836625_2021_宝艺股份_2021年年度报告_2022-11-07.pdf

公告编号：2022-061 1 2021 宝艺股份 NEEQ：836625 宝艺新材料股份有限公司（BOYI NEW MATERIAL CO.，LTD）年度报告 公告编号：2022-061 2 公司年度大事记公司年度大事记 2021 年 5 月 18 日，宝艺新材料股份有限公司被拟认定为“无锡市智能车间”。2021 年 6 月 7 日，宝艺新材料股份有限公司通过了“快递包装绿色产品认证”。2021 年 6 月 15 日，宝艺新材料股份有限公司被认定为“省级四星级上云企业”。2021 年 11 月 3 日，宝艺新材料股份有限公司通过了“高新技术企业”再次认定。2021 年 12 月 7 日，宝艺新材料股份有限公司被认定为“江苏省智能制造示范车间”。2021 年，宝艺新材料股份有限公司被授权发明专利 1 项，实用新型专利 8 项。公告编号：2022-061 3 目录 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义.4 第二节第二节 公司概况公司概况.6 第三节第三节 会计数据和财务指标会计数据和财务指标.8 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析.12 第五节第五节 重大事件重大事件.27 第六节第六节 股份变动、融资和利润分配股份变动、融资和利润分配.31 第七节第七节 董事、监事、高级管理人员及核心员工情况董事、监事、高级管理人员及核心员工情况.34 第八节第八节 行业信息行业信息.37 第九节第九节 公司治理、内部控制和投资者保护公司治理、内部控制和投资者保护.38 第十节第十节 财务会计报告财务会计报告.42 第十一节第十一节 备查文件目录备查文件目录.132 公告编号：2022-061 4 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 【声明】公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人杨健、主管会计工作负责人杨慧群及会计机构负责人（会计主管人员）马欣娜保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。天衡会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在半数以上董事无法完全保证年度报告的真实性、准确性和完整性 是 否 董事会是否审议通过年度报告 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在未按要求披露的事项 是 否 【重大风险提示表】【重大风险提示表】重大风险事项名称重大风险事项名称 重大风险事项简要描述重大风险事项简要描述 宏观经济波动风险 公司所在的瓦楞纸包装行业的下游行业广泛覆盖了食品、饮料、家电、通讯、医药、机电等领域，均是国民经济的重要行业，与宏观经济发展周期有着较强相关性，受国家宏观经济环境和总体发展速度等因素的影响较大。在国民经济发展的不同时期，国家的宏观经济调控政策也在不断调整，政策调整带来的宏观经济周期波动可能影响部分下游行业，从而直接影响公司所处的瓦楞纸包装行业的发展，并可能造成公司主营业务波动。市场竞争风险 瓦楞纸制品行业为资本密集型产业，行业进入壁垒较低，市场竞争日趋激烈，虽然公司拥有德国 BHS“恒速之星”高速瓦楞纸板生产线等先进的设备，在技术、设备、营销等方面具有一定的优势，但是在全国范围内，公司的市场占有率还比较低，与同行业上市公司相比，业务规模还比较小。如果公司不能进一步提高自身竞争能力，将对公司的业绩提升和持续增长产生不利影响。公告编号：2022-061 5 业绩无法持续成长的风险 报告期内，公司依托自己设备优势、物流优势，保持公司业务持续增长，表现出良好的成长性。但瓦楞纸板纸箱具有一定的销售半径，未来随着公司在区域性市场的地位提升，如果公司不能开拓新的瓦楞纸板纸箱应用领域，不能进一步提升产品附加值，不能进入新的区域市场，或者出现其他重大不利变化，公司将难以保持业绩持续增长，甚至面临业绩下滑的风险。实际控制人不当控制的风险 截止报告期末，公司实际控制人杨健直接持有公司 41.15%的股份。虽然公司已建立较为完善的现代公司治理制度，且有效执行股东大会、董事会、监事会的各项制度，但实际控制人仍然能够对公司发展战略、生产经营、利润分配等决策施加重大影响。公司存在实际控制人利用其控制权损害公司利益、侵害其他股东利益的风险。本期重大风险是否发生重大变化：本期重大风险未发生重大变化 是否存在被调出创新层的风险是否存在被调出创新层的风险 是否 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 宝艺股份、公司、本公司或股份公司 指 宝艺新材料股份有限公司 宝安控股 指 江苏宝安控股集团有限公司 裕捷国际 指 江苏裕捷国际贸易有限公司 宝安电缆 指 江苏宝安电缆有限公司 安诺电工 指 无锡市安诺电工材料有限公司 宝之凝 指 无锡宝之凝商贸有限公司 宇盛电气 指 宇盛电气有限公司 主办券商 指 兴业证券股份有限公司 报告期 指 2021 年 1 月 1 日-12 月 31 日 关联关系 指 公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员与其直接或间接控制的企业之间的关系，以及可能导致公司利益转移的其他关系 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 管理层 指 董事、监事、高级管理人员等的统称 三会议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 股东大会 指 宝艺新材料股份有限公司股东大会 董事会 指 宝艺新材料股份有限公司董事会 监事会 指 宝艺新材料股份有限公司监事会 公司章程 指 宝艺新材料股份有限公司章程 瓦楞纸板、纸箱 指 瓦楞纸板经加工而成的纸质包装容器 原纸 指 生产瓦楞纸板的主要组成材料之一 公告编号：2022-061 6 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 宝艺新材料股份有限公司 英文名称及缩写 BOYI NEW MATERIAL CO.,LTD 证券简称 宝艺股份 证券代码 836625 法定代表人 杨健 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书姓名 杨慧群 联系地址 江苏省宜兴市茶泉路西侧 电话 0510-80716828 传真 0510-80716828 电子邮箱 公司网址 办公地址 江苏省宜兴市茶泉路西侧 邮政编码 214205 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票交易场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2012 年 10 月 16 日 挂牌时间 2016 年 3 月 24 日 分层情况 创新层 行业（挂牌公司管理型行业分类）制造业 C-造纸和纸制品业 C22-纸制品制造 C223-纸和纸板容器制造 C2231 主要产品与服务项目 中高档瓦楞纸板、纸箱、礼品包装的研发与设计、生产、销售 普通股股票交易方式 集合竞价交易做市交易 普通股总股本（股）75,000,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 控股股东为（杨健）实际控制人及其一致行动人 实际控制人为（杨健），无一致行动人 公告编号：2022-061 7 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91320200055206057Y 否 注册地址 江苏省宜兴环科园茶泉路西侧 否 注册资本 75,000,000 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商（报告期内）兴业证券 主办券商办公地址 福州市湖东路 268 号 报告期内主办券商是否发生变化 否 主办券商（报告披露日）兴业证券股份有限公司 会计师事务所 天衡会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名及连续签字年限 陈笑春 樊略 1 年 2 年 年 年 会计师事务所办公地址 南京市建邺区江东中路 106 号 1907 室 六、六、自愿自愿披露披露 适用不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用不适用 公告编号：2022-061 8 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标财务指标 一、一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 449,979,799.01 366,905,085.91 22.64%毛利率%15.06%16.66%-归属于挂牌公司股东的净利润 30,965,797.99 28,945,246.53 6.98%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 29,767,745.25 27,039,799.44 10.09%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）20.98%24.23%-加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）20.16%22.64%-基本每股收益 0.41 0.39 5.13%二、二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%资产总计 294,942,911.08 294,311,347.82 0.21%负债总计 131,787,245.19 162,210,292.41-18.76%归属于挂牌公司股东的净资产 163,155,665.89 132,101,055.41 23.51%归属于挂牌公司股东的每股净资产 2.18 1.76 23.86%资产负债率%（母公司）44.53%55.12%-资产负债率%（合并）44.68%55.12%-流动比率 1.40 1.08-利息保障倍数 8.29 7.73-三、三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额 10,384,939.43 14,563,527.29-28.69%应收账款周转率 6.91 6.67-存货周转率 10.95 9.93-公告编号：2022-061 9 四、四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%0.21%18.87%-营业收入增长率%22.64%40.95%-净利润增长率%6.98%185.41%-五、五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%普通股总股本 75,000,000 75,000,000 0%计入权益的优先股数量 0 0 0%计入负债的优先股数量 0 0 0%六、六、境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异 适用不适用 七、七、与业绩预告与业绩预告/业绩业绩快报快报中披露的财务数据差异中披露的财务数据差异 适用不适用 八、八、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动资产处置损益-33,745.90 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）1,159,167.14 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 186,863.87 除上述各项之外的其他营业外收支净额-5,211.19 其他非经常性损益项目 102,414.60 非经常性损益合计非经常性损益合计 1,409,488.52 所得税影响数 211,435.78 少数股东权益影响额（税后）0 非经常性非经常性损益净额损益净额 1,198,052.74 九、九、补充财务指标补充财务指标 适用不适用 公告编号：2022-061 10 十、十、会计数据追溯调整或重述情况会计数据追溯调整或重述情况 会计政策变更会计差错更正其他原因不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 会计差错更正：项目项目 2020 年年 12 月月 31 日和日和 2020 年年度年年度 调整前调整前 影响数影响数 调整后调整后 影响比例影响比例 资产总计 294,311,347.82-294,311,347.82-负债合计 162,210,292.41-162,210,292.41-资本公积 3,603,006.15 506,327.57 4,109,333.72 14.05%盈余公积 7,859,661.33-50,632.77 7,809,028.56-0.64%未分配利润 45,638,387.93-455,694.80 45,182,693.13-1.00%归属于母公司所有者权益合计 132,101,055.41-132,101,055.41-少数股东权益-所有者权益合计 132,101,055.41-132,101,055.41-加权平均净资产收益率%（扣非前）24.55%-0.32%24.23%-加权平均净资产收益率%（扣非后）22.95%-0.31%22.64%-营业收入 366,905,085.91-366,905,085.91-营业总成本 334,573,164.16 377,478.82 334,950,642.98 0.11%营业成本 295,828,424.00 9,953,006.52 305,781,430.52 3.36%销售费用 12,596,832.49-9,953,006.52 2,643,825.97-79.01%财务费用 4,887,618.36 377,478.82 5,265,097.18 7.72%其中：利息费用 4,922,223.57 377,478.82 5,299,702.39 7.67%营业利润 33,294,498.59-377,478.82 32,917,019.77-1.13%利润总额 33,302,024.62-377,478.82 32,924,545.80-1.13%净利润 29,322,725.35-377,478.82 28,945,246.53-1.29%其中：归属于母公司所有者的净利润（扣非前）29,322,725.35-377,478.82 28,945,246.53-1.29%其中：归属于母公司所有者的净利润（扣非后）27,417,278.26-377,478.82 27,039,799.44-1.38%项目项目 2019 年年 12 月月 31 日和日和 2019 年年度年年度 调整前调整前 影响数影响数 调整后调整后 影响比例影响比例 交易性金融资产 8,060,000.00 9,895.89 8,069,895.89 0.12%应收票据 33,604,129.71-24,264,919.45 9,339,210.26-72.21%应收款项融资 26,083,325.76 26,083,325.76 预付款项 785,772.24-231,500.00 554,272.24-29.46%存货 24,959,087.78-762,794.08 24,196,293.70-3.06%递延所得税资产 338,876.57 140,173.78 479,050.35 41.36%公告编号：2022-061 11 其他非流动资产 231,500.00 231,500.00 资产总计 246,386,587.4 1,205,681.9 247,592,269.3 0.49%短期借款 90,000,000.00 125,069.44 90,125,069.44 0.14%应付账款 31,635,009.74 25,770.79 31,660,780.53 0.08%应付职工薪酬 3,417,841.63 479,957.56 3,897,799.19 14.04%应交税费 2,071,848.86 634.38 2,072,483.24 0.03%其他应付款 1,676,052.18 2,120,868.40 3,796,920.58 126.54%其中：应付利息 125,069.44-125,069.44-100.00%其他流动负债-2,000,000.00 2,000,000.00 负债合计 134,061,638.67 4,752,300.57 138,813,939.24 3.54%资本公积 3,603,006.15 128,848.75 3,731,854.90 3.58%盈余公积 5,282,050.65-367,546.74 4,914,503.91-6.96%未分配利润 28,439,891.93-3,307,920.68 25,131,971.25-11.22%归属于母公司所有者权益合计 112,324,948.73-3,546,618.67 108,778,330.06-3.16%少数股东权益 0 0 0 0%所有者权益合计 112,324,948.73-3,546,618.67 108,778,330.06-3.16%加权平均净资产收益率%（扣非前）10.25%-0.65%9.60%-加权平均净资产收益率%（扣非后）8.43%-0.69%7.74%-营业收入 279,496,625.85-19,186,888.96 260,309,736.89-6.86%减：营业成本 236,846,568.98-17,723,720.13 219,122,848.85-7.48%销售费用 10,415,626.94-1,347,321.22 9,068,305.72-12.94%管理费用 6,652,930.86 423,257.16 7,076,188.02 6.36%财务费用 4,349,755.23 128,848.75 4,478,603.98 2.96%研发费用 9,503,674.28 88,153.00 9,591,827.28 0.93%投资收益（损失以“-”号填列）174,733.42-22,451.78 152,281.64-12.85%公允价值变动收益（损失以“-”号填列）7,000.00 7,000.00 信用减值损失（损失以“-”号填列）-186,425.40-82,093.69-268,519.09 44.04%资产减值损失（损失以“-”号填列）-866.71-178,767.16-179,633.87 20625.95%营业利润（亏损以“-”号填列）12,243,962.98-1,032,419.15 11,211,543.83-8.43%利润总额（亏损总额以“-”号填列）12,241,390.03-1,032,419.15 11,208,970.88-8.43%减：所得税费用 1,097,038.12-29,822.03 1,067,216.09-2.72%净利润 11,144,351.91-1,002,597.12 10,141,754.79-9.00%其中：归属于母公司所有者的净利润（扣非前）11,144,351.91-1,002,597.12 10,141,754.79-9.00%其中：归属于母公司所有者的净利润（扣非后）9,167,660.29-989,463.10 8,178,197.19-10.79%少数股东损益 0 0 0 0%公告编号：2022-061 12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式：商业模式：本公司是“造纸和纸制品业”中的瓦楞纸板、瓦楞纸箱、礼品包装用品供应商。公司通过了 ISO9001、ISO14001 及 OHSAS18001 体系认证、两化融合管理体系评定、FSC 认证、快递包装绿色产品认证，是江苏省高新技术企业、江苏省民营科技企业、江苏省信用管理贯标企业、江苏省智能示范车间、江苏省四星上云企业、无锡市 AAA 级重合同守信用企业、无锡市清洁生产单位，建立了江苏省（宝艺）新型包装材料工程技术中心、宝艺新材料科学技协会，拥有印刷经营许可证以及德国 BHS“恒速之星”高速瓦楞纸板生产线等关键资源。公司通过客户口碑、网络推广、行业协会交流、营销人员客户拓展等方式开拓业务。对合作较长时间的客户一般采用接受订单的销售模式，客户根据自身需求下达订单采购相应的产品。此外，公司针对 各区域茶叶文化的特色开发设计茶叶包装，并开设了直营店，直接面向终端客户。公司主要收入来源于瓦楞纸板、瓦楞纸箱、礼品包装盒的产品销售收入。报告期内，公司专注中高档瓦楞纸板、纸箱、礼品包装的研发与设计、生产、销售业务，报告期内公司商业模式及主营业务未发生重大变化。报告期后至报告披露日，公司的商业模式及主营业务未发生重大变化。与创新属性相关的认定情况与创新属性相关的认定情况 适用不适用“专精特新”认定 国家级省（市）级“单项冠军”认定 国家级省（市）级“高新技术企业”认定 是“科技型中小企业”认定 是“技术先进型服务企业”认定 是 其他与创新属性相关的认定情况 江苏省智能示范车间-详细情况 公司于 2021 年 11 月 3 日再次取得高新技术企业证书（编号：GR202132001565）。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 公告编号：2022-061 13 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 报告期内，公司实现营业收入 44,997.98 万元，较去年同期 36,690.51 万元相比增长了 22.64%；实现净利润 3,096.58 万元，较上年同期增长 6.98%；截至报告期末，公司总资产为 29,494.29 万元，较年初增长了 0.21%。第一，报告期内公司积极引进物流单位，新增蓝牌小厢货、专职夜车装车人员，加强急货的响应速度，大幅提升货物配送的时效性；第二，报告期内公司通过“无锡市智能制造车间”认定、“省级四星上云企业”认定、“江苏省智能制造示范车间”认定，完成智能车间虚拟工厂数字孪生系统的建设，持续推进企业工业化与信息化的融合。推进 5G 网络等信息技术在企业生产管理、市场营销等各个环节的应用，提高企业自动化、智能化水平，加快订单调度处理速度，降低生产环节物料损耗，从而改善生产环境、提高生产效率、降低成本，提高公司的盈利水平；第三，报告期内公司获得 9 项授权专利，其中发明专利 1 项、实用新型专利 8 项。积极打造包装创新高地，按照“技术高新化、产品高端化”的战略要求，积极开展自主创新和开放式创新；第四，报告期内公司完成了“高新技术企业”及“快递包装绿色产品”的认定工作，同时迈入了 FSC包装产品市场，在履行绿色环保责任的同时，延伸客户的覆盖面；第五，报告期内市场营销部优化客户结构，新增客户、优化客户数量合计 300 余个。通过不断满足客户对产品质量、交期、物理性能的需求，提升企业管控能力，达到与客户协同发展、互利双赢的目标。(二二)行业情况行业情况 1、行业简介 瓦楞纸板由原纸加工制成，其中瓦楞原纸通过瓦楞辊压制成不同波形的瓦楞芯纸，再与牛卡纸、白卡纸等制成的面纸、中隔芯纸、里纸粘合，形成多层瓦楞纸板结构。根据层数不同，瓦楞纸板分为三层、五层、七层等多种品类。其中，三层瓦楞纸板具有一层瓦楞状芯纸，五层瓦楞纸板具有两层瓦楞状芯纸，以此类推。随着瓦楞纸板层数的增加，瓦楞纸板的抗压性能及耐冲击强度都得到增强，但纸板重量和成本也相应提高。中国纸制品包装行业经过近 40 年的发展，已是仅次于美国的世界第二大包装大国，包装工业位列于我国 38 个主要工业门类第 14 位，是中国制造体系的重要组成部分，如今已经走到工业化的中期阶段，规模化、集约化发展的雏形已形成。纸包装是指以原纸为主要原材料，通过印刷等加工程序后制成用于保护和宣传被包装物的产品，主要包括彩盒、纸箱、说明书、不干胶贴纸、缓冲材等众多品种。纸包装按照包装形式可分为一次性包装和耐用型包装。纸包装行业还可根据包装功能分为通用型纸包装、特殊用途纸包装、食品纸包装和印刷类纸包装等类型。其中，通用型纸包装主要由原纸和纸板组成，常见的形式有纸箱、隔板、纸袋和纸盒等。纸包装具有原料来源广泛、占产品成本比重低、绿色环保、便于物流搬运、易于储存和回收等诸多优势，在流通中能节省运输和仓储费用，广泛运用于电子电器、食品、烟草、食品饮料、医药、日化等行业。同时，纸包装可循环回收、绿色环保，符合建设循环经济的要求。近几年来，全球纸包装行业不断向中国等亚洲地区转移，亚洲和中国的纸包装业在全球范围内发挥着越来越重要的作用。随着科学技术的进步和消费需求的升级，对纸包装的使用越来越讲究节约和环保，但这并不影响纸包装行业的蓬勃发展。纸包装市场越来越呈现出需求个性化、应用专业化、供给规模化及资源循环化、服务一体化等趋势，相应的包装行业也将朝着企业规模化、制造智能化、技术集成化、产品多样化、属公告编号：2022-061 14 性功能化、生产清洁化、资源节约化发展。2、宏观环境 国家先后出台一系列的政策促进和推动包装行业的发展。产业结构调整指导目录（2019 年本）（以下简称目录）是政府引导投资方向、管理投资项目、制定和实施财税、信贷、土地、进出口等政策的重要依据，由鼓励、限制和淘汰三类目录组成。不属于以上三类且符合国家有关法律法规和政策规定的，为允许类。其中，鼓励类主要是对经济社会发展有重要促进作用，有利于节约资源、保护环境、产业结构优化升级，需要采取政策措施予以鼓励和支持的关键技术、装备及产品。目录中第十九项“轻工”产业中的“纸塑基多层共挤或复合等新型包装材料”和第三十五项“邮政业”中的“绿色包装的研发与应用”均属于鼓励类产品。轻工业发展规划（2016-2020 年）（以下简称发展规划）用于指导我国轻工业的创新发展，引导企业增强创新驱动发展动力，改善社会供给结构，提高发展质量和效益。发展规划中提出“推动造纸工业向节能、环保、绿色方向发展。重点发展白度适当的文化用纸、未漂白的生活用纸、高档包装用纸和高技术含量的特种纸，增加纸及纸制品的功能、品种和质量”。中国包装工业发展规划（2016-2020 年）（以下简称规划）是国家为促进包装产业转型升级而提出的一项重要政策，旨在推进包装强国建设进程，充分发挥包装工业对稳增长、促改革、调结构、惠民生、防风险的重要作用，显著提升包装工业对我国小康社会建设的服务能力与贡献水平。规划提出，包装工业的主要发展任务之一是“推动绿色转型进程，大力推行简约化、减量化、复用化、精细化包装设计技术；加大绿色包装关键材料、技术、装备、工艺、产品的研发力度，采用先进节能和低碳环保技术改造传统产业，推动企业生产方式绿色化，加速落后产能淘汰”，发展重点之一是“支持以可降解、可循环等材料为基材，发展系列与内装物相容性好的食品药品环保包装材料，增强食品药品包装材料智能属性，提高食品药品包装安全性”。关于加快我国包装产业转型发展的指导意见（以下简称意见）由工信部和商务部印发，是包装工业发展的系统性指导文件，将包装产业定位为“服务型制造业”，明确了转型发展的指导思想、基本原则和技术路径，奠定和提升了包装产业在国民经济和社会发展中的地位。意见提出，包装工业发展的重要任务是“推动两化融合，提升智能制造水平”，“开展绿色生产，构建循环发展体系”，提升自动化水平，促进瓦楞纸材料的循环利用，提升环保包装纸品的供应能力。智能制造、互联网+的前进步伐，自动化生产线、数字化车间、智能化物流等新业态、新模式将不断涌现。互联网+包装会将产业链各方主体联结到同一平台，信息化、大数据、智能化生产将大幅提高营运效率、降低成本，为客户提供快速便捷、价廉质优的一体化服务。3、行业发展 报告期内，中国的纸包装行业发展状况相当复杂，整个行业都面临产能过剩、原材料价格不稳定、造纸行业向下游扩张、环保与安全政策趋严、人工成本增加的压力。导致中小企业生存空间变窄，行业盈利能力下降，种种外部环境迫使各包装企业转型升级。首先是设备向自动化智能化转型升级，设备的幅宽、车速近年来都在成倍的增长，配套的自动点数、翻版、打包设备也愈加成熟。随着自动化、智能化程度的提升，整线的产能大幅提升、用工也在逐步下降。其次是企业由生产商向包装整体解决方案提供商转型，国内大部分瓦楞纸箱企业都只扮演了生产商的角色，包装解决方案提供商可以为客户提供从包装设计、定制、生产、配送、售后等各个环节的全面服务。从为客户提供包装外观和样式设计开始，缩短客户产品的设计周期，定制化地为客户提供适合其产品的最优最省整体方案，根据客户订单提供后续的生产、配送服务，并在售后与客户保持紧密联系，根据其反馈的情况随时提供相应的服务。未来，我国瓦楞纸箱行业的企业也会逐渐由包装产品的生产商向包装解决方案提供商发展。其三是由单一包装产品向高附加值包装产品转型，在企业规模化的进程中，持续研发创新，赋予纸制品更多的综合性功能，如高强度抗菌冷链纸箱、防潮防霉防晒抗压纸箱、阻燃纸板、防辐射纸板、防静电纸板等，占领行业的制高点，将成为行业发展的大方向。此外，纸包装逐渐由外包装、运输包装开始向商品包装发展。公告编号：2022-061 15 同时，包装行业也面临国家着力于推进新型包装产业基地规划、建设的机遇。相关因素必将带动包装企业的重组、整合和提高。促进企业的提档升级，向产品个性化、材质轻量化、功能多样化、设备智能化、管理数字化、销售网络化及回收清洁化的方向发展。4、周期波动 公司下游客户主要为制箱、医药、线缆辅料、光伏、家电、家具、百货、快递等行业的企业，均属 于国民经济的基础行业，与宏观经济发展周期有着较强相关性。受国家宏观经济环境和总体发展速度等 因素的影响，政策调整带来的宏观经济周期波动可能影响部分下游行业，致使其销量下降，进而导致生 产放缓，从而直接影响到企业的发展。5、市场竞争现状 国内包装行业仍然存在诸多问题，主要表现在以下几个方面：其一、产业集中度低、企业规模小，产品种类单一、技术含量低；其二、产品结构不合理，高档包装设备和原辅材料依赖进口，特别是代表包装技术前沿的高端包装基础材料、机械仍为欧美日发达国家垄断；其三、包装科技研发经费投入少，创新能力不足；其四、包装行业上游企业（玖龙、荣成、山鹰等）开始逐步布局下游产业，竞争开始白热化；其五、包装废弃物回收利用率低导致的原材料价格波动等问题。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 本期期初本期期初 本期期末与本期期初本期期末与本期期初金额变动比例金额变动比例%金额金额 占总资产的占总资产的比重比重%金额金额 占总资产的占总资产的比比重重%货币资金 51,512,827.05 17.47%43,009,643.45 14.61%19.77%应收票据 3,330,035.29 1.13%1,029,000.00 0.35%223.62%应收账款 64,583,883.85 21.90%60,420,595.21 20.53%6.89%存货 31,901,863.60 10.82%35,717,633.80 12.14%-10.68%投资性房地产 29,564,642.49 10.02%31,481,625.45 10.70%-6.09%长期股权投资-固定资产 64,112,525.38 21.74%69,634,202.18 23.66%-7.93%在建工程-无形资产 12,532,384.27 4.25%12,789,846.53 4.35%-2.01%商誉-短期借款 92,127,086.06 31.24%100,721,066.79 34.22%-8.53%长期借款-交易性金融资产-5,072.78 0.00%-100.00%预付款项 3,065,055.72 1.04%7,523,179.97 2.56%-59.26%其他应收款 197,590.06 0.07%69,834.88 0.02%182.94%其他流动资产 2,188,380.30 0.74%-100.00%其他非流动资产 357,544.32 0.12%163,000.00 0.06%119.35%应付账款 26,041,578.67 8.83%45,199,426.72 15.36%-42.39%其他应付款 1,890,781.16 0.64%3,426,786.67 1.16%-44.82%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：公告编号：2022-061 16 1、应收票据：报告期末应收票据较本期期初增长 223.62%，主要原因系公司本期销售规模增长，商业承兑汇票增加所致。2、交易性金融资产：报告期末交易性金融资产余额较本期期初下降 100%，主要系公司上期购置理财产品已赎回所致；3、预付账款：报告期末预付账款较本期期初下降 59.26%，主要原因系预付供应商原材料采购款下降所致。4、其他应收款：报告期末其他应收款较本期期初增长 182.94%，主要系投标保证金增加所致。5、其他流动资产：报告期末其他非流动资产较本期期初增长 100.00%，主要系中介机构上市费用等增加所致。6、其他非流动资产：报告期末其他非流动资产较本期期初增长 119.35%，主要系预付长期资产购置款增加所致。7、应付账款：报告期末应付账款较本期期初下降 42.39%，主要系应付原材料采购款项下降所致。8、其他应付款：报告期末其他应付款较本期期初下降 44.82%，主要系公司往来款项减少所致。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期本期与上年同期金额变动比例金额变动比例%金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重%金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重%营业收入 449,979,799.01-366,905,085.91-22.64%营业成本 382,211,595.72 84.94%305,781,430.52 83.34%25.00%毛利率 15.06%-16.66%-销售费用 3,863,906.77 0.86%2,643,825.97 0.59%46.15%管理费用 7,550,962.99 1.68%6,716,257.80 1.49%12.43%研发费用 15,019,095.19 3.34%12,484,399.14 2.77%20.30%财务费用 4,830,836.58 1.07%5,265,097.18 1.44%-8.25%信用减值损失-38,869.83-0.01%-1,027,728.68-0.23%96.22%资产减值损失-479,372.81-0.11%-243,870.91-0.05%-96.57%其他收益 1,159,167.14 0.26%2,149,664.44 0.48%-46.08%投资收益 102,414.60 0.02%78,738.42 0.02%30.07%公允价值变动收益-72.78 0.00%-100.00%资产处置收益-26,152.36-0.01%5,700.79 0.00%-558.75%汇兑收益-营业利润 34,375,784.46 7.64%32,917,019.77 8.97%4.43%营业外收入 0.10 0.00%7,526.03 0.00%-100.00%营业外支出 12,804.83 0.00%-100.00%净利润 30,965,797.99 6.88%28,945,246.53 7.89%6.98%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、销售费用：报告期公司销售费用较上年同期增长46.15%，主要系销售人员增加，同时相对于上年受疫情影响，本年度营销活动恢复，差旅费增加所致。公告编号：2022-061 17 2、信用减值损失：报告期公司信用减值损失较上年同期增长 96.22%，主要系应收账款及其他应收款坏账准备计提下降所致。3、资