430241_2014_威林科技_2014年年度报告_2015-04-07.pdf

公告编号：2015-008 第1 页，共 117 页 证券代码：证券代码：430241 证券简称：威林科技证券简称：威林科技 主办券商：长江证券主办券商：长江证券 武汉威林科技股份有限公司 Wuhan Winning Technology Co.,Ltd.2014年度报告 威林科技 NEEQ:430241 武汉威林科技股份有限公司 2014 年年度报告 第2 页，共 117 页 2014 年，公司建立了环境管理体系，经外部评审认证，符合GB/T24001-2004/ISO14001：2004，认证范围覆盖不定形耐火材料、节能耐热构件等产品。2014 年，公司参与宝山钢铁股份有限公司分析测试研究中心组织的BSTC T1402 铝质耐火材料化学分析能力验证计划，结果得到认可，获得能力验证计划结果证书。2014 年，公司新增 7 项实用新型专利授权：一种钢包加盖和揭盖装置、一种高温熔体容器加盖和揭盖装置、一种用于热风炉的热风管道内衬、一种带有牵引装置的铁水罐车、一种液压式高温熔体容器加揭盖装置、一种连铸中间包用钢水净化器及一种液压和链条组合式高温熔体容器加揭盖装置。2014 年，经湖北省委人才工作领导小组组织省委组织部、省科协、省科技厅等 9 部门联合评审，公司董事长王渝斌先生入选“科技创业领军人才”。2014 年 4 月，公司通过了由武汉市经济和信息化委员会组织的关于工业节能服务的专家审查，并纳入武汉市工业节能服务机构备案管理，备案期限二年。公 司 年 度 大 事 记 武汉威林科技股份有限公司 2014 年年度报告 第3 页，共 117 页 目录目录 第一节 声明与提示.5 第二节 公司概况.6 第三节 会计数据和财务指标摘要.8 第四节 管理层讨论与分析.10 第五节 重要事项.19 第六节 股本变动及股东情况.21 第七节 融资及分配情况.24 第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况.25 第九节 公司治理及内部控制.28 第十节 财务报告.35 武汉威林科技股份有限公司 2014 年年度报告 第4 页，共 117 页 释义项目释义项目 释义释义 公司、威林科技 武汉威林科技股份有限公司 股东大会 武汉威林科技股份有限公司股东大会 董事会 武汉威林科技股份有限公司董事会 监事会 武汉威林科技股份有限公司监事会“三会”武汉威林科技股份有限公司股东大会、董事会、监事会 高级管理人员 总经理、副总经理、财务总监、董事会秘书 管理层 公司董事、监事、高级管理人员 公司章程 武汉威林科技股份有限公司章程 三会议事规则 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 证监会 中国证券业监督管理委员会 股转系统 全国中小企业股份转让系统 元、万元 人民币元、人民币万元 武汉正固 武汉正固高炉维护技术工程有限公司 荆州银泰 荆州市银泰高温节能材料有限公司 安徽合普 安徽省合普热陶瓷有限责任公司 广西威林 广西威林高温功能材料有限责任公司 耐火材料、耐材 耐火度在 1580以上的无机非金属材料，包括天然矿石（耐火原料）及根据一定的目的和要求，按照一定的工艺流程加工制成的各种产品（耐火制品），具有一定的高温力学性能和良好的体积稳定性，是各种高温设备必需的材料。热工设备 以消耗能源获取热量，以热能的形式进行工作，完成某种工艺过程的生产设备，包括高炉、铁包、钢包、中间包等。不定形耐火材料 由一定级配的骨料和粉料、结合剂和外加剂组成的形状不定且不需高温烧成即可直接使用的耐火材料。具有生产工艺简单、适应性强、便于机械化施工等特点。其品种繁多，广泛应用于各个领域的窑炉及热工装备。定型耐火制品高温节能衬体 将一定粒度配比的耐火颗粒料、粉料和结合剂经混炼、压制成具有一定形状的坯体，并经低温处理或高温烧结而成的耐材制品。耐热构件 利用散装耐火材料，根据热工设备结构特点，预先浇筑或者捣打成一定形状，并经过烘烤，然后运送至用户现场装配施工，不经烘烤直接使用的耐火材料制品。热工设备在线维护、在线维护 对在役高炉、热风炉等热工设备存在的各种问题，以综合性的状态监测、以分析软件为基础的分析判断和各种维护技术（手段）措施为主要内容，为用户提出适当的解决方案，并在高炉、热风炉正常工作的状态下实现在线维护。送风支管 将热风从热风炉输送和分配到高炉的各个风口的装置。武汉威林科技股份有限公司 2014 年年度报告 第5 页，共 117 页 第一节第一节 声明与提示 声明声明 公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证年度报告中财务报告的真实、完整。北京永拓会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。风险事项风险事项 重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险事项简要描述重要风险事项简要描述 市场风险 国内高温工业的发展态势在较大程度上决定着耐火材料行业的整体需求水平及其增长速度，随着钢铁、建材、有色等进入低增长、低盈利的发展阶段，耐材行业整体市场的增长空间不容乐观，过往的高增长态势将不复存在，行业发展的亮点更多的体现在产业结构的升级调整方面。另外，高温工业企业出于控制成本改善自身经营状况的需要，不可避免地会下调对上游产品与服务的采购价格，并显著加剧市场竞争，从而，压缩行业的整体盈利空间，削弱耐火材料厂商的盈利能力。而且，付款周期的延长已经对从业企业的财务状况产生了深刻的影响。公司主要面向钢铁行业提供节能型耐火材料及高温节能解决方案，对钢铁企业的销售收入占公司营业收入的主要比重，因此，钢铁行业的景气度对公司的经营业绩存在重大影响。财务风险 第一，公司的主要客户大都是国有控股的大型钢铁企业，居于绝对优势的合作地位，在较大程度上决定着应收账款的期限安排，致使公司应收账款结算周期较长。若无法如期回收应收账款，公司的运营资金就会显得较为紧张。若是较小的客户则存在一定的应收账款回收风险。第二，随着经营规模的扩大，应收账款会相应增加，公司目前的流动资金现状显然不能满足运营的需要，资金困难会突显出来。管理风险 公司的团队整体上依然属于技术性人才队伍，对现代企业管理与集团化管理的作用机理、管理理念、管理模式、管理方法等方面的认知、理解与践行还处于稳定与成熟的过程中，执行力的提高也有待从观念上、制度上、流程上加以强化。公司管理改善的程度与绩效状况直接影响着战略发展规划推进的进程。本期重大风险是否发生重大变化：否 武汉威林科技股份有限公司 2014 年年度报告 第6 页，共 117 页 第二节 公司概况 一、基本信息 公司中文全称 武汉威林科技股份有限公司 英文名称及缩写 Wuhan Winning Technology Co.,Ltd.证券简称 威林科技 证券代码 430241 法定代表人 王渝斌 注册地址 武汉市新洲区阳逻经济开发区晶港路 1 号 办公地址 武汉市新洲区阳逻经济开发区晶港路 1 号 主办券商 长江证券股份有限公司 主办券商办公地址 武汉市新华路特 8 号长江证券大厦 会计师事务所 北京永拓会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 李进、肖恒标 会计师事务所办公地址 北京市朝阳区关东店北街 1 号国安大厦 6-15 层 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 宋波 电话 027-86340372 传真 027-86842106 电子邮箱 公司网址 联系地址 武汉市新洲区阳逻经济开发区晶港路 1 号 邮政编码 430415 公司指定信息披露平台的网址 http:/ 或 www.neeq.cc 公司年度报告备置地 董事会秘书办公室 三、企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2013-07-02 行业（证监会规定的行业大类）C30 非金属矿物制品业 主要产品与服务项目 为钢铁、有色、石化、建材等高温工业提供耐火材料的研制、生产、销售和技术维护，并承担各种高温工业热工设备耐火材料衬体节能技术改造以及节能耐热武汉威林科技股份有限公司 2014 年年度报告 第7 页，共 117 页 构件的整体承包业务。普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本（股）37,021,000 控股股东 王渝斌、刘忠江、苏伯平、丁岩峰 实际控制人 王渝斌、刘忠江、苏伯平、丁岩峰 四、注册情况 项目 号码 报告期内是否变更 企业法人营业执照注册号 420100000115105 否 税务登记证号码 420117711982143 否 组织机构代码 71198214-3 否 武汉威林科技股份有限公司 2014 年年度报告 第8 页，共 117 页 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 67,435,110.00 67,598,304.05-0.24%毛利率 36.43%35.96%-归属于挂牌公司股东的净利润 3,715,097.34 3,593,801.48 3.38%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 2,820,734.14 2,828,714.83-0.28%加权平均净资产收益率 4.67%4.73%-基本每股收益（元/股）0.11 0.10 10.00%二、偿债能力 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 143,148,386.68 131,146,209.68 9.15%负债总计 55,783,971.44 52,352,646.72 6.55%归属于挂牌公司股东的净资产（元）86,527,003.31 77,779,615.97 11.25%归属于挂牌公司股东的每股净资产（元）2.34 2.22 5.41%资产负债率 38.97%39.92%-流动比率 1.92 1.85-利息保障倍数 3.99 3.61 三、营运情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-11,366,939.05-2,745,848.95-应收账款周转率 1.41 1.47-存货周转率 1.34 1.50-武汉威林科技股份有限公司 2014 年年度报告 第9 页，共 117 页 四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率 9.15%10.67%-营业收入增长率-0.24%-12.16%-净利润增长率 4.48%5.26%-五、股本情况 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本（股）37,021,000 35,000,000 5.77%计入权益的优先股数量（股）0 0-计入负债的优先股数量（股）0 0-带有转股条款的债券（股）0.00 0.00-期权数量（股）0 0-六、非经常性损益 项目项目 金额金额（元）（元）非流动性资产处置损益 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）1,069,700.00 处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-20,915.49 其他符合非经常性损益定义的损益项目 非经常性损益合计 1,048,784.51 所得税影响数 156,693.08 少数股东权益影响额（税后）-非经常性损益净额 892,091.43 武汉威林科技股份有限公司 2014 年年度报告 第10 页，共 117 页 第四节 管理层讨论与分析 一、经营分析(一一)商业模式商业模式 公司秉持高温节能的理念，专业从事高温工业用节能耐火材料的研发、生产、销售和技术服务，以及承担各种高温工业热工设备用耐火材料衬体、节能技术改造等整体承包业务。公司现有自主研发的四大系列节能产品和服务，包括：炼铁、炼钢、轧钢等高温工业用不定形耐火材料系列节能产品；新型高温隔热材料等定型节能制品；送风支管、钢包盖、中包盖等新型节能耐热构件；热工设备在线维护。目前，公司的客户基本集中在钢铁行业，主要客户包括武钢、宝钢、马钢、柳钢等大型国有控股的钢铁企业。公司主要依托自主研发的核心技术，根据与客户签订的产品购销合同或服务合同，自主采购原辅材料，自行组织生产、施工，并以直销模式，向客户销售产品与提供服务。同时，公司以技术进步为主要手段，通过调整产品配方、改进材料性能、研发替代材料、优化业务流程、强化质量管理体系、改进经营模式等方式降低成本和费用，以促进整体盈利能力的提高。经过多年的积累沉淀，公司已逐步培育出自身的核心竞争要素，包括自主的知识产权、成熟的管理团队、稳定的技术团队、团队合作精神、特色产品结构等，并藉此成为了一家在行业内具有一定品牌影响力的中小型科技企业。目前，公司正致力于由传统的耐火材料供应商向高温节能方案提供商的转型。报告期内，公司商业模式基本稳定，与上年度相比未发生重大变化。年度内变化统计：事项事项 是或否是或否-所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否(二二)报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 报告期内，公司主要围绕调整优化产品结构与转变经营模式开展工作，现将主要经营管理活动及其绩效状况概述如下：经营业绩 2014 年度，公司实现营业收入 6743.51 万元，较 2013 年减少 16.32 万元；归属于母公司股东的净利润 371.51 万元，同比增长 3.38%；归属于母公司股东的每股净资产 2.34武汉威林科技股份有限公司 2014 年年度报告 第11 页，共 117 页 元，基本每股收益 0.11 元；质量控制活动稳定有序，基本符合预期目标；全年继续保持安全生产状态，无重大安全事故发生。技术研发 报告期内，公司技术中心主要围绕产品质量控制、降成本研发、新项目新产品开发、工程项目技术支撑、质量体系认证、实验室工作改进等方面开展工作。期间主要开展了如下技术研发活动：铁沟料使用总结及其改进；湿法喷涂料开发及中试；刚玉自流料降成本试验；中包盖设计与材料方案的改进以及市场推广试验；铁水包在新增市场上整体材料设计与试用；铁水包工作衬砖在新增市场上的试用；铁水包加盖系统完成初步设计及相关专利申请；新型碳素捣打料、热水管道防爆浇注料、湿法喷涂料、高强陶瓷耐磨料、沟盖浇注料等新产品新项目的试验研究，特别是碳素捣打料，经过改进后，S-10捣打料导热系数进一步提高，施工性能达到同类进口产品的国际先进水平。公司参与了转炉用补炉料行业标准制定工作，并通过了审定。公司技术中心所属实验室参加了由国家耐火材料监督检验中心组织的实验室间比对试验，包括化学分析及物理性能方法的检测，其中，Al2O3、MgO、导热系数等与其它实验室一致较好，Cr2O3分析与其它实验室存在一定的偏差。实验室还完成了“铝质耐火材料”与宝钢分析测试研究中心的能力验证。2014年，公 司 建 立 了 环 境 管 理 体 系，经 外 部 评 审 认 证，符 合GB/T24001-2004/ISO14001：2004，认证范围覆盖不定形耐火材料、节能耐热构件等产品。公司新增 7 项实用新型专利授权：一种钢包加盖和揭盖装置、一种高温熔体容器加盖和揭盖装置、一种用于热风炉的热风管道内衬、一种带有牵引装置的铁水罐车、一种液压式高温熔体容器加揭盖装置、一种连铸中间包用钢水净化器及一种液压和链条组合式高温熔体容器加揭盖装置。经湖北省委人才工作领导小组组织省委组织部、省科协、省科技厅等 9 部门联合评审，公司董事长王渝斌先生入选“科技创业领军人才”。市场营销 2014 年，根据国家淘汰钢铁行业落后产能的区域导向，公司加大了市场调整的力度，增加了宝钢、马钢、柳钢、鄂钢等效益好、货款支付条件优良的市场投入，使得客户结构进一步改善，并据此遏制了应收账款不断攀升的态势，初步实现了通过调整市场结构以促进资金链管理的战略目的。同时，公司也加快了对境外市场的考察与拓展。然而，市场结构的调整优化目前仅仅只是一个开端，为了切实推进公司市场战略的有效实施，尚须在未来的营销管理过程中持续深入开展客户结构的优化工作。报告期内，公司积极推进高温节能总包项目，并取得较大进展。期间，公司陆续开展了铁水沟、铁水包、中间包、中包盖、转炉等热工设备的整体承包业务，进一步积累了开展总包业务的管理经验。经营管理 报告期内，公司开始实行新的薪酬体系，并实施相应的绩效考核。新的薪酬体系的施行，有助于在公司内部引导培育以创造利润和工作绩效为核心的价值取向，形成以贡武汉威林科技股份有限公司 2014 年年度报告 第12 页，共 117 页 献大小为考核标准的分配与奖励体系，这也是为推进公司经营转型而进行系统性管理建设的重要部署。公司继续强化对包括应收账款、应付账款、资金的筹措与使用等资金链条的监控管理以及费用支出控制工作，取得较好的工作效果，并初步形成了关于资金链管理的制度化的工作程序。2014 年 4 月，公司通过了由武汉市经济和信息化委员会组织的关于工业节能服务的专家审查，并纳入武汉市工业节能服务机构备案管理，备案期限二年。拥有该项资质后，公司将有条件在高温工业领域开展合同能源管理业务。为了在地理范围上有效覆盖宝钢湛江基地、柳钢、金川有色等华南市场以及越南台塑项目，公司加快了对广西威林的建设与经营部署，并对广西威林进行了一次增资扩股，将其注册资本由 300 万元增加到 600 万元。为了使公司的股份锁定期和可转让股份的数量适应公司发展的需要，公司分别召开董事会和临时股东大会，审议批准了关于修改股份限制流通及自愿锁定承诺事项的议案及关于修改武汉威林科技股份有限公司章程的议案，并按照全国股转系统的有关规定进行了备案登记和信息披露。为了充实公司资本实力，缓解运营资金紧张的状况，公司 2014 年面向内部董监高人员进行了一次定向增发，共发行 202.10 万股，募集资金 503.23 万元。1.主营业务分析主营业务分析(1)利润构成利润构成与现金流与现金流分析分析 单位：元单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动变动 比例比例 占营业占营业收入的收入的比重比重 金额金额 变动变动 比例比例 占营业占营业收入的收入的比重比重 营业收入 67,435,110.00-0.24%-67,598,304.05-12.16%-营业成本 42,870,006.84 0.97%63.57%43,290,734.98-17.51%64.04%管理费用 12,070,311.17 9.04%17.90%11,069,350.23 3.31%16.38%销售费用 9,453,777.49 13.66%14.02%8,317,573.56-7.08%12.30%财务费用 1,393,205.69-10.74%2.07%1,560,804.11 60.33%2.31%营业利润 1,665,419.62-29.80%2.47%2,372,455.27-13.73%3.51%资产减值损失-683,843.68-353.54%-1.01%269,718.89-4.45%0.40%营业外收入 2,259,697.28 33.01%3.35%1,698,854.55 32.70%2.51%营业外支出 20,915.49-15.60%0.03%24,782.43-93.80%0.04%所得税费用 365,639.13-44.57%0.54%659,678.42 59.83%0.98%净利润 3,538,562.28 4.48%5.25%3,386,848.97 5.26%5.01%经营活动产生的现金流量净-11,366,939.05 313.97%-2,745,848.95-159.18%-武汉威林科技股份有限公司 2014 年年度报告 第13 页，共 117 页 额 投资活动产生的现金流量净额-2,997,105.04 4.67%-2,863,417.71-64.57%-筹资活动产生的现金流量净额 13,227,937.98 283.63%-3,448,092.46-0.04%-项目变动及重大差异产生的原因：营业利润同比下降 29.80%，主要是：本期销售费用增加 1,136,203.93 元，管理费用增加 1,000,960.94 元。资产减值损失同比下降 353.54%，原因为：本期坏账准备转回 469,239.39 元，存货跌价准备转回 295,067.44 元。营业外收入同比上升 33.01%，主要是本期税收返还、工业倍增计划奖励资金等政府补助相比上期增加 562,652.73 元。所得税费用同比下降 44.57%，主要原因是本期因确认递延所得税资产导致递延所得税费用减少 405,041.17 元。经营活动产生的现金流量净额同比上升 313.97%，主要原因是：本期销售商品、提供劳务收到的现金减少 9,882,298.36 元，购买商品、接受劳务支付的现金增加2,480,586.53 元。筹资活动产生的现金流量净额同比上升 283.63%，主要原因是：本期吸收投资收到的现金同比增加 5,032,290.00 元，取得借款收到的现金同比增加 3,000,000.00 元。现金流量分析：-(2)收入构成分析收入构成分析 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业收入占营业收入比例比例%上期收入金额上期收入金额 占营业收入占营业收入比例比例%不定形耐火材料 44,980,663.76 66.70 42,662,327.26 63.11 定型耐火制品 9,117,611.93 13.52 9,167,083.15 13.56 热工设备在线维护 7,544,433.52 11.19 10,244,806.13 15.16 节能耐热构件 5,392,234.19 8.00 5,384,116.36 7.96 合计 67,034,943.40 99.41 67,458,332.90 99.79 收入构成变动的原因 报告期内，公司按产品分类的收入结构与上年同期相比大致相近，仅热工设备在线维护业务减少约 270 万元，降幅 26.36%。(3)营运分析营运分析 主要销售客户的基本情况：公司前五名客户的营业收入情况 武汉威林科技股份有限公司 2014 年年度报告 第14 页，共 117 页 客户名称 销售收入（元）占全部营业收入的比例(%)武汉钢铁集团耐火材料有限责任公司 20,588,819.73 30.53 马鞍山钢铁股份有限公司 5,677,700.38 8.42 武汉钢铁集团鄂城钢铁有限责任公司 5,145,580.87 7.63 柳州钢铁集团有限公司 4,880,193.64 7.24 河北钢铁股份有限公司承德分公司 3,603,376.94 5.34 合计 39,895,671.56 59.16 公司的主要客户均为钢铁行业的大型国有控股企业，与公司没有关联关系。报告期内，公司前五大客户的销售收入占公司全部营业收入的 59.16%，其中，武汉钢铁集团耐火材料有限责任公司及其关联企业武汉钢铁集团鄂城钢铁有限责任公司合计占比38.16%，两家公司都位于华中地区。主要供应商的基本情况：公司的主要供应商大都是河南、辽宁等原材料产地的专业性规模化企业，具有较长时期的行业从业经验，与公司长期保持着稳定的合作关系。公司与主要供应商无关联关系。重要订单的基本情况：报告期内，公司签订的重要合同基本还是集中在武钢、马钢等主要客户上，因属长期稳定的合作关系，主要供应产品、质量控制以及其它合同条款等基本固定，未发生重大变化，仅销售金额一般会根据客户实际采购数量的变化会有所增减。2.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元单位：元 项目项目 本期末本期末 上年期末上年期末 占总资产比重占总资产比重的增减的增减 金额金额 变动变动 比例比例 占总资占总资产的比产的比重重 金额金额 变动变动 比例比例 占总资占总资产的比产的比重重 货币资金 4,167,935.04-21.42%2.91%5,304,041.15-28.95%4.04%-27.97%应收账款 43,774,472.15-0.13%30.58%43,830,355.99 7.53%33.42%-8.50%存货 33,985,272.00 16.72%23.74%29,117,903.14 8.14%22.20%6.94%长期股权投资-固定资产 20,582,641.53-0.07%14.38%20,596,343.51-4.13%15.70%-8.41%在建工程 4,172,888.50 345.49%2.92%936,688.50 19.69%0.71%311.27%短期借款 17,000,000.00 13.33%11.88%15,000,000.00 50.00%11.44%3.85%长期借款-总资产 143,148,386.68 9.15%-131,146,209.68 10.67%-武汉威林科技股份有限公司 2014 年年度报告 第15 页，共 117 页 项目变动原因：在建工程同比增加 345.49%，主要是广西威林增加基建投资以及基建预付款项转入在建工程所致。3.投资情况分析投资情况分析(1)主要控股子公司、参股公司分析（如有）主要控股子公司、参股公司分析（如有）荆州市银泰高温节能材料有限公司 公司全资子公司，注册资本 333 万元。报告期末，荆州银泰净资产 439.9 万元。报告期内，荆州银泰实现营业收入 820.5 万元，亏损 29.4 万元。安徽省合普热陶瓷有限责任公司 公司控股子公司，注册资本 100 万元。公司持有安徽合普股权比例 83%。报告期末，安徽合普净资产 516.7 万元。报告期内，安徽合普实现营业收入 208.7 万元，亏损 31.8万元。广西威林高温功能材料有限责任公司 公司全资子公司，注册资本 600 万元。报告期末，广西威林净资产 492.5 万元。报告期内，广西威林基建尚未全面完工，仅依托母公司实现营业收入 91.8 万元，亏损 31.3万元。武汉正固高炉维护技术工程有限公司 公司控股子公司，注册资本 200 万元。公司持有武汉正固股权比例 90%。报告期末，武汉正固净资产-41.0 万元。武汉正固由于属于小规模纳税人，无法开具现有客户所要求的增值税专用发票，报告期内，未能对外开展经营活动，只能为母公司提供配套的施工服务。报告期内，武汉正固实现营业收入 46.7 万元，亏损 100.9 万元。委托贷款情况：(三三)外部环境的分析外部环境的分析 受宏观经济增速下滑的影响以及产能相对过剩的制约，2014 年，国内钢铁行业依然表现出低增长、低盈利的常态化特征，产业升级压力日显突出，但是，行业年度总体运行状况略好于预期：1、全国共生产粗钢 8.23 亿吨、生铁 7.12 亿吨、钢材 11.26 亿吨，分别比上年同期增长 0.89%、0.47%和 4.46%。我国粗钢产量占世界钢产量的 50.26%。2、得益于铁矿石、原燃料价格的大幅下降以及企业内部挖潜降成本，全行业整体盈利状况有所改善。3、以市场需求为导向的产业结构升级循序推进，吨钢综合能耗逐年下降，吨钢主要污染物排放量逐年减少，节能环保持续逐步改善。国内钢铁行业虽然面临着产能过剩、低增长、低盈利的困境与产业结构升级的压力，但是，在未来相当长时期内，钢铁行业依然是国民经济发展与经济转型不可或缺的基础材料工业。(四四)竞争优势分析竞争优势分析 经过十多年的积累沉淀，公司已逐步培育出自身的核心竞争要素，主要体现为：1、自主研发的核心技术：秉持高温节能的经营理念，依托核心技术，公司致力于武汉威林科技股份有限公司 2014 年年度报告 第16 页，共 117 页 开发以高温节能为导向的技术产品，并形成了围绕核心技术和主要产品的系列化的专利技术成果，这也正是公司经营毛利率持续高于其它同业企业的主要原因；2、优质高端的客户资源：公司与武钢、马钢、宝钢、柳钢等国内主要钢铁企业建立了长期稳定的市场关系，并在客户群中形成了以技术先进性为主要内涵的品牌影响力。3、成熟稳定的管理体系：公司核心管理团队持续稳定，管理风格稳健务实；按照法人治理结构的基本规范，公司在内部各层次、各领域中逐步建立起团队合作的运营模式与管理系统；技术队伍的数量与结构同比优势明显，研发体系稳定有效。4、具有特色的产品结构：节能耐热构件、高温节能衬体等四大系列产品以高温节能技术为引导，技术成熟，产品质量稳定，深受市场的认同与好评。(五五)持续经营评价持续经营评价 公司具备较强的持续经营能力，主要体现在：首先，经过多年的积累沉淀，公司已打造出自身的核心竞争要素，包括技术、渠道、团队、特色产品等，并在行业内形成了以高温节能技术为主要内涵的品牌影响力，这也是公司未来赖以持续发展的最根本的基础。其次，公司率先倡导的高温节能的经营发展理念，是行业未来发展的内在要求，代表行业演变的潮流与趋势，也高度契合国家的产业政策走向。最后，公司以高温节能为导向的技术与产品，能切实有效帮助下游钢铁企业减少能源损失，降低耐火材料的消耗，达到节能降耗的目的。二、未来展望(一一)行业发展趋势行业发展趋势 受制于下游高温工业的发展状况，耐火材料行业未来发展将呈现出如下特征：1、行业发展增速显著放缓，总体市场空间增长有限，产业结构升级将是行业发展的主旋律，符合国家产业发展政策以及顺应下游高温工业产业升级、节能降耗的细分子行业、环保型产品与技术、经营模式等，将获得历史性发展机遇。2、行业利润率不断下降，业内企业经营状况的差异日趋扩大，应收账款及资金链条成为影响企业发展甚至生死存亡的关键因素。3、同业竞争明显加剧，部分企业逐步退出行业经营，以争夺市场份额和行业地位为目的的战略并购频繁涌现，行业集中度不断提高。公司选择以高温节能作为产业发展方向，高度契合了国家的产业发展政策，顺应着下游高温工业节能降耗的产业升级的趋势，代表着行业未来发展的方向，因而，拥有良好的市场前景。在今后的发展时期，伴随着从业企业数量的减少，行业竞争格局会发生显著而深远的变化，公司将凭借自身的核心竞争优势，充分利用挂牌公司的有利地位，积极开展产业整合，以实现内涵式与外延式并举发展。(二二)公司发展战略公司发展战略 战略愿景：高温节能先锋 武汉威林科技股份有限公司 2014 年年度报告 第17 页，共 117 页 市场定位：高温节能的方案提供商 发展思路：在未来 2-3 年内，秉持高温节能的经营发展理念，以利润为中心，以技术进步作为持续发展的主要驱动因素和核心竞争力的主要源泉，以市场营销作为发展的保障手段，加快调整优化产品结构，大力推进以节能耐热构件、高温节能衬体为依托的整体承包业务，积极创造条件开展产业整合，完成销售收入 2-3 亿元，完善公司治理结构，创造条件，力争实现公司转板上市。(三三)经营计划或目标经营计划或目标 2015 年，公司将坚定执行董事会制定的经营方针与经营计划，集中资源经营重点产品，进一步发掘重点市场的潜力，加快调整优化产品结构，加大市场营销力度，提高整体承包业务的销售占比，大力推动公司由耐火材料供应商向高温节能方案提供商的转型。2015 年，公司计划完成销售收入 8,00010,000 万元，实现利润 600800 万元。为了保证经营计划的完成，公司将充分利用挂牌后拥有的投融资平台地位，采取股权质押、定向增发等方式融通资金，以补充经营扩张后流动资金的不足。提示：公司制定的 2015 年经营计划并不构成对投资者的业绩承诺，敬请投资者对此保持足够的风险意识，并且应当理解经营计划与业绩承诺之间的差异。(四四)不确定性因素不确定性因素 公司拥有持续发展的核心竞争要素，但是，能否持续保持核心竞争能力，并藉此完成战略发展规划和经营计划，也会面临诸多不确定性因素的困扰，如产业环境、公司内部管理进展等要素状况，为此，请投资人保持充分的风险意识。三、风险因素(一一)持续到本年度的风险因素持续到本年度的风险因素 公司面临的最主要风险来源于钢铁行业的经营状况带来的市场风险与财务风险，其影响具体表现为客户不断压低采购价格、延期结算货款、市场竞争加剧、公司流动资金紧张等方面，为此，公司主要采取了如下应对措施：1、调整优化产品结构，加快转变经营模式 根据目前行业发展态势以及市场竞争格局，结合自身拥有的核心竞争优势，公司加快了转型的步伐，以节能衬体、节能耐热构件为依托，大力推广针对钢包、铁水包、中间包等钢铁热工设备的整体承包，不断提高以吨钢、吨铁为主要结算方式的收入比重，努力实现由传统的耐材供应商向高温节能的方案提供商的逐步转化。同时，对四大系列产品中的优势品种，包括送风支管、中包盖、高温节能衬体、碳素捣打料、接缝料等特色产品，对配方、原料、生产、包装、检验、仓储物流等环节，进行标准化的流程改进、完善等；然后，集中资源进行市场推广，努力实行特色产品的规模化经营。2、加大催收力度，优化客户结构 公司持续开展应收账款余额的动态管理，每周、每月进行应收账款余额及货款回收武汉威林科技股份有限公司 2014 年年度报告 第18 页，共 117 页 的统计、分析、讨论，并对货款催收在人员与措施上进行具体的安排部署。对于现有的客户，根据销售利润率与货款回款的状况进行分类与清理，将公司的资源逐步转移到优质客户上。3、做好流动资金的精细管理 公司已与多家银行开展了包括抵押借款、保理融资、股权质押、专利质押等多种方式的贷款，积极筹措流动资金，保障运营需要，并对即将到期的借款、金额较大的应付账款以及经常性的费用支出，结合资金状况以及货款回收情况，提前一段时期做好资金的整体调配和支付安排。4、充分利用投融资平台 公司挂牌后转变成为非上市公众公司，拥有了投融资平台资源。为了增强资本实力、缓解流动资金紧张的状况，公司面向内部董监高人员进行了一次定向增发，发行股份202.10 万股，募集资金 503.23 万元。目前，公司正在与投资机构商讨合作，采取定向增发、发行可转换债券等融资方式，筹措资金，并为后续的并购重组、产业整合做好准备。5、积极创造条件开展产业整合 为了配合并促进公司的战略转型，公司未来将根据自身经营结构、产品结构、技术优势、市场区域等方面的实际状况，针对钢包、铁水包、中间包、转炉、热风炉等钢铁热工设备，精心选择在产品结构上互为补充、技术成熟、市场稳定的公司与业务，充分利用资本市场的平台优势，不失时机地展开并购重组，在钢铁行业局部冶炼环节上，逐步建立起完整的产业或产品链条，以增强公司整体承包的能力。同时，从产品、技术、市场、人员、模式等方面进行公司与被收购方的产业与经营整合，切实发挥出协同效应，进一步提高整体经营的毛利率，努力实现在所处的战略竞争群体内，在差异化经营的基础上，打造一定的成本领先优势，从而增强公司综合竞争能力。当然，公司的管理资源也会对未来发展的进程产生直接的影响，为此，公司主要以法人治理结构为基础、以团队合作为纽带，通过调整流程、改善模式等方式，提高管理绩效。(二二)报告期内新增的风险因素报告期内新增的风险因素-四、对非标准审计意见审计报告的说明 是否被出具“非标准审计意见审计报告”：否 审计意见类型：标准无保留意见 董事会就非标准审计意见的说明：-武汉威林科技股份有限公司 2014 年年度报告 第19 页，共 117 页 第五节 重要事项 一、重要事项索引 事项事项 是或否是或否 索引索引 是否存在重大诉讼、仲裁事项 否-是否存在对外担保事项 否-是否存在股东及其关联方占用或转移公司资金、资产及其他资源的情况 否-是否存在日常性关联交易或偶发性关联交易事项 是 本节 二、（一）是否存在经股东大会审议过的收购、出售资产事项 否-是否存在经股东大会审议过的对外投资事项 否-是否存在经股东大会审议过的企业合并事项 否-是否存在股权激励事项 否-是否存在已披