 页，共 112 页 长，业内企业数量也逐渐增多，致使行业竞争也日趋激烈，行业进入壁垒也随之逐渐提高。这种快速发展和竞争加剧的状况反映出我国的在线水质分析与监测仪表行业目前已步入成长期，这一阶段将带给企业更多的机会和挑战。(四四)竞争优势分析竞争优势分析 天健创新长期专注于水系统监测仪表的研发生产与服务，是国内水系统监测领域自主创新的领导品牌。天健创新是国家高新技术企业，拥有 50 余项专利技术和软件著作权等；累计服务的客户已经接近 3000 家，产品通过国际质量管理体系认证，多次获得“用户满意设备品牌”奖项。与进口仪表对比：我们的主要优势是在保证质量和测量性能的前提下，我们的价格是国外产品的 60%左右，有很高的性价比；另外，我们在售后服务方面比国外产品有很大的优势。我们有完整的供应链管理和充足的产品库存，能够提供“零等待”的快速交付服务；我们有自己专业的工程服务队伍，能够提供专业的安装调试指导服务。与国内仪表对比：我们是国内水系统监测仪表的领导品牌，我们有专业的研发团队和生产队伍，在仪表的技术和质量方面都有绝对的优势，在此基础上还可以提供专业优质的售后服务。(五五)持续经营评价持续经营评价 天健创新产品性能较好，产品线覆盖齐全，主要面向的目标客户是对于产品性能的要求较高，对于价格不是很敏感的客户。主要竞争者是哈希、E+H 和赛莱默的 WTW 系列等国外企业，这些企业的特点就是产品知名度高，产品性能也优于天健创新，有着行业领先的技术和经验，资本雄厚，但是产品价格远高于国内产品，而且由于跨国公司规模大，在战略实施时面临本土化障碍，相应的市场推广不够主动，售后服务相对于其技术能力不占优势。针对上述特点，天健创新可以采取以下竞争策略，持续扩大经营规模。（1）成本领先战略 成本领先战略既是低价战略，又不完全是。低价战略是以低价为竞争力，成本领先战略是以低成本为盈利点，以服务等价值附加为竞争力。面对哈希等外企，价格是我们最大的竞争优势之一，要保持现在的价格优势，就必须在管理方面严格控制，尽可能将降低费用的指标落实在人头上；利用学习效应，不断降低成本。保持这个优势，天健创新的产品竞争力会高很多，因此可以利用价格优势去抢占市场。（2）差异化战略 天健创新（北京）监测仪表股份有限公司 2015 年度报告 第20 页，共 112 页 差异化战略是公司提供的产品或服务别具一格，以新颖亮点创造新的竞争力增长点。天健创新与外企最大的区别就是国产与进口，这也是业主最关注的一点。保证技术水平不断提升的前提下，不断打出国产牌，拉近与业主关系；针对不同的客户需求为不同的业主定制专门的产品和服务方案，向业主展示出我们要做“世界领先的水系统监测解决方案提供商”的努力和决心。（3）专一化战略 公司明确定位于“水系统监测专业细分市场”，集中全公司的资源和能力去做技术研发与市场推广，以更高的效率和更好的效果为目标客户提供优质的产品和服务。在该战略指引下，将人力资源划分至全国八大区域，将产品划分为水处理过程监测、管网水质监测、水环境监测三大产品线，技术研发方向更加明确。二、风险因素(一一)持续到本年度的风险因素持续到本年度的风险因素 1、市场竞争加剧 在线水质分析与监测仪表市场前景广阔，但市场竞争也日益加剧。一方面，HACH、E+H、WTW 等国外公司近年来不断加大中国市场投入，这些企业在资金和技术上均有明显的竞争优势，对本土厂商形成较大的竞争压力；另一方面，由于该行业的产品毛利率水平较高，可能吸引诸多国内的新进入者，新进入者在初期往往会采取低价竞争手段，这势必加剧行业的低价竞争态势。因此，该行业在一定程度上存在着因市场竞争加剧而导致产品价格下降的风险。公司作为水业在线监测仪表国内领跑企业，通过开发新产品、提高产品质量、提升服务不断强化自身的竞争优势，在竞争中成长和发展。2、一年以上应收账款发生坏账损失的风险 随着公司业务的迅速扩大，公司应收账款净额也增长较快，2014 年末和 2015 年末，分别为 750 万元、1110.42 万元，占资产总额的比例分别为 35.63%、44.96%。其中 1 年以上应收账款净额分别为 298.94 万元、450.14万元，占资产总额的比例分别为14.20%、18.23%。虽然公司客户众多，应收账款单笔规模均不大，且已充分计提了坏账准备，但仍存在应收账款发生坏账损失的风险，从而对公司的资产质量和正常经营造成较大不利影响。天健创新（北京）监测仪表股份有限公司 2015 年度报告 第21 页，共 112 页 针对上述风险，公司拟采取以下措施：加强应收账款的基础性工作，健全客户信用档案和信用评价体系，严格执行赊销制度与赊销审批权限管理制度，严格执行计提提取坏账准备金制度，定期对账，积极催缴，以保证应收账款的顺利收回。(二二)报告期内新增的风险因素报告期内新增的风险因素 无 三、对非标准审计意见审计报告的说明 是否被出具“非标准审计意见审计报告”：否 审计意见类型：标准无保留意见 董事会就非标准审计意见的说明：无 天健创新（北京）监测仪表股份有限公司 2015 年度报告 第22 页，共 112 页 第五节重要事项 一、重要事项索引 事项事项 是或是或否否 索引索引 是否存在重大诉讼、仲裁事项 否-是否存在对外担保事项 否-是否存在股东及其关联方占用或转移公司资金、资产的情况 否-是否存在日常性关联交易或偶发性关联交易事项 否-是否存在经股东大会审议过的收购、出售资产事项 否-是否存在经股东大会审议过的对外投资事项 否-是否存在经股东大会审议过的企业合并事项 否-是否存在股权激励事项 否-是否存在已披露的承诺事项 是 第五节 二（一）是否存在资产被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押的情况 否-是否存在被调查处罚的事项 否-是否存在重大资产重组的事项 否-是否存在媒体普遍质疑的事项 否-是否存在自愿披露的重要事项 否-二、重要事项详情(一一)承诺事项的履行情况承诺事项的履行情况 公司或股东在申请挂牌时曾做出如下相关承诺：公司控股股东及持股 5%以上的主要股东做出的避免同业竞争承诺。公司股东在报告期内均严格履行上述承诺，未有违背承诺事项。天健创新（北京）监测仪表股份有限公司 2015 年度报告 第23 页，共 112 页 第六节股本变动及股东情况 一、普通股股本情况(一一)普通股普通股股本结构股本结构 股份性质股份性质 期初期初 本期变动本期变动 期末期末 数量数量 比例比例%数量数量 比例比例%无限售条件股份 无限售股份总数 4,000,000 40.00%-4,000,000 40.00%其中：控股股东、实际控制人 1,310,000 13.10%-1,310,000 13.10%董事、监事、高管 2,000,000 20.00%-2,000,000 20.00%核心员工-有限售条件股份 有限售股份总数 6,000,000 60.00%6,000,000 60.00%其中：控股股东、实际控制人 3,930,000 39.30%-3,930,000 39.30%董事、监事、高管 6,000,000 60.00%-6,000,000 60.00%核心员工-普通股总股本 10,000,000-10,000,000-普通股股东人数 4(二二)普通股普通股前十名股东情况前十名股东情况 单位：股 序序号号 股东名称股东名称 期初持股数期初持股数 持股变动持股变动 期末持股数期末持股数 期末持期末持 股比例股比例%期末持有限售期末持有限售股份数股份数量量 期末持有无限期末持有无限售股份数售股份数量量 1 王朝阳 5,240,000-5,240,000 52.40%3,930,000 1,310,000 2 任宏刚 1,960,000-1,960,000 19.60%1,470,000 490,000 3 陶理平 800,000-800,000 8.00%600,000 200,000 4 北京天健创新科技有限公司 2,000,000-2,000,000 20.00%-2,000,000 合计合计 10,000,000