831701_2014_万龙电气_2014年年度报告_2015-04-28.pdf

苏州万龙电气集团股份有限公司 2014 年年度报告 1 证券简称：万龙电气 证券代码：831701 公告编号：2015-012 万 龙 电气 NEEQ:831701 苏州万龙电气集团股份有限公司（Suzhou Wanlong Electric Group Co.,Ltd）年度报告 2014 苏州万龙电气集团股份有限公司 2014 年年度报告 2 公 司 年 度 大 事 记 1、2014 年 7 月 11 日，万龙电气举办直流牵引电气设备在苏州轨道集团投运典礼。2、2014 年 12 月 20 日，北京公交集团项目智能箱式牵引变电站设备交付仪式。苏州万龙电气集团股份有限公司 2014 年年度报告 3 目录 第一节声明与提示.5 第二节公司概况.9 第三节会计数据和财务指标摘要.11 第四节管理层讨论与分析.13 第五节重要事项.27 第六节股本变动及股东情况.34 第七节融资及分配情况.36 第八节董事、监事、高级管理人员及员工情况.37 第九节公司治理及内部控制.41 第十节财务报告.47 附件.108 苏州万龙电气集团股份有限公司 2014 年年度报告 4 释义 释义项目释义项目 释义释义 公司、本公司、股份公司、万龙股份 指 苏州万龙电气集团股份有限公司 有限公司、万龙有限 指 苏州万龙集团有限公司 万龙科技 指 苏州万龙科技有限公司 智能配电 指 苏州万龙智能配电自动化有限公司 射海智能 指 盐城市射海智能电器有限公司 上海磊跃 指 上海磊跃自动化设备有限公司 射阳伟龙 指 射阳伟龙电气有限公司 北京清电华力、清电华力 指 北京清电华力电气自动化科技有限公司 澳苏投资 指 澳苏投资发展有限公司（澳大利亚）苏澳佳 指 苏州工业园区苏澳佳投资有限公司 澳佳投资 指 澳佳投资发展有限公司（澳大利亚）重庆樱花 指 重庆樱花电气开关有限公司 四川樱花 指 四川樱花电气设备有限公司 重庆雅荣 指 重庆雅荣置业有限公司 天传电器 指 苏州天传智能电器成套工程有限公司 TNG 公司 指 TNG Ltd 公司章程、章程 指 苏州万龙电气集团股份有限公司章程“三会”议事规则 指 苏州万龙电气集团股份公司 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 关联关系 指 是指公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员与其直接或者间接控制的企业之间的关系，以及可能导致公司利益转移的其他关系。高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、财务总监、董事会秘书 全国中小企业股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 业务规则 指 全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）报告期 指 2014 年 1 月 1 日至 2014 年 12 月 31 日 本报告 指 苏州万龙电气集团股份有限公司 2014 年年度报告 元（万元）指 人民币元（万元）苏州万龙电气集团股份有限公司 2014 年年度报告 5 第一节 声明与提示 公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证年度报告中财务报告的真实、完整。大信会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留审计意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项 是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 苏州万龙电气集团股份有限公司 2014 年年度报告 6 重要风险事项提示重要风险事项提示 重要风险事项名称 重要风险事项简要描述 1、市场变化风险 公司属低压电器行业，该行业中高端市场产品的研发、生产、销售主要以外商投资企业和少数本土企业为主。国际跨国公司持续关注低压电器中、高端市场，导致低压电器市场竞争不断加剧，由此可能引发低压电器产品价格下跌。相对于国际跨国公司，公司经营规模相对较小，品牌影响力不足，技术水平相对较弱，若公司未来一定时间内不能有效的提高公司生产规模、品牌影响力及技术水平，可能会面临产品价格下跌的风险。2、原材料价格波动的风险 公司原材料主要为生产而采购的零部件，包括芯片、电源板、电源模块、线路板、焊针、贴片、插座、插头、面板、侧板、盖板，并且原材料成本占生产总成本的比例较大。上述原材料主要为电子元件、金属件和塑料件，故金属铜、钢及塑料价格的变动将直接影响原材料价格的变动，进而影响公司产品的盈利能力。3、应收账款规模过大且可能存在无法回收的风险 公司2014年12月31日、2013年12月31日的应收账款数额较大，分别为5,314.00万元、4,284.58万元，占总资产的比例分别为15.77%、16.85%。公司应收账款90%以上为1年以内，应收账款规模由行业特点和业务模式决定，公司的主要客户资产规模较大，经营稳定且商业信誉良好。但由于应收账款数额较大，一旦发生坏账，将会对公司经营成果产生不利影响。4、存货期末余额较大及存在跌价损失的风险 截至2014年12月31日、2013年12月31日，公司存货余额分别为69,586,731.67元、51,585,255.81元，占总资产的比例分别为20.65%、20.28%，主要为原材料和库存商品，公司期末存货余额较大、周转速度较慢，主要由于公司产品规格较多，具有量大面广的特点，需储备大量存货以备特定客户订单所需。报告期末，公司根据存货实际情况，并按照会计准则要求计提了充苏州万龙电气集团股份有限公司 2014 年年度报告 7 分的存货跌价准备。但若未来原材料及库存商品市场价格持续下滑或者由于技术进步导致存货报废或者呆滞，可能需要对存货补计提大额的跌价准备，将对公司的资产状况和经营业绩产生重大不利影响。5、可供出售金融资产公允价值持续下跌的风险 截至2014年12月31日、2013年12月31日，可供出售金融资产余额分别为22,601,836.62元、13,964,979.14元。可供出售金融资产主要为：2012年1月18日，子公司澳苏投资以0.11澳元/股的价格购入TNG公司股份59,808,643股，合计投资成本6,578,961澳元，折合人民币43,195,484.24元，公司将此投资作为可供出售金融资产核算，按照公允价值计量。2013年12月31日，TNG公司股票价格下跌至0.043澳元/股，公司可供出售金融资产公允价值下跌为13,964,979.14元，公允价值相对于成本的下跌幅度达到67.67%，股价下跌时间已持续超过12个月，2013年末公司对可供出售金融资产计提减值损失21,759,436.99元，对公司2013年度利润总额产生较大的影响。若未来年度公司可供出售金融资产公允价值出现持续下跌，可能需要计提大额减值准备，将对公司未来经营成果产生重大不利影响。6、汇率波动的风险 公司的记账本位币为人民币，但公司有一定比例的产品销售至海外市场，这些贸易往来多以美元、欧元进行结算。同时由于子公司澳苏投资系在澳大利亚注册的公司，各项业务交易及对外投资均以澳元结算。若未来人民币升值，则对公司持续盈利能力构成不利影响。如果未来汇率出现大幅波动或者我国汇率政策发生重大变化，有可能会对公司的经营业绩产生不利影响。7、经销商模式带来的风险 目前，公司销售主要以直接销售模式为主、经销商模式为辅。由于中低压电器产品具有量大面广、品种规格繁多的特点，经销商模式被中低压电器行业普遍采用。该模式有利于公司借助经销商拓展销售渠道、扩大市场份额，有利于公司节约资金投入，降低投资风险。但是经销商仅在产品销售上受本公司限苏州万龙电气集团股份有限公司 2014 年年度报告 8 制，其他人、财、物均独立于本公司，经营计划也根据其业务目标和对风险的偏好确定。虽然目前经销商销售收入占公司主营业务收入的比例较低，且公司与经销商签订了经销协议，明确双方责任，有效控制了相关风险，但仍存在销售渠道不稳定、对市场反应不灵敏、品牌形象难以统一等相关风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 苏州万龙电气集团股份有限公司 2014 年年度报告 9 第二节公司概况 一、基本信息 公司中文全称 苏州万龙电气集团股份有限公司 英文名称及缩写 Suzhou Wanlong Electric Group Co.,Ltd 证券简称 万龙电气 证券代码 831701 法定代表人 王立权 注册地址 苏州工业园区东宏路 41、43 号 办公地址 苏州工业园区东宏路 41、43 号 主办券商 中信证券股份有限公司 主办券商办公地址 广东省深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座 会计师事务所 大信会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 万方全、王健鹏 会计师事务所办公地址 北京市海淀区知春路 1 号学院国际大厦 1504 室 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 贺寿坤 电话 0512-62605198 传真 0512-62605100-1002 电子邮箱 公司网址 联系地址 苏州工业园区东宏路 41、43 号 邮政编码 215000 公司指定信息披露平台的网址 http:/ 公司年度报告备置地 公司董事会秘书办公室 三、企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2015-01-21 行业（证监会规定的行业大类）制造业电气机械和器材制造业 主要产品与服务项目 电气设备研发、制造和销售 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本（股）77,000,000 控股股东-实际控制人 王立权；王志刚；王磊；王跃跃 四、注册情况 项目 号码 报告期内是否变更 企业法人营业执照注册号 320594000047893 否 苏州万龙电气集团股份有限公司 2014 年年度报告 10 税务登记证号码 32170076827085X 否 组织机构代码 76827085-X 否 苏州万龙电气集团股份有限公司 2014 年年度报告 11 第三节会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入（元）237,219,691.91 195,287,720.02 21.47 毛利率%52.02 54.31-归属于挂牌公司股东的净利润（元）28,976,225.68 11,635,424.65 149.03 归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润（元）25,301,820.32 19,934,979.58 26.92 加权平均净资产收益率%17.70 7.77-基本每股收益（元/每股）0.38 0.15 153.33 二、偿债能力 项目项目 本期本期期期末末 上年期末上年期末 增减比例增减比例%资产总计（元）337,008,088.20 254,335,383.34 32.51 负债总计（元）164,882,089.27 111,684,290.07 47.63 归属于挂牌公司股东的净资产（元）173,478,090.83 150,187,956.75 15.51 归属于挂牌公司股东的每股净资产（元）2.25 1.95 15.38 资产负债率%48.93 43.91-流动比率 1.45 1.65-利息保障倍数 8.76 2.15-（三）营运情况 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额（元）43,262,034.23 26,763,760.23-应收账款周转率 4.94 4.63-存货周转率 1.88 1.70-（四）成长情况 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%32.51-8.04-营业收入增长率%21.47 13.35-净利润增长率%3621.43-94.71-（五）股本情况 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例%普通股总股本（股）77,000,000 77,000,000-计入权益的优先股数量（股）-计入负债的优先股数量（股）-带有转股条款的债券（股）-期权数量（股）-苏州万龙电气集团股份有限公司 2014 年年度报告 12 （六）非经常性损益 项目项目 金额金额（元）（元）计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）2,862,502.03 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 66,427.00 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 4,252,924.27 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 343,178.34 少数股东权益影响额-2,083,932.89 非经常性损益合计非经常性损益合计 5,441,098.75 所得税影响数-1,766,693.39 非经常性损益净额非经常性损益净额 3,674,405.36（七）因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况 财政部于 2014 年修订和新颁布了企业会计准则第 2 号长期股权投资等八项企业会计准则，除企业会计准则第 37 号金融工具列报从 2014 年度及以后期间实施外，其他准则从 2014 年 7 月 1 日起在执行企业会计准则的企业实施。公司根据准则规定重新厘定了相关会计政策，并采用追溯调整法，对 2014 年度比较财务报表进行重述。根据修订后的企业会计准则第 2 号长期股权投资规定，公司将不具有控制、共同控制、重大影响且没有公开活跃市场报价的权益投资调至可供出售金融资产核算；根据修订后的企业会计准则第 30 号财务报表列报规定，公司将资本公积中以后可重分类进损益的其他综合收益调出至其他综合收益单独列报，将外币报表折算差额调出至其他综合收益单独列报。上述会计政策变更，影响比较财务报表相关项目如下表：单位：元 类别 2013 年 12 月 31 日 2013 年 1 月 1 日 变更前 变更后 变更前 变更后 长期股权投资 6,114,023.47 6,114,023.47 可供出售金融资产 6,114,023.47 6,114,023.47 资本公积 -1,009,939.03 外币报表折算差额-676,363.82 12,124.86 其他综合收益 -676,363.82 -997,814.17 除以上影响外，上述准则的采用未对本公司的财务报表数据产生重大影响。苏州万龙电气集团股份有限公司 2014 年年度报告 13 第四节管理层讨论与分析 一、经营分析（一）（一）商业模式商业模式 公司基于对控制器、断路器、电力电子产品、交直流系统及成套装备及电子附件市场需求的深刻理解和精准把握，一方面设计、研发市场需求量大、标准化程度较高的产品，然后依托公司多年积累的销售渠道，使用“直销加经销”的销售模式将产品销售给终端客户，并对客户提供售后服务从而获得收入、利润和现金流；另一方面，公司依托其拥有的各种电力电子技术、软件开发技术及其自主知识产权，为客户设计、研发具有针对性强和应用信息化程度高的一体化系统解决方案，并对客户提供长期的售后技术服务和咨询服务，从而获得收入、利润和现金流。报告期内，公司的商业模式未发生变化。年度内变化统计：事项事项 是或否是或否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否 （二）报告期内经营情况回顾（二）报告期内经营情况回顾 2014 年公司专注于低压电器行业中的智能控制器、智能断路器、电力电子产品、交直流系统及成套装置和电磁附件等产品的研发、生产和销售。报告期内，公司财务状况良好，资产负债率较低。报告期内，公司完成营业收入 237,219,691.91 元，与上年同期相比上升了 21.47%，实现净利润 29,527,046.05 元，与上年同期相比增长 3621.43%。2014 年，公司在产品研发创新和销售客户服务提升方面均加大了投入，在深化与现有大客户合作的同时拓展新客户，根据主要客户的需求研发生产新产品，不断提升客户满意度，公司在客户服务方面也进行了较大的投入，公司报告期内销售费用 28,436,303.41 元，较上年同期增长 16.08%；2014 年研发投入持续增加，研发费用支出为 15,284,350.12 元，占主营业务收入的比例为 6.44%。2014 年度对公司经营有重大影响的事项：2014 年 7 月 11 日，公司举办直流牵引电气设备在苏州轨道集团投运典礼；2014 年 11 月 4 日，公司推出 YSK2P 智能化控制与保护开关；2014 年 12 月 9 日，公司推苏州万龙电气集团股份有限公司 2014 年年度报告 14 出 WLATE320 智能电动机控制器程控检测台；2014 年 12 月 20 日，北京公交集团项目智能箱式牵引变电站设备交付仪式。1、主营业务分析、主营业务分析（1）利润构成利润构成与现金流与现金流分析分析 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比变动比例例%占营业收入占营业收入的比重的比重%金额金额 变动比变动比例例%占营业收入占营业收入的比重的比重%营业收入 237,219,691.91 21.47 100.00 195,287,720.02 13.35 100.00 营业成本 113,820,463.00 27.56 47.98 89,226,736.71 -11.92 45.69 管理费用 55,402,607.07 23.59 23.35 44,825,956.51 25.72 22.95 销售费用 28,436,303.41 16.08 11.09 24,496,691.39 48.10 12.54 财务费用 5,601,891.68 -16.14 2.36 6,680,037.78 92.10 3.42 营业利润 30,584,957.22 1866.61 12.89 1,555,208.37 -88.04 0.80 资产减值损失 5,424,242.69 -79.54 2.29 26,513,659.07 3178.52 13.58 营业外收入 3,235,731.38 15.72 1.36 2,796,070.76 -88.04 1.43 营业外支出 30,051.01 -80.18 0.01 151,582.22 34.21 0.08 所得税费用 4,263,591.54 25.17 1.80 3,406,264.85 50.41 1.74 净利润 29,527,046.05 3621.43 12.45 793,432.06 -94.71 0.41 经营活动产生的现金流量净额 43,262,034.23 61.64-26,763,760.23 163.87-投资活动产生的现金流量净额-36,051,891.37 335.62-8,275,985.73 -82.81-筹资活动产生的现金流量净额 19,239,717.11 -192.09-20,893,086.65 -164.82-项目变动及重大差异产生的原因：1、营业收入和营业成本，本期营业收入较上年同期增长 21.47%，主要表现为本期交直流配电系统及成套装置的收入大幅增加，较上年同期增长 41,686,276.77 元，相应的营业成本增加。2、销售费用：本期较上期增加 3,939,612.02 元，增长了 16.08%，主要由于销售职工薪酬、差旅费、业务招待费、售后服务及材料费等增加。3、管理费用：本期较上期增长 23.59%，主要由于公司管理人员工资薪酬增加了近 930 万元。4、财务费用：本期较上期下降 16.14%，主要由于本期公司汇兑损失金额减少近 222.80 元。5、资产减值损失：本期较上期下降 79.54%，主要由于 2013 年度公司计提了大额可供出售金融资产减值准备，该可供出售金融资产主要系公司的子公司澳苏投资发展有限公司对 TNG 公司的股票投资，2012 年及 2013 年 TNG 公司股票价格持续下跌，且公允价值相对于成本的下跌幅度已达到 67.67%，2013 年 12月 31 日公司根据市场公允价值，对可供出售金融资产计提了 21,710,954.638 元的减值准备。2014 年期末苏州万龙电气集团股份有限公司 2014 年年度报告 15 TNG 公司股票价格上升，高于成本价。2014 年公司资产减值损失主要为计提的坏账准备和存货跌价准备。6、营业外收入：本期较上期增长 15.72%，主要由于 2014 年公司收到政府扶持金 1,193,000.00 元、上市奖励 500,000.00 元、市级工业升级补贴 450,000.00 元。7、营业外支出：本期较上期下降 80.18%，本期发生额主要为捐赠支出 3 万元，上年同期捐赠支出 10 万元。8、所得税费用：本期所得税费用较上期增长了 25.17%，主要由于 2014 年度公司利润总额增长，当期所得税费用增加。现金流量分析：公司 2014 年度经营活动产生的现金流量净额较上年增加了 16,498,274.00 元，增长 61.64%，主要由于公司报告期销货收到的现金增加，公司与北京公共交通控股（集团）有限公司的收入对应的现金收款较多。公司 2014 年度投资活动产生的现金流量净额较上年度减少了 27,775,905.64 元，下降 335.62%，主要由于公司在报告期内收购上海力志电气科技发展有限公司持有苏州天索投资有限公司 34.17%的股权，投资总额 2,255 万元，2014 年 12 月份购买理财产品 1,000 万元。公司 2014 年度筹资活动产生的现金流量净额较上年度增加了 40,132,803.76 元，增长 192.09%，主要由于 2014 年公司银行借款较上年度增加 43,700,000.00 元。本年度公司经营活动产生的现金流量净额为 43,262,034.23 元，净利润为 29,527,046.05 元，差异为 13,734,988.18 元，差异的原因主要为报告期内公司营业收入增加，应收账款回款增加。（2）收入构成分析收入构成分析 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业收入占营业收入比例比例%上期收入金额上期收入金额 占营业收入占营业收入比例比例%主营业务 236,245,970.23 99.59 194,587,622.84 99.64 断路器配套用智能控制器 91,443,272.74 38.55 92,819,017.36 47.53 断路器用电磁附件 30,570,997.32 12.89 25,141,477.48 12.87 工控集成产品 49,767,281.14 20.98 48,350,155.37 24.67 交直流配电系统及成套装置 50,710,983.08 21.38 9,024,706.31 4.62 开关电器 9,293,327.89 3.92 12,960,808.77 6.64 综合自动化系统及软件 4,460,108.06 1.88 6,291,457.55 3.22 其他业务 973,721.68 0.41 700,097.18 0.36 合计 237,219,691.91 100.00 195,287,720.02 100.00 收入构成变动的原因 报告期内，公司主营业务收入占营业收入的比例较上年同期未发生重大变化。本期交直流配电系统苏州万龙电气集团股份有限公司 2014 年年度报告 16 及成套装置的销售收入占营业收入比例为 21.38%，较上年同期增加 41,686,276.77 元，增长 461.91%，主要由于 2014 年度公司与北京公共交通控股（集团）有限公司智能箱式牵引变电站设备销售总额28,572,672.54 元。（3）营运分析）营运分析 主要销售客户的基本情况：公司主营业务为智能控制器、智能断路器、电力电子产品、交直流系统及成套装置和电磁附件等产品的研发、生产和销售，公司客户主要集中在华东和华北地区，报告期内公司主要客户情况如下：客户名称客户名称 本年度本年度 占公司全部营业收入的比例占公司全部营业收入的比例(%)北京公共交通控股（集团）有限公司 28,572,672.54 12.05 上海通用电气开关有限公司 28,142,618.11 11.86 江苏大全凯帆电器股份有限公司 12,317,301.66 5.19 北京市电车公司供电所 9,824,424.25 4.14 上海良信电器股份有限公司 6,527,967.03 2.75 合 计 85,384,983.59 35.99 报告期内，公司主要客户未发生重大变化，其中前五大客户较上年度新增北京公共交通控股（集团）有限公司和北京市电车公司供电所。北京公交集团、全称“北京公共交通控股（集团）有限公司”，集团是以经营地面公共交通客运为主的特大型国有独资企业，是北京地面公共交通的经营主体。公交集团公司现有二级企事业单位 20 个，其中客运企业 13 个，是一个以城市地面公共交通客运主业为依托，集市内公共电汽车、长途客运、出租汽车、电车制造、汽车修理、汽车租赁、场站建设及管理、公交广告、物资销售、旅游、物业管理和公交科研为一体，多元化投资，多种经济类型并存的大型公交集团企业，在北京城市公共交通发展中发挥着主导作用。拥有有轨电车线路 861 条，尤其是近几年，北京公交集团加快了绿色公交的步伐，不断增加双源无轨电车拥有量，已居世界各城市首位，扩充两条 eBRT 快速公交线路。北京市电车公司供电所是北京公交集团的下属三级单位，隶属北京市电车公司北京市电车公司供电所，公司主要经营电车供电直流牵引变电站及电车线网的安装维修及配件，是独立法人单位。公司 2014 年度销售收入为 237,219,691.91 元，前五大客户销售总额为 85,384,983.59 元，占公司年度销售总额的比例为 35.99%，公司不存在客户集中现象，也不存在对单一客户的依赖。公司与前五大客户之间不存在关联关系。主要供应商的基本情况：报告期内，公司生产经营所需的原材料主要为芯片、电源板、电源模块、线路板、焊针、贴片、插苏州万龙电气集团股份有限公司 2014 年年度报告 17 座、插头、面板、侧板、盖板等。2014 年公司前五大供应商主要包括宁波森海电器控制设备有限公司、上海崇明特种电磁线厂、上海友菱电子有限公司、上海鹰泰德创电器电子有限公司、上海欣丰卓群电路板有限公司，公司前五大供应商较上期未发生重大变化，相对比较稳定。宁波森海电器控制设备有限公司是属于公司关联方，所提供产品为公司定制加工产品，非市场通用件、标准件，其他供应商与公司不存在关联关系。重要合同的基本情况：本年度公司主要客户和供应商未发生重大变化，公司重要的销售及采购合同，均按照合同规定履行。报告期内，公司签订的重要业务合同如下：2014 年 1 月 1 日，公司与上海电器股份有限公司人民电器厂签订销售合同（框架协议），正在履行。2014 年 4 月 8 日，公司与上海通用电气开关/广电有限公司签订销售合同（框架协议），正在履行。2014 年 4 月 26 日，公司与江苏大全凯帆电器股份有限公司签订销售合同（框架协议），正在履行。2014 年 10 月 10 日，公司与北京市电车公司供电所签订2014 年北京无轨电车变电站智能远程监控扩大应用项目合同，合同总额 9,389,200.00 元，目前正在履行。2014 年 12 月 10 日，公司与北京公共交通控股（集团）有限公司签订2014 年双源（无轨）电车线路替换项目智能箱式牵引变电站采购合同，销售 24 台智能箱式直流牵引变电站（包含自动化系统以及辅助系统），合同总额 66,860,054.00 元，目前正在履行。2014 年 1 月 1 日，公司与宁波森海电器控制设备有限公司签订采购合同（框架协议），正在履行。2014 年 1 月 10 日，公司与上海鹰泰德创电器电子有限公司签订采购合同（框架协议）。2014 年 2 月 9 日，公司与上海友菱电子有限公司签订采购合同（框架协议），正在履行。2014 年 2 月 11 日，公司与上海欣丰卓群电路板有限公司签订采购合同（框架协议）。2、资产负债结构分析、资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期末本期末 上年期末上年期末 占总资产占总资产比重的增比重的增减减%金额金额 变动变动 比例比例%占总资产占总资产的比重的比重%金额金额 变动变动 比例比例%占总资产占总资产的比重的比重%货币资金 40,926,999.89 182.70 12.14 14,477,139.92 -14.25 5.69 6.45 应收账款 53,139,954.89 24.03 15.77 42,845,767.99 3.25 16.85-1.08 存货 69,586,731.67 34.90 20.65 51,585,255.81 -3.53 20.28 0.37 划分为持有待售的资产 6,114,023.47 100.00 1.81-1.81 可供出售金融资产 22,601,836.62 12.56 6.71 20,079,002.61 -51.08 7.89-1.18 固定资产 68,130,582.82 0.56 20.22 67,753,359.56 -3.82 26.64-6.42 无形资产 5,346,378.89 -4.10 1.59 5,574,793.20 -4.91 2.19-0.60 短期借款 84,000,000.00 71.43 24.93 49,000,000.00 -16.95 19.27 5.66 苏州万龙电气集团股份有限公司 2014 年年度报告 18 总资产 337,008,088.20 32.51-254,335,383.34 -8.04-资产负债项目重大变动原因：1、货币资产，本期末较上期末增长 182.70%，主要由于 2014 年公司营业收入增加，销货收到的现款增加，同时公司短期借款余额增加 3,500 万元。2、应收账款，本期末较上期末增长 24.03%，主要因为 2014 年公司的营业收入增加，公司交直流配电系统及成套装置项目收入有较大幅度的提高，项目销售的合同约定基本都是 5%-10%的质保金，质保金的回收年限大多数在 2-3 年，造成了应收账款的增加。3、存货，本期末较上期末增加 34.90%，主要由于公司 2014 年北京公交项目销售合同共计供货 24 台箱变，年底已交付 12 台，6 台为发出商品，6 台为产成品，造成了存货增加 11,159,795.19 元。4、划分为持有待售的资产，本期末较上期末增加 6,114,023.47 元，主要系根据新修订的企业会计准则对按成本法核算的长期股权投资进行的重分类调整。公司持有重庆樱花 30%的股份，公司实际控制人王立权先生为重庆樱花的董事，但是自 2011 年末起，王立权先生从未参与过董事会，且公司无法获取重庆樱花的财务报表数据，实质上公司未能参与重庆樱花的生产经营决策，公司对该投资从 2012 年开始按照成本法核算。2015 年 1 月 19 日，公司与重庆樱花的实际控制人刘械达成股权转让协议，刘械以 636.5万元收购了公司持有的重庆樱花 30%股权，故计入划分为持有待售的资产核算。5、短期借款，本期末较上期末增长 71.43%，主要由于报告期内公司新增银行借款 4,370 万元。3、投资状况分析、投资状况分析（1）主要控股子公司、参股公司分析）主要控股子公司、参股公司分析 截至报告期末，公司拥有 3 家全资子公司射阳伟龙电气有限公司、北京清电华力电气自动化科技有限公司、苏州万龙智能配电自动化有限公司；拥有 2 家控股子公司澳苏投资发展有限公司、上海磊跃自动化设备有限公司。1、2006 年 7 月 3 日，公司设立全资子公司射阳伟龙电气有限公司，注册资本：1,000 万元，实收资本：1,000 万元，法定代表人：李为鹏，经营范围：电子元器件，高低压电器及成套装置，仪器仪表的研发、制造、销售；其他电器产品的研发与销售；机电设备、电线电缆、建筑材料、水暖器材销售。射阳伟龙主要负责电子元器件、仪器仪表的研发、生产和销售等，主要销售客户为关联方上海磊跃和万龙电气，属于生产装配车间，为集团内部关联子公司提供组装零配件。报告期内，子公司射阳伟龙电气有限公司营业收入为 41,688,953.67 元，净利润为 3,859,551.75 元。2、2003 年 7 月 22 日，公司设立全资子公司北京清电华力电气自动化科技有限公司，注册资本：1,000万元，实收资本：1,000 万元，法定代表人：王磊，经营范围：许可经营项目：无。一般经营项目：技术开发、技术推广、技术转让、技术咨询、技术服务、技术培训；计算机系统服务；数据处理；基础软苏州万龙电气集团股份有限公司 2014 年年度报告 19 件服务、应用软件服务；销售自行开发后的产品、机械设备、电子产品、通讯设备、五金交电、计算机、软件及辅助设备、家用电器；货物进出口、技术进出口、代理进出口；机械设备租赁；工程和技术研究与试验发展。（未取得行政许可的项目除外）。北京清电华力主要业务为技术开发，为集团内部提供研发服务。报告期内，子公司北京清电华力电气自动化科技有限公司营业收入为 8,607,610.64 元，净利润为-795,705.15 元。3、2013 年 6 月 27 日，公司设立全资子公司苏州万龙智能配电自动化有限公司，注册资本：1,000万元，实收资本：1,000 万元，法定代表人：王磊，经营范围：许可经营项目：无。一般经营项目：高低压电气、仪器仪表、网络通信产品、电气成套设备制造、销售；软件开发；系统集成；船电自动化、楼宇智能化、工业控制过程自动化、轨道交通直流牵引电气工程施工及维护改造，并提供技术服务、技术咨询；销售：电工器材、电线电缆、照明灯具、建筑器材、通用器材、通用设备、电机、家用电器。智能配电主要负责产品的销售，系集团内部销售公司，2014 年，尚未实现业务收入。4、2011 年 8 月 12 日，公司投资设立控股子公司澳苏投资发展有限公司，注册资本：AU$120，实收资本：AU$120，法定代表人：王志刚，经营范围：机电设备、矿业开发设备进出口业务，建立营销网络。澳苏投资主要业务为对外投资，主要为取得澳大利亚 TNG 公司股权而设立。2014 年，尚未实现业务收入。5、2002 年 5 月 9 日，公司投资设立控股子公司上海磊跃自动化设备有限公司，注册资本：1,500万元，实收资本：1,500 万元，经营范围：电子元器件，高低压电器，仪器仪表，网络通信产品及电脑配件（生产），电工器材，电线电缆，照明灯具，水暖器材，建筑五金，金属材料，通用设备，电机，家用电器，办公用具（销售），从事货物及技术的进出口业务。（凡涉及许可经营的项目凭许可证经营）上海磊跃的主要业务为控制器的生产、销售，控制器属于公司主要产品之一。报告期内，控股子公司上海磊跃自动化设备有限公司营业收入为 99,165,404.75 元，净利润为9,274,394.72 元。（2）对外股权投资情况）对外股权投资情况 报告期内，公司对外股权投资主要为收购关联方上海力志电气科技发展有限公司持有的苏州天索投资有限公司 34.17%的股权。具体情况如下：2014 年 12 月 25 日，公司与关联方上海力志电气科技发展有限公司（以下简称“上海力志”）签署 股权转让协议，以 2,255 万元的价格收购关联方上海力志电气科技发展有限公司持有的苏州天索投资有限公司 34.17%的股权。公司已分别于 2014 年 12 月 26 日、2014 年 12 月 30 日支付了该笔股权转让款。苏州万龙电气集团股份有限公司 2014 年年度报告 20 苏州天索投资有限公司成立于 2014 年