833689_2021_架桥资本_2021年年度报告_2022-04-24.pdf

1 2021 架桥资本 NEEQ:833689 深圳市架桥资本管理股份有限公司 Shenzhen Bridge Capital Management Co.,LTD 年度报告 2 公司年度大事记公司年度大事记 1、投资投资企业企业上市情况上市情况：2021 年度，公司旗下基金有 2 家投资企业成功 IPO，分别为：（1）依依股份（001206.SZ），于 2021年 5 月 18 日在深交所主板上市；（2）炬光科技（688167.SH），于 2021 年 12 月 24 日在上交所科创板上市。2、募资、募资情况情况：架桥资本四期先进制造基金：架桥资本四期先进制造基金完成完成募集募集 14.46 亿亿元元 2021 年，架桥资本延续价值投资理念，持续聚焦先进制造业，稳步推进东莞市架桥四期先进制造基金募集；本基金已获得国内多家知名母基金认购，并得到老投资者的积极复购，截至报告期末，本基金已完成募集 14.46 亿元。3、投资业绩：公司旗下基金投资多家优秀企业、投资业绩：公司旗下基金投资多家优秀企业，已投企业发展，已投企业发展良好良好 报告期内，架桥资本旗下基金陆续投资了光惠激光、意瑞半导体、赛元微电子、中图仪器、商德陶瓷、康鹏科技、译码半导体、因诺航空等优秀企业；公司在管项目整体表现良好，其中汇成真空、毕得医药、嘉曼服饰申报 IPO 获得受理；鑫信腾、优巨新材、柏瑞凯等项目拟申报 IPO；瀚薪科技、精智达、光惠激光、极致汇仪、瑞沃德、度亘激光等多个项目获得大额后续融资；航天宏图、容百科技、朗姿股份、上海凯鑫处于解禁退出阶段。4、获奖情况：获奖情况：公司荣获各类荣誉奖项，收获行业内外高度认可公司荣获各类荣誉奖项，收获行业内外高度认可 2021 年，架桥资本荣获多个奖项，分别为：“年度最佳先进制造领域投资机构 TOP10”、“2021 粤港澳大湾区最佳创投机构 TOP30”、“2021 年中国最佳创业投资人 TOP100”。3 目 录 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 .4 4 第二节第二节 公司概况公司概况 .8 8 第三节第三节 会计数据、经营情况和管理层分析会计数据、经营情况和管理层分析 .1010 第四节第四节 重大事件重大事件 .2828 第五节第五节 股份变动、融资和利润分配股份变动、融资和利润分配 .2929 第六节第六节 董事、监事、高级管理人员及核心员工情况董事、监事、高级管理人员及核心员工情况 .3333 第七节第七节 公司治理、内部控制和投资者保护公司治理、内部控制和投资者保护 .3636 第八节第八节 财务会计报告财务会计报告 .3939 第九节第九节 备查文件目录备查文件目录 .112112 4 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 【声明】公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人徐波、主管会计工作负责人秦燕虹及会计机构负责人（会计主管人员）秦燕虹保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。上会会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在半数以上董事无法完全保证年度报告的真实性、准确性和完整性 是 否 董事会是否审议通过年度报告 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在未按要求披露的事项 是 否 是否被出具非标准审计意见 是 否 1、未按要求披露的事项及原因 基于商业秘密等原因，公司申请在 2021 年度报告中豁免披露前五名客户的名称，非关联客户用客户 5代替。【重大风险提示表】【重大风险提示表】重大风险事项名称重大风险事项名称 重大风险事项描述及分析重大风险事项描述及分析 政策风险 公司所处的私募创业投资基金行业是一个重度监管的行业，且监管政策处于不断完善的过程中。2016 年以来，中国基金业协会先后发布了私募投资基金管理人内部控制指引、私募投资基金信息披露管理办法、关于进一步规范私募基金管理人登记若干事项的公告、私募投资基金募集行为管理办法和相关的私募投资基金合同指引等多个新规，从源头对私募基金行业进行规范，涉及基金备案、募集、内控、信披等多个方面。此外，相关法规对私募基金管理机构从业人员的任职资格也进行了详细规定。行业政策的不断变化以及公司是否能不断迅速适应新的政策环境，均会为公司经营管理带来一定风险。同时，当前 IPO 仍是私募创业投资基金投资项目的主要退出渠道，相关政策变化的风险，均可能对基金投资项目的顺利 5 退出造成影响。此外，公司投资项目主要分布于先进制造等领域，该等领域同样面临行业政策及市场环境不断变化的风险。【应对措施】：公司要求管理团队必须充分学习并把握相关政策法规规定，准确把握政策变化，及时反馈及调整，同时通过合理的投资组合，优化配置，以分散基金及投资项目面临的政策风险。流动性风险 未来公司在管项目增多，投资方式更加多样，不排除将来会面临由于市场流动性变化导致不能按约定退出的风险。同时，若因市场流动性不强导致公司持续融资能力受到限制、现金流出现短缺，公司业务的增长空间也可能受到一定影响。【应对措施】：公司在基金管理的项目配置方面，导入风险资产组合管理原则，注重行业属性、成长性与流动性、规模大小、不同发展阶段项目的均衡配置，最大限度地规避基金管理方面的系统性与非系统性风险。同时，公司保持充分的现金及现金等价物，以满足公司运营需要，降低现金流量波动的影响。报告期内，公司现金满足运营需求，流动性风险较低。内部控制风险 公司实际控制人为徐波，持股比例较高，能利用其持股优势，通过行使表决权直接或间接影响公司的重大经营决策。【应对措施】：公司已建立了完善的法人治理结构，注重建立健全三会制度，并制定相关议事规则，形成了较为完整、合理、有效的内部控制制度。内部控制体系基本覆盖公司治理、财务管理、业务流程等各个方面，能够保证公司经营业务的有效开展和正常运营。证券市场波动的风险 公司目前的主要收入为公司向所管理的基金收取的管理费，随着基金投资的项目退出，基金投资收益分成也将成为公司的主要收入之一。但是基金管理费和基金投资收益的高低与我国证券市场的运行情况密切相关。在管理费率一定的情况下，基金管理费与公司所管理的基金规模成正比，当证券市场处于活跃并上升周期时，基金项目投资和退出节奏加快，基金投资收益增加，基金规模扩张速度加快，公司基金管理费收入以及收益分成将会增加；反之，当证券市场处于负向波动周期，基金项目投资和退出节奏放缓，基金投资收益降低，基金规模扩张速度减缓，公司基金管理费收入增长放缓，收益分成金额减少以及实现时间推迟。【应对措施】：公司管理层积极作为，在坚持价值投资与逆向择时的投资理念的同时，紧扣制造业转型发展方向，深度聚焦先进制造领域的投资，积极寻找更多优质企业进行投资，并通过专业的增值服务支持其不断成长。人才流失的风险 私募创业投资行业是典型的人才密集型行业，稳定的私募基金行业专业人才对公司的持续发展至关重要，专业人员不足及流失均可能对公司持续经营发展带来不利影响，导致竞争力下降。【应对措施】：公司在多年的经营中，培养了一支专业能力强、实践经验丰富的人才队伍，且公司已制定了有吸引力的薪酬制 6 度和激励政策，以维持专业人才的稳定。同时，公司在运行中构建了分工明确的投资运转机制，对单个人员的依赖程度相对较低。本期重大风险是否发生重大变化：本期重大风险未发生重大变化 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、股份公司、架桥资本 指 公司、本公司、股份公司、架桥资本 架桥有限 指 深圳市架桥投资有限公司，架桥资本整体变更前之有限公司 架桥富凯有限 指 深圳市架桥富凯投资有限公司 架桥资产有限 指 深圳市架桥资产管理投资有限公司 珠海架桥 指 珠海横琴架桥企业管理咨询有限公司 天津架桥富凯 指 天津架桥富凯股权投资基金合伙企业（有限合伙）苏州架桥富凯 指 苏州架桥富凯股权投资基金企业（有限合伙）苏州架桥富凯二号 指 苏州架桥富凯二号股权投资基金企业（有限合伙）深圳架桥富凯 指 深圳市架桥富凯股权投资企业（有限合伙）深圳架桥富凯一号 指 深圳市架桥富凯一号股权投资企业（有限合伙）深圳架桥富凯二号 指 深圳市架桥富凯二号股权投资企业（有限合伙）深圳架桥富凯五号 指 深圳市架桥富凯五号股权投资企业（有限合伙）晋江架桥合利 指 晋江架桥合利股权投资合伙企业（有限合伙）智能装备基金 指 深圳南山架桥卓越智能装备投资合伙企业（有限合伙）四期先进制造基金 指 东莞市架桥四期先进制造投资合伙企业（有限合伙）股东大会 指 深圳市架桥资本管理股份有限公司股东大会 董事会 指 深圳市架桥资本管理股份有限公司董事会 监事会 指 深圳市架桥资本管理股份有限公司监事会 股转公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 新三板 指 全国中小企业股份转让系统 基金业协会 指 中国证券投资基金业协会 主办券商、申万宏源承销保荐 指 申万宏源证券承销保荐有限责任公司 会计师、上会 指 上会会计师事务所（特殊普通合伙）挂牌 指 公司在全国中小企业股份转让系统挂牌并公开转让 创业投资 指 通过非公开方式向投资者募集资金，并将资金投入到非上市企业获得股权，后续通过被投资企业上市、并购或管理层回购等方式，出售持股获利的行为 GP、普通合伙人 指 有限合伙企业中的普通合伙人，普通合伙人对合伙企业的债务承担无限连带责任 LP、有限合伙人、出资人、基金投资者 指 有限合伙企业中的有限合伙人，有限合伙人以其出资为限对合伙企业债务承担有限责任 管理费 指 基金管理人按照基金规模大小的一定比例向基金收取的费用，通常按照年度收取 7 收益报酬 指 基金管理人按照基金投资收益的一定比例向基金收取的费用，通常在基金实现投资收益时收取 8 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 深圳市架桥资本管理股份有限公司 英文名称及缩写 ShenZhen Bridge Capital Management Co.,LTD Bridge Capital 证券简称 架桥资本 证券代码 833689 法定代表人 徐波 二、二、联系方式联系方式 信息披露事务负责人 陈勤 联系地址 深圳市福田区福田街道福安社区益田路 5033 号平安金融中心87 楼 03 单元 电话 0755-88315078 传真 0755-88313048 电子邮箱 公司网址 办公地址 深圳市福田区福田街道福安社区益田路 5033 号平安金融中心87 楼 03 单元 邮政编码 518048 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 深圳市福田区福田街道福安社区益田路 5033 号平安金融中心87 楼 03 单元 三、三、企业信息企业信息 股票交易场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2008 年 4 月 2 日 挂牌时间 2015 年 9 月 29 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）J6713 金融业-资本市场服务-证券市场服务-基金管理服务 主要业务 私募创业投资基金管理业务及其他资产管理业务。主要产品与服务项目 私募创业投资基金管理业务及其他资产管理业务。普通股股票交易方式 集合竞价交易 做市交易 普通股总股本（股）100,060,129 优先股总股本（股）0 做市商数量 3 控股股东 控股股东为（徐波）实际控制人及其一致行动人 实际控制人为（徐波），无一致行动人 9 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 914403006729581904 否 注册地址 广东省深圳市福田区福田街道福安社区益田路 5033 号平安金融中心 87 楼 03 单元 否 注册资本（元）100,060,129 元 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商(报告期内)申万宏源承销保荐 主办券商办公地址 上海市徐汇区常熟路 239 号 报告期内主办券商是否发生变化 否 主办券商（报告披露日）申万宏源承销保荐 会计师事务所 上会会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名及连续签字年限 刘冬祥 肖烈汗 2 年 1 年 会计师事务所办公地址 上海市静安区威海路 755 号文新报业大厦 25 楼 六、六、自愿披露自愿披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 10 第三节第三节 会计数据、经营情况和管理层分析会计数据、经营情况和管理层分析 一、一、主要会计数据和财务指标主要会计数据和财务指标 (一一)盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 48,471,950.17 77,357,735.69-37.34%毛利率%100%100%-归属于挂牌公司股东的净利润 72,003,530.52 44,267,737.35 62.04%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 71,939,737.69 33,038,073.46-97.97%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）32.92%29.14%-加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）32.90%21.75%-基本每股收益 0.72 0.44 63.64%说明：本年购买理财产品、买卖股票产生的投资损益、公允价值变动损益以及与股权投资相关的投资损益均属于公司正常经营活动，不作为非经常性损益列示。(二二)偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%资产总计 306,758,442.77 208,453,194.34 46.99%负债总计 44,526,206.94 22,281,743.99 99.43%归属于挂牌公司股东的净资产 231,968,350.13 169,893,730.63 36.38%归属于挂牌公司股东的每股净资产 2.32 1.70 36.38%资产负债率%（母公司）22.44%4.35%-资产负债率%（合并）14.50%10.69%-11 流动比率 6.05 13.44-利息保障倍数-(三三)营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额 27,369,360.07 55,362,537.40-50.56%应收账款周转率 6.52 5.49-存货周转率-(四四)成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%46.99%26.11%-营业收入增长率%-37.34%32.53%-净利润增长率%60.89%4.36%-(五五)股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%普通股总股本 100,060,129.00 100,060,129.00 0.00%计入权益的优先股数量 0 0-计入负债的优先股数量 0 0-(六六)境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异 适用 不适用 (七七)非经常性非经常性损益损益项目及金额项目及金额 单位：元 12 项目项目 金额金额 非流动资产处置损益-计入当期损益的政府补助 99,918.45 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-6,575.65 非经常性损益合计非经常性损益合计 93,342.80 所得税影响数 30,371.33 少数股东权益影响额（税后）-821.36 非经常性非经常性损益净额损益净额 63,792.83 说明：购买理财产品、买卖股票产生的投资损益、公允价值变动损益，以及与股权投资相关的投资损益，均属于公司正常经营活动，不作为非经常性损益列示。(八八)补充补充财务财务指标指标 适用 不适用 (九九)会计政策变更、会计估计变更或重大差错更正等情况会计政策变更、会计估计变更或重大差错更正等情况 1 1、会计数据追溯调整或重述情况会计数据追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 其他原因 不适用 2 2、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正的原因及会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正的原因及影响影响 适用 不适用 财政部于 2018 年 12 月 7 日发布了企业会计准则第 21 号租赁（2018 年修订）（财会201835号）（以下简称“新租赁准则”）。通知要求：在境内外同时上市的企业以及在境外上市并采用国际财务报告准则或企业会计准则编制财务报表的企业，自 2019 年 1 月 1 日期施行；其他境内上市企业，自2021 年 1 月 1 日起施行。本公司于 2021 年 1 月 1 日起开始执行前述新租赁准则，并依据新租赁准则的规定对相关会计政策进行变 13 更。首次执行新租赁准则对年初财务报表无影响。(十十)合并报表范围的合并报表范围的变化变化情况情况 适用 不适用 本年度新设子公司深圳市芳桥投资合伙企业（有限合伙），纳入合并范围 二、二、主要经营情况主要经营情况回顾回顾 (一一)业务业务概要概要 商业模式：商业模式：本报告期内，公司的商业模式未发生重大变化。公司的主营业务为私募投资基金管理业务和其他资产管理业务，公司重度垂直先进制造领域的投资。私募投资基金管理业务是指公司以非公开的形式向特定对象的合格投资者募集基金，将所募集资金主要投资于非上市公司股权，通过被投资公司IPO、并购、回购或其他方式出售股权并实现退出，使基金通过股权增值的方式获得投资收益，为基金投资者实现财富增值。其他资产管理业务是指公司针对特定的资产设计相应的产品，以该资产（资产类型包括上市公司定向增发、可转债、特定项目股权等）为投资标的，通过非公开的形式向投资人募集资金；项目退出后，获取投资收益。公司通过向管理的基金或产品收取一定比例的管理费及收益报酬分成获得收入。本报告期内，公司旗下基金的募集采取“直销为主、渠道为辅”的策略。目前公司旗下基金的投资人以政府引导基金、母基金、国内上市公司的控股股东或高管等高净值人群为主；同时，公司积极与、银行、保险公司、证券公司等机构投资人展开合作，不断获得机构投资人的出资。上述投资人对公司旗下基金稳健优异的投资回报给予了充分认可；同时，上述投资人通常有着深厚的产业背景和丰富的行业经验，能在投资项目的推荐、咨询、并购、退出等方面提供强大的支持。本报告期内，公司管理层积极作为，紧扣制造业转型与升级发展方向，聚焦先进制造领域的投资，积极寻找更多优质企业进行投资，并通过专业的增值服务支持其不断成长，协助有梦想的企业家实现产业战略目标。报告期内，公司旗下基金相继投资了意瑞半导体、赛元微电子、译码半导体等优秀企业。在管项目中，汇成真空、嘉曼服饰等申报 IPO 已获得受理，另有多个项目拟申报 IPO。公司自成立以来一直专注于创业投资，核心投资团队皆具有丰富的从业经验，商业模式及投资业绩经历了资本市场完整牛熊周期的考验，并获得了投资人的一致认可。作为价值的发现者、创造者，作为价值投资的践行者，公司致力于为投资人、企业家、创业者打造一个共享财富增值与价值实现的平台，为投资人实现财富增值，助力企业家们实现产业梦想。公司秉承“架桥之道，成人之美”的价值观，坚持以“工匠精神”倾注于投资事业，做“精品投资”。行业信息：行业信息：是否自愿披露 14 是 否 报告期内变化报告期内变化情况：情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 (二二)专门信息专门信息披露披露 1 1、基金管理人资质及业务的合规性基金管理人资质及业务的合规性 公司及公司旗下子公司已在中国证券投资基金业协会取得基金管理人备案资质，具体情况如下：序号 管理人名称 登记编号 成立日期 登记日期 1 深圳市架桥资本管理股份有限公司 P1000921 2008-4-2 2014-4-22 2 天津架桥股权投资基金管理合伙企业（有限合伙）P1007947 2009-10-30 2015-2-4 3 深圳市架桥富润股权投资管理企业（有限合伙）P1009413 2011-9-9 2015-3-19 4 深圳市架桥资产管理有限公司 P1017253 2015-4-9 2015-7-9 5 深圳市架桥富凯投资有限公司 P1015157 2015-4-13 2015-6-5 2 2、基金设立与日常管理情况基金设立与日常管理情况 (1)(1)存续基金综述存续基金综述 截至 2021 年 12 月 31 日，公司及旗下子公司共管理基金产品 28 支，均已在中国基金业协会备案。公司及旗下子公司作为基金管理人，制定了完善的投资人管理制度及工作流程，募集前期对投资人进行严格的筛合格筛选，合伙协议中对投资人的出资时间、出资数额、出资违约等事项进行严格约定。公司及旗下子公司作为基金管理人，受托管理基金资产，并向所管理的基金收取一定的管理费用。当基金所投资项目退出并获得收益时，公司及旗下子 15 公司作为基金管理人收取投资收益的一定比例作为对管理服务的报酬，收取时点一般为基金的本金及确定的门槛收益（如有）收回后计提。(2)(2)资产负债表日仍存续的且未进行清算的全部基金基本情况资产负债表日仍存续的且未进行清算的全部基金基本情况 名称名称 类型类型 组织形组织形式式 成立时间成立时间 存续期间存续期间 币种币种 资金来资金来源源 投资方投资方向向 管理人管理人 托管托管人人 投资期投资期（年）（年）退出期退出期（年）（年）苏州架桥富凯股权投资基金企业（有限合伙）股权投资基金 合伙型 2011 年 10 月10 日 5 8 人民币 社会资本 先进制造 深圳市架桥资本管理股份有限公司 宁波银行 苏州架桥富凯二号股权投资基金企业（有限合伙）股权投资基金 合伙型 2011 年 11 月10 日 5 15 人民币 社会资本 先进制造 深圳市架桥资本管理股份有限公司 平安银行 深圳市架桥富凯五号股权投资企业（有限合伙）私募证券投资基金 合伙型 2014 年 12 月 3日 5 5 人民币 社会资本 先进制造 深圳市架桥资本管理股份有限公司 -晋江架桥合利股权投资合伙企业（有限合伙）私募证券投资基金 合伙型 2014 年 10 月30 日 5 5 人民币 社会资本 先进制造 深圳市架桥资本管理股份有限公司 中信银行 深圳市架桥富凯七号股权投资企业（有限合伙）私募证券投资基金 合伙型 2015 年 8 月 4日 5 5 人民币 社会资本 先进制造 深圳市架桥资本管理股份有限公司 -架桥资本成长一号基金 私募证券投资基金 契约型 2015 年 8 月 26日 2 1 人民币 社会资本 制造业 深圳市架桥资本管理股份有限公司 国信证券 深圳市架桥港理投资合伙企业（有限合伙）股权投资基金 合伙型 2019 年 12 月 2日 3 2 人民币 社会资本 先进制造 深圳市架桥资本管理股份有限公司 广发银行 深圳南山架桥卓越智能装备投资合伙企业（有限合伙）股权投资基金 合伙型 2016 年 5 月 11日 4 3 人民币 中金启元国家引导基金、深圳市政先进制造 深圳市架桥富凯投资有限公司 浦发银行 16 府引导基金、社会资本 青岛架桥股权投资合伙企业（有限合伙）股权投资基金 合伙型 2019 年 1 月 14日 5 5 人民币 社会资本 制造业 深圳市架桥富凯投资有限公司 兴业银行 横琴架桥创新三号股权投资基金（有限合伙）股权投资基金 合伙型 2018 年 1 月 24日 5 5 人民币 社会资本 制造业 深圳市架桥富凯投资有限公司 中信银行 深圳市架桥创新一号新消费投资企业（有限合伙）股权投资基金 合伙型 2017 年 12 月18 日 5 5 人民币 社会资本 消费 深圳市架桥富凯投资有限公司 中信银行 深圳市架桥富凯六号股权投资企业（有限合伙）股权投资基金 合伙型 2015 年 8 月 25日 5 5 人民币 社会资本 科技金融 深圳市架桥资产管理有限公司 -宁波保税区优智股权投资合伙企业（有限合伙）股权投资基金 合伙型 2018 年 5 月 11日 5 5 人民币 社会资本 先进制造 深圳市架桥资产管理有限公司 民生银行 宁波保税区优备股权投资合伙企业（有限合伙）股权投资基金 合伙型 2018 年 5 月 4日 5 5 人民币 社会资本 先进制造 深圳市架桥资产管理有限公司 民生银行 深圳市架桥富凯十一号股权投资企业（有限合伙）股权投资基金 合伙型 2020 年 6 月 16日 3 2 人民币 社会资本 消费 深圳市架桥资产管理有限公司 东方证券 天津架桥富凯股权投资基金合伙企业（有限合伙）股权投资基金 合伙型 2010 年 1 月 13日 5 10 人民币 社会资本 先进制造 天津架桥股权投资基金管理合伙企业（有限合伙）招商银行 深圳市架桥富凯股权投资企业（有限合伙）股权投资基金 合伙型 2011 年 12 月 5日 5 15 人民币 社会资本 先进制造 深圳市架桥富润股权投资管理企业(有限合伙)-17 深圳市架桥富凯十五号股权投资企业（有限合伙）股权投资基金 合伙型 2020 年 9 月 22日 5 5 人民币 社会资本 先进制造 深圳市架桥富凯投资有限公司 平安银行 横琴架桥创新二号股权投资基金（有限合伙）股权投资基金 合伙型 2020 年 12 月 8日 6 5 人民币 社会资本 先进制造 深圳市架桥富凯投资有限公司 中信银行 横琴架桥创新四号股权投资基金（有限合伙）股权投资基金 合伙型 2020 年 12 月30 日 6 5 人民币 社会资本 先进制造 深圳市架桥富凯投资有限公司 中信银行 东莞市架桥先进制造投资合伙企业（有限合伙）股权投资基金 合伙型 2020 年 12 月18 日 3 4 人民币 社会资本 先进制造 深圳市架桥富凯投资有限公司 平安银行 横琴架桥合美股权投资基金（有限合伙）股权投资基金 合伙型 2021 年 11 月26 日 6 5 人民币 社会资本 先进制造 深圳市架桥富凯投资有限公司 兴业银行 深圳市架桥富凯十二号股权投资企业（有限合伙）股权投资基金 合伙型 2021 年 6 月 3日 6 5 人民币 社会资本 先进制造 深圳市架桥富凯投资有限公司 兴业银行 深圳市架桥富凯十三号股权投资企业（有限合伙）股权投资基金 合伙型 2021 年 8 月 25日 6 5 人民币 社会资本 先进制造 深圳市架桥富凯投资有限公司 兴业银行 深圳市架桥成美致远投资合伙企业（有限合伙）股权投资基金 合伙型 2021 年 9 月 14日 6 5 人民币 社会资本 先进制造 深圳市架桥富凯投资有限公司 兴业银行 深圳市架桥富凯十七号股权投资企业（有限合伙）股权投资基金 合伙型 2021 年 11 月30 日 6 5 人民币 社会资本 先进制造 深圳市架桥富凯投资有限公司 兴业银行 横琴志合行远股权投资合伙企业（有限合伙）股权投资基金 合伙型 2021 年 6 月 15日 5 5 人民币 社会资本 先进制造 深圳市架桥富凯投资有限公司-深圳市架桥富凯十六号股权投资企业（有限合伙）股权投资基金 合伙型 2021 年 6 月 15日 3 2 人民币 社会资本 先进制造 深圳市架桥富凯投资有限公司 平安银行 18 注：2021 年 6 月 23 日，广州市架桥创新股权投资合伙企业（有限合伙）更名为青岛架桥股权投资合伙企业（有限合伙）。2021 年 8 月 3 日，深圳市架桥四期先进制造投资合伙企业（有限合伙）更名为东莞市架桥四期先进制造投资合伙企业（有限合伙）。19 (3)(3)重点基金情况重点基金情况 单位：万元 基金名称基金名称 备备案案情情况况 组织组织形式形式 成立时成立时间间 基金规模基金规模 存存续期间续期间 基金基金备案备案分类分类 基金管理基金管理人人 基金基金托管托管人人 已投资已投资金额金额 已投资已投资金额占金额占比比（%）已退出已退出金额金额 已退出已退出金额占金额占比比（%）认缴规认缴规模模 实缴规模实缴规模 投资投资期期（年（年）退出期退出期（年）（年）深圳南山架桥卓越智能装备投资合伙企业（有限合伙）已备案 合伙型 2016 年5 月 11日 68,300 68,300 4 3 创业投资基金 深 圳 市 架桥 富 凯 投资 有 限 公司 浦发银行 65,217 95.49%3,153 4.62%天津架桥富凯股权投资基金合伙企业（有限合伙）已备案 合伙型 2010 年1 月 13日 31,860 31,860 5 5 创业投资基金 天 津 架 桥股 权 投 资基 金 管 理合 伙 企 业（有 限 合伙）招商银行 29,081 91.28%88,058 276.39%苏州架桥富凯股权投资基金企业（有限合伙）已备案 合伙型 2011 年10 月 10日 15,858 15,858 5 5 创业投资基金 深 圳 市 架桥 资 本 管理 股 份 有限公司 宁波银行 15,858 100.00%23,292 146.88%苏州架桥富凯二号股权投资基金企业（有限合伙）已备案 合伙型 2011 年11 月 10日 10,010 9,675 5 5 创业投资基金 深 圳 市 架桥 资 本 管理 股 份 有限公司 平安银行 9,675 100.00%14,210 146.88%晋江架桥合利股权投资合伙企业（有限合伙）已备案 合伙型 2014 年10 月 30日 11,300 11,300 5 5 创业投资基金 深 圳 市 架桥 资 本 管理 股 份 有限公司 中信银行 11,300 100.00%20,490 181.32%20 东莞市架桥四期先进制造投资合伙企业（有限合伙）已备案 合伙型 2020 年12 月 18日 136,890 70,482 3 4 创业投资基金 深 圳 市 架桥 富 凯 投资 有 限 公司 平安银行 26,000.00 0.37%-(4)(4)结构化基金产品结构化基金产品 适用 不适用 (5)(5)基金募集推介方式基金募集推介方式 公司在基金推介方式符合现行法律法规及政策规定，符合基金相关协议约定，主要通过直销方式及具备相关资质的第三方机构向合格投资者以非公开的方式募集资金。公司不存在向合格投资者外的单位和个人募集资金的情形；不存在通过报刊、电台、电视、互联网等公众传播媒体或者讲座、报告会、分析会和布告、传单、手机短信、微信、博客和电子邮件等方式向不特定对象宣传推介的情形。公司管理的基金不存在向投资者承诺投资本金不受损失或者承诺最低收益的情形。(6)(6)对当期收入贡献最大的前五支基金对当期收入贡献最大的前五支基金 单位：万元 基金名称基金名称 认缴金额认缴金额 实实缴金额缴金额 未退出投资未退出投资 已退出投资已退出投资 总投资总投资 内部收益率内部收益率（IRRIRR）估估值值 回报倍回报倍数数 估估值值 回报倍回报倍数数 估估值值 回报倍回报倍数数 已退出投已退出投资资 总投总投资资 深圳南山架桥卓越智能装备投资合伙企业（有限合伙）68,300.00 68,300.00-深圳市架桥富凯股权投资企业（有限合伙）45,000.00 25,533.00-东莞市架桥四期先进制造投资合伙企业（有限合伙）136,890.00 70,482.00-架桥投资创富九号基金 5,580.00 5,580.00-参照已挂牌同行业披露的估值方法，结合公司实际情况，公司根据项目是否上市、是否计划被并购或回购、投资是否满一年、最近是否有公允参考价、离预计上市的时间距离等因素，公司对当期收入贡献最大的前五支基金估值及收益测算，按照未来现金净流量法测算：对于已退出项目，按实际已收到的现金计算；对于未退出的项目，按照未来预计可收回现金流量净额计算。21 (7)(7)基金备案情况基金备案情况 公司及旗下子公司共管理 28 支基金，均已在中国基金业协会备案。3 3、基金投资基金投资情况情况 (1)(1)基金投资的项目基本情况基金投资的项目基本情况 截至 2021 年 12 月 31 日，公司及旗下子公司管理的基金共投资项目 80 余个，多个项目已退出，其中 IPO 项目 10 个，分别为捷佳伟创（300724.SZ）、朗姿股份（002612.SZ）、日上集团（002593.SZ）、运达科技（300440.SZ）、白云电器（603861.SH）、容百科技（688005.SH）、航天宏图（688066.SH）、上海凯鑫（300899.SZ）、依依股份（001206.SZ）、炬光科技（688167.SH）；拟 IPO 项目多个，其中嘉曼服饰、汇成真空申报 IPO 已获受理，鑫信腾、优巨新材、柏瑞凯、乔合里等多个项目正在备案辅导或准备申报材料；多个项目部分退出，10 余个项目完成后续融资。(2)(2)重点项目基本情况重点项目基本情况 项目名称项目名称 （可隐去）（可隐去）所属行业所属行业 投资基金名称投资基金名称 持股比例持股比例 持有时间持有时间 退出方式退出方式 报告期内是否发生重大报告期内是否发生重大变化变化 项目 1 先进制造 智能装备基金 0.42%2017 年 IPO 否 项目 2 大消费 晋江架桥合利 0.69%2018 年 拟 IPO 否 项目 3 先进制造 智能装备基金 8.38%2018 年 拟 IPO 否 项目 4 先进制造 智能装备基金 3.50%2019 年 IPO 否 项目 5 医药 晋江架桥合利 1.10%2020 年 拟 IPO 否 项目 6 先进制造 智能装备基金 2.52%2020 年 拟 IPO 否 项目 7 先进制造 先进制造业基金 0.58%2021 年 拟 IPO 否 参照已挂牌同行业披露的估值方法，结合公司实际情况，公司根据项目是否上市、是否计划被并购或回购、投资是否满一年、最近是否有公允参考价、离预计上市的时间距离等因素，对已投项目按照未来现金净流量法测算：对于已退出项目，按实际已收到的现金计算；对于未退出的项目，已上市的，按估值日前一交易日收盘价计算，未上市的，按照未来预计可收回现金流量净额计算。4 4、报告期内清算基金的情况报告期内清算基金的情况 架桥投资创富二号基金、架桥资本创富 9 号精选私募股权投资基金、架桥资本创富 10 号精选私募股权投资基金、深圳市架桥资本投资企业（有限合伙）、深圳市架桥富凯一号股权投资企业（有限合伙）、深圳市架桥富凯八号股权投资企业（有限合伙）。22 5 5、合作设立并运营投资基金共同担任基金管理人的基金情况合作设立并运营投资基金共同担任基金管理人的基金情况 无 6 6、以自有资产投资的情况以自有资产投资的情况 无 23 (三三)财务财务分析分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 本期期初本期期初 变动比例变动比例%金额金额 占总资产占总资产的的比重比重%金额金额 占总资产占总资产的的比重比重%货币资金 10,027,566.25 3.27%2,279,835.57 1.09%339.84%应收票据 应收账款 5,140,000.00 1.68%9,728,669.68 4.67%-47.17%存货 投资性房地产 长期股权投资 固定资产 118,311.61 0.04%87,526.84 0.04%35.17%在建工程 无形资产-0.00%3,042.02 0.00%-100.00%商誉 短期借款 长期借款 交易性金融资产 79,088,328