872752_2021_艾茉森_2021年年度报告_2022-03-29.pdf

1 2021年度报告 艾茉森 NEEQ:872752 广州珠江艾茉森数码乐器股份有限公司 Guangzhou Pearl River Amason Digital Musical Instrument Co.,Ltd 2 公司年度大事记公司年度大事记 2021 年 12 月 16 日第四届艾茉森奖国际流行钢琴大赛启动 2021 年 3 月 25 日于惠州召开全国经销商会议暨新品发布会 2021 年 12 月 15 日，广东省工业工会委员会、广东省乐器协会授予公司两位同志为第二届“广东省乐器制作名匠”荣誉称号 荣获 2021 年度中国乐器行业“科技十强企业”3 目 录 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 .4 4 第二节第二节 公司概况公司概况 .1010 第三节第三节 会计数据、经营情况和管理层分析会计数据、经营情况和管理层分析 .1212 第四节第四节 重大事件重大事件 .2424 第五节第五节 股份变动、融资和利润分配股份变动、融资和利润分配 .2525 第六节第六节 董事、监事、高级管理人员及核心员工情况董事、监事、高级管理人员及核心员工情况 .3030 第七节第七节 公司治理、内部控制和投资者保护公司治理、内部控制和投资者保护 .3434 第八节第八节 财务会计报告财务会计报告 .4040 第九节第九节 备查文件目录备查文件目录 .103103 4 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义【声明】公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人刘春清、主管会计工作负责人刘春清及会计机构负责人（会计主管人员）黎永刚保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。致同会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在半数以上董事无法完全保证年度报告的真实性、准确性和完整性 是 否 董事会是否审议通过年度报告 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在未按要求披露的事项 是 否 是否被出具非标准审计意见 是 否 【重大风险提示表】【重大风险提示表】重大风险事项名称重大风险事项名称 重大风险事项描述及分析重大风险事项描述及分析 一、市场竞争加剧风险 近年来，我国政府制定并实施大力发展文化事业和文化产业，加强文化设施建设和文化市场建设，大力开展群众文化娱乐活 动，积极推进社区文化建设等一系列鼓励政策，先后制定了 中 国乐器行业“十四五”发展规划、乐器行业品质提升三年行动计 划 等纲领性指导文件，随着社会经济文化的发展，电子乐器 行业不断壮大并取得了令人瞩目的成就。但目前电子乐器行业 的市场规模增长比较缓慢，规模以上乐器企业的数量仍比较多，电子行业已经形成了激烈竞争的市场格局。应对措施:随时捕 捉行业发展动态，关注同行业先进技术,必要时派遣相关技术人 员进行学习，鼓励公司员工不断创新，钻研相关技术，引进高 尖端的设备补充生产经营所需。二、宏观经济环境的变化影响 2020 年年初以来，受新型冠状肺炎疫情影响，我国企业生产均受到不同程度的影响，可能对公司与客户和供应商的业务协同造成不利影响，亦可能对公司销售目标的实现、客户款项的收回、业务拓展及盈利能力等造成不利影响。电子乐器消费受宏观经济影响较大，电子乐器制造业的市场需求容易受到经济周5 期性波动的影响。宏观经济的周期性波动将直接影响消费者实际可支配收入水平以及消费者信心指数。虽然近几年我国的国内生产总值、国民可支配收入等经济指标持续向好，但是未来几年的经济走势依然可能受到国内外多种因素影响而发生波动，并将对电子乐器销售产生直接影响。应对措施：公司将继续巩固与现有客户之间的合作关系，为客户提供高品质的专业服务，增强客户粘性，及时发现客户新需求以抓住业务先机。同时，公司将积极利用自身优势领域，积极拓展全国范围的业务。三、经销商管理风险 公司产品销售主要采用“经销+直销”模式,公司在选择经销商时，始终遵循严格的甄选标准和程序，致力于双方的共赢。公司在多年的市场营销实践中，已经形成了稳定的经销商团队，并仍在发展壮大。经销商仅在产品销售上接受本公司指导，其人、财、物皆独立于本公司，同时经销商通常代理销售多个电子乐器品牌，经营计划也根据其业务目标和风险偏好确定。虽然本公司与经销商签订了框架协议，明确了双方责任，有效控制了相关风险，但互联网教育公司存在高速发展潜力的同时会存在一定自身的风险，销售渠道存在不稳定、对市场信息反馈欠快捷等相关风险。应对措施：增加对相关材料的战略储备以应付未来生产需要，并积极采用国内同等效能和价格适中的部件作替代，尽量消除芯片对生产经营带来的不利影响。四、新型冠状病毒疫情及下游全球芯片短缺的风险 欧美、东南亚等国家新型冠状病毒疫情尚未得到有效控制，全球海运价格上涨和关键原材料供应紧张等因素对公司下游客户的生产和供应链造成不利影响，若全球新冠病毒疫情未能得到有效遏制或者持续恶化，可能对公司的经营业绩造成不利影响。此外，报告期内，全球半导体芯片产业链受各种因素影响导致供求失衡，全球汽车、消费电子、智能家居等行业面临芯片短缺局面，公司自身产品所使用芯片供给受影响较小，如若未来全球芯片持续短缺，可能导致公司上游厂商减产，从而导致公司订单无法正常交付，对公司经营业绩带来不利影响。应对措施：增加对相关材料的战略储备以应付未来生产需要，并积极采用国内同等效能和价格适中的部件作替代，尽量消除芯片对生产经营带来的不利影响。五、技术革新的风险 电子乐器产品的技术特点主要体现在产品设计、制造技术以及工艺水平等方面，而近年来电子乐器市场对电子乐器产品的品质、外观、款式的要求在不断提高，不仅需要电子乐器企业拥有更强的技术实力，还必须具有对流行趋势的把握能力。截止至 2021 年 12 月 31 日，公司已获得各类专利 77 项（其中发明专利 3 项），软件著作权 7 项。近年来公司始终保持了较大的研发投入，不断提高产品创新能力。公司计划继续增加研发投入，坚持以市场和智能化技术、智能化配套软件、教育和娱乐为导向的新产品研发方向。从实践经验来看，新产品开发受到诸多客观条件制约，如果公司不能适应市场需求持续开发出新产品，将可能对公司的市场拓展计划及在行业内的竞争优势产6 生一定影响。应对措施：公司不断加大研发投入，不断提高集成系统的创新能力。同时，公司将严格研发流程管理，既要求研发立项前充分进行市场调研，确保新研发方向的准确性，又要缩短研发流程，加快科技成果转化速度，不断加强公司市场竞争能力。六、技术人员流失和技术失密的风险 经过多年的专业研发与生产，公司积累了大量设计和生产的技术诀窍，掌握了一整套与电子乐器制造相关的关键技术和工艺流程，这些专利技术及工艺均为公司拥有，但其转化为生产力与技术人员和生产人员的熟练掌握密切相关。目前公司已采取了多项措施稳定员工队伍，包括主要技术人员都与本公司签署了保密协议、主要核心员工持有公司股份等方式，使其切身利益与公司的长远发展紧密相连。但随着电子乐器行业快速发展，电子乐器企业对专业技术人才的争夺将日趋激烈，未来能否持续维持技术队伍稳定，避免或减少人员流失，将关系到公司能否持续在行业内发展壮大。应对措施：公司已与核心技术人员签订保密协议，规定核心技术人员对公司的知识产权和商业秘密负有严格的保密义务，并通过协议约定职务发明的知识产权归属，避免知识产权权属纠纷。公司对开发的软件产品及时申请著作权登记，保护自身权益。此外，为了保证核心员工的稳定性以及吸引更多优秀人才，公司设立了绩效激励和人事晋升通道制度，以稳定公司经营，促进公司技术水平和市场竞争力的提高。七、潜在的同业竞争风险 公司为深交所上市公司珠江钢琴的控股子公司，由于珠江钢琴的业务体系庞大且涉足领域较多，公司的部分关联方与公司同处于乐器生产、研发行业，且其中多家关联公司在“乐器制造”“乐器零售”“货物进出口”“技术进出口”等经营范围上存在交叉和重合。为避免潜在的同业竞争风险，公司控股股东珠江钢琴已出具 声明及 避免同业竞争承诺函，承诺珠江钢琴及广州珠江钢琴配件有限公司将于声明函出具之日起 1 年内修改“电子乐器制造”相关经营范围，且公司控股股东及其下属公司均不从事电子乐器的研发和生产，亦不会从艾茉森以外的其他数码钢琴生产商或供应商处采购数码钢琴，同时承诺采取充分的措施避免与艾茉森的同业竞争。尽管如此，由于公司关联方众多，且随着控股股东以及现有关联方的业务发展，公司关联方将在未来不断增加，公司仍存在着与关联方发生潜在同业竞争的风险。应对措施：为避免潜在的同业竞争风险，公司控股股东珠江钢琴已出具 声明 及 避免同业竞争承诺函，承诺珠江钢琴及广州珠江钢琴配件有限公司将于声明函出具之日起 1 年内修改“电子乐器制造”相关经营范围，且公司控股股东及其下属公司均不从事电子乐器的研发和生产，亦不会从艾茉森以外的其他数码钢琴生产商或供应商处采购数码钢琴，同时承诺采取充分的措施避免与艾茉森的同业竞争。八、人力资源成本上升 公司属于制造业，由于电子乐器对工艺方面精细度的要求，公7 司对人力资源的需求量较大，属于工艺技术人才需求数量较多的高新技术企业，人工成本为公司的重要成本。鉴于目前全国人均工资普遍呈上升趋势，如公司未能提高作业人员薪酬，难以保持其对劳动力的吸引力，因此公司的人力资源成本也趋于上升。人力资源成本的上升将直接加大公司的经营成本，对公司的持续发展带来负面影响。应对措施：实行人尽其才，竭尽所能的人力资源战略管理，建立赏罚分明的工作考核机制和末尾淘汰制度，挖掘人力资源优势，培养员工多面能力，在提高员工效率的基础上做到收支平衡 九、控股股东控制不当的风险 公司控股股东珠江钢琴直接持股比例超过 50%。虽然公司已建立健全的治理结构，并颁布了相应的制度文件降低实际控制人控制不当的风险。若实际控制人通过行使表决权或通过影响管理层的运营管理决策，对公司经营与财务决策、重大人事任免和利润分配等方面带来影响，可能会给公司及中小股东的利益带来影响。应对措施：股份公司成立后,公司根据公司法、公司章程建立健全了法人治理结构,制定了一系列的基本规章制度,公司将充分发挥股东大会、董事会、监事会之间的制衡作用,严格执行各项规章制度,以控制该风险。十、公司治理风险 股份公司成立后，公司建立了由股东大会、董事会、监事会和高级管理层共同组成的“三会一层”公司治理结构，建立、健全了法人治理结构，完善了现代化企业发展所需的内部控制体系。但由于股份公司成立时间短，公司的治理机制和内部控制体系仍需要逐步完善。此外，随着公司的快速发展和经营规模的扩大，外界环境对公司治理水平将会提出更高的要求。尽管公司已开始逐步深化对公司治理机制和内部控制体系的学习，竭力争取迅速适应规范化的法人治理结构，但在未来的经营管理中仍然可能面临因公司治理滞后于公司发展需要引发负面影响的风险。应对措施：公司将严格贯彻落实公司法、公司章程、“三会”议论事规则等相关内部控制制度的要求,提高管理层规范运作意识,使公司的内部控制制度真正落地实施,切实降低内部控制的风险。十一、存货风险 2021年末、2020 年末存货的账面余额分别为21,791,463.76元、17,065,825.83 元，占总资产比例分别为 19.90%、17.38%，2021年末存货的账面余额有所上升，是因增加战略储备材料，规模比较大。若市场环境发生重大变化导致存货市场价格下跌，存在存货减值跌价风险，将给公司业绩带来一定的影响。应对措施：采取各种措施加快存货周转。提高市场占有率，增加销量；发展网络、经销商等各种销售渠道；根据即时配送，减少积压。十二、最近一期非经常性损益占比较高的风险 2021 年、2020 年公司非经常性损益（税后）分别为 904,966.66元、4,765,485.99 元，报告期内最近一期非经常性损益（税后）8 占当期净利润比例为 10.16%、62.04%，占比大幅下降但仍较高，若未来公司不再具备享受相关政府补助的条件或资格，或政府根据经济情况调整政府补助的相关政策，则公司净利润和经营成果可能受到不利影响。应对措施：针对政府补助可能减少的风险，公司将加大市场开拓力度，拓展主营业务渠道，努力提升主营利润占比，降低政府补助占净利润比重。十三、汇率波动的风险 公司的部分产品在海外实现销售，并通过美元进行结算。报告期内，公司外销收入占比虽有提高但仍较低，汇兑损益对公司业绩影响较低。但随着公司海外业务的发展及人民币汇率的波动，公司需要承担因汇率波动导致的汇兑损益风险。应对措施：通过不断提高产品竞争力，为企业争取更大的利润空间，减少汇率波动带来的经营风险。为了应对汇率波动风险，公司将进一步强化汇率风险防范意识，密切关注国际外汇市场货币汇率的变化情况，运用外汇工具，和及时调整产品价格；加强合同管理，降低汇率风险。本期重大风险是否发生重大变化：本期重大风险未发生重大变化 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、股份公司、艾茉森 指 广州珠江艾茉森数码乐器股份有限公司 艾茉森有限、有限公司 指 广州艾茉森电子有限公司 珠江钢琴 指 广州珠江钢琴集团股份有限公司，深圳证券交易所上市公司，股票代码“002678”广州市国资委 指 广州市人民政府国有资产监督管理委员会 深交所 指 深圳证券交易所 艾茉森一号 指 广州艾茉森一号投资合伙企业（有限合伙）艾茉森二号 指 广州艾茉森二号投资合伙企业（有限合伙）万联证券 指 万联证券股份有限公司 致同 指 致同会计师事务所（特殊普通合伙）银信评估所 指 银信资产评估有限公司 证监会 指 中国证券监督管理委员会 全国股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 管理办法 指 非上市公众公司监督管理办法 业务规则 指 全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）基本标准指引 指 全国中小企业股份转让系统挂牌条件适用基本标准指引 9 公司章程 指 广州珠江艾茉森数码乐器股份有限公司章程 有限公司章程 指 广州艾茉森电子有限公司章程 股东大会议事规则 指 广州珠江艾茉森数码乐器股份有限公司股东大会议事规则 董事会议事规则 指 广州珠江艾茉森数码乐器股份有限公司董事会议事规则 监事会议事规则 指 广州珠江艾茉森数码乐器股份有限公司监事会议事规则 高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、财务负责人、董事会秘书 公司管理层 指 对公司决策、经营、管理负有领导职责的人员，包括董事、监事、高级管理人员 三会 指 股东（大）会、董事会、监事会 三会议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 报告期 指 2021 年 1-12 月 元、万元 指 人民币元、人民币万元 数码乐器/电子乐器 指 指的是乐手通过特定手段触发电子信号，使其利用电子合成技术或是采样技术来通过电声设备发出声音的乐器，如电子琴、电钢琴（数码钢琴）、静音吉他、电吉他、电子合成器、电子鼓等。MIDI 指 Musical Instrument Digital Interface，即乐器数字接口；MIDI 键盘，意思是能输出 MIDI 信号的键盘。OEM 指 Original Equipment Manufacturer，是受托厂商按来样厂商之需求与授权，按照厂家特定的条件而生产，所有的设计图等都完全依照来样厂商的设计来进行制造加工。10 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 广州珠江艾茉森数码乐器股份有限公司 英文名称及缩写 Guangzhou Pearl River Amason Digital Musical Instrument Co.,Ltd AMASON 证券简称 艾茉森 证券代码 872752 法定代表人 刘春清 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书 黎龙添 联系地址 广州市增城经济技术开发区香山大道 38 号 电话 020-36574618 传真 020-81764948 电子邮箱 公司网址 办公地址 广州市增城经济技术开发区香山大道 38 号 邮政编码 510340 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 广州市增城经济技术开发区香山大道 38 号艾茉森董事会办公室 三、三、企业信息企业信息 股票交易场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2008 年 7 月 30 日 挂牌时间 2018 年 4 月 4 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C-制造业-C24-文教、工美、体育和娱乐用品制造业-C242-乐器制造-C2423-电子乐器制造 主要业务 制造销售数码钢琴、数码乐器 主要产品与服务项目 数码钢琴、数码乐器 普通股股票交易方式 集合竞价交易 做市交易 普通股总股本（股）32,214,900.00 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 11 控股股东 控股股东为（广州珠江钢琴集团股份有限公司）实际控制人及其一致行动人 实际控制人为（广州市人民政府国有资产监督管理委员会），无一致行动人 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是是否变更否变更 统一社会信用代码 91440101677790331F 否 注册地址 广东省广州市增城经济开发区香山大道 38 号自编 1 号楼二、三、四层 否 注册资本 32,214,900 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商（报告期内）万联证券 主办券商办公地址 广东省广州市珠江新城珠江东路 12 号 H 座 38 楼 报告期内主办券商是否发生变化 否 主办券商（报告披露日）万联证券 会计师事务所 致同会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名及连续签字年限 余文佑 潘文中 暂无 暂无 0 年 0 年 0 年 0 年 会计师事务所办公地址 北京市朝阳区建国门外大街 22 号赛特广场五层 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 12 第三节第三节 会计数据、经营情况和管理层分析会计数据、经营情况和管理层分析 一、一、主要主要会计会计数据和财务指标数据和财务指标 (一一)盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 117,922,451.33 94,081,365.16 25.34%毛利率%23.43%25.72%-归属于挂牌公司股东的净利润 8,902,933.26 7,680,850.59 15.91%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 7,997,966.60 2,915,364.60 174.34%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）11.83%10.34%-加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）10.63%3.92%-基本每股收益 0.28 0.24 16.67%(二二)偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例%资产总计 109,529,432.63 98,193,091.15 11.54%负债总计 32,329,680.91 23,839,871.49 35.61%归属于挂牌公司股东的净资产 77,199,751.72 74,353,219.66 3.83%归属于挂牌公司股东的每股净资产 2.40 2.31 3.90%资产负债率%（母公司）29.52%24.28%-资产负债率%（合并）29.52%24.28%-流动比率 3.76 3.84-利息保障倍数 23.03-(三三)营运营运情况情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额 6,837,121.53 10,279,091.21-33.49%应收账款周转率 17.09 8.07-存货周转率 4.40 3.94-13 (四四)成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%11.54%3.12%-营业收入增长率%25.34%-0.88%-净利润增长率%15.91%15.99%-(五五)股本股本情况情况 单位：股 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%普通股总股本 32,214,900 32,214,900 0%计入权益的优先股数量-0%计入负债的优先股数量-0%(六六)境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异 适用 不适用 (七七)非经常性非经常性损益损益项目及金额项目及金额 单位：元 项目项目 金额金额 非流动性资产处置损益 62,238.30 计入当期损益的政府补助，但与企业正常经营业务密切相关，符合国家政策规定，按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 582,400.00 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 461,030.62 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-44,499.62 其他符合非经常性损益定义的损益项目 3,497.36 非经常性损益合计非经常性损益合计 1,064,666.66 所得税影响数 159,700.00 少数股东权益影响额（税后）非经常性非经常性损益净额损益净额 904,966.66 14 (八八)补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 (九九)会计政策变更、会计估计变更或重大差错更正等情况会计政策变更、会计估计变更或重大差错更正等情况 1 1、会计数据追溯调整或重述情况会计数据追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 其他原因 不适用 2 2、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正的原因及影响会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正的原因及影响 适用 不适用 财政部于 2018 年发布了企业会计准则第 21 号租赁（修订），要求在境内外同时上市的企业以及在境外上市并采用国际财务报告准则或企业会计准则编制财务报表的企业，自 2019 年 1 月 1 日起施行；其他执行企业会计准则的企业自 2021 年 1 月 1 日起施行。本公司于 2021 年 4 月 13 日召开第二届董事会会议，批准自 2021 年 1 月 1 日起执行新租赁准则，对会计政策相关内容进行了调整。变更后的会计政策参见附注三、23 和 24。对于首次执行日前已存在的合同，本公司在首次执行日选择不重新评估其是否为租赁或者包含租赁。对首次执行日之后签订或变更的合同，本公司按照新租赁准则中租赁的定义评估合同是否为租赁或者包含租赁。新租赁准则中租赁的定义并未对本公司满足租赁定义的合同的范围产生重大影响。作为承租人作为承租人 新租赁准则要求承租人对所有租赁确认使用权资产和租赁负债，简化处理的短期租赁和低价值资产租赁除外，并分别确认折旧和利息费用。新租赁准则允许承租人选择下列方法之一对租赁进行衔接会计处理：按照企业会计准则第 28 号会计政策、会计估计变更和差错更正的规定采用追溯调整法处理。根据首次执行本准则的累积影响数，调整首次执行本准则当年年初留存收益及财务报表其他相关项目金额，不调整可比期间信息。本公司按照新租赁准则的规定，对于首次执行日新租赁准则与现行租赁准则的差异追溯调整入 2021 年年初留存收益。同时，本公司未对比较财务报表数据进行调整。对于首次执行日之前的融资租赁，本公司按照融资租入资产和应付融资租赁款的原账面价值，分别计量使用权资产和租赁负债；对于首次执行日之前的经营租赁，本公司根据剩余租赁付款额按首次执行日的增量借款利率折现的现值计量租赁负债，并对于所有租赁按照与租赁负债相等的金额，并根据预付租金进行必要调整计量使用权资产。在首次执行日，本公司按照附注五、21 对15 使用权资产进行减值测试并进行相应的会计处理。本公司对首次执行日之前租赁资产属于低价值资产的经营租赁或将于 12 个月内完成的经营租赁，采用简化处理，未确认使用权资产和租赁负债。本公司对于首次执行日之前的经营租赁，采用了下列简化处理：计量租赁负债时，具有相似特征的租赁采用同一折现率，所采用的增量借款利率的加权平均值为 4.0%至 4.65%；使用权资产的计量不包含初始直接费用；存在续租选择权或终止租赁选择权的，本公司根据首次执行日前选择权的实际行使及其他最新情况确定租赁期；作为使用权资产减值测试的替代，本公司评估包含租赁的合同在首次执行日前是否为亏损合同，并根据首次执行日前计入资产负债表的亏损准备金额调整使用权资产；首次执行日前的租赁变更，本公司根据租赁变更的最终安排进行会计处理。执行新租赁准则对执行新租赁准则对 2021 年年 1 月月 1 日资产负日资产负债表项目的影响如下：债表项目的影响如下：项项 目目 调整前账面金额调整前账面金额（2020年年12月月31日）日）重分类重分类 重新计量重新计量 调整后账面金额调整后账面金额（2021年年1月月1日）日）资产：资产：使用权资产-11,732,563.49 11,732,563.49 资产总额资产总额 98,193,091.15-11,732,563.49 109,925,654.64 负债：负债：一年内到期的非流动负债-2,143,201.01 2,143,201.01 租赁负债-9,589,362.48 9,589,362.48 负债总额负债总额 23,839,871.49-11,732,563.49 35,572,434.98 对于 2020 年度财务报表中披露的重大经营租赁尚未支付的最低租赁付款额，本公司按照2021 年 1 月 1 日作为承租人的增量借款利率，将原租赁准则下披露的尚未支付的最低经营租赁付款额调整为新租赁准则下确认的租赁负债的调节表如下：2020 年 12 月 31 日重大经营租赁最低租赁付款额 13,675,990.00 2021 年 1 月 1 日新租赁准则下最低租赁付款额 13,675,990.00 2021 年 1 月 1 日增量借款利率加权平均值 4.0-4.3%2021 年 1 月 1 日租赁负债 11,732,563.49 其中：一年以内到期的租赁负债 2,143,201.01 租赁负债 9,589,362.48 2021 年 1 月 1 日使用权资产的账面价值构成如下：项目项目 2021.01.01 使用权资产：使用权资产：16 对于首次执行日前的经营租赁确认的使用权资产 11,732,563.49 执行新租赁准执行新租赁准则对则对 2021 年度财务报表年度财务报表项目的影响如下：项目的影响如下：资产负债表项目资产负债表项目 2021.12.31报表数报表数 假设按原租赁准则假设按原租赁准则 增加增加/减少（减少（-）资产：资产：使用权资产 9,397,492.58 -9,397,492.58 资产总额资产总额 109,529,432.63 100,131,940.05 9,397,492.58 负债：负债：一年内到期的非流动负债 2,248,342.70 -2,248,342.70 租赁负债 7,341,019.78 -7,341,019.78 负债总额负债总额 32,329,680.91 22,740,318.43 9,589,362.48 利润表项目利润表项目 2021年度报表数年度报表数 假设按原租赁准则假设按原租赁准则 增加增加/减少（减少（-）营业成本 90,294,790.21 90,427,144.20-132,353.99 财务费用-783,292.53-1,207,497.80 424,205.27 管理费用 7,748,186.10 7,809,014.24-60,828.14 研发费用 4,108,832.74 4,147,985.98-39,153.24 作为出租人作为出租人 根据新租赁准则，本公司无需对其作为出租人的租赁按照衔接规定进行调整，但需自首次执行新租赁准则之日按照新租赁准则进行会计处理。(十十)合并报表合并报表范围范围的变化情况的变化情况 适用 不适用 17 二、主要主要经营情况回顾经营情况回顾(一一)业务业务概要概要 商业模式商业模式 1、公司自成立以来，立足于自主品牌电子乐器的研发、生产与销售，系为电子乐器生产、销售和售后提供一体化服务的供应商。公司在电子乐器的音源部分、其他构建部分及外观设计方面，已具备专业技术与经验积累，截止报告期末，公司已获得各类专利 77 项（其中发明专利 3 项），软件著作权7 项，其中大部分专利技术已运用于生产之中并内化为公司电子乐器产品核心技术之重要组成部分，为公司业务拓展提供助力。2、报告期内，公司主要从事电子乐器的研发、生产、销售，系为电子乐器生产、销售和售后提供一体化服务的供应商。公司拥有一支高端技术研发队伍，具备完善的生产线及成熟的营销团队。公司的产品可分为数码钢琴、电吉他等电声系列产品、音乐教室及产品配件，包括 Pearl River avec KORG 数码钢琴，艾茉森（AMASON）数码钢琴，电吉他、电子鼓、电吉他贝司音箱等电声乐器，6+1 数字音乐教室教学系统等。3、报告期内，公司主要销售渠道分为国内销售和国外销售，其中国内销售是公司收入构成的主要模式。国内销售由销售部负责，主要通过经销和直销的方式对外销售；国外销售由外贸部负责，主要通过参加国际乐器展览会、邀请国外顾客来访等方式，与有实力的国外经销商、贸易公司或其他意向客户等建立业务关系。4、报告期内，公司的主要经营模式分为经销、直销。（1）经销模式 公司与经销商签订销售合同后，大部分经销商授权委托物流公司运输和验收，验收合格后在约定的信用期内向公司付款。部分经销商未授权委托物流公司运输和验收，公司则根据客户的签收凭据确认经销商的收货情况。公司经销商主要为琴行、主营乐器销售的贸易公司等。销售部根据各经销商的具体情况制定出实际执行信用额度，具体信用额度由销售部根据信用管理制度及客户评级标准执行。（2）直销模式 18 公司将产品直接销售给通过公司宣传、营销或者网店等途径了解到公司产品的终端客户，该模式下公司主要客户为学校或个人。其中，招投标为公司直销的重要手段，公司通过公开途径获取招标信息后，会组织对项目进行评估，决定投标后制作投标材料并参与投标，该模式下公司获取的终端客户大多数为学校。与创新属性相关的认定情况与创新属性相关的认定情况 适用 不适用 行业信息行业信息 是否自愿披露 是 否 报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 (二二)财务分析财务分析 1 1、资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 变动比例变动比例%金额金额 占总资产的占总资产的比重比重%金额金额 占总资产的占总资产的比重比重%货币资金 61,926,301.51 56.54%64,015,868.94 65.19%-3.26%应收票据 应收账款 2,234,162.04 2.04%9,026,531.83 9.19%-75.25%存货 21,791,463.76 19.90%17,065,825.83 17.38%27.69%投资性房地产 长期股权投资 0.00 0.00 0.00%固定资产 4,178,744.23 3.82%4,478,718.82 4.56%-6.70%在建工程 0.00 0.00 0.00%无形资产 704,760.72 0.64%958,286.13 0.98%-26.46%商誉 短期借款 19 长期借款 使用权资产净额 9,397,492.58 8.58%0.00 0.00%100%长期待摊费用 562,026.89 0.51%690,816.40 0.70%-18.64%递延所得税资产 281,704.36 0.26%361,309.76 0.37%-22.03%其他非流动资产 348,827.72 0.32%176,991.16 0.18%97.09%应付账款 13,959,746.01 12.75%15,535,098.01 15.82%-10.14%预收款项 0.00 0.00%0.00 0.00%0%预付款项 6,881,901.50 6.28%332,085.94 0.34%1,972.33%合同负债 3,209,950.37 2.93%1,280,175.44 1.30%150.74%应付职工薪酬 2,536,169.87 2.32%2,906,528.88 2.96%-12.74%应交税费 421,001.40 0.38%648,919.42 0.66%-35.12%其他应付款 2,236,879.86 2.04%3,342,064.02 3.40%-33.07%其他流动负债 376,570.92 0.34%127,085.72 0.13%196.31%其他应收款 1,085,406.52 0.99%1,054,299.02 1.07%2.95%其他流动资产 136,640.80 0.12%32,357.32 0.03%322.29%租赁负债 7,341,019.78 6.70%-总资产 109,529,432.60 100%98,193,091.15 100.00%11.54%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1.本期应收账款同比下降 75.25%，主要是本期应收账款回收力度加大所致；2.本期预付款项同比上升 1972.33%，主要是预付货款采购关键部件所致；2.本期存货同比增长 27.69%，主要是报告期内储备国际市场紧缺的材料所致；3.本期无形资产同比下降 26.46%，主要是正常摊销所致；4.本期使用权资产净额同比上升 100%，主要是按新租赁准则调整所致；5.本期长期待摊费用同比下降 18.64%，主要是正常分摊所致；6.本期递延所得税资产同比下降 22.03%，主要是本期资产减值损失同比下降所致；7.本期其他非流动资产同比增长 97.09%，主要是应收退货成本增长 17.18 万元所致；8.本期合同负债同比增长 150.74%，主要是预收客户货款增长所致；9.本期其他应付款同比下降 33.07%，主要是部分客户的 100 万保证金结转成为货款所致；10.本期其他流动负债同比增长 196.31%，主要是 2021 年合同负债对应的销项税增长所致；11.本期其他流动资产同比增长 322.29%，主要是 2021 年期末留抵进项税增加所致；2 2、营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 变动比例变动比例%金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重%金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重%营业收入 117,922,451.33-94,081,365.16-25.34%20 营业成本 90,294,790.21 76.57%69,886,539.94 74.28%29.20%毛利率 23.43%-25.72%-销售费用 9,998,314.49 8.48%9,360,227.97 9.95%6.82%管理费用 7,748,186.10 6.57%7,014,670.18 7.46%10.46%研发费用 4,108,832.74 3.48%4,137,469.98 4.40%-0.69%财务费用-783,292.53-0.66%-435,053.0