838640_2016_雄鹰教育_2016年年度报告_2017-03-27.txt

1 证 券 简 称 NEEQ : 证券代码 公 司 标 识 公 司 全 称 （ 中 英 文 ） 图片（如有） 年度报告 20XX 附件 2 挂牌公司年度报告内容与格式模板（工商类） 2 公 司 年 度 大 事 记 2016 年 3 月 10 日，北京雄鹰教育科技有限 公司股东会作出决议，以 2015 年 12 月 31 日 为改制基准日，按照雄鹰有限经审计的净资 产 1349.09 万元折股 600 万元，将雄鹰有限 整体变更为股份有限公司，有限公司全体股 东为股份有限公司发起人。 2016 年 3 月 26 日，北京雄鹰教育科技 股份有限公司（筹）召开创立大会暨第 一次股东大会，全体发起人出席并一致 审议通过了《关于以整体变更的方式设 立北京雄鹰教育科技股份有限公司的 议案》等议案，并选举产生了第一届董 事会董事及第一届监事会股东代表监 事，制定了《股东大会议事规则》等公 司治理基本制度。 2016 年 3 月 30 日， 北京市工商行政管理局海淀分局向雄 鹰教育颁发了统一社会信用代码为 911101087795089232 的《营业执照》， 公司完成股份制改制。 2016 年 4 月 27 日，公司向全国中小企业股 份转让系统提报股票挂牌申请材料并获得受 理。 2016 年 7 月 26 日，公司收到全国中小 企业股份转让系统有限责任公司出具的《关 于同意北京雄鹰教育科技股份有限公司股票 在全国中小企业股份转让系统挂牌的函》，公 司挂牌申请获得通过。 2016 年 8 月 15 日， 公司股票在全国中小企业股份转让系统正式 公开转让，证券简称：雄鹰教育，证券代码： 838640，转让方式：协议转让。 2016 年 8 月 25 日，公司完成挂牌后的 首次半年报披露；9 月 21 日公司在全 国中小企业股份转让系统有限责任公 司举办了挂牌仪式，知名投资人士徐小 平等莅临祝贺。 2016 年 7 月 8 日，公司获得中关村科技园区 管理委员会颁发的中关村高新技术企业资格 证书，编号：20162010221611，有效期三年； 2016 年 8 月 3 日，公司经过相关机构审核， 正式加入中关村信用促进会，会员编号： ZCPA(6644 号)。 2016 年 12 月 22 日，公司国家高新技 术企业资质的申请获得审批通过，并获 得了由北京市科学技术委员会、北京市 财政局、北京市国家税务局、北京市地 方税务局联合颁发的高新技术企业证 书，证书编号：GR201611003621。 3 目 录 公 司 年 度 大 事 记 ................................................................................. 2 释义 ............................................................................................................. 4 第一节 声明与提示 ..................................................................................... 6 第二节 公司概况 .......................................................................................... 9 第三节 会计数据和财务指标摘要 ................................................................ 11 第四节 管理层讨论与分析 .......................................................................... 13 第五节 重要事项 ........................................................................................ 28 第六节 股本变动及股东情况 ....................................................................... 30 第七节 融资及分配情况 ............................................................................. 32 第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况 ........................................... 34 第九节 公司治理及内部控制 ....................................................................... 39 第十节 财务报告 ........................................................................................ 44 第十一节 财务报表附注 ............................................................................. 65 4 释义 释义项目 释义 公司、本公司、股份公司、雄鹰教育 指 北京雄鹰教育科技股份有限公司 有限公司、雄鹰有限 指 北京雄鹰教育科技有限公司 美好明天 指 北京美好明天科技有限公司 雄鹰未来 指 北京雄鹰未来科技有限公司 雄鹰明天 指 北京雄鹰明天投资合伙企业（有限合伙） 雄鹰创想 指 北京雄鹰创想投资合伙企业（有限合伙） 雄鹰伙伴 指 北京雄鹰伙伴投资合伙企业（有限合伙） 真格投资 指 天津真格天峰投资中心（有限合伙） 静衡投资 指 杭州静衡坚勇股权投资合伙企业（有限合伙） 报告期 指 2016 年度 主办券商、招商证券 指 招商证券股份有限公司 会计师、大华会计师、大华会计师事务 所 指 北京大华会计师事务所（特殊普通合伙） 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 挂牌 指 公司股票在全国中小企业股份转让系统挂牌 股东会 指 北京雄鹰教育科技有限公司股东会 股东大会 指 北京雄鹰教育科技股份有限公司股东大会 董事会 指 北京雄鹰教育科技股份有限公司董事会 监事会 指 北京雄鹰教育科技股份有限公司监事会 三会 指 股东大会、董事会、监事会 元、万元 指 人民币元、人民币万元 《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》 《公司章程》 指 《北京雄鹰教育科技股份有限公司章程》 K12 指 Kindergarten through twelfth grade, 是指从幼儿园到十 二年级教育统称 APP 指 移动终端平台应用软件 PC 指 Personal Computer，个人电脑，泛指电脑网页端 M 站 指 移动网页端，即适于手机、PAD 等移动设备浏览的站点 CDN 指 Content Delivery Network，内容分发网络 MAU 指 月活跃用户人数 MD5 指 计算机安全领域广泛使用的一种散列函数，用以提供 消息的完整性保护 安卓 指 一种基于 Linux 的自由及开放源代码的操作系统 IOS 指 苹果公司开发的移动操作系统 UV 指 Unique Visitor，独立访客，是指通过互联网访问、浏览 网页的自然人。 E-learning 指 通过应用信息科技和互联网技术进行内容传播和快速 学习的方法 5 webservice 指 一个平台独立的，低耦合的，自包含的、基于可编程的 web 的应用程序 ICP 指 电信与信息服务业务经营许可证 UED 指 User Experience Design, 用户体验设计 FA 指 finance advisor, 自己的专业金融知识提供财务规划服 务的人士 6 第一节 声明与提示 【声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料 不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担 个别及连带责任。 公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证年度报告中 财务报告的真实、完整。 大华会计师事务所对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相 关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。 事项 是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 1、董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证的理由（如有） 无 2、列示未出席董事会的董事姓名及未出席的理由（如有） 无 3、豁免披露事项及理由（如有） 无 【重要风险提示表】 重要风险事项名称 重要风险事项简要描述 1、政策风险 互联网在线教育培训行业的经营和发展受到国家法律、政策、地方法规、行 政法规等的重大影响。教育培训行业是国家监管较为严格的行业，同时，互 联网行业的监管也有变严的趋势，国家制定的与在线教育培训行业相关的法 律法规的变化，将直接或间接影响教育培训行业的发展，从而使公司面临政 策风险。 2、市场竞争风险 近年来教育培训行业取得了快速发展，同时市场竞争开始进一步加剧。公司 在激烈的市场竞争中能否胜出取决于公司对教育培训市场中消费者的消费 趋势的判断、产品质量和消费满意度的提高。 3、知识产权侵权风险 在制作在线教育培训课程、题库时，公司会参考、汇编市场上各种参考资料 并加以创作来完成，而参考资料大部分来源于互联网公开资料、考试真题或 7 相关的图书。虽然公司非常重视知识产权侵权问题，在制作课程、题库时会 对相关资料进行处理来避免侵权，但是不排除随着公司业务规模逐渐增大， 出现知识产权侵权的风险。 4、知识产权被侵权的 风险 在线教育培训行业的竞争力与在线课程、题库等产品密不可分，公司拥有的 考试吧、雄鹰网校、万题库商标及其自主知识产权的产品对公司的长远发展 至关重要。但公司的在线课程、题库等产品的知识产权，以及公司的商标等， 发布后很容易被模仿和侵权，从而降低公司的竞争优势或声誉，影响销售及 收入。 5、用户数据泄露的风 险 公司通过考试吧、雄鹰网校、万题库、美好明天等业务体系为注册用户提供 在线课程、题库等服务，在运营中会采集、储存和分析大量用户数据。公司 可能会受到互联网上的恶意软件、病毒的影响，或者受到黑客攻击，从而导 致公司注册用户数据资源泄露或导致公司系统无法正常运行，并使公司面临 用户体验下降、用户流失、市场声誉损害、法律诉讼等的风险。 6、互联网技术革新的 风险 互联网行业的发展日新月异，如同近年来呈现的移动互联网化趋势一样，互 联网技术的不断革新会导致商业模式、用户习惯、产品形态等发生巨大变化， 如果公司无法及时同步更新产品技术、思维方式等以适应互联网技术革新的 冲击，公司可能将面临被互联网大潮淘汰的风险。 7、宏观经济波动导致 居民教育培训支出下 降的风险 公司收入主要来自于在线课程、题库等教育培训领域，教育培训服务并非必 需消费品，因此，公司的业务发展与宏观经济波动密切相关。如果宏观经济 出现不利波动，经济发展进入下行周期，用户可能会消减在教育培训方面的 开支，从而对公司的运营和经营产生不利影响。 8、核心人员流失风险 公司拥有一支知识结构合理、能力互补、工作高效的技术团队，高水平的技 术人员特别是核心技术人员的稳定性对公司保持竞争优势乃至持续经营都 至关重要，如果公司核心员工流动过于频繁，将会对公司正常的经营活动造 成不利影响。 9、实际控制人不当控 制的风险 作为公司的董事长，陈伟大能够通过行使表决权直接或间接影响公司的重大 决策，如对外重大投资、关联交易、人事任免、财务管理、公司战略等。虽 然公司已制订了完善的内部控制制度，公司法人治理结构健全有效，但是公 司实际控制人仍可以利用其持股优势对公司进行不当控制，可能给公司经营 和其他股东利益带来风险。 10、公司净资产低于 股本的风险 互联网公司由于其经营特征，在产品推广初期需要大量投入，研发、运营等 成本较高，并且没有价值较高的厂房、设备等固定资产，以及无形资产，在 公司规模不大、收入及盈利规模不足的情况下，公司的净资产有可能不断下 降，跌至股本以下。 11、公司负债率过高 的风险 在公司连续两年亏损的情况下，公司为开展业务需要持续进行研发、师资、 人力资源的投入，虽然公司面向终端客户销售的业务特点可以确保健康的经 营活动现金流入，但是互联网行业轻资产的特点以及公司经营规模不大的情 况，会造成公司的资产负债率过高。 本期重大风险是否发 生重大变化： 是 备注： 2016 年度公司移动增值业务收入为 2015 年度的 8 倍，全年收入是 2015 年的两倍，说 明公司已经实现移动端转型，并且在商业化尝试中取得了成功试点，因此在风险中删除 了‘移动端转型风险’、‘商业化尝试风险’。 8 2016 年公司整体亏损 640 万，但相较 2015 年亏损率大幅收窄，且公司实现移动端转型 并跑通商业化模式，因此删除‘盈利能力下降风险’； 2016 年公司完成股改，改进了公司治理结构，提高了业务管理水平，设置了专门负责信 息披露和投资者关系管理的岗位，并且聘请了专业的财务顾问参与公司融资方案设计、 材料准备与谈判，融资能力有较大提升，因此删除‘融资能力下降风险’； 由于公司 2015、2016 年连续两年亏损，且公司本身属于技术密集、知识密集的互联网 行业，各类有价资产比重较小，公司合并范围公司负债率较高，因此增加‘公司负债率 过高的风险’。 9 第二节 公司概况 一、基本信息 公司中文全称 北京雄鹰教育科技股份有限公司 英文名称及缩写 Beijing Eagle Education & Technology Co., Ltd. 证券简称 雄鹰教育 证券代码 838640 法定代表人 陈伟大 注册地址 北京市海淀区中关村南大街甲 12 号 1 幢 306 室 办公地址 北京市海淀区中关村南大街甲 12 号 1 幢 306 室 主办券商 招商证券 主办券商办公地址 深圳市福田区益田路江苏大厦 A 座 38-45 层 会计师事务所 大华会计师事务所（特殊普通合伙） 签字注册会计师姓名 施丹丹、张海霞 会计师事务所办公地址 北京市海淀区西四环中路十六号院 7 号楼 12 层 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 赵鹏举 电话 010-62199365 传真 010-62192699 电子邮箱 zhaopengju@ 公司网址 联系地址及邮政编码 北京市海淀区中关村南大街甲 12 号寰太大厦 16 层 100081 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 北京市海淀区中关村南大街甲 12 号寰太大厦 16 层财务部 三、企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2016-08-15 分层情况 基础层 行业（证监会规定的行业大类） I64－互联网和相关服务 主要产品与服务项目 通过考试吧网站提供考试信息服务，通过万题库平台提供考试练 习与评测服务，通过雄鹰网校提供在线课程服务，通过美好明天 平台交互培训服务 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本（股） 6,000,000 做市商数量 0 控股股东 陈伟大 实际控制人 陈伟大、王玲 四、注册情况 项目 号码 报告期内是否变更 10 企业法人营业执照注册号 911101087795089232 是 税务登记证号码 911101087795089232 是 组织机构代码 911101087795089232 是 11 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期 上年同期 增减比例 营业收入 41,459,643.81 20,526,179.51 101.98% 毛利率% 72.29 65.83 - 归属于挂牌公司股东的净利润 -6,402,348.73 -6,641,053.43 -3.59% 归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净 利润 -6,378,625.40 -4,454,800.87 43.19% 加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股 东的净利润计算） -138.24 -84.79 _ 加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的 扣除非经常性损益后的净利润计算） -137.73 -56.88 - 基本每股收益 -1.07 -1.13 -4.63% 二、偿债能力 单位：元 本期期末 上年期末 增减比例 资产总计 10,669,748.54 13,230,911.22 -19.36% 负债总计 9,239,696.89 5,398,510.84 71.15% 归属于挂牌公司股东的净资产 1,430,051.65 7,832,400.38 -81.74% 归属于挂牌公司股东的每股净资产 0.24 1.31 -81.74% 资产负债率%（母公司） 62.64 14.48 - 资产负债率%（合并） 86.60 40.80 - 流动比率 0.74 2.01 - 利息保障倍数 - - - 三、营运情况 单位：元 本期 上年同期 增减比例 经营活动产生的现金流量净额 -2,738,405.73 -4,328,922.92 - 应收账款周转率 116.33 53.26 - 存货周转率 - - - 四、成长情况 本期 上年同期 增减比例 总资产增长率% -19.36 150.18 - 营业收入增长率% 101.98 -4.09 - 净利润增长率% -3.59 -716.79 - 五、股本情况 单位：股 本期期末 上年期末 增减比例 普通股总股本 6,000,000 6,000,000 0.00% 计入权益的优先股数量 0 0 - 12 计入负债的优先股数量 0 0 - 六、非经常性损益 单位：元 项目 金额 非流动资产处置损益 - 计入当期损益的政府补助（与公司正常经营业务密切相 关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享 受的政府补助除外） - 不可转回的长期资产减值准备 - 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -23,723.33 非经常性损益合计 -23,723.33 所得税影响数 - 少数股东权益影响额（税后） - 非经常性损益净额 -23,723.33 七、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况（如有） 单位：元 科目 本期期末（本期） 上年期末（上年同期） 上上年期末（上上年同期） 调整重述前 调整重述后 调整重述前 调整重述后 调整重述前 调整重述后 无 13 第四节 管理层讨论与分析 一、经营分析 （一）商业模式 公司主营业务为考试培训、职业技能培训等互联网在线培训业务，定位于职业教育智能学习服务提供商。 公司自成立、运营 10 余年以来，在技术、人员、组织与管理、产品与服务方面有着深厚的积累。 在技术方面，公司搭建了覆盖全国的网站、内容分发网络，在北京、上海、沈阳、郑州等主要城市设立服 务器节点，并根据内容特点将部分业务的服务搭建在阿里云平台，形成了自有服务相应资源与公共云服务 资源相结合的混合云形态，从而保证公司的产品和服务能够及时、有效、快速的通过互联网送达用户各类 终端，公司同时利用业界成熟的技术、框架搭建了业务平台、移动 APP、以及经营管理系统，有效地提升 了公司的运营管理的效率和效果。 公司的核心人员既有外部招聘的经验丰富的技术人员，也有公司自己培养的各类业务、管理型人才，主要 管理团队有着世界 500 强、国内外上市公司的工作背景和经验，人才队伍年富力强，有利于公司的长远发 展。在组织与管理方面，公司建立了扁平化的管理架构，各个业务团队采用项目与职能共管的矩阵式管理， 在流程规范、沟通顺畅、决策及时等方面达到了良好的平衡。 在产品与服务方面，考试吧网站上线以来，累计服务数千万用户，日 UV 超百万，万题库产品截止 2016 年 12 月 31 日累计答题量 21 亿次，月活近两百万，用户超千万。此外，公司还拥经营性电信与信息服务业 经营许可证（京 ICP 证 060677 号），持有多项软件著作权、商标权、网站域名、移动终端平台应用软件 （APP）、新媒体账号等无形资产。 公司通过优质的用户入口、流量入口，向用户推送或展示自产或外购的课程、题库、广告等，获得收入、 利润并产生现金流入。 1. 媒体广告收入。依托考试吧门户的用户流量和品牌知名度，通过对用户页面访 问行为的分析，结合精准的营销专题，公司可以有效地将用户访问流量转化为广告的点击和购买支付。公 司已经和百度联盟、淘宝联盟、新东方网校、华图网校、环球网校、正保系列网校建立了持续良好的合作 关系，获得了稳定的广告收入。 2. 传统在线课程收入。一方面公司建立自身的教研、教务师资团队，另 一方面根据市场分析、用户统计，确定自产课程的种类，并辅以第三方机构的课程，组成了较为完整的职 业考试网络培训课程体系并付诸生产，通过雄鹰网校面向用户销售这一体系内的课程从而实现在线课程 的收入。 3. 移动增值收入。万题库系列产品向用户提供大量的免费习题练习服务，这些试题覆盖了金 融、医学、工程、会计等多个品类，并通过对习题考点的分析、用户做题数据的分析，统计试题的类别、 频率、难易度、错误率，再结合考生做题相关的错误率、频率数据，计算易错难点分布，推出增值付费的 考点预测、知识点强化、薄弱环节互动辅导等服务，公司据此获得收入、利润和现金流。 此外，公司还推出了基于大数据的付费个性化智能实时互动课程以提升产品和服务的质量和竞争力。 截 止到报告期末以及披露日，公司商业模式未发生变化。 年度内变化统计： 事项 是或否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 14 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否 （二）报告期内经营情况回顾 总体回顾： 2016 年合并范围，公司实现收入 4146 万，较 2015 年的 2053 万同比增长 102%。其中课程类收入与去年基 本持平，实现收入 1474 万，广告类收入下降 21%，实现收入 203 万，移动增值类收入增长 799%，实现 2465 万。公司自 2015 年开始从 PC 端向移动端转型，没有新增对 PC 端的资源投入，因此课程（PC 网校）类收 入基本不变；另外，PC 端向移动端导流，减少第三方课程广告的销售，从而使得广告类收入有所下降。公 司不断加大移动端投入，包括上线新的 APP，增加功能，加大营销力度，建立销售团队，从而使得移动增 值业务有了大幅度的增加。公司收入构成及增减趋势符合公司 PC 向移动端转型的战略部署,也标志公司 移动转型的战略获得成功，试点品类的商业模式跑通。 公司 2016 年共计亏损 640 万。在收入翻倍的情况总体亏损，主要是因为管理费用增长了 74%，营销费用 增长 111%。管理费用的增长，主要是因为公司扩充技术团队，在原有万题库技术团队的基础上，新建立 美好明天技术团队，团队人员经验丰富，薪资水平较高，另外 2016 年初公司为支撑新业务的开展，扩大 了办公面积并进行了装修（根据要求，部分装修款一次性确认费用，未计入待摊）；开展直播课业务，师 资费用较 2015 年有大幅度增加，且直播课业务模式中边际成本递减效应不明显。营销费用的增长，是因 为公司在 2016 年上半年开始探索商业变现措施，建立电话销售团队，人力成本（进入营销费用）有较大 增长，目前该团队已经逐步成熟，且销售能力在不断提高。 合并范围内，公司在 2016 年年末资金余额为 439.5 万，公司自 2016 年下半年开始，已经逐步收窄亏损幅 度，在考试周期的月份如 3 月 8 月 10 月已经实现单月盈利，报告期后随着春节假期后年度学习报名考试 高峰的到来，公司现金流将快速回正，并将实现收入和利润的大幅提高。 公司主要产品万题库系列 APP 截止 2016 年年末累计下载用户超千万，全年新增 600 万。2016 年 3 月公司完成股份制改造，8 月完成新 三板挂牌，10 月份完成 ICP 证续期及变更，12 月底通过高新技术企业审核，美好明天、万能库等新的产 品已经在年底前陆续上线，目前已完成 50 人全职和 150 名兼职师资团队的建设。 综上，公司的收入结构符合移动转型的战略，移动增值业务收入增长了 8 倍。为了支撑该转型，并加大商 业化力度，在办公、设备、技术团队、销售团队等方面投入较大，增加了 2016 年的成本与费用。但是该 类费用为公司业务的扩张、技术的优化、产品的更新打下了良好的基础，随着产品的成熟与团队的优化， 公司将在未来实现盈利。同时，公司已在挂牌后聘请 FA 参与公司当前融资方案的设计、投资机构的谈判 工作，融资工作正在有效推进。 1、主营业务分析 （1）利润构成 单位：元 项目 本期 上年同期 金额 变动 比例 占营业收入 的比重 金额 变动 比例 占营业收入 的比重 营业收入 41,459,643.81 101.9 8% - 20,526,179.51 - 4.09% - 营业成本 11,488,892.22 63.79 % 27.71% 7,014,377.81 - 20.49 34.17% 15 % 毛利率 72.29% - - 65.83% - - 管理费用 24,654,533.28 74.12 % 59.47% 14,159,119.53 81.82 % 68.98% 销售费用 11,810,957.86 110.6 1% 28.49% 5,607,929.15 89.27 % 27.32% 财务费用 226,450.17 245.5 9% 0.55% 65,525.08 - 47.56 % 0.32% 营业利润 -6,730,117.26 1.36% -16.23% -6,639,750.56 - 561.9 4% -32.35% 营业外收入 276.67 - 48.20 % 0.00% 534.16 - 0.00% 营业外支出 24,000.00 - 22.58 % 0.06% 31,000.00 - 0.15% 净利润 -6,402,348.73 - 3.59% -15.44% -6,641,053.43 - 716.7 9% -32.35% 项目重大变动原因： 一、营业收入：较上年同期收入增长 2093 万元，增加比例为 102%，主要原因是公司加大移动端资源投入， 互联网流量向移动端转移，公司仅移动增值业务一项较去年大幅增长 799%达到 2465 万。 二、营业成本：公司扩充产品品类，加强全职教学教研师资队伍，使得与此相关的直接人工成本增加超过 一倍达到 760 余万元，此外公司新的产品形态大量依托第三方视频平台服务，报告期内与视频流量相关的 直接成本增幅较大，因此总体上主营业务成本增加 64%，447 万余元。 三、管理费用：2016 年管理费用总体上升 1049 万元，增幅 74%，主要是由于：1、公司加强技术投入，扩 充了技术团队的人数，并优化了其人员水平和薪酬结构，这导致研发部门相关的费用支出在年度内增加 407 万，增幅 140%；2、为支撑团队和业务的扩张，公司于 2016 年初扩大了办公室面积 1000 余平米，直 播间 30 余间，并进行了改造和装修，这导致年度房租及物业费用增长了 334 万，增幅 79%；3、2015 年末 公司员工人数为 130 人，截止 2016 年 12 月 31 日，公司人数为 199，除技术、销售、师资部门的团队扩 充外，公司其他的职能及业务部门均有扩充，并且人员层次进一步提高，结构进一步优化，这导致归属于 管理费用的相关职工工资及薪酬在 2016 年增加了 171 万，增幅为 34%；4、其他： 2016 年公司挂牌后结 算的相关中介机构的服务费用共计 161 万。 四、销售费用：2016 年销售费用总体上升 620 万，增幅 110.61%，主要是由于：1、本期新入职电话销售 人员较多导致销售费用薪酬支出大幅增加 478 万；2、本期用于销售推广的百度流量费用较上期大幅增加 79 万；3、电销人员使用的专线费用、通讯费支出大幅增加 28 万。 五、财务费用：2016 年财务费用较去年增加 16 万，主要原因为 2016 年收入达到去年的两倍，而收入归 16 集途径是通过微信、支付宝、财务通等第三方收款平台，上述平台根据代收金额的多少阶梯性收取手续费， 导致年度财务费用增加。 六、净利润率：2015 年公司净利润率为-32.35%，2016 年的净利润率为-15.44%，亏损比例进一步下降。 这主要是因为公司 2016 年在进行收入扩张的同时对成本和费用进行严格控制使公司整体的亏损控制在合 理的水平。 （2）收入构成 单位：元 项目 本期收入金额 本期成本金额 上期收入金额 上期成本金额 主营业务收入 41,427,567.53 11,488,892.22 20,461,582.34 7,014,377.81 其他业务收入 32,076.28 - 64,597.17 - 合计 41,459,643.81 11,488,892.22 20,526,179.51 7,014,377.81 按产品分类分析： 单位：元 类别/项目 本期收入金额 占营业收入比例% 上期收入金额 占营业收入比例% 课程类收入 14,745,527.24 35.57% 15,137,750.60 73.75% 广告类收入 2,033,998.56 4.91% 2,583,801.05 12.59% 移动增值 24,648,041.73 59.45% 2,740,030.69 13.35% 其他业务收入 32,076.28 0.08% 64,597.17 0.31% 合计 41,459,643.81 100.00% 20,526,179.51 100.00% 收入构成变动的原因： 公司主要产品及服务共有三类，即课程、广告及移动增值服务。报告期内，课程类收入与去年收入基 本持平，实现收入 1475 万元；广告类下降 21%，实现收入 203 万；移动增值类增长 799%，实现 2465 万。 收入变动的原因主要是： 1、公司自 2015 年开始业务中心从 PC 端到移动端转移，没有新增对 PC 端 资源的投入，因此主要依托于 PC 端流量的课程类收入保持基本不变。 2、随着互联网流量向着移动 端转移，以及公司不断加大对移动端技术、流量、产品包的投入，加大移动端营销力度，优化移动增 值产品的销售流程和服务品质，从而使得移动增值服务有大幅增加。 3、PC 端向移动端导流，减少 第三方课程广告的销售，从而使得广告类收入有所下降。 （3）现金流量状况 单位：元 项目 本期金额 上期金额 经营活动产生的现金流量净额 -2,738,405.73 -4,328,922.92 投资活动产生的现金流量净额 -827,550.60 -616,437.38 筹资活动产生的现金流量净额 - 11,500,000.00 现金流量分析： 2016 年公司没有进行筹资活动，因此该部分的现金流量发生额为零。 投资活动主要是固定资产采购，发生金额较小，为 80 余万元，主要用于购买公司的电脑、手机等设 备。 经营活动方面：1、公司主要通过网络面向终端用户销售各类产品和服务，不存在赊销、欠款等问题， 17 因此经营活动产生的现金流入与收入基本一致；2、公司净利润为-640.2 万，加上资产折旧额和长期 待摊费用的摊销额 141.5 万，以及本期期初期末应收账款的减少和应付账款的增加共 276.6 万，减 去资产减值准备 15 万和递延所得税资产的减少 36.7 万，综上经营活动产生的现金流量净额-273.8 万。 （4）主要客户情况 单位：元 序号 客户名称 销售金额 年度销售占比 是否存在关联关系 1 百度（中国）有限公司 1,305,458.95 3.15% 否 2 北京环球兴学科技发展有限公司 286,544.25 0.69% 否 3 北京新东方迅程网络科技有限公司 195,537.73 0.47% 否 4 杭州阿里妈妈软件服务有限公司 92,464.83 0.22% 否 5 北京华图宏阳网络科技有限公司 50,743.16 0.12% 否 合计 1,930,748.92 4.66% - （5）主要供应商情况 单位：元 序号 供应商名称 采购金额 年度采购占比 是否存在关联关系 1 创盛视联数码科技（北京）有限公司 1,378,604.90 12.00% 否 2 北京环球兴学科技发展有限公司 1,134,000.00 9.87% 否 3 风尚云起文化传媒（北京）有限公司 982,409.00 8.55% 否 4 北京展视互动科技有限公司 350,831.13 3.05% 否 5 北京以乐其志科技有限公司 186,131.79 1.62% 否 合计 4,031,976.82 35.09% - （6）研发支出与专利 研发支出： 单位：元 项目 本期金额 上期金额 研发投入金额 7,114,435.59 2,900,140.76 研发投入占营业收入的比例 17.16% 14.13% 专利情况： 项目 数量 公司拥有的专利数量 - 公司拥有的发明专利数量 - 研发情况： 截止 2015 年年末，公司归属于产品与测试部、设计部、技术部的研发人员共计 41 人，研发资金投入 290 万元。截止 2016 年年末，公司归属研发部门的人员总数为 39 人，研发资金投入 711 万元。在人员减少 的背景下研发费用大幅升高的原因为：1. 公司自 2015 年 10 月起扩充研发团队，大部分现有研发骨干 力量是 2015 年年末入职；2. 公司优化人员结构，大幅扩充了安卓、IOS 前端研发人员以及服务器端开 发人员，在原有.NET 技术路线之外新辟 PHP 技术路线以优化公司产品、管理后台的功能和性能，并减少 了技术支持性岗位，团队整体素质提升，薪酬水平提升。 公司扩充技术团队、加强研发投入以来，对于企业经营有如下影响：1. 在万题库产品平台外新增美好明 天产品平台以及万能库系列 APP，产品后台接口性能提升，接口规范性及灵活性提高，产品功能进一步 18 加强，特别是在移动终端的前端 APP 产品，界面更加易用，体验更加流畅，稳定性进一步加强；2. 在万 题库管理后台的基础上，新增多项功能以支持更加灵活的业务开展方式，如多班次多科目的课程安排、 各类打折优惠价格的支持、根据品类课程考试等多维度的统计报表、自动导出用于财务对账的数据接口 等；3. 以上研发投入和成果使得公司能够更加灵活丰富的开展各类营销活动、设计培训产品、加强与财 务数据的核对，并且进一步提升了终端用户的产品体验，提升了公司的品牌和口碑。 公司采用以产品需求驱动的快速迭代开发模式，产品部门通过竞品分析、用户意见等方式规划产品迭代 路径，安排开发周期和上线时点，测试部门结合产品自测和小范围用户公测确保开发质量。公司的万题 库 APP、万能库 APP 以及美好明天网站、雄鹰网校网站、考试吧网站正在不断更新功能，向用户提供更 加优质的服务。 目前公司拥有考试吧-在线考试系统 2.0.0、考试吧-内容管理系统[简称：CMS]1.0.0、万题库-章节课系 统[简称：章节课]v2.9.1、考试吧-在线答疑系统 2.0.0、考试吧-绩效管理系统 3.0.0、考试吧-网校业 务管理系统 3.0.0 六项软件著作权，并于报告期内获得国家技术企业认证(证书编号：GR201611003621)。 2、资产负债结构分析 单位：元 项目 本年期末 上年期末 占总资产 比重的增 减 金额 变动 比例 占总资产 的比重 金额 变动 比例 占总资产 的比重 货币资金 4,395,000.46 - 44.79% 41.19% 7,960,956.79 466.09% 60.17% -31.62% 应收账款 327,392.18 - 15.05% 3.07% 385,403.97 30.71% 2.91% 5.22% 存货 - - - - - - - 长期股权投资 - - - - - - - 固定资产 1,521,096.45 16.03% 14.26% 1,310,895.01 11.27% 9.91% 43.73% 在建工程 - - - - - - - 短期借款 - - - - - - - 长期借款 - - - - - - - 资产总计 10,669,748.54 - 19.36% - 13,230,911.22 150.18% - 0.00% 资产负债项目重大变动原因： 一、货币资金分析：货币资金减少了 44.79%，主要是由于 2016 年年度整体亏损 600 余万，现金的 净流出大于现金的净流入，因此现金余额下降。 二、资产负债结构分析：作为互联网教育企业，公司具有资产轻，负债少，回款快等特点，随着公 司业务的扩张，收入的翻翻，其固定资产仅有小幅度的增加，这主要是因为公司的固定资产主要为 电脑、服务器等办公设备；公司面向终端用户直接销售产品，机构客户贡献收入比例很小，终端用 户即买即付，保证了公司充足的现金流入，也使得公司在整体亏损的情况下，货币资金余额有所下 降；由于没有大量的厂房、设备、土地使用权等资产有形抵押品，公司难以从银行等渠道获得融资， 因此公司没有对机构的负债。 3、投资状况分析 （1）主要控股子公司、参股公司情况 1. 本公司全资控股子公司北京美好明天科技有限公司：法定代表人陈伟大，住所为北京市海淀区 19 中关村南大街甲 12 号 1 幢 1606 室，成立于 2015 年 1 月 19 日，统一社会信用代码为 91110108327278936N，注册资本为 150 万元。经营范围：技术开发、技术咨询、技术推广、技术服 务、技术培训（不得面向全国招生） 。企业依法自主选择经营项目，开展经营活动；依法须经批准 的项目，经相关部门批准后依批准的内容开展经营活动；不得从事本市产业政策禁止和限制类项目 的经营活动。美好明天 2016 年总收入 2465 万，净利润 430 万。雄鹰教育 100%持有美好明天公司的 股权。 2.本公司全资控股子公司北京雄鹰未来科技有限公司：法定代表人陈伟大，住所为北京市海淀区中 关村南大街甲 12 号 1 幢 1601 室，成立于 2015 年 2 月 15 日，统一社会信用代码为 91110108330314619T，注册资本为 100 万元。经营范围：技术开发、技术咨询、技术推广、技术服 务；计算机技术培训（不得面向全国招生）。（企业依法自主选择经营项目，开展经营活动；依法须 经批准的项目，经相关部门批准后依批准的内容开展经营活动；不得从事本市产业政策禁止和限制 类项目的经营活动）。雄鹰未来在 2016 年还没有开展具体的业务，收入为 0，但因有银行账户，每 月产生账户管理费等，全年产生净利润为-442.44 元。雄鹰教育 100%持有雄鹰未来公司的股权。 （2）委托理财及衍生品投资情况 无 （三）外部环境的分析 1、 行业分类与监管： 公司主营业务为考试培训、职业技能培训等互联网在线培训业务，以在线职 业培训业务为主。根据证监会发布的《上市公司行业分类指引（2012 年修订）》，公司所处行业属于 “I64－互联网和相关服务”；根据《挂牌公司管理型行业分类指引》和《国民经济行业分类（GB/T 4754-2011）》，公司所处行业属于“I64 互联网和相关服务－I649－I6490 其他互联网服务”。 公司 属于其他互联网服务行业，直接监管部门及行业协会主要有：工业和信息化部、互联网协会等。 工业和信息化部负责指导软件和信息技术服务业发展，拟订并组织信息化工作及服务的技术规范和 标准，推动信息化公共服务体系建设，推进软件和信息技术服务，指导、协调信息技术开发。互联 网协会负责制订并实施互联网行业规范和自律公约，协调会员之间的关系，促进会员之间的沟通与 协作，充分发挥行业自律作用，维护国家信息安全，维护行业整体利益和用户利益，促进行业服务 质量的提高，并开展我国互联网行业发展状况的调查与研究工作，促进互联网的发展和普及应用， 向政府有关部门提出行业发展的政策建议。 2、 行业概况： 从发展历程来看，在线教育培训行业大体经历了从远程教育平台、培训机构转战线 上、到互联网公司涉足在线教育培训三个阶段。在这一发展过程中，在线教育培训的形式和内容越 来越多样化，便利程度也不断提高，越来越多的消费者开始尝试这种新型学习方式。 我国在线教育培训市场通常分为学前在线教育培训、中小学在线教育培训、高等学历在线教育培训、 企业 E-Learning 教育培训、在线语言教育培训和职业在线教育培训等不同教育培训市场。 在线教 育培训类产品大致分类如下： （1）根据产品内容的不同，可以分为：职业资格（如金融财会证书、 建工类证书等）、兴趣爱好（如声乐、戏剧、舞蹈等）、专业技能（如 IT 培训、平面设计、网页设 计、影视剪辑、语言培训等）、校内课程（如中小学辅导、高考辅导、考研备考等）等。 （2）根据 使用用户的不同，可以分为：语言学习类、幼教类、中小学类、平台类、职场考试类等。 20 3、 市场规模： 随着网民规模的不断扩大，在线教育培训用户学习习惯的养成，我国在线教育培训 市场的客户数和市场规模正迅速增长。 前瞻产业研究院提供的《2016-2021 年中国在线教育行业市 场前瞻与投资战略规划分析报告》指出，从 2010 开始，在线教育市场规模和用户规模便高速增长， 维持在 10%以上的增速。预计 2017 年我国在线教育市场为 1600 亿元， 到 2019 年可突破 2000 亿元 大关，达 2140 亿元，到 2021 年在线教育市场规模可达 2830 亿元。百度教育发布的《中国互联网 教育行业趋势报告》显示，在互联网教育市场细分领域，高等教育占比 36.6%，职业教育占比 35.7%， 语言培训占 21%。 4、 政策相关：国家最新发布的《中华人民共和国国民经济和社会发展第十三个五年规划纲要》(简 称“十三五规划”)指出，“十三五”时期教育改革发展的总目标是：教育现代化取得重要进展；全 民终身学习机会进一步扩大；教育质量全面提升；教育发展成果更公平地惠及全民；人才供给和高 校创新能力明显提升；教育体系制度更加成熟定型。其中，“教育的结构性改革”是未来五年的主 线，包括创新教育供给方式，大力发展民办教育，拓展教育新形态，以教育信息化推动教育现代化， 积极促进信息技术与教育的融合创新发展；扩大社会参与，提高教育开放水平，整体提升教育服务 经济社会发展的能力。 针对幼儿园、中小学、高等教育、职业教育、民办教育、互联网教育，《规 划》都在政策上给出了明确的导向，主要集中在两点：一是推进课程和教学改革，二是完善相应的 制度建设。 “互联网+教育”被写入《规划》中，未来五年的重点是：“继续推进“三通两平台”建 设与应用，推进数字教育资源普遍开放共享。面向教育发展落后地区和特殊人群，提供公益性数字 教育资源服务。加快教育大数据建设与开放共享。发展现代远程教育和在线教育，实施“互联网+教 育培训”行动，支持“互联网+教育”教学新模式，发展“互联网+教育”服务新业态。” 此外，在国内经济结构升级、政府简政放权的大背景下，根据中国政府网的公开消息，自 2013 年 以来，国务院分 9 批审议通过取消或下放的行政审批事项共 491 项，涉及教育的共有 13 项，与 公司考试培训与网销业务相关的包括：民办学校聘任校长核准；利用互联网实施远程高等学历教育 的教育网校审批。 总体来看，公司从事的考试培训、职业技能培训等互联网在线培训业务，属于国家大力扶植并在未 来国家战略规划中占有重要位置的在线教育行业，受到政府鼓励，市场规模巨大，具有良好的发展 前景。 （四）竞争优势分析 我国的在线教育培训行业目前还处于相对分散的状态，优秀的在线教育企业多深挖某一细分领域， 形成该领域的优势地位，再向与自己现有用户匹配度较高的领域进行扩张。在线教育培训企业要想 发展，必须在打磨产品的同时，集合足够的资源，迅速占领市场。 雄鹰教育成立在互联网发展初 期，经历了 web1.0 的门户、web2.0 的用户产生内容的时代，目前已经基本完成第三次向移动互联 网的转型。 公司旗下的考试吧门户网站已经运营超过 10 年，万题库系列 APP 累计下载用户超过 1000 万，做题 数据超过 21 亿次，公司在品牌、用户流量、数据积累、产品服务体系、公司治理与管理等方面均有 着较大的竞争优势。 品牌方面，考试吧网站（E、）成立于 2004 年 9 月，主要为在校学生、在职人员等 多层次求知学习人士提供 128 种考试咨询、资讯及培训服务，已涵盖职业、K12、外语、计算机等七 大类考试。考试吧网站上线以来，累计服务用户数千万人次，在广大考生中间有着良好的口碑。万 21 题库自 2014 年上线以来，目前已经涵盖金融、医学、工程、会计、大学 5 大类超过 30 种考试，万 题库系列 APP 在各大应用市场的评级均为四星以上，题库内容、客户服务、算法品质、营销活动均 得到了广大的用户的广泛认可，其中二建、经济师、基金从业等重要产品在考试高峰期长期位于苹 果应用市场教育类 APP 畅销榜榜首或者靠前位置。 雄鹰教育及其旗下下属的考试吧、雄鹰网校、 万题库系列 APP 已经在市场和用户中间建立了良好的口碑和品牌。 市场上大部分培训机构在获取用户流量、收入转化的过程中，往往要花费巨额的市场推广费用用户 传统媒体广告、搜索引擎关键词购买、应用市场推广等。得益于考试吧和万题库良好的口碑，以及 公司十多年在在线教育领域的深耕，公司考试吧网站与百度深度合作，MAU 达 2500 万，万题库系列 APP 在腾讯应用宝、百度手机助手、小米应用市场、华为应用市场、豌豆荚等主流应用市场，在位 于关键词搜索排名首位或者靠前的位置。基于产品服务品质和品牌而带来的免费、优质、精准的用 户流量，为公司开展业务、销售产品、提供服务提供良好的基础，是公司一大竞争优势。 （五）持续经营评价 （1）从行业状况来看，在线教育行业经历了从远程教育平台、培训机构转战线上、到目前的互联网 公司在线教育三个发展阶段。在上述发展过程中，在线教育的形式和内容越来越多样化，便利程度 也不断提高，越来越多的消费者开始尝试这种新型学习方式。 我国在线教育培训市场通常分为学前在线教育培训、中小学在线教育培训、高等学历在线教育培训、 企业 E-Learning 教育培训、在线语言教育培训和职业在线教育培训等不同教育培训市场。 在线职 业教育培训行业的用户一般具有刚性需求，因此，职业在线教育的市场发展较快。 近年来，以资格认证和 IT 培训为主的职业在线教育培训市场需求日益增多。职业在线教育可以利 用碎片化时间，实现随时随地学习，既迎合了人们的生活节奏，也提高了学习的效率；由于职业在 线教育的对象（一般为成年人）的自控能力和学习能力较强，能够较好地适应在线学习的方式，在 线学习的效果也比较好，因此，用户更愿意付费。 我国职业资格考试项目的数量庞大，比较热门的 有英语、计算机、财会、司法、医学、金融等专业近百种项目。这些热门项目每种考试报考人数每 年平均超过 45 万人次，各种考试报考人数每年合计不少于 5000 万。基于如此庞大的用户群，在 线职业教育培训行业的整体发展前景较好。 此外，公司所处的在线职业教育培训行业并非夕阳行业，《2006-2020 年国家信息化发展战略》、《中 华人民共和国国民经济和社会发展第十三个五年规划纲要》等国家政策均在鼓励在线教育行业的发 展，在线教育行业在可预见的未来会持续健康发展，不会对公司的持续经营能力造成重大不利影响。 （2）从市场前景来看，随着我国网民规模的不断扩大，以及我国在线教育培训用户学习习惯的养 成，我国在线教育培训市场的客户数和市场规模正迅速增长。 2016 年 3 月，百度教育发布的《中 国互联网教育行业趋势报告》显示，在互联网教育市场细分领域，高等教育占比 36.6%，职业教育 占比 35.7%，语言培训占 21%，预计到 2017 年，互联网教育市场规模将突破 2800 亿，职业教育 1000 亿。公司所处的在线教育培训行业的市场规模较大，足以支撑公司的长期发展，使公司保持持 续经营能力。 （3）从核心资源要素来看，公司自成立、运营 10 余年以来，在技术、人员、组织与管理、产品与 服务方面有着深厚的积累。 在技术方面，公司搭建了覆盖全国的网站、内容分发网络，在北京、上海、沈阳、郑州等主要城市 22 设立服务器节点，保证公司的产品和服务能够及时、有效、快速的通过互联网送达用户各类终端。 公司采用业界成熟的.net\PHP 等技术，建立了安全高效的用户账户与权限管理、内容管理、网校平 台、全站搜索、经营分析、客户关系管理等系统，在公司的日常生产经营、管理和决策支持方面发 挥着重要的作用；同时，公司通过成熟的第三方支付系统接入、灵活的 webservice 架构接口、高强 度加密算法来确保用户、交易信息的安全、真实、准确，并有着良好的扩展性。 在人员方面，截止 2016 年年末，合并范围内公司总员工 199 人，本科及以上学历者占 66%，硕士及 以上学历者 13 人， 40 岁以下员工占比 99%，员工结构合理。公司的主要管理团队有着世界 500 强、 国内外上市公司的工作背景和经验，创始人陈伟大先生自毕业即创业，已在行业内打拼十余年，有 着丰富的行业经验和深刻的认知。公司的核心人员既有外部招聘的经营丰富的技术人员，也有公司 自己培养的管理人才，人才队伍年富力强，有利于公司的长远发展。 在组织与管理方面，公司建立 了扁平化的管理架构，各个业务团队采用项目与职能共管的矩阵式管理，在流程规范、沟通顺畅、 决策及时等方面达到了良好的平衡。公司同时针对不同的部门采用了有针对性的绩效考核激励机 制，例如对销售团队设计了分级累进可变的提成模式。 在产品与服务方面，考试吧网站上线以来，累计服务数千万用户，日 UV 超百万，万题库产品截止 2016 年 12 月 31 日累计答题量 21 亿次，月活近两百万。这些产品目前已经覆盖了职业考试类考生 从信息获取、报名咨询、课程学习、习题练习、答疑辅导等各个环节，在用户和市场上有着良好的 口碑。 此外，公司于 2016 年 12 月 22 日取得了国家高新技术企业认证，拥有多项软件著作权、商 标权、网站域名、移动终端平台应用软件（APP）、新媒体账号等无形资产。 综上，公司拥有技术、 人员、组织与管理、产品与服务、无形资产和固定资产等方面的核心资源要素，可以保证公司的长 远发展，使公司保持持续经营能力。 （4）从核心竞争力来看，从事互联网教育培训多年来，雄鹰教育已成为在线教育培训行业的领先者 之一，旗下拥有考试吧网站、雄鹰网校、万题库等核心品牌。长期的品牌积淀与客户口碑，形成公 司的品牌优势，有助于获得消费者和其他教育机构的认同，进一步拓展市场。 其中考试吧网站是国 内领先的考试类门户，涵盖 128 种考试，覆盖了从初中生到大学生到职业人士的用户群体，其流量 位居国内同类考试信息门户、各大综合性门户教育频道的前列。考试吧网站内容详实丰富，更新及 时，品类完整，已经成为国内各类考生获取考试信息的重要垂直门户，每天上浏览量达千万级别， 为公司打造了独特的流量入口优势。 雄鹰网校开发了金融、财会、工程、医学、资格等近 20 门精 品课程，课程内容、教研教学基于万题库十亿级做题大数据针对性优化，是在线职业教育优秀的课 程生产商之一。 雄鹰网校锻炼了一支精炼强干的教研队伍，并且拥有多位业内名师，确保了试题编 制、考点剖析、视频解析、课程体系与内容等的质量。公司教学内容独特领先，独创逐题视频解析， 精编数十万优质试题与详尽解析，并签购上百个科目的教学讲义，为公司提高教学质量、增加客户 满意度打下了坚实的内容基础。 万题库在职业考试领域累计上千万用户，数十亿做题数据，是优秀 的职业教育移动智能题库之一。移动端题库能够详细的记录每个考生的练习情况，结合数据分析， 公司可以针对不同的考点难点、不同考生的知识掌握情况提供相应的辅导答疑服务。万题库为公司 积累了优质的业务数据，有助于公司提供更加精准高效有针对性的产品和服务。 （5）从业务发展规划来看，公司未来将进一步发挥在品牌、用户与流量、教学研发、入口资源等方 面的优势，继续丰富产品类别，深耕教研服务，扩大用户覆盖范围与用户粘性，整合产业链上下游 资源，适时引入资本，提升公司的持续经营能力和盈利能力。 2017 年公司将继续完善产品体系和 教学教研与服务体系。一方面，公司将完善深化工程、医学、金融类网校课程，丰富教学、辅导、 督学的形式方法。 另一方面，公司将继续完善教学教研与服务体系，包括引入新品类课程产品的业 23 界名师，优化原有课程体系教师资源，扩大内部教研团队，完善面向用户的个性化智能教学辅导服 务流程。 未来两年，公司将优化各业务、各职能的商业化协同，进一步提升收入，巩固品牌，通过 挖掘用户长周期价值，整合行业资源，成为职业教育智能学习平台。 综上，公司的业务发展规划着 眼于未来的长远发展，有利于提升公司的持续经营能力和盈利能力。 （6）从业务运营情况看：1、2016 年实现收入 4146 万，较 2015 年的 2053 万同比增长 102%。其中 课程类收入与去年基本持平，实现收入 1474 万，广告类收入下降 21%，实现收入 203 万，移动增值 类收入增长 799%，实现 2465 万，其中包括题库增值和实时互动课程等新型业务。公司自 2016 年下 半年开始，已经逐步收窄亏损幅度，在考试周期的月份如 3 月 8 月 10 月已经实现单月盈利，报告 期后随着春节假期后年度学习报名考试高峰的到来，公司现金流将快速回正；2、移动增值业务收入 增长了 8 倍，符合公司的收入结构向移动转型的战略，同时也符合互联网行业从 PC 端向移动端转 移流量的趋势，标志着公司移动转型战略的成功；3、业务特点来看，公司主要通过网络面向终端用 户销售各类产品和服务，不存在赊销、欠款等问题，无大额应收，现金流量在业务增长时非常充足； 4、公司在 2016 年成立了技术、营销、销售团队，已经为公司业务的扩张、技术的优化、产品的更 新打下了良好的基础。 （7）从市场开发能力来看，公司已具备一定的市场开发能力和经验，自 2014 年至 2016 年，公司 万题库产品的付费用户数成倍增加，由 2014 年末的 0.5 万户，增至 2015 年末的 3 万户，再增至 2016 年年末的 15 万户。上述数据表明公司报告期内的市场开发策略是可行的、有效的。 未来，公 司将在金融类、医学类等品类扩充产品线，增加品类下的市场占有份额。同时，公司将加强新媒体 运营团队和营销团队的建设，通过微信公众号等新媒体，结合线上线下市场推广活动，进一步扩充 市场份额。 此外，公司将尝试现有产品向职业教育社群的演进，在职业教育的金融、医学、工程等垂直领域获 得市场领先份额，完成对用户从大学在校、职业考试到职业技能的长周期价值挖掘。公司将逐步开 放机构、师资、内容接口，试点各品类、跨地域整合线上线下资源，积累大数据资源，通过数据挖 掘以及智能算法优化机构营销效果，优化教师教学辅导效果，优化用户学习效果，提高职业考试通 过率，提高职业技能水平，不断提高用户粘性。 综上，公司报告期内的市场开发策略是可行的、有 效的，公司未来仍将不断运用和探索市场开发的成功经验，以保证并提升公司的持续经营能力。 （8）从新业务拓展情况来看，2016 年以来，公司新开发安卓平台、IOS 平台的题库 APP 共计 18 个， 万题库产品 2016 年实现新增用户 600 万。其中，公司针对考试政策的变化新开发的基金从业万题 库 APP 等产品推出后市场反响良好，为公司赢得了一定的口碑。 此外，公司已经完成职业培训平 台()的开发，该平台全面提供职业考试、职业技能、学历类考试培训内容，取得了用 户良好的反馈。公司的新业务拓展取得了一定成效，将有助于提升公司的持续经营能力。 （9）从资金筹措能力来看，互联网教育培训行业近年来成为社会资本投资热点之一。据市场公开资 料，2015 年以来，一起作业网、跨考教育、猿题库、邢帅学院等多家教育行业公司均获得不同轮次 的融资，表明投资者比较认可教育行业公司。 公司已在互联网教育培训行业运营十多年，有着良好 的口碑以及产品开发经营、公司运营经验、商业化实践经验等，但公司自成立以来尚未进行大规模 融资。 公司目前已按照《公司法》等相关法律法规的要求，建立了由股东大会、董事会、监事会和 高级管理层组成的公司治理结构，建立健全了股东大会、董事会、监事会等相关制度。公司制订了 《公司章程》、“三会”议事规则、《关联交易管理制度》、《对外担保管理制度》、《对外投资管理制 24 度》、《累积投票制度实施细则》、《总经理工作细则》、《董事会秘书工作细则》、《规范与关联方资金 往来的管理制度》、《子公司管理制度》等规章制度。规范的公司公司治理将有助于公司取得融资。 综上，公司所处的行业为热点行业，公司持续向好的业务现状和公司规范程度的提高等均有助于公 司获得投资人的认可。公司在 2016 年 8 月完成新三板挂牌，助力公司的融资计划，目前已经聘请 FA 参与公司当前融资方案的设计、投资机构的谈判工作，融资工作正在有效推进。 （六）扶贫与社会责任 无 （七）自愿披露（如有） 无 二、风险因素 （一）持续到本年度的风险因素 1. 政策风险 互联网在线教育培训行业的经营和发展受到国家法律、政策、地方法规、行政法规等的 重大影响。教育培训行业是国家监管较为严格的行业，同时，互联网行业的监管也有变严的趋势，国 家制定的与在线教育培训行业相关的法律法规的变化，将直接或间接影响教育培训行业的发展，从而 使公司面临政策风险。例如 2016 年 8 月 1 日起施行的《移动互联网应用程序信息服务管理规定》加 强了对移动互联网应用程序（APP）信息服务的管理，虽然公司的业务并未违反该规定，但是诸如此 类的政策风险仍不可避免。 应对措施：公司下一步将聘请常年法律顾问，就公司开展业务相关的政策问题进行跟踪、咨询，并及 时办理相关资质，完善业务流程，确保各项业务的合法合规。公司已经对内部管理层和员工分批进行 相关法律、政策知识的培训，在商务谈判、合同签订、收付款等环节引入法务审核，确保已经开展和 新的业务符合相关法规政策。 2. 市场竞争风险 近年来教育培训行业取得了快速发展，同时市场竞争开始进一步加剧。公司在激烈 的市场竞争中能否胜出取决于公司对教育培训市场中消费者的消费趋势的判断、产品质量和消费满 意度的提高。虽然公司经过多年的探索与努力，积累了丰富的产品研发经验，在细分市场中具有较强 的竞争优势，但随着在线教育培训产业的发展，新进入者不断增多，商业模式不断创新，无论是在传 统教育培训领域的公司还是在互联网教育培训领域的公司，未来均将面临非常激烈的竞争局面。 应对措施：公司将进一步强化门户、渠道、内容优势，丰富产品类别，深耕教研服务，扩大用户、客 户覆盖范围，整合产业链上下游资源。在产品方面，自主研发工程、医学、金融类网校课程，开发对 应品类的万题库系列 APP ，推出明天系列职业技能教育的课程；在教研教学方面，引入新品类课程 产品的业界名师，优化原有课程体系教师资源，扩大内部教研团队，建立面向用户的个性化智能教学 辅导服务流程；在市场方面，在职业教育的金融、医学、工程等垂直领域获得市场领先份额，完成对 用户从大学在校、到职业考试、到职业技能的长周期价值挖掘，在试点品类、地域整合线上线下资源， 积累大数据资源，通过数据以及智能算法优化机构营销效果，优化教师教学辅导效果，优化用户学习 效果，提高职业考试通过率，提高职业技能水平，实现平台型服务商的转型。 25 3. 知识产权侵权风险 在制作在线教育培训课程、题库时，公司会参考、汇编市场上各种参考资料并 加以创作来完成，而参考资料大部分来源于互联网公开资料、考试真题或相关的图书。虽然公司非常 重视知识产权侵权问题，在制作课程、题库时会对相关资料进行处理来避免侵权，但是不排除随着公 司业务规模逐渐增大，出现知识产权侵权的风险。 应对措施：公司针对知识产权相关内容分批次对管理层、员工进行了培训；公司在各个产品的网站上 公布了联系电话，一旦收到相关的投诉、建议，会立即指派专人联系处理；公司将聘用常年法律顾问， 以应对来自知识产权相关的投诉和诉讼。 4. 知识产权被侵权的风险 在线教育培训行业的竞争力与在线课程、题库等产品密不可分，公司拥有 的考试吧、雄鹰网校、万题库、美好明天商标及其自主知识产权的产品对公司的长远发展至关重要。 但公司的在线课程、题库等产品的知识产权，以及公司的商标等，发布后很容易被模仿和侵权，可能 损害或降低公司的品牌价值，因而降低公司的竞争优势或声誉；仿冒产品也可能对公司的产品销售造 成一定的冲击。因此，随着公司产品线的不断完善及商业化的落地，公司将面临知识产权被侵权的风 险。 应对措施：公司针对知识产权相关内容分批次对管理层、员工进行了培训；公司的产品部、市场部、 客服部会在公司定期的管理层例会提供竞品、市场、用户的各种反馈，及时发现被侵权的情况，并指 派行政部门联系侵权方处理，无法解决的会诉诸法律渠道；公司将聘用常年法律顾问，以提高公司在 知识产权保护方面的工作水平。 5.用户数据泄露的风险 公司通过考试吧、雄鹰网校、万题库、美好明天等业务体系为注册用户提供 在线课程、题库等服务，在运营中会采集、储存和分析大量用户数据。公司可能会受到互联网上的恶 意软件、病毒的影响，或者受到黑客攻击，从而导致公司注册用户数据资源泄露或导致公司系统无法 正常运行，并使公司面临用户体验下降、用户流失、市场声誉损害、法律诉讼等的风险。 应对措施：用户在使用公司旗下考试吧、万题库、雄鹰网校平台上的“信息资讯”服务或题库、在线 课程产品时，需要先注册其唯一标识的用户名称和用户账号，公司各平台用户数据库系统通过该账号 记录用户的使用记录、购买记录、考试时间、做题数据、听课记录等用户个性化的数据。公司从网络、 服务器、应用内加密等几个方面来防止用户数据泄露。1. 公司在北京、沈阳、郑州等地设置了服务 器，并在外围架设了防火墙，以防范来自于网络的攻击，公司与知道创宇等安全公司合作，进一步提 升了网络整体的安全水平；2. 公司采用阿里云与自有服务器相结合的混合云的模式，借助阿里云的 强大防护、安全机制为用户数据提供保障；3. 用户的敏感信息如密码等在公司内部数据库的存储均 采用 MD5 加密的方式。 6. 互联网技术革新的风险 互联网行业的发展日新月异，如同近年来呈现的移动互联网化趋势一样， 互联网技术的不断革新会导致商业模式、用户习惯、产品形态等发生巨大变化，如果公司无法及时同 步更新产品技术、思维方式等以适应互联网技术革新的冲击，公司可能将面临被互联网大潮淘汰的风 险。 应对措施：公司从市场趋势、用户需求、竞争者等几个方面来应对互联网技术革新的风险。1. 公司 的技术部门与产品部门密切关注各类新出现的互联网技术，对于其中成熟的、高效的及时吸收使用， 并定期与人力资源部门沟通，以储备相关的技术人才；2. 公司的运营团队、客服团队长期收集用户 的反馈，对其中与用户体验、新技术相关的内容，会及时反馈到产品与技术部门，及时改进产品和服 26 务；3. 公司的产品部门定期对市场上的相关产品与服务进行分析，不仅仅是互联网职业培训相关的， 也包括其他流行爆款的产品，从而掌握最新的技术趋势、产品趋势以及用户的喜好变化情况。 7. 宏观经济波动导致居民教育培训支出下降的风险 公司收入主要来自于在线课程、题库等教育培 训领域，教育培训服务并非必需消费品，因此，公司的业务发展与宏观经济波动密切相关。如果宏观 经济出现不利波动，经济发展进入下行周期，用户可能会消减在教育培训方面的开支，从而对公司的 运营和经营产生不利影响。 应对措施：公司一方面会不断提高产品和服务的质量，加强品牌建设，获得市场领先位置以及用户的 认可，在面临此类风险时，能够减少对公司销售规模的影响；另一方面，公司将提高管理水平，提高 运营效率，降低经营成本，强化现金流管理和预测，从而提高公司在经济大环境变差的情况下的生存 能力。 8. 核心人员流失风险 公司拥有一支知识结构合理、能力互补、工作高效的技术团队，高水平的技术 人员特别是核心技术人员的稳定性对公司保持竞争优势乃至持续经营都至关重要，如果公司核心员 工流动过于频繁，将会对公司正常的经营活动造成不利影响。 应对措施：公司为员工提供富有竞争力的薪酬福利和优越的办公环境，并已经设立相关的持股平台用 于对有突出贡献、业绩卓越、或者对未来发展重要的员工进行股权激励。公司挂牌后，已经逐步的完 善了治理、管理的机制，通过建立扁平、高效、流畅的运作体系，能够人尽其责、人尽其能，使得公 司核心人员在互联网在线职业培训这一大有前景的领域充分施展自己的才华，实现个人价值。 9. 实际控制人不当控制的风险 公司实际控制人陈伟大、王玲合计控制公司 79.12%的股份，具有绝 对控制权。作为公司的董事长，陈伟大能够通过行使表决权直接或间接影响公司的重大决策，如对外 重大投资、关联交易、人事任免、财务管理、公司战略等。虽然公司已制订了完善的内部控制制度， 公司法人治理结构健全有效，但是公司实际控制人仍可以利用其持股优势对公司进行不当控制，可能 给公司经营和其他股东利益带来风险，特提醒投资者注意。 应对措施：公司 2016 年 3 月份股份制改制后，已经建立起较为完善的现代企业管理、治理结构，详 情见’6. 融资能力下降的风险-应对措施’。公司从以下 4 个方面应对该风险：1. 控制环境，公司已 向向股东、董事会、监事会、高管等宣贯公司章程、股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议 事规则等制度，建立责权利相符、流程完整、权限明确的文化和氛围，保障股东大会、董事会、监事 会、经营例会的有效运行；2. 控制活动，公司从内部梳理各个业务的流程，明确了各个节点的职责、 所有者，对应质量标准以及审计证据，并正在逐步将这一控制活动体系转移到以审批为主的工作流系 统中；3. 信息与沟通，公司已经明确对监管部门、资本市场、股东会、董事会、监事会的披露事项 和标准，对于内部各个环节的报告、通知、反馈也在不断优化；4. 监督，公司目前每年都要接受会 计事务所对年度报告的审计，未来将建立部门自查、内审检查、外审审计的监督体系，避免股东、实 际控制人、管理层逾越控制体系的情况的发生，并在例外发生时能及时发现并整改。 10. 公司净资产低于股本的风险 互联网公司由于其经营特征，在产品推广初期需要大量投入，研发、 运营等成本较高，并且没有价值较高的厂房、设备等固定资产，以及无形资产，在公司规模不大、收 入及盈利规模不足的情况下，公司的净资产有可能不断下降，跌至股本以下。 应对措施：公司将从提高盈利能力和融资能力两个方面来应对该风险。未来公司将从三个方面采取措 27 施以提供公司的盈利能力。1. 优化产品服务的结构，推出了更加能够挖掘用户长周期价值的职业技 能培训产品--美好明天，增加了工程类、金融类、医学类等用户基数大、付费能力强的智能实时互动 课程产品，并新增了对应的万题库系列 APP；2. 优化营销与市场推广，针对主要在线课程的营销专 题进行优化，优化了百度联盟等产品的展示效果以提高展示次数从而提高收入，增加小能等新的用户 咨询、营销渠道，在智能实时互动课程中增加营销环节；3. 强化新媒体营销机制，建立收入、效果 双指标考核的项目负责制，在保证收入的同时提高教学质量，公司将进一步控制成本以尽快实现整体 盈利。 互联网教育培训行业近年来成为社会资本投资热点之一。据市场公开资料， 2015 年以来，一起作业 网、跨考教育、猿题库、邢帅学院等多家教育行业公司均获得不同轮次的融资，表明投资者比较认可 教育行业公司。公司已在互联网教育培训行业运营十多年，有着良好的口碑以及产品开发经营、公司 运营经验、商业化实践经验等，但公司自成立以来尚未进行大规模融资。公司目前已按照《公司法》 等相关法律法规的要求，建立了由股东大会、董事会、监事会和高级管理层组成的公司治理结构，建 立健全了股东大会、董事会、监事会等相关制度。公司制订了《公司章程》、“三会”议事规则、《关 联交易管理制度》、《对外担保管理制度》、《对外投资管理制度》、《累积投票制度实施细则》、《总经理 工作细则》、《董事会秘书工作细则》、《规范与关联方资金往来的管理制度》、《子公司管理制度》等规 章制度。规范的公司治理，富于前景的市场和业务，高效高能的团队，数年的运营管理经验，都将有 助于公司快速取得融资。目前公司已经在全国中小企业股份转让系统正式挂牌，有利于公司的融资。 （二）报告期内新增的风险因素 1、公司负债率过高的风险。在公司连续两年亏损的情况下，公司为开展业务需要持续进行研发、师 资、人力资源的投入，虽然公司面向终端客户销售的业务特点可以确保健康的经营活动现金流入，但 是互联网行业轻资产的特点以及公司经营规模不大的情况，会造成公司的资产负债率过高。 应对措施：未来公司经营仍然遵守互联网行业轻资产的特点，资产配置主要在电脑、服务器等设备， 公司将通过增强盈利能力、融资能力来获得稳定的正向现金流，减少负债，从而减低资产负债率。对 于盈利能力和融资能力的提升，请参见‘持续到本年度的风险因素’部分‘10. 公司净资产低于股本 的风险’中相关应对措施的描述。 三、董事会对审计报告的说明 （一）非标准审计意见说明： 是否被出具“非标准审计意见审计报告”： 否 审计意见类型： 标准无保留 董事会就非标准审计意见的说明： 不适用 （二）关键事项审计说明： 不适用 28 第五节 重要事项 一、重要事项索引 事项 是或否 索引 是否存在重大诉讼、仲裁事项 否 - 是否存在对外担保事项 否 - 是否存在控股股东、实际控制人及其关联方占用或转移公司资金、 资产的情况 是 第二节、(一) 是否存在日常性关联交易事项 否 - 是否存在偶发性关联交易事项 否 - 是否存在经股东大会审议过的收购、出售资产、对外投资事项或者 本年度发生的企业合并事项 否 - 是否存在股权激励事项 否 - 是否存在已披露的承诺事项 否 - 是否存在资产被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押的情况 是 第二节、(二) 是否存在被调查处罚的事项 否 - 是否存在自愿披露的重要事项 否 - 二、重要事项详情（如事项存在选择以下表格填列） （一）控股股东、实际控制人及其关联方占用或转移公司资金、资产及其他资源的情况 单位：元 占用者 占用形式 （资金、资 产、资源） 占用性质 （借款、 垫支、其 他） 期初余额 累计发生额 期末余额 是否 归还 是否 为挂 牌前 已清 理事 项 北京雄鹰明天 投资合伙企业 （有限合伙） 资金 垫支 9,520.00 9,520.00 0.00 是 是 北京雄鹰伙伴 投资合伙企业 （有限合伙） 资金 垫支 9,520.00 9,520.00 0.00 是 是 北京雄鹰创想 投资合伙企业 （有限合伙） 资金 垫支 8,420.00 8,420.00 0.00 是 是 陈伟大 资金 借款 147,198.59 147,198.59 0.00 是 是 李明顺 资金 垫支 0.00 8748.8 0.00 是 是 总计 174,658.59 183,407.39 0.00 - - 占用原因、归还及整改情况： 公司实际控制人陈伟大的资金占款形成于有限公司阶段，2015 年 12 月 31 日余额 14.72 万元，已于 2016 年 2 月 25 日偿还。 29 雄鹰创想、雄鹰伙伴、雄鹰明天在 2015 年成立时由公司代垫了少量开办费用，均于 2016 年 2 月 26 日归还。 2016 年 5 月公司股改时转增资本涉及的股东个人所得税由公司代扣代缴。公司 5 月 4 日完成税款扣 缴支付，其中股东李明顺由于外地出差不便，其税款 8748.8 元于 6 月 8 日归还。 上述事项已在 2016 年公司挂牌《公开转让说明书》中进行详细披露。 有限公司时期公司治理制度的建立和运行情况存有一定瑕疵，导致公司的上述资金占用行为未履行 相应的决策程序，也未支付资金占用费。股份公司成立后，公司制定了《关联交易管理制度》、《规范 与关联方资金往来的管理制度》等规范关联资金占用的公司治理制度，对关联方的行为进行合理的限 制，以保证关联交易的公允性、重大事项决策程序的合法合规性，确保公司的资产安全，促进公司健 康稳定发展。截止到本报告披露日为止，未发生实际控制人及其他关联方资金占用情况。 （二）承诺事项的履行情况 1. 为防止控股股东及其关联方占用或者转移公司资金、资产以及其他资源的行为，公司及实际控 制人、董事、监事、高级管理人员分别签署了《关于公司独立性的承诺》，《关于规范关联交易的承 诺书》的声明书，此承诺已在公司 2016 年挂牌《公开转让说明书》中披露。 2. 为了避免潜在的同业竞争，实际控制人、董事、监事、高管、核心技术人员分别签署了《关于 避免同业竞争的承诺函》，此承诺已在公司 2016 年挂牌《公开转让说明书》中披露。 3. 公司在有限公司阶段，存在直接向讲师个人支付劳务费用未代扣代缴个税且未取得发票的情 形。2015 年 9 月，公司与北京圣智博源企业管理顾问有限公司签订劳务外包合同，规范师资费用支 付行为。同时，公司在《费用支出管理制度》中也补充了有关劳务费支付的规定，强调指出财务部 门要对劳务费用支付起到监督作用，支付劳务费用必须通过财务部。针对报告期内向讲师个人支付 劳务费用未代扣代缴个税的情形，共同实际控制人陈伟大出具承诺，若公司被相关主管机关或有权 政府部门追缴税款、行政处罚或被其他第三方追索时，将承担一切责任并全额赔偿公司的全部损 失。此承诺已在公司 2016 年挂牌《公开转让说明书》中披露。 4. 公司在股转申报日 2016 年 4 月 27 日之前存在一起被诉案件，因公司刊载的一篇文章未征得著作 权人同意且未标明文章来源产生纠纷，著作权人索赔 1 万元，该案尚未开庭审理。陈伟大已出具承 诺，如因此给公司造成赔偿责任或损失的，将由其无条件进行连带补偿。2016 年 4 月 29 日，当事人 当庭撤诉，公司支付当事人 2000 元和解费。2016 年 8 月 23 日陈伟大已经向公司支付该笔和解费用。 报告期内，上述承诺人均严格遵守承诺，未有发生违反承诺之情形。 30 第六节 股本变动及股东情况 一、普通股股本情况 （一）普通股股本结构 单位：股 股份性质 期初 本期变动 期末 数量 比例% 数量 比例% 无限售条 件股份 无限售股份总数 0 0.00% 0 0 0.00% 其中：控股股东、实际控制人 0 0.00% 0 0 0.00% 董事、监事、高管 0 0.00% 0 0 0.00% 核心员工 0 0.00% 0 0 0.00% 有限售条 件股份 有限售股份总数 6,000,000 100.00% 0 6,000,000 100.00% 其中：控股股东、实际控制人 4,120,046 68.67% 0 4,120,046 68.67% 董事、监事、高管 4,371,864 72.87% 0 4,371,864 72.87% 核心员工 0 0.00% 0 0 0.00% 总股本 6,000,000 - 0 6,000,000 - 普通股股东人数 10 （二）普通股前十名股东情况 单位：股 序号 股东名称 期初持股数 持股变动 期末持股数 期末持 股比例% 期末持有限 售股份数量 期末持有无限售 股份数量 1 陈伟大 4,120,046 0 4,120,046 68.67% 4,120,046 0 2 王娜娜 251,163 0 251,163 4.19% 251,163 0 3 郑朝予 251,818 0 251,818 4.20% 251,818 0 4 李明顺 52,744 0 52,744 0.88% 52,744 0 5 常玉娥 122,512 0 122,512 2.04% 122,512 0 6 北京雄鹰创 想投资合伙 企业（有限 合伙） 214,884 0 214,884 3.58% 214,884 0 7 北京雄鹰明 天投资合伙 企业（有限 合伙） 697,674 0 697,674 11.63% 697,674 0 8 北京雄鹰伙 伴投资合伙 企业（有限 合伙） 79,117 0 79,117 1.32% 79,117 0 9 天津真格天 峰投资中心 （有限合 伙） 70,507 0 70,507 1.17% 70,507 0 31 10 杭州静衡坚 勇股权投资 合伙企业 （有限合 伙） 139,535 0 139,535 2.32% 139,535 0 合计 6,000,000 0 6,000,000 100.00% 6,000,000 0 前十名股东间相互关系说明： 陈伟大，公司的控股股东和共同实际控制人. 公司控股股东、共同实际控制人陈伟大持有雄鹰明天 89.06 万元出资额，占比 89.06%，雄鹰明天为 陈伟大实际控制的有限合伙企业；同时陈伟大担任雄鹰伙伴的执行事务合伙人；公司股东郑朝予为真 格投资执行事务合伙人的高级管理人员。除此之外，公司现有股东之间不存在其他关联关系。 二、优先股股本基本情况 单位：股 项目 期初股份数量 数量变动 期末股份数量 计入权益的优先股 无 计入负债的优先股 无 优先股总股本 三、控股股东、实际控制人情况 （一）控股股东情况 公司控股股东为陈伟大。陈伟大，男，1982 年 5 月出生，中国籍，无境外永久居留权。2007 年 3 月毕业于中国科学院研究生院，硕士研究生。2005 年 8 月至今，历任雄鹰有限、雄鹰教育执行 董事、董事长、总经理；2015 年 1 月至今，任美好明天执行董事兼经理；2015 年 2 月至今，任 雄鹰未来执行董事兼经理；2015 年 7 月至今，任雄鹰伙伴、雄鹰明天执行事务合伙人。 报告期 内，公司控股股东未发生变动。 （二）实际控制人情况 陈伟大及其配偶王玲为公司的实际控制人。 陈伟大，简历详见“控股股东情况”。 王玲，女，1985 年 5 月出生，中国籍，无境外永久居留权。2006 年 6 月毕业于湖南工学院，专 科学历。2006 年 11 月至 2010 年 11 月，任北京龙之脊图书有限公司市场部经理；2010 年 11 月 至今历任雄鹰有限、雄鹰教育营销主管。 陈伟大先生和王玲女士系夫妻关系，陈伟大直接持有 雄鹰教育 68.67% 股份，并通过雄鹰明天间接控制公司 10.36% 的股份、通过雄鹰伙伴间接控 制公司 0.001% 的股份，王玲通过雄鹰明天间接控制公司 0.11% 股份，二人通过直接和间接方 式合计控制公司 79.14% 股份，能够通过股权关系实现对公司的控制，是公司战略规划、重大经 营决策、日常经营活动的主要制定者和实施者，对公司具有实际的控制权和影响力，为公司实际 控制人，故认定陈伟大及其配偶王玲为公司的实际控制人。 报告期内公司实际控制人未发生变 更。 32 第七节 融资及分配情况 一、挂牌以来普通股股票发行情况 单位：元/股 发行方 案公告 时间 新增股 票挂牌 转让日 期 发行价格 发行数量 募集金额 发行对 象中董 监高与 核心员 工人数 发行对 象中做 市商家 数 发行对 象中外 部自然 人人数 发行对 象中私 募投资 基金家 数 发行对 象中信 托及资 管产品 家数 募集资 金用途 是否变 更 无 募集资金使用情况： 无 二、债券融资情况 单位：元 代码 简称 债券类型 融资金额 票面利率% 存续时间 是否违约 无 合计 注：债券类型为公司债券（大公募、小公募、非公开）、企业债券、银行间非金融企业融资工具、其他等。 债券违约情况（如有）： 无 公开发行债券的特殊披露要求（如有）： 三、间接融资情况 单位：元 融资方式 融资方 融资金额 利息率% 存续时间 是否违约 无 合计 违约情况（如有）： 无 四、利润分配情况 （一）报告期内的利润分配情况 单位：元/股 股利分配日期 每 10 股派现数（含税） 每 10 股送股数 每 10 股转增数 33 无 合计 （二）利润分配预案 单位：元/股 项目 每 10 股派现数（含税） 每 10 股送股数 每 10 股转增数 年度分配预案 34 第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况 一、董事、监事、高级管理人员情况 （一）基本情况 姓名 职务 性别 年龄 学历 任期 是否在公司领取薪酬 陈伟大 董事长、总经 理 男 34 研究生 三年，2016 年 3 月 26 日至 2019 年3 月 26 日 是 魏超杰 董事、副总 男 29 本科 三年，2016 年 3 月 26 日至 2019 年3 月 26 日 是 苏凤霞 董事、副总 女 37 本科 三年，2016 年 3 月 26 日至 2019 年3 月 26 日 是 杨威 董事 男 34 研究生 三年，2016 年 3 月 26 日至 2019 年3 月 26 日 否 郑朝予 董事 男 35 研究生 三年，2016 年 3 月 26 日至 2019 年3 月 26 日 否 殷巧玲 监事会主席 女 35 研究生 三年，2016 年 3 月 26 日至 2019 年3 月 26 日 是 杨耕 监事 男 26 专科 三年，2016 年 3 月 26 日至 2019 年3 月 26 日 是 刘昌兴 监事 女 25 专科 三年，2016 年 3 月 26 日至 2019 年3 月 26 日 是 赵鹏举 财务负责人、 董事会秘书 男 35 研究生 三年，2016 年 3 月 26 日至 2019 年3 月 26 日 是 董事会人数： 5 监事会人数： 3 35 高级管理人员人数： 4 董事、监事、高级管理人员相互间关系及与控股股东、实际控制人间关系： 公司董监高之间无关联关系，董事长、总经理陈伟大为公司控股股东、共同实际控制人。 （二）持股情况 单位：股 姓名 职务 期初持普通股 股数 数量变动 期末持普通股 股数 期末普通股持 股比例% 期末持有股票 期权数量 陈伟大 董事长、总经 理 4,120,046 0 4,120,046 68.67% 0 魏超杰 董事、副总 0 0 0 0.00% 0 苏凤霞 董事、副总 0 0 0 0.00% 0 杨威 董事 0 0 0 0.00% 0 郑朝予 董事 251,818 0 251,818 4.20% 0 殷巧玲 监事会主席 0 0 0 0.00% 0 杨耕 监事 0 0 0 0.00% 0 刘昌兴 监事 0 0 0 0.00% 0 赵鹏举 财务负责人、 董事会秘书 0 0 0 0.00% 0 合计 4,371,864 0 4,371,864 72.87% 0 （三）变动情况 信息统计 董事长是否发生变动 是 总经理是否发生变动 否 董事会秘书是否发生变动 是 财务总监是否发生变动 是 姓名 期初职务 变动类型（新任、换 届、离任） 期末职务 简要变动原因 陈伟大 执行董事 新任 董事长 公司股份制改制后新 任命 魏超杰 总监 新任 董事、副总裁 公司股份制改制后新 任命 苏凤霞 总监 新任 董事、副总裁 公司股份制改制后新 任命 杨威 无 新任 董事 公司股份制改制后新 任命 郑朝予 无 新任 董事 公司股份制改制后新 任命 殷巧玲 经理 新任 监事会主席 公司股份制改制后新 任命 杨耕 无 新任 监事 公司股份制改制后新 任命 刘昌兴 经理 新任 监事 公司股份制改制后新 任命 赵鹏举 无 新任 董秘 公司股份制改制后新 36 任命 本年新任董事、监事、高级管理人员简要职业经历： 陈伟大先生，男，1982 年 5 月出生，中国籍，无境外永久居留权。2007 年 3 月毕业于中国科学院 研究生院，硕士研究生。2005 年 8 月至今，历任雄鹰有限、雄鹰教育执行董事、董事长、总经理； 2015 年 1 月至今，任美好明天执行董事兼经理；2015 年 2 月至今，任雄鹰未来执行董事兼经理； 2015 年 7 月至今，任雄鹰伙伴、雄鹰明天执行事务合伙人。 魏超杰先生：董事、副总经理，男，1987 年 1 月出生，中国籍，无境外永久居留权，本科学历。 2011 年 7 月至今，历任雄鹰有限、雄鹰教育商务助理、营销经理、高级经理、项目总监、董事、副 总经理。 苏凤霞女士：董事、副总经理，女，1979 年 10 月出生，中国籍，无境外永久居留权，本科学历。 2004 年 5 月至 2011 年 5 月，任金色世纪商旅网运营经理；2011 年 5 月至 2012 年 2 月，任北京雅 座在线科技有限公司运营中心经理；2012 年 2 月至 2013 年 7 月任正保远程教育集团客服副总裁； 2013 年 7 月至 2013 年 12 月，自由职业；2013 年 12 月至今，历任雄鹰有限、雄鹰教育客服总监、 高级运营总监、董事、副总经理。 杨威先生：董事，男，1982 年 7 月出生，研究生学历。2004 年 7 月至 2009 年 3 月，任腾讯控股有 限公司无线事业部商务总监；2009 年 4 月至 2010 年 4 月，筹备创业；2010 年 5 月至 2015 年 8 月，历任北京芝兰玉树科技有限公司执行董事兼总经理、董事长兼总经理，2015 年 8 月至今任芝兰 玉树（北京）科技股份有限公司董事长、总经理；2016 年 3 月至今，任雄鹰教育董事。 郑朝予先生：董事，男，1981 年 5 月出生，中国籍，无境外永久居留权，硕士研究生学历。2004 年 8 月至 2005 年 4 月，任北京新东方学校中学英语培训部主任助理；2005 年 5 月至 2008 年 2 月， 任北京新东方教育科技集团太原新东方学校校长；2008 年 3 月至 2010 年 12 月，任乐富教育投资管 理合伙人；2011 年 1 月至 2014 年 2 月，任启德国际教育副总裁；2014 年 3 月至今，任天津真格天 峰投资中心（有限合伙）合伙人；2016 年 3 月至今，任雄鹰教育董事。 殷巧玲女士：女，1981 年 12 月出生，中国籍，无境外永久居留权，研究生学历。2004 年 1 月至 2007 年 4 月，任辽宁波导销售有限公司人事主管；2007 年 4 月至 2007 年 10 月，任沈阳百合缘婚 姻介绍服务公司（创业）副总经理；2007 年 10 月至 2009 年 6 月，任辽宁中迈科技有限公司人事行 政经理；2009 年 8 月至今，历任雄鹰有限、雄鹰教育师资培训中心总监、总裁助理、监事会主席。 杨耕先生：男，1990 年 10 月出生，中国籍，无境外永久居留权，大专学历。2012 年 6 月至今历任 雄鹰有限、雄鹰教育市场运营经理、监事。 刘昌兴女士：女，1991 年 11 月出生，中国籍，无境外永久居留权，大专学历。2010 年 12 月至 2011 年 8 月，任北京清大燕园学习网设计经理；2011 年 8 月至今，历任北京雄鹰教育科技有限公 司 UED 见习经理、监事。 赵鹏举先生：财务负责人、董事会秘书，1981 年 11 月出生，中国籍，无境外永久居留权，硕士研究 生学历。2006 年 7 月至 2009 年 12 月，任普华永道（深圳）咨询有限公司风险与控制高级顾问；2010 年 6 月至 2011 年 8 月，任毕博管理咨询有限公司风险管理高级顾问；2011 年 10 月至 2013 年 3 月， 任国际商业机器（IBM）公司财务与转型咨询经理；2014 年 3 月至 2014 年 12 月，任畅游科技有限公 37 司高级变革经理；2014 年 12 月至今历任美好明天副总经理、雄鹰教育财务负责人、董事会秘书。 二、员工情况 （一）在职员工（母公司及主要子公司）基本情况 按工作性质分类 期初人数 期末人数 技术人员 25 33 运营人员 25 81 营销与销售人员 46 60 管理及职能人员 18 19 产品人员 16 6 员工总计 130 199 注：可以分类为：行政管理人员、生产人员、销售人员、技术人员、财务人员等。 按教育程度分类 期初人数 期末人数 博士 - - 硕士 11 13 本科 57 118 专科 50 53 专科以下 12 15 员工总计 130 199 人员变动、人才引进、培训、招聘、薪酬政策、需公司承担费用的离退休职工人数等情况： （1）人员变动情况 根据公司业务转型战略，公司 2017 年着重加强了技术、师资、电话销售、新媒体 营销团队的建设，人员结构进一步优化，人员素质进一步提高，人员数量有所增加。公司中高层保持 稳定，没有发生大的变化。 （2）人才引进 报告期内，公司有针对性地招聘优秀专业人才，通过猎头、BOSS 直聘、内部推荐等方 式建立了一只经验丰富、功底深厚的技术团队，在 2016 年公司万题库系列 APP 的开发过程中发挥了巨 大的作用。同时，公司引入用户运营职能，并新增新媒体营销岗位，为公司进一步提高收入转化效率 奠定了人力基础。 （3）培训计划 公司十分重视员工的培训和个人职业生涯发展，制订了系列的人才培训计划，通过多 层次、多渠道、多领域的培训活动，进一步提高员工个人素质，提升员工对企业的认知度和归属感。 包括：对新员工进行企业发展历史、经营理念、企业文化、规章制度、安全教育等入职培训；针对管 理层的管理、控制、沟通方面的培训；针对销售、营销人员在产品知识、沟通技巧、销售推动方面的 培训。 （4）薪酬政策 公司员工薪酬包括基本工资、绩效工资、奖金、津贴等，公司实行劳动合同制，公司 与员工签订《劳动合同书》，按国家有关法律法规及地方相关社会保障制度，为员工办理养老、医疗、 工伤、失业、生育等社会保险、住房公积金。 为了吸引及留住人才，激发员工潜能，公司开始实施股 权激励政策，将会为公司留住核心技术人才提供有力保障。 （5）公司实行员工聘任制，无需要公司承担费用的离退休人员。 38 （二）核心员工以及核心技术人员 期初员工数量 期末员工数量 期末普通股持股数量 核心员工 0 0 0 核心技术人员 3 3 0 核心技术团队或关键技术人员的基本情况及变动情况： 公司无经认定的核心员工。 核心技术人员： 龙卫国：男，1975 年 1 月出生，中国籍，无境外永久居留权，专科学历。1996 年 9 月 至 1999 年 7 月任湖 北监利县尺八中学教师；1999 年 8 月至 1999 年 11 月，待业；1999 年 12 月至 2004 年 8 月任东莞市高雅 广告公司平面设计与网站开发负责人；2004 年 8 月至 2008 年 10 月任北京晨边数据科技有限公司网站开发 工程师；2008 年 10 月至 2013 年 4 月任赶集网高级技术经理；2013 年 4 月至 2014 年 11 月任 273 二手车交 易网技术负责人；2014 年 11 月至 2015 年 11 月任安心客 CTO；2015 年 11 月至今历任雄鹰有限、雄鹰教育 技术总监。 徐志杰：男，1988 年 2 月出生，中国籍，无境外永久居留权，计算机科学与技术专业，本科学历。2011 年 8 月至 2013 年 10 月任北京兴宇中科科技开发股份有限公司高级安卓开发工程师；2013 年 10 月至今历任雄 鹰有限、雄鹰教育移动前端主管。 马艳伟：男，1989 年 10 月出生，中国籍，无境外永久居留权，软件工程专业，本科学历。2012 年 6 月至 2014 年 12 月任北京梦之窗数码科技有限公司 IOS 开发工程师；2014 年 12 月至今历任雄鹰有限、雄鹰教育 高级 IOS 开发工程师。 截止报告期末，公司核心技术人员无变动。 39 第九节 公司治理及内部控制 事项 是或否 年度内是否建立新的公司治理制度 是 董事会是否设置专业委员会 否 董事会是否设置独立董事 否 投资机构是否派驻董事 否 监事会对本年监督事项是否存在异议 否 管理层是否引入职业经理人 否 会计核算体系、财务管理、风险控制及其他重大内部管理制度本年是否发现重大缺陷 否 是否建立年度报告重大差错责任追究制度 否 一、公司治理 （一）制度与评估 1、公司治理基本状况 2016 年 3 月 30 日，公司完成股份制改造。公司按照《公司法》等相关法律法规的要求，建立了由股东 大会、董事会、监事会和高级管理层组成的公司治理结构，建立健全了股东大会、董事会、监事会等 相关制度。公司第一届股东大会审议通过了《公司章程》、“三会”议事规则、《关联交易管理制度》、 《对外担保管理制度》、《对外投资管理制度》、《累积投票制度实施细则》、《总经理工作细则》、《董事 会秘书工作细则》、《规范与关联方资金往来的管理制度》、《子公司管理制度》等规章制度。 公司建立了与生产经营及规模相适应的组织机构，设立了市场与营销中心、研发中心、运营中心、人 力资源部、财务部、总裁办等职能部门，建立健全了内部经营管理机构，制定了相应的内部管理制度， 比较科学地划分了每个部门的责任权限。公司的重大事项能够按照制度要求进行决策，并行使相应的 表决程序。 公司的董事会、监事会和高级管理人员符合法律法规的任职要求，能够依据法律法规和《公 司章程》的规定召集、召开股东大会、董事会、监事会会议，“三会”会议材料规范，会议决议能够正 常签署，会议决议能够得到有效执行。 2、公司治理机制是否给所有股东提供合适的保护和平等权利的评估意见 公司现有的治理机制能够保护股东充分行使知情权、参与权、质疑权和表决权等权利。公司还通过《公 司章程》及各项管理制度建立了投资者关系管理、纠纷解决、财务管理、风险控制等内部管理机制。 公司董事会对公司治理机制执行情况进行讨论和评估后认为，公司自成立以来，已经建立了以《公司 章程》为核心的公司治理制度体系，并不断完善公司内部治理基本制度。 公司整体变更为股份有限公司后建立的公司治理机制的执行符合《公司法》等法律、法规、规范性文 件以及《公司章程》、公司相关内控制度的要求；公司股东大会、董事会、监事会权责划分明确，均能 按照其相应的议事规则规范运作，并注重保护公司股东尤其是中小股东的各项权利；为保障公司有序 发展，公司财务负责人、监事会将严格按照公司内部控制制度的规定检查公司财务状况。因此，公司 建立的内部治理基本制度能够适应公司现行管理要求，能够预防公司运营过程中的经营风险，提高公 司经营效率、实现经营目标，且能够给所有股东提供合适的保护和平等的权利。 3、公司重大决策是否履行规定程序的评估意见 公司对外投资、对外担保等事项在本报告年度未曾发生，其他重大决策均按照《公司法》、《公司章程》、 《股东大会议事规则》、《董事会议事规则》、《监事会议事规则》及公司相关内部控制制度规定的程序 进行，并在全国中小企业股份转让系统公告，保证做到真实、准确、完整、及时，不存在虚假记载、 40 误导陈述或重大遗漏。 4、公司章程的修改情况 2016 年 3 月 26 日，雄鹰教育（筹）召开创立大会暨第一次股东大会，全体发起人出席并一致审议通 过了《关于以整体变更的方式设立北京雄鹰教育科技股份有限公司的议案》、《关于审议<北京雄鹰教育 科技股份有限公司章程>及其附件的议案》等议案，制定了《北京雄鹰教育科技股份有限公司章程》。 具体情况已于 2016 年 7 月 29 日在全国中小企业股份转让系统（ 或 www.neeq.cc）披露。 报告期内此后公司章程没有修改。 （二）三会运作情况 1、三会召开情况 会议类型 报告期内会议召开的次数 经审议的重大事项（简要描述） 董事会 3 2016 年 3 月 26 日北京雄鹰教育科技股份有限 公司第一届董事会第一次会议在公司会议室 举行。会议审议并通过以下决议：选举陈伟大 为第一届董事会董事长，任期三年；聘请陈伟 大先生为公司总经理，任期三年；聘请魏超杰 先生、苏凤霞女士担任公司副总经理，任期三 年；聘请赵鹏举先生为公司财务负责人，任期 三年；聘请赵鹏举先生为公司董事会秘书，任 期三年；审议通过了《关于北京雄鹰教育科技 股份有限公司公司治理基本制度的议案》。 2016 年 4 月 21 日北京雄鹰教育科技股份有限 公司第一届董事会第二次会议在公司会议室 举行。会议审议并通过以下决议：《关于北京 雄鹰教育科技股份有限公司董事会对公司内 部治理机制的评估意见的议案》、 《关于北京雄 鹰教育科技股份有限公司申请股票在全国中 小企业股份转让系统挂牌并以协议转让方式 公开转让的议案》、 《关于北京雄鹰教育科技股 份有限公司申请股票在全国中小企业股份转 让系统挂牌并以协议转让方式公开转让相关 财务报表的议案》、 《关于北京雄鹰教育科技股 份有限公司信息披露管理制度的议案》、 《关于 北京雄鹰教育科技股份有限公司投资者关系 管理制度的议案》、 《关于修订北京雄鹰教育科 技股份有限公司章程的议案》等。2016 年 8 月 24 日，召开第一届董事会第三次会议，审议通 过了公司 2016 年半年报的相关议案。 监事会 2 2016 年 3 月 26 日北京雄鹰教育科技股份有限 公司第一届监事会第一次会议在公司会议室 举行。会议审议并通过以下决议：选举殷巧玲 女士为本届监事会主席，任期与本次监事会任 期相同，自本次监事会会议审议通过之日起 算。2016 年 8 月 24 日，召开第一届监事会第 二次会议，审议通过了公司 2016 年半年报的 41 相关议案。 股东大会 2 2016 年 3 月 26 日北京雄鹰教育科技股份有限 公司创立大会暨第一次股东大会在公司会议 室举行。会议审议通过了以下议案：《关于以 整体变更的方式设立北京雄鹰教育科技股份 有限公司的议案》、 《关于审议北京雄鹰教育科 技股份有限公司章程及其附件的议案》、 《关于 选举北京雄鹰教育科技股份有限公司第一届 董事会董事的议案》、 《关于选举北京雄鹰教育 科技股份有限公司第一届监事会非职工代表 监事的议案》、 《关于北京雄鹰教育科技股份有 限公司基本治理制度的议案》、 《关于聘请大华 会计师事务所（特殊普通合伙）为北京雄鹰教 育科技股份有限公司审计机构的议案》等。 2016 年 4 月 21 召开第二次临时股东大会，审 议通过了公司关于在全国中小企业股份转让 系统(新三板)挂牌的相关议案。 2、三会的召集、召开、表决程序是否符合法律法规要求的评估意见 股东大会：公司严格按照《公司法》、《非上市公众公司监督管理办法》及公司制定的《股东大会议事 规则》的规定和要求，规范股东大会的召集、召开、表决程序，平等对待所有股东，确保股东特别是 中小股东享有平等地位，能够充分行使其权利。 董事会：目前公司董事会为 5 人，董事会的人数及结构符合法律法规和《公司章程》的要求。报告期 内，公司董事会能够依法召集召开会议，并就重大事项形成一致决议。公司全体董事能够按照《董事 会议事规则》等的规定，依法行使职权，勤勉尽责地履行职责和义务，熟悉有关法律法规，按时出席 董事会和股东大会，认真审议各项议案，切实保护公司和股东的权益。 监事会：公司监事会严格按照《公司章程》、《监事会议事规则》等有关规定选举产生监事会，监事会 的人数及结构符合法律法规和《公司章程》的要求，能够依法召集、召开监事会，并形成有效决议。 公司监事能够按照《监事会议事规则》的要求认真履行职责，诚信、勤勉、尽责地对公司财务以及董 事、高级管理人员履行职责的合法、合规性进行监督，切实维护公司及股东的合法权益。 截至报告期末，公司三会的召集、召开、表决程序符合法律法规的要求。今后公司将继续强化三会在 公司治理中的作用，为公司科学民主决策重大事项提供保障。 （三）公司治理改进情况 报告期内，公司完成了股份制改造，建立了规范的公司治理结构，严格按照《公司法》、《非上市公众 公司监督管理办法》等法律法规、规范性文件的要求，制定并完善了公司章程及部分内部控制制度。 股东大会、董事会、监事会、董事会秘书和管理层均严格按照《公司法》、《证券法》、《全国中小企业 股份转让系统业务规则（试行）》等法律、法规的要求，履行各自的权利和义务，公司重大生产经营决 策、投资决策及财务决策均按照《公司章程》及有关内控制度规定的程序和规则进行。 截至报告期末，上述机构和人员依法运作，未出现违法、违规现象，能够切实履行应尽的职责和义务， 公司治理的实际状况符合相关法规的要求。 未来公司将继续加强对公司董事、监事、高级管理人员在 公司治理方面的培训，并促使公司董事、监事、高级管理人员严格按照《公司法》、《公司章程》和三 42 会议事规则等规定，勤勉尽责地履行其义务，使公司保持良好的治理规范。 （四）投资者关系管理情况 公司建立了《投资者关系管理制度》，内容包括了投资者关系管理工作中的工作职责、部门人员设置、 信息披露程序、公司与投资者的沟通内容和沟通方式等，全方位保护投资者权益。依据制度公司指定 了投资者关系管理的责任人，报告期内，责任人认真接待股东的来访和来电咨询，确保与中小股东的 有效沟通，耐心细致工作，使股东能充分、及时地了解公司的实际情况。 公司将持续加强投资者关系 管理工作，严格按照信息披露的规定与要求，按时编制并披露各期定期报告及临时报告，确保股东及 潜在投资者的知情权、参与权、质询权和表决权得到尊重、保护；对投资者、机构等到公司现场参观 调研，积极组织有关部门及时接待；积极参加各种形式的路演活动，加强与投资者之间的沟通。 （五）董事会下设专门委员会在本年度内履行职责时所提出的重要意见和建议（如有） 截至报告期末，公司董事会未下设专门委员会。 二、内部控制 （一）监事会就年度内监督事项的意见 监事会在报告期内的监督活动中未发现公司存在重大风险事项，监事会对报告期内的监督事项无异议。 （二）公司保持独立性、自主经营能力的说明 报告期内，公司严格遵守《公司法》和《公司章程》等法律法规制度规范运作，逐步健全和完善公司 法人治理结构，在业务、资产、人员、财务、机构方面均独立于控股股东、实际控制人，具体情况如 下： 1、业务独立 公司主营业务为考试培训、职业技能培训等在线培训业务，以职业培训为主。公司拥有 独立的采购、研发、销售系统，具有完整的业务流程、独立的经营场所以及业务部门和渠道。公司独 立获取业务收入和利润，具有独立自主的经营能力。公司与控股股东、实际控制人及其控制的其他企 业不存在同业竞争及显失公平的关联交易。 2、人员独立 公司董事、监事和高级管理人员均按照《公司法》、《公司章程》等规定的程序产生，不 存在股东干预公司人事任免的情形。公司总经理、副总经理、财务负责人、董事会秘书等高级管理人 员，未在控股股东、实际控制人及其控制的其他企业中担任除董事、监事外的其他职务，未在控股股 东、实际控制人及其控制的其他企业领取薪酬。公司财务人员未在公司控股股东、实际控制人及其控 制的其他企业中兼职。 3、资产独立 公司具备与经营业务体系相配套的资产。公司拥有开展业务所需的设备、设施、场所等 资源，也拥有商标等资产。公司资产独立完整、产权明晰，报告期内发生的关联方资金占用均已清理 归还，公司资产不存在被控股股东占用而损害公司利益的情形。 4、机构独立 公司机构设置完整。按照建立规范法人治理结构的要求，公司设立了股东大会、董事会 和监事会，实行董事会领导下的总经理负责制。公司根据生产经营的需要设置了完整的内部组织机构， 各部门职责明确、工作流程清晰。公司组织机构独立，与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业 不存在合署办公、混合经营的情形，自设立以来未发生股东干预本公司正常生产经营活动的现象。 5、财务独立 公司设立了独立的财务会计部门，配备了专职的财务人员，建立了独立的会计核算体系， 制定了独立的财务管理制度及各项内部控制制度，独立进行会计核算和财务决策。公司拥有独立银行 43 账户，依法独立纳税。公司内部控制完整、有效。 （三）对重大内部管理制度的评价 报告期内，公司依据会计准则，结合公司的实际情况，制定、完善公司的内部管理制度，保证公司的 内部控制符合现代企业规范管理、规范治理的要求。同时公司将根据发展情况，不断更新和完善相关 制度，保障公司健康平稳运行。 1、 会计核算体系: 报告期内，公司严格按照国家法律法规关于会计核算的规定，从公司自身情况出 发，制定会计核算的具体规则，并按照要求进行独立核算，保证公司正确开展会计核算工作，有效的 保护了投资者的利益。 2、 财务管理体系: 报告期内，公司遵守国家的法律法规及政策，严格贯彻和落实公司各项财务管理 制度，对财务系统进行了升级，明确财务部门工作职责，制定财会人员工作规范，确保财务管理做到 有序工作、严格管理。 3、风险控制体系: 报告期内，公司结合自身业务和管理的实际情况，按照风险识别、风险评估、风险 应对、信息与沟通、监督等层面，在有效分析市场风险、政策风险、经营风险、法律风险等的前提下， 采取事前防范、事中控制等措施，从企业规范的角度持续完善风险控制体系。 董事会认为，公司现行的内部控制制度均是依据《公司法》、《公司章程》和国家有关法律法规的规定， 结合公司自身的实际情况制定的，符合现代企业制度的要求，在完整性和合理性方面不存在重大缺陷。 在公司运营中内控制度能够得到贯彻执行，对公司的经营风险能够起到有效的控制作用。由于内部控 制是一项长期而持续地系统工程，需要根据公司所处行业、经营现状和发展情况不断调整、完善，公 司也将持续在内部控制与风险管理方面不断投入资源加强建设。 （四）年度报告差错责任追究制度相关情况 为进一步规范公司信息披露制度，提高公司规范运作水平，增强信息披露的真实性和准确性、完整性、 及时性，提高年报信息披露的质量和透明度，健全内部约束和责任追究，结合公司实际情况，公司制 定了《信息披露管理制度》。报告期内，公司未发生重大会计差错更正、重大遗漏信息等情况，公司信 息披露责任人及公司管理层领导严格遵守上述制度，执行情况良好。公司尚未建立《年度报告重大差 错责任追究制度》。 44 第十节 财务报告 一、 审计报告 是否审计 是 审计意见 标准无保留 审计报告编号 大华审字[2017]002664 号 审计机构名称 大华会计师事务所(特殊普通合伙) 审计机构地址 北京市海淀区西四环中路十六号院 7 号楼 12 层 审计报告日期 2017-03-26 注册会计师姓名 施丹丹、张海霞 会计师事务所是否变更 否 会计师事务所连续服务年限 2 审计报告正文： 审计报告正文： 审计报告 大华审字[2017]002664 号 北京雄鹰教育科技股份有限公司全体股东： 我们审计了后附的北京雄鹰教育科技股份有限公司(以下简称雄鹰教育公司)财务报表，包括 2016 年 12 月 31 日的合并及 母公司资产负债表，2016 年度的合并及母公司利润表、合并及母公司现金流量表、合并及母公司股东权益变动表，以及 财务报表附注。 一、管理层对财务报表的责任 编制和公允列报财务报表是雄鹰教育公司管理层的责任，这种责任包括：（1）按照企业会计准则的规定编制财务报表，并 使其实现公允反映；（2）设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。 二、注册会计师的责任 我们的责任是在执行审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计 工作。中国注册会计师审计准则要求我们遵守职业道德守则，计划和执行审计工作以对财务报表是否不存在重大错报获 取合理保证。 审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选择的审计程序取决于注册会计师的判断，包 括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进行风险评估时，注册会计师考虑与财务报表编制和公允 列报相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。审计工作还包括评价管理层选 用会计政策的恰当性和作出会计估计的合理性，以及评价财务报表的总体列报。 我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。 三、审计意见 45 我们认为，雄鹰教育公司的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了雄鹰教育公司 2016 年 12 月 31 日的合并及母公司财务状况以及 2016 年度的合并及母公司经营成果和现金流量。 大华会计师事务所(特殊普通合伙) 中国·北京 中国注册会计师：施丹丹 中国注册会计师：张海霞 二〇一七年三月二十六日 二、 财务报表 （一）合并资产负债表 单位：元 项目 附注 期末余额 期初余额 流动资产： 货币资金 注释 1 4,395,000.46 7,960,956.79 结算备付金 - - - 拆出资金 - - - 以公允价值计量且其变动计入当期 损益的金融资产 - - - 衍生金融资产 - - - 应收票据 应收账款 注释 2 327,392.18 385,403.97 预付款项 注释 3 213,568.56 435,236.40 应收保费 应收分保账款 应收分保合同准备金 应收利息 应收股利 其他应收款 注释 4 1,866,616.45 2,081,901.89 买入返售金融资产 存货 划分为持有待售的资产 一年内到期的非流动资产 注释 5 1,257.88 其他流动资产 流动资产合计 6,803,835.53 10,863,499.05 非流动资产： 46 发放贷款及垫款 可供出售金融资产 持有至到期投资 长期应收款 长期股权投资 投资性房地产 固定资产 注释 6 1,521,096.45 1,310,895.01 在建工程 工程物资 固定资产清理 生产性生物资产 油气资产 无形资产 注释 7 - - 开发支出 商誉 长期待摊费用 注释 8 1,894,478.83 973,245.97 递延所得税资产 注释 9 450,337.73 83,271.19 其他非流动资产 非流动资产合计 3,865,913.01 2,367,412.17 资产总计 10,669,748.54 13,230,911.22 流动负债： 短期借款 向中央银行借款 吸收存款及同业存放 拆入资金 以公允价值计量且其变动计入当期 损益的金融负债 衍生金融负债 应付票据 应付账款 注释 10 2,538,210.81 561,199.23 预收款项 卖出回购金融资产款 应付手续费及佣金 应付职工薪酬 注释 11 2,934,260.77 1,390,085.34 应交税费 注释 12 524,662.34 837,436.02 应付利息 应付股利 其他应付款 注释 13 3,242,562.97 2,609,790.25 应付分保账款 保险合同准备金 代理买卖证券款 代理承销证券款 47 划分为持有待售的负债 一年内到期的非流动负债 其他流动负债 流动负债合计 9,239,696.89 5,398,510.84 非流动负债： 长期借款 应付债券 其中：优先股 永续债 长期应付款 长期应付职工薪酬 专项应付款 预计负债 递延收益 递延所得税负债 其他非流动负债 非流动负债合计 负债合计 9,239,696.89 5,398,510.84 所有者权益（或股东权益）： 股本 注释 14 6,000,000.00 1,023,809.52 其他权益工具 其中：优先股 永续债 资本公积 注释 15 7,490,871.96 10,976,190.48 减：库存股 其他综合收益 专项储备 盈余公积 注释 16 - 259,792.73 一般风险准备 未分配利润 注释 17 -12,060,820.31 -4,427,392.35 归属于母公司所有者权益合计 - 1,430,051.65 7,832,400.38 少数股东权益 所有者权益合计 - 1,430,051.65 7,832,400.38 负债和所有者权益总计 - 10,669,748.54 13,230,911.22 法定代表人：陈伟大 主管会计工作负责人：赵鹏举 会计机构负责人：赵鹏举 48 （二）母公司资产负债表 单位：元 项目 附注 期末余额 期初余额 流动资产： 货币资金 1,660,044.21 6,136,056.82 以公允价值计量且其变动计入当期 损益的金融资产 衍生金融资产 应收票据 应收账款 注释 1 261,128.23 198,891.56 预付款项 - 106,857.67 176,839.18 应收利息 应收股利 其他应收款 注释 2 828,979.80 5,777,945.68 存货 划分为持有待售的资产 一年内到期的非流动资产 1,257.88 其他流动资产 流动资产合计 2,858,267.79 12,289,733.24 非流动资产： 可供出售金融资产 持有至到期投资 长期应收款 长期股权投资 注释 3 2,500,000.00 2,500,000.00 投资性房地产 固定资产 971,740.28 899,878.12 在建工程 工程物资 固定资产清理 生产性生物资产 油气资产 无形资产 开发支出 商誉 长期待摊费用 1,127,703.76 16,352.20 递延所得税资产 12,281.65 69,228.61 其他非流动资产 非流动资产合计 4,611,725.69 3,485,458.93 资产总计 7,469,993.48 15,775,192.17 流动负债： 短期借款 49 以公允价值计量且其变动计入当期 损益的金融负债 衍生金融负债 应付票据 应付账款 537,342.50 361,648.13 预收款项 应付职工薪酬 1,195,119.78 1,020,406.57 应交税费 140,108.59 830,877.26 应付利息 应付股利 其他应付款 2,806,916.64 71,388.25 划分为持有待售的负债 一年内到期的非流动负债 其他流动负债 流动负债合计 4,679,487.51 2,284,320.21 非流动负债： 长期借款 应付债券 其中：优先股 永续债 长期应付款 长期应付职工薪酬 专项应付款 预计负债 递延收益 递延所得税负债 其他非流动负债 非流动负债合计 负债合计 4,679,487.51 2,284,320.21 所有者权益： 股本 6,000,000.00 1,023,809.52 其他权益工具 其中：优先股 永续债 资本公积 7,490,871.96 10,976,190.48 减：库存股 其他综合收益 专项储备 盈余公积 259,792.73 未分配利润 -10,700,365.99 1,231,079.23 所有者权益合计 2,790,505.97 13,490,871.96 负债和所有者权益合计 7,469,993.48 15,775,192.17 50 （三）合并利润表 单位：元 项目 附注 本期金额 上期金额 一、营业总收入 其中：营业收入 注释 18 41,459,643.81 20,526,179.51 利息收入 已赚保费 手续费及佣金收入 二、营业总成本 其中：营业成本 注释 18 11,488,892.22 7,014,377.81 利息支出 手续费及佣金支出 退保金 赔付支出净额 提取保险合同准备金净额 保单红利支出 分保费用 营业税金及附加 注释 19 159,084.20 202,326.63 销售费用 注释 20 11,810,957.86 5,607,929.15 管理费用 注释 21 24,654,533.28 14,159,119.53 财务费用 注释 22 226,450.17 65,525.08 资产减值损失 注释 23 -150,156.66 116,651.87 加：公允价值变动收益（损失以“－”号填列） 投资收益（损失以“－”号填列） 其中：对联营企业和合营企业的投资收益 汇兑收益（损失以“-”号填列） 三、营业利润（亏损以“－”号填列） - -6,730,117.26 -6,639,750.56 加：营业外收入 注释 24 276.67 534.16 其中：非流动资产处置利得 减：营业外支出 注释 25 24,000.00 31,000.00 其中：非流动资产处置损失 四、利润总额（亏损总额以“－”号填列） - -6,753,840.59 -6,670,216.40 减：所得税费用 注释 26 -351,491.86 -29,162.97 五、净利润（净亏损以“－”号填列） - -6,402,348.73 -6,641,053.43 其中：被合并方在合并前实现的净利润 - - -2,884,537.57 归属于母公司所有者的净利润 - -6,402,348.73 -6,641,053.43 少数股东损益 - - - 六、其他综合收益的税后净额 - -6,402,348.73 -6,641,053.43 归属于母公司所有者的其他综合收益的税后净额 - -6,402,348.73 -6,641,053.43 （一）以后不能重分类进损益的其他综合收益 1.重新计量设定受益计划净负债或净资产的变动 51 2.权益法下在被投资单位不能重分类进损益的其 他综合收益中享有的份额 （二）以后将重分类进损益的其他综合收益 1.权益法下在被投资单位以后将重分类进损益的 其他综合收益中享有的份额 2.可供出售金融资产公允价值变动损益 3.持有至到期投资重分类为可供出售金融资产损 益 4.现金流量套期损益的有效部分 5.外币财务报表折算差额 6.其他 归属于少数股东的其他综合收益的税后净额 七、综合收益总额 归属于母公司所有者的综合收益总额 归属于少数股东的综合收益总额 八、每股收益： （一）基本每股收益 -1.07 -1.13 （二）稀释每股收益 -1.07 -1.13 法定代表人：陈伟大 主管会计工作负责人：赵鹏举 会计机构负责人：赵鹏举 （四）母公司利润表 单位：元 项目 附注 本期金额 上期金额 一、营业收入 注释 4 16,811,602.08 20,722,760.44 减：营业成本 注释 4 6,324,119.57 6,640,487.56 营业税金及附加 - 69,124.14 201,118.94 销售费用 - 8,864,377.05 4,871,676.13 管理费用 - 12,249,860.40 9,851,620.99 财务费用 - 103,018.76 64,077.51 资产减值损失 - -195,036.77 60,481.55 加：公允价值变动收益（损失以“－”号填列） 投资收益（损失以“－”号填列） 其中：对联营企业和合营企业的投资收益 二、营业利润（亏损以“－”号填列） -10,603,861.07 -966,702.24 加：营业外收入 其中：非流动资产处置利得 减：营业外支出 24,000.00 31,000.00 其中：非流动资产处置损失 三、利润总额（亏损总额以“－”号填列） -10,627,861.07 -997,702.24 减：所得税费用 72,504.92 -15,120.39 四、净利润（净亏损以“－”号填列） -10,700,365.99 -982,581.85 五、其他综合收益的税后净额 52 （一）以后不能重分类进损益的其他综合收益 1.重新计量设定受益计划净负债或净资产的变 动 2.权益法下在被投资单位不能重分类进损益的 其他综合收益中享有的份额 （二）以后将重分类进损益的其他综合收益 1.权益法下在被投资单位以后将重分类进损益 的其他综合收益中享有的份额 2.可供出售金融资产公允价值变动损益 3.持有至到期投资重分类为可供出售金融资产 损益 4.现金流量套期损益的有效部分 5.外币财务报表折算差额 6.其他 六、综合收益总额 -10,700,365.99 -982,581.85 七、每股收益： （一）基本每股收益 （二）稀释每股收益 （五）合并现金流量表 单位：元 项目 附注 本期金额 上期金额 一、经营活动产生的现金流量： 销售商品、提供劳务收到的现金 - 41,453,122.79 20,561,902.70 客户存款和同业存放款项净增加额 - - - 向中央银行借款净增加额 - - - 向其他金融机构拆入资金净增加额 - - - 收到原保险合同保费取得的现金 - - - 收到再保险业务现金净额 - - - 保户储金及投资款净增加额 - - - 处置以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 净增加额 - - - 收取利息、手续费及佣金的现金 - - - 拆入资金净增加额 - - - 回购业务资金净增加额 - - - 收到的税费返还 - - - 收到其他与经营活动有关的现金 注释 27 2,508,975.45 2,600,580.09 经营活动现金流入小计 43,962,098.24 23,162,482.79 购买商品、接受劳务支付的现金 5,275,586.68 4,903,114.73 客户贷款及垫款净增加额 存放中央银行和同业款项净增加额 53 支付原保险合同赔付款项的现金 支付利息、手续费及佣金的现金 支付保单红利的现金 支付给职工以及为职工支付的现金 - 24,945,543.12 9,534,299.45 支付的各项税费 - 4,185,176.63 1,660,823.19 支付其他与经营活动有关的现金 注释 27 12,294,197.54 11,393,168.34 经营活动现金流出小计 46,700,503.97 27,491,405.71 经营活动产生的现金流量净额 -2,738,405.73 -4,328,922.92 二、投资活动产生的现金流量： 收回投资收到的现金 取得投资收益收到的现金 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净 额 处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 收到其他与投资活动有关的现金 投资活动现金流入小计 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 - 827,550.60 616,437.38 投资支付的现金 质押贷款净增加额 取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 支付其他与投资活动有关的现金 投资活动现金流出小计 827,550.60 616,437.38 投资活动产生的现金流量净额 -827,550.60 -616,437.38 三、筹资活动产生的现金流量： 吸收投资收到的现金 - - 11,500,000.00 其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金 取得借款收到的现金 发行债券收到的现金 收到其他与筹资活动有关的现金 筹资活动现金流入小计 11,500,000.00 偿还债务支付的现金 分配股利、利润或偿付利息支付的现金 其中：子公司支付给少数股东的股利、利润 支付其他与筹资活动有关的现金 筹资活动现金流出小计 筹资活动产生的现金流量净额 11,500,000.00 四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 五、现金及现金等价物净增加额 -3,565,956.33 6,554,639.70 加：期初现金及现金等价物余额 7,960,956.79 1,406,317.09 法定代表人：陈伟大 主管会计工作负责人：赵鹏举 会计机构负责人：赵鹏举 （六）母公司现金流量表 54 单位：元 项目 附注 本期金额 上期金额 一、经营活动产生的现金流量： 销售商品、提供劳务收到的现金 - 16,811,837.88 20,944,740.90 收到的税费返还 - - - 收到其他与经营活动有关的现金 - 10,146,110.69 60,787.45 经营活动现金流入小计 26,957,948.57 21,005,528.35 购买商品、接受劳务支付的现金 3,737,720.54 4,072,126.24 支付给职工以及为职工支付的现金 13,510,309.99 7,150,211.27 支付的各项税费 2,794,528.84 1,656,326.94 支付其他与经营活动有关的现金 10,756,763.81 12,210,815.49 经营活动现金流出小计 30,799,323.18 25,089,479.94 经营活动产生的现金流量净额 -3,841,374.61 -4,083,951.59 二、投资活动产生的现金流量： 收回投资收到的现金 取得投资收益收到的现金 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净 额 处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 收到其他与投资活动有关的现金 投资活动现金流入小计 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 634,638.00 186,308.68 投资支付的现金 1,000,000.00 取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 支付其他与投资活动有关的现金 投资活动现金流出小计 634,638.00 1,186,308.68 投资活动产生的现金流量净额 -634,638.00 -1,186,308.68 三、筹资活动产生的现金流量： 吸收投资收到的现金 10,000,000.00 取得借款收到的现金 发行债券收到的现金 收到其他与筹资活动有关的现金 筹资活动现金流入小计 10,000,000.00 偿还债务支付的现金 分配股利、利润或偿付利息支付的现金 支付其他与筹资活动有关的现金 筹资活动现金流出小计 筹资活动产生的现金流量净额 10,000,000.00 四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 五、现金及现金等价物净增加额 - -4,476,012.61 4,729,739.73 加：期初现金及现金等价物余额 - 6,136,056.82 1,406,317.09 六、期末现金及现金等价物余额 - 1,660,044.21 6,136,056.82 55 （七）合并股东权益变动表 单位：元 项目 本期 归属于母公司所有者权益 少数 股东 权益 所有者权益 股本 其他权益工具 资本公积 减： 库存 股 其他 综合 收益 专项 储备 盈余公积 一般风险准 备 未分配利润 优先 股 永续 债 其他 一 、 上 年 期末余额 1,023,809.52 - - - 10,976,190.48 - - - 259,792.73 - - 4,427,392.35 - 7,832,400.38 加 ： 会 计 政 策 变更 - - - - - - - - - - - - - 前 期 差错更正 - - - - - - - - - - - - - 同 一 控 制 下 企 业合并 - - - - - - - - - - - - - 其他 - - - - - - - - - - - - - 二 、 本 年 期初余额 1,023,809.52 - - - 10,976,190.48 - - - 259,792.73 - - 4,427,392.35 - 7,832,400.38 三 、 本 期 增 减 变 动 金 额 （ 减 少以“－” 号填列） 4,976,190.48 - - - -3,485,318.52 - - - - 259,792.73 - - 7,633,427.96 - - 6,402,348.73 （ 一 ） 综 合 收 益 总 - - - - - - - - - - - 6,402,348.73 - - 6,402,348.73 56 额 （ 二 ） 所 有 者 投 入 和 减 少 资 本 - - - - - - - - - - - - - 1．股东投 入 的 普 通 股 - - - - - - - - - - - - - 2．其他权 益 工 具 持 有 者 投 入 资本 - - - - - - - - - - - - - 3．股份支 付 计 入 所 有 者 权 益 的金额 - - - - - - - - - - - - - 4．其他 - - - - - - - - - - - - - （ 三 ） 利 润分配 - - - - - - - - - - - - - 1．提取盈 余公积 - - - - - - - - - - - - - 2．提取一 般 风 险 准 备 - - - - - - - - - - - - - 3．对所有 者 （ 或 股 - - - - - - - - - - - - - 57 东 ） 的 分 配 4．其他 - - - - - - - - - - - - - （ 四 ） 所 有 者 权 益 内部结转 4,976,190.48 - - - -3,485,318.52 - - - - - 259,792.73 - 1,231,079.23 - - 1．资本公 积 转 增 资 本 （ 或 股 本） - - - - - - - - - - - - - 2．盈余公 积 转 增 资 本 （ 或 股 本） - - - - - - - - - - - - - 3．盈余公 积 弥 补 亏 损 - - - - - - - - - - - - - 4．其他 4,976,190.48 - - - -3,485,318.52 - - - - - 259,792.73 - 1,231,079.23 - - （ 五 ） 专 项储备 - - - - - - - - - - - - - 1．本期提 取 - - - - - - - - - - - - - 2．本期使 用 - - - - - - - - - - - - - （ 六 ） 其 - - - - - - - - - - - - - 58 他 四 、 本 年 期末余额 6,000,000.00 - - - 7,490,871.96 - - - - - - 12,060,820.31 - 1,430,051.65 项目 上期 归属于母公司所有者权益 少数 股东 权益 所有者权益 股本 其他权益工具 资本公积 减： 库存 股 其他 综合 收益 专项 储备 盈余公积 一般 风险 准备 未分配利润 优先 股 永续 债 其他 一、上年期 末余额 1,000,000.00 - - - - - - - 259,792.73 - 2,213,661.08 - 3,473,453.81 加：会计政 策 变 更 - - - - - - - - - - - - - 前 期 差错更正 - - - - - - - - - - - - - 同 一 控 制 下 企 业合并 - - - - - - - - - - - - - 其他 - - - - - - - - - - - - - 二、本年期 初余额 1,000,000.00 - - - - - - - 259,792.73 - 2,213,661.08 - 3,473,453.81 三、本期增 减 变 动 金 23,809.52 - - - 10,976,190.48 - - - - - - 6,641,053.43 - 4,358,946.57 59 额（减少以 “－”号填 列） （一）综合 收益总额 - - - - - - - - - - - 6,641,053.43 - -6,641,053.43 （二）所有 者 投 入 和 减少资本 23,809.52 - - - 10,976,190.48 - - - - - - - 11,000,000.00 1．股东投 入 的 普 通 股 23,809.52 - - - 9,976,190.48 - - - - - - - 10,000,000.00 2．其他权 益 工 具 持 有 者 投 入 资本 - - - - - - - - - - - - - 3．股份支 付 计 入 所 有 者 权 益 的金额 - - - - - - - - - - - - - 4．其他 - - - - 1,000,000.00 - - - - - - - 1,000,000.00 （三）利润 分配 - - - - - - - - - - - - - 1．提取盈 余公积 - - - - - - - - - - - - - 2．提取一 般 风 险 准 - - - - - - - - - - - - - 60 备 3．对所有 者 （ 或 股 东）的分配 - - - - - - - - - - - - - 4．其他 - - - - - - - - - - - - - （四）所有 者 权 益 内 部结转 - - - - - - - - - - - - - 1．资本公 积 转 增 资 本 （ 或 股 本） - - - - - - - - - - - - - 2．盈余公 积 转 增 资 本 （ 或 股 本） - - - - - - - - - - - - - 3．盈余公 积 弥 补 亏 损 - - - - - - - - - - - - - 4．其他 - - - - - - - - - - - - - （五）专项 储备 - - - - - - - - - - - - - 1．本期提 取 - - - - - - - - - - - - - 2．本期使 用 - - - - - - - - - - - - - 61 （六）其他 - - - - - - - - - - - - - 四、本年期 末余额 1,023,809.52 - - - 10,976,190.48 - - - 259,792.73 - - 4,427,392.35 - 7,832,400.38 法定代表人：陈伟大 主管会计工作负责人：赵鹏举 会计机构负责人：赵鹏举 （八）母公司股东权益变动表 单位：元 项目 本期 股本 其他权益工具 资本公积 减：库 存股 其他综合 收益 专项储 备 盈余公积 未分配利润 所有者权益合计 优先股 永续债 其他 一、上年期末余额 1,023,809.52 - - - 10,976,190.48 - - - 259,792.73 1,231,079.23 13,490,871.96 加：会计政策变更 - - - - - - - - - - - 前期差错更正 - - - - - - - - - - - 其他 - - - - - - - - - - - 二、本年期初余额 1,023,809.52 - - - 10,976,190.48 - - - 259,792.73 1,231,079.23 13,490,871.96 三、本期增减变动 金额（减少以 “－”号填列） 4,976,190.48 - - - -3,485,318.52 - - - - 259,792.73 - 11,931,445.22 - 10,700,365.99 （一）综合收益总 额 - - - - - - - - - - 10,700,365.99 - 10,700,365.99 （二）所有者投入 和减少资本 - - - - - - - - - - - 1．股东投入的普通 股 - - - - - - - - - - - 2．其他权益工具持 有者投入资本 - - - - - - - - - - - 62 3．股份支付计入所 有者权益的金额 - - - - - - - - - - - 4．其他 - - - - - - - - - - - （三）利润分配 - - - - - - - - - - - 1．提取盈余公积 - - - - - - - - - - - 2．对所有者（或股 东）的分配 - - - - - - - - - - - 3．其他 - - - - - - - - - - - （四）所有者权益 内部结转 4,976,190.48 - - - -3,485,318.52 - - - - 259,792.73 - 1,231,079.23 - 1．资本公积转增资 本（或股本） - - - - - - - - - - - 2．盈余公积转增资 本（或股本） - - - - - - - - - - - 3．盈余公积弥补亏 损 - - - - - - - - - - - 4．其他 4,976,190.48 - - - -3,485,318.52 - - - - 259,792.73 - 1,231,079.23 - （五）专项储备 - - - - - - - - - - - 1．本期提取 - - - - - - - - - - - 2．本期使用 - - - - - - - - - - - （六）其他 - - - - - - - - - - - 四、本年期末余额 6,000,000.00 - - - 7,490,871.96 - - - - - 10,700,365.99 2,790,505.97 项目 上期 63 股本 其他权益工具 资本公积 减：库 存股 其他综合 收益 专项储 备 盈余公积 未分配利润 所有者权益合计 优先股 永续债 其他 一、上年期末余额 1,000,000.00 - - - - - - - 259,792.73 2,213,661.08 3,473,453.81 加：会计政策变更 - - - - - - - - - - - 前期差错更正 - - - - - - - - - - - 其他 - - - - - - - - - - - 二、本年期初余额 1,000,000.00 - - - - - - - 259,792.73 2,213,661.08 3,473,453.81 三、本期增减变动 金额（减少以 “－”号填列） - - - - - - - - - -982,581.85 10,017,418.15 （一）综合收益总 额 - - - - - - - - - -982,581.85 -982,581.85 （二）所有者投入 和减少资本 23,809.52 - - - 10,976,190.48 - - - - - 11,000,000.00 1．股东投入的普通 股 23,809.52 - - - 9,976,190.48 - - - - - 10,000,000.00 2．其他权益工具持 有者投入资本 - - - - - - - - - - - 3．股份支付计入所 有者权益的金额 - - - - - - - - - - - 4．其他 - - - - 1,000,000.00 - - - - - 1,000,000.00 （三）利润分配 - - - - - - - - - - - 1．提取盈余公积 - - - - - - - - - - - 2．对所有者（或股 东）的分配 - - - - - - - - - - - 64 3．其他 - - - - - - - - - - - （四）所有者权益 内部结转 - - - - - - - - - - - 1．资本公积转增资 本（或股本） - - - - - - - - - - - 2．盈余公积转增资 本（或股本） - - - - - - - - - - - 3．盈余公积弥补亏 损 - - - - - - - - - - - 4．其他 - - - - - - - - - - - （五）专项储备 - - - - - - - - - - - 1．本期提取 - - - - - - - - - - - 2．本期使用 - - - - - - - - - - - （六）其他 - - - - - - - - - - - 四、本年期末余额 1,023,809.52 - - - 10,976,190.48 - - - 259,792.73 1,231,079.23 13,490,871.96 65 第十一节 财务报表附注 一、 公司基本情况 (一) 公司注册地、组织形式和总部地址 北京雄鹰教育科技股份有限公司（以下简称“公司”或“本公司”） 系由北京雄鹰教 育科技有限公司整体改制设立,于 2016 年 3 月 30 日取得变更后的营业执照。公司的统一社 会信用代码为：91110108779089232，注册地位于北京市海淀区中关村南大街甲 12 号 1 幢 306 室。本公司实际控制人为陈伟大、王玲。 按照发起人协议规定，各股东以其所拥有的截止 2015 年 12 月 31 日北京雄鹰教育科技 有限公司的净资产 13,490,871.96 元，按原出资比例认购公司股份，按 1:0.445 的比例折合 股份总额，共计 600 万股，净资产大于股本部分计入资本公积。该事项已于 2016 年 3 月 26 日由大华会计师事务所（特殊普通合伙）之大华验字[2016] 000229 号验资报告审验。 股份制改制后各股东出资情况如下： 序号 股东 出资方式 注册资本（元） 占比（%） 1 陈伟大 净资产 4,120,046.00 68.67 2 北京雄鹰明天投资合伙企业（有限合伙） 净资产 697,674.00 11.63 3 郑朝予 净资产 251,818.00 4.20 4 王娜娜 净资产 251,163.00 4.19 5 北京雄鹰创想投资合伙企业（有限合伙） 净资产 214,884.00 3.58 6 杭州静衡坚勇股权投资合伙企业（有限合伙） 净资产 139,535.00 2.32 7 常玉娥 净资产 122,512.00 2.04 8 北京雄鹰伙伴投资合伙企业（有限合伙） 净资产 79,117.00 1.32 9 天津真格天峰投资中心（有限合伙） 净资产 70,507.00 1.17 10 李明顺 净资产 52,744.00 0.88 合计 6,000,000.00 100.00 经全国中小企业股份转让系统有限责任公司备案，本公司已于 2016 年 8 月 15 日在全 国中小企业股份转让系统挂牌，公司代码：838640。 截止 2016 年 12 月 31 日，本公司股本未发生变化，各股东的持股比例未发生变化。 (二) 公司业务性质和主要经营活动 本公司属《上市公司行业分类指引（2012 年修订）》中的“I64－互联网和相关服务”， 《挂牌公司管理型行业分类指引》和《国民经济行业分类（GB/T 4754-2011）》中的“I64 互联 网和相关服务－I649－I6490 其他互联网服务”。公司主要经营考试培训、职业技能培训等互 联网在线培训业务，以在线职业培训业务为主。 (三) 财务报表的批准报出 本财务报表业经公司董事会于 2017 年 3 月 26 日批准报出。 66 二、 合并财务报表范围 本期纳入合并财务报表范围的主体共两户，具体包括：北京美好明天科技有限公司和 北京雄鹰未来科技有限公司。 子公司名称 子公司类型 级次 持股比例（%） 表决权比例（%） 北京美好明天科技有限公司 全资子公司 2 级 100.00 100.00 北京雄鹰未来科技有限公司 全资子公司 2 级 100.00 100.00 三、 财务报表的编制基础 (一) 财务报表的编制基础 本公司根据实际发生的交易和事项，按照财政部颁布的《企业会计准则——基本准 则》和具体企业会计准则、企业会计准则应用指南、企业会计准则解释及其他相关规定 （以下合称“企业会计准则”）进行确认和计量，在此基础上，结合中国证券监督管理委 员会《公开发行证券的公司信息披露编报规则第 15 号——财务报告的一般规定》（2014 年 修订）的规定，编制财务报表。 (二) 持续经营 本公司对报告期末起 12 个月的持续经营能力进行了评价，未发现对持续经营能力产生 重大怀疑的事项或情况。因此，本财务报表系在持续经营假设的基础上编制。 四、 重要会计政策、会计估计 (一) 具体会计政策和会计估计提示 (二) 遵循企业会计准则的声明 本公司所编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了报告期公司 的财务状况、经营成果、现金流量等有关信息。 (三) 会计期间 自公历 1 月 1 日至 12 月 31 日止为一个会计年度。 (四) 记账本位币 采用人民币为记账本位币。 (五) 同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法 1． 分步实现企业合并过程中的各项交易的条款、条件以及经济影响符合以下一种或 多种情况，将多次交易事项作为一揽子交易进行会计处理 （1） 这些交易是同时或者在考虑了彼此影响的情况下订立的； （2） 这些交易整体才能达成一项完整的商业结果； （3） 一项交易的发生取决于其他至少一项交易的发生； （4） 一项交易单独看是不经济的，但是和其他交易一并考虑时是经济的。 67 2． 同一控制下的企业合并 本公司在企业合并中取得的资产和负债，按照合并日在被合并方资产、负债（包括最终 控制方收购被合并方而形成的商誉）在最终控制方合并财务报表中的账面价值计量。在合并 中取得的净资产账面价值与支付的合并对价账面价值（或发行股份面值总额）的差额，调整 资本公积中的股本溢价，资本公积中的股本溢价不足冲减的，调整留存收益。 如果存在或有对价并需要确认预计负债或资产，该预计负债或资产金额与后续或有对 价结算金额的差额，调整资本公积（资本溢价或股本溢价），资本公积不足的，调整留存收 益。 对于通过多次交易最终实现企业合并的，属于一揽子交易的，将各项交易作为一项取 得控制权的交易进行会计处理；不属于一揽子交易的，在取得控制权日，长期股权投资初 始投资成本，与达到合并前的长期股权投资账面价值加上合并日进一步取得股份新支付对 价的账面价值之和的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。对于合 并日之前持有的股权投资，因采用权益法核算或金融工具确认和计量准则核算而确认的其 他综合收益，暂不进行会计处理，直至处置该项投资时采用与被投资单位直接处置相关资 产或负债相同的基础进行会计处理；因采用权益法核算而确认的被投资单位净资产中除净 损益、其他综合收益和利润分配以外的所有者权益其他变动，暂不进行会计处理，直至处 置该项投资时转入当期损益。 3． 非同一控制下的企业合并 本公司在购买日对作为企业合并对价付出的资产、发生或承担的负债按照公允价值计 量，公允价值与其账面价值的差额，计入当期损益。 本公司对合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，确 认为商誉；合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，经复 核后，计入当期损益。 通过多次交换交易分步实现的非同一控制下企业合并，属于一揽子交易的，将各项交 易作为一项取得控制权的交易进行会计处理；不属于一揽子交易的，合并日之前持有的股 权投资采用权益法核算的，以购买日之前所持被购买方的股权投资的账面价值与购买日新 增投资成本之和，作为该项投资的初始投资成本；购买日之前持有的股权投资因采用权益 法核算而确认的其他综合收益，在处置该项投资时采用与被投资单位直接处置相关资产或 负债相同的基础进行会计处理。合并日之前持有的股权投资采用金融工具确认和计量准则 核算的，以该股权投资在合并日的公允价值加上新增投资成本之和，作为合并日的初始投 资成本。原持有股权的公允价值与账面价值之间的差额以及原计入其他综合收益的累计公 允价值变动应全部转入合并日当期的投资收益。 4． 为合并发生的相关费用 为企业合并发生的审计、法律服务、评估咨询等中介费用以及其他直接相关费用，于 68 发生时计入当期损益；为企业合并而发行权益性证券的交易费用，可直接归属于权益性交 易的从权益中扣减。 (六) 合并财务报表的编制方法 1． 合并范围 本公司合并财务报表的合并范围以控制为基础确定，所有子公司（包括本公司所控制 的单独主体）均纳入合并财务报表。 2． 合并程序 本公司以自身和各子公司的财务报表为基础，根据其他有关资料，编制合并财务报 表。本公司编制合并财务报表，将整个企业集团视为一个会计主体，依据相关企业会计准 则的确认、计量和列报要求，按照统一的会计政策，反映本企业集团整体财务状况、经营 成果和现金流量。 所有纳入合并财务报表合并范围的子公司所采用的会计政策、会计期间与本公司一 致，如子公司采用的会计政策、会计期间与本公司不一致的，在编制合并财务报表时，按 本公司的会计政策、会计期间进行必要的调整。 合并财务报表时抵销本公司与各子公司、各子公司相互之间发生的内部交易对合并资 产负债表、合并利润表、合并现金流量表、合并股东权益变动表的影响。如果站在企业集 团合并财务报表角度与以本公司或子公司为会计主体对同一交易的认定不同时，从企业集 团的角度对该交易予以调整。 子公司所有者权益、当期净损益和当期综合收益中属于少数股东的份额分别在合并资 产负债表中所有者权益项目下、合并利润表中净利润项目下和综合收益总额项目下单独列 示。子公司少数股东分担的当期亏损超过了少数股东在该子公司期初所有者权益中所享有 份额而形成的余额，冲减少数股东权益。 对于同一控制下企业合并取得的子公司，以其资产、负债（包括最终控制方收购该子 公司而形成的商誉）在最终控制方财务报表中的账面价值为基础对其财务报表进行调整。 对于非同一控制下企业合并取得的子公司，以购买日可辨认净资产公允价值为基础对 其财务报表进行调整 （1） 增加子公司或业务 在报告期内，若因同一控制下企业合并增加子公司或业务的，则调整合并资产负债表 的期初数；将子公司或业务合并当期期初至报告期末的收入、费用、利润纳入合并利润 表；将子公司或业务合并当期期初至报告期末的现金流量纳入合并现金流量表，同时对比 较报表的相关项目进行调整，视同合并后的报告主体自最终控制方开始控制时点起一直存 在。 因追加投资等原因能够对同一控制下的被投资方实施控制的，视同参与合并的各方在 最终控制方开始控制时即以目前的状态存在进行调整。在取得被合并方控制权之前持有的 69 股权投资，在取得原股权之日与合并方和被合并方同处于同一控制之日孰晚日起至合并日 之间已确认有关损益、其他综合收益以及其他净资产变动，分别冲减比较报表期间的期初 留存收益或当期损益。 在报告期内，若因非同一控制下企业合并增加子公司或业务的，则不调整合并资产负 债表期初数；将该子公司或业务自购买日至报告期末的收入、费用、利润纳入合并利润 表；该子公司或业务自购买日至报告期末的现金流量纳入合并现金流量表。 因追加投资等原因能够对非同一控制下的被投资方实施控制的，对于购买日之前持有 的被购买方的股权，本公司按照该股权在购买日的公允价值进行重新计量，公允价值与其 账面价值的差额计入当期投资收益。购买日之前持有的被购买方的股权涉及权益法核算下 的其他综合收益以及除净损益、其他综合收益和利润分配之外的其他所有者权益变动的， 与其相关的其他综合收益、其他所有者权益变动转为购买日所属当期投资收益，由于被投 资方重新计量设定受益计划净负债或净资产变动而产生的其他综合收益除外。 （2） 处置子公司或业务 1）一般处理方法 在报告期内，本公司处置子公司或业务，则该子公司或业务期初至处置日的收入、费 用、利润纳入合并利润表；该子公司或业务期初至处置日的现金流量纳入合并现金流量 表。 因处置部分股权投资或其他原因丧失了对被投资方控制权时，对于处置后的剩余股权 投资，本公司按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新计量。处置股权取得的对价与剩 余股权公允价值之和，减去按原持股比例计算应享有原有子公司自购买日或合并日开始持 续计算的净资产的份额与商誉之和的差额，计入丧失控制权当期的投资收益。与原有子公 司股权投资相关的其他综合收益或除净损益、其他综合收益及利润分配之外的其他所有者 权益变动，在丧失控制权时转为当期投资收益，由于被投资方重新计量设定受益计划净负 债或净资产变动而产生的其他综合收益除外。 2）分步处置子公司 通过多次交易分步处置对子公司股权投资直至丧失控制权的，处置对子公司股权投资 的各项交易的条款、条件以及经济影响符合以下一种或多种情况，通常表明应将多次交易 事项作为一揽子交易进行会计处理： A.这些交易是同时或者在考虑了彼此影响的情况下订立的； B.这些交易整体才能达成一项完整的商业结果； C.一项交易的发生取决于其他至少一项交易的发生； D.一项交易单独看是不经济的，但是和其他交易一并考虑时是经济的。 处置对子公司股权投资直至丧失控制权的各项交易属于一揽子交易的，本公司将各项 交易作为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理；但是，在丧失控制权之前每 70 一次处置价款与处置投资对应的享有该子公司净资产份额的差额，在合并财务报表中确认 为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。 处置对子公司股权投资直至丧失控制权的各项交易不属于一揽子交易的，在丧失控制 权之前，按不丧失控制权的情况下部分处置对子公司的股权投资的相关政策进行会计处 理；在丧失控制权时，按处置子公司一般处理方法进行会计处理。 （3） 购买子公司少数股权 本公司因购买少数股权新取得的长期股权投资与按照新增持股比例计算应享有子公司 自购买日（或合并日）开始持续计算的净资产份额之间的差额，调整合并资产负债表中的 资本公积中的股本溢价，资本公积中的股本溢价不足冲减的，调整留存收益。 （4） 不丧失控制权的情况下部分处置对子公司的股权投资 在不丧失控制权的情况下因部分处置对子公司的长期股权投资而取得的处置价款与处 置长期股权投资相对应享有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产份额之间的差 额，调整合并资产负债表中的资本公积中的股本溢价，资本公积中的股本溢价不足冲减 的，调整留存收益。 (七) 现金及现金等价物的确定标准 在编制现金流量表时，将本公司库存现金以及可以随时用于支付的存款确认为现金。 将同时具备期限短（一般从购买日起三个月内到期）、流动性强、易于转换为已知金额的现 金、价值变动风险很小四个条件的投资，确定为现金等价物。 (八) 应收款项 1． 单项金额重大并单项计提坏账准备的应收款项 单项金额重大并单项计提坏账准备的应收款项的确认标准：10 万元。 单项金额重大的应收款项坏账准备的计提方法：单独进行减值测试，按预计未来现金 流量现值低于其账面价值的差额计提坏账准备，计入当期损益。单独测试未发生减值的应 收款项，将其归入相应组合计提坏账准备。 2． 按信用风险特征组合计提坏账准备的应收账款 （1）信用风险特征组合的确定依据 对于单项金额不重大的应收款项，与经单独测试后未减值的单项金额重大的应收款项 一起按信用风险特征划分为若干组合，根据以前年度与之具有类似信用风险特征的应收款 项组合的实际损失率为基础，结合现时情况确定应计提的坏账准备。 确定组合的依据： 组合名称 计提方法 确定组合的依据 无风险组合 不计提坏账准备 根据业务性质，认定无信用风险，主要包括合并范围内 的关联方往来款 71 账龄分析法组合 账龄分析法 包括除上述组合之外的应收款项，本公司根据以往的历 史经验对应收款项计提比例作出最佳估计，参考应收款 项的账龄进行信用风险组合分类 （2）根据信用风险特征组合确定的计提方法 采用账龄分析法计提坏账准备 账龄 应收账款计提比例(%) 其他应收款计提比例(%) 1 年以内 5.00 5.00 1－2 年 10.00 10.00 2－3 年 30.00 30.00 3－4 年 50.00 50.00 4－5 年 80.00 80.00 5 年以上 100.00 100.00 3． 单项金额虽不重大但单项计提坏账准备的应收款项 单项计提坏账准备的理由为：存在客观证据表明本公司将无法按应收款项的原有条款 收回款项。 坏账准备的计提方法为：根据应收款项的预计未来现金流量现值低于其账面价值的差 额进行计提。 (九) 存货 1． 存货的分类 存货是指本公司在日常活动中持有以备出售的产成品或在产品，如在录制中或者已录 制完成而尚未上线的课程等。 2． 存货的计价方法 存货在取得时，按成本进行初始计量，包括采购成本、加工成本和其他成本。存货发 出时按个别计价法计价。 3． 存货可变现净值的确定依据及存货跌价准备的计提方法 期末对存货进行全面清查后，按存货的成本与可变现净值孰低提取或调整存货跌价准 备。产成品、库存商品和用于出售的材料等直接用于出售的商品存货，在正常生产经营过 程中，以该存货的估计售价减去估计的销售费用和相关税费后的金额，确定其可变现净 值；需要经过加工的材料存货，在正常生产经营过程中，以所生产的产成品的估计售价减 去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用和相关税费后的金额，确定其可变现净 值；为执行销售合同或者劳务合同而持有的存货，其可变现净值以合同价格为基础计算， 若持有存货的数量多于销售合同订购数量的，超出部分的存货的可变现净值以一般销售价 格为基础计算。 期末按照单个存货项目计提存货跌价准备；但对于数量繁多、单价较低的存货，按照 存货类别计提存货跌价准备；与在同一地区生产和销售的产品系列相关、具有相同或类似 72 最终用途或目的，且难以与其他项目分开计量的存货，则合并计提存货跌价准备。 以前减记存货价值的影响因素已经消失的，减记的金额予以恢复，并在原已计提的存 货跌价准备金额内转回，转回的金额计入当期损益。 4． 存货的盘存制度 采用永续盘存制。 (十) 长期股权投资 1． 初始投资成本的确定 （1）企业合并形成的长期股权投资，具体会计政策详见本附注四／（五）同一控制下 和非同一控制下企业合并的会计处理方法 （2）其他方式取得的长期股权投资 以支付现金方式取得的长期股权投资，按照实际支付的购买价款作为初始投资成本。 初始投资成本包括与取得长期股权投资直接相关的费用、税金及其他必要支出。 以发行权益性证券取得的长期股权投资，按照发行权益性证券的公允价值作为初始投 资成本；发行或取得自身权益工具时发生的交易费用，可直接归属于权益性交易的从权益 中扣减。 在非货币性资产交换具备商业实质和换入资产或换出资产的公允价值能够可靠计量的 前提下，非货币性资产交换换入的长期股权投资以换出资产的公允价值为基础确定其初始 投资成本，除非有确凿证据表明换入资产的公允价值更加可靠；不满足上述前提的非货币 性资产交换，以换出资产的账面价值和应支付的相关税费作为换入长期股权投资的初始投 资成本。 通过债务重组取得的长期股权投资，其初始投资成本按照公允价值为基础确定。 2． 后续计量及损益确认 （1）成本法 本公司能够对被投资单位实施控制的长期股权投资采用成本法核算，并按照初始投资 成本计价，追加或收回投资调整长期股权投资的成本。 除取得投资时实际支付的价款或对价中包含的已宣告但尚未发放的现金股利或利润 外，本公司按照享有被投资单位宣告分派的现金股利或利润确认为当期投资收益。 （2）权益法 本公司对联营企业和合营企业的长期股权投资采用权益法核算；对于其中一部分通过 风险投资机构、共同基金、信托公司或包括投连险基金在内的类似主体间接持有的联营企 业的权益性投资，采用公允价值计量且其变动计入损益。 长期股权投资的初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份 额的差额，不调整长期股权投资的初始投资成本；初始投资成本小于投资时应享有被投资 单位可辨认净资产公允价值份额的差额，计入当期损益。 73 本公司取得长期股权投资后，按照应享有或应分担的被投资单位实现的净损益和其他 综合收益的份额，分别确认投资收益和其他综合收益，同时调整长期股权投资的账面价 值；并按照被投资单位宣告分派的利润或现金股利计算应享有的部分，相应减少长期股权 投资的账面价值；对于被投资单位除净损益、其他综合收益和利润分配以外所有者权益的 其他变动，调整长期股权投资的账面价值并计入所有者权益。 本公司在确认应享有被投资单位净损益的份额时，以取得投资时被投资单位各项可辨 认资产等的公允价值为基础，对被投资单位的净利润进行调整后确认。本公司与联营企 业、合营企业之间发生的未实现内部交易损益按照应享有的比例计算归属于本公司的部分 予以抵销，在此基础上确认投资损益。 本公司确认应分担被投资单位发生的亏损时，按照以下顺序进行处理：首先，冲减长 期股权投资的账面价值。其次，长期股权投资的账面价值不足以冲减的，以其他实质上构 成对被投资单位净投资的长期权益账面价值为限继续确认投资损失，冲减长期应收项目等 的账面价值。最后，经过上述处理，按照投资合同或协议约定企业仍承担额外义务的，按 预计承担的义务确认预计负债，计入当期投资损失。 被投资单位以后期间实现盈利的，公司在扣除未确认的亏损分担额后，按与上述相反 的顺序处理，减记已确认预计负债的账面余额、恢复其他实质上构成对被投资单位净投资 的长期权益及长期股权投资的账面价值后，恢复确认投资收益。 3． 长期股权投资核算方法的转换 （1） 公允价值计量转权益法核算 本公司原持有的对被投资单位不具有控制、共同控制或重大影响的按金融工具确认和 计量准则进行会计处理的权益性投资，因追加投资等原因能够对被投资单位施加重大影响 或实施共同控制但不构成控制的，按照《企业会计准则第 22 号——金融工具确认和计量》 确定的原持有的股权投资的公允价值加上新增投资成本之和，作为改按权益法核算的初始 投资成本。 原持有的股权投资分类为可供出售金融资产的，其公允价值与账面价值之间的差额， 以及原计入其他综合收益的累计公允价值变动转入改按权益法核算的当期损益。 按权益法核算的初始投资成本小于按照追加投资后全新的持股比例计算确定的应享有 被投资单位在追加投资日可辨认净资产公允价值份额之间的差额，调整长期股权投资的账 面价值，并计入当期营业外收入。 （2） 公允价值计量或权益法核算转成本法核算 本公司原持有的对被投资单位不具有控制、共同控制或重大影响的按金融工具确认和 计量准则进行会计处理的权益性投资，或原持有对联营企业、合营企业的长期股权投资， 因追加投资等原因能够对非同一控制下的被投资单位实施控制的，在编制个别财务报表 时，按照原持有的股权投资账面价值加上新增投资成本之和，作为改按成本法核算的初始 74 投资成本。 购买日之前持有的股权投资因采用权益法核算而确认的其他综合收益，在处置该项投 资时采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理。 购买日之前持有的股权投资按照《企业会计准则第 22 号——金融工具确认和计量》的 有关规定进行会计处理的，原计入其他综合收益的累计公允价值变动在改按成本法核算时 转入当期损益。 （3） 权益法核算转公允价值计量 本公司因处置部分股权投资等原因丧失了对被投资单位的共同控制或重大影响的，处 置后的剩余股权改按《企业会计准则第 22 号——金融工具确认和计量》核算，其在丧失共 同控制或重大影响之日的公允价值与账面价值之间的差额计入当期损益。 原股权投资因采用权益法核算而确认的其他综合收益，在终止采用权益法核算时采用 与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理。 （4） 成本法转权益法 本公司因处置部分权益性投资等原因丧失了对被投资单位的控制的，在编制个别财务 报表时，处置后的剩余股权能够对被投资单位实施共同控制或施加重大影响的，改按权益 法核算，并对该剩余股权视同自取得时即采用权益法核算进行调整。 （5） 成本法转公允价值计量 本公司因处置部分权益性投资等原因丧失了对被投资单位的控制的，在编制个别财务 报表时，处置后的剩余股权不能对被投资单位实施共同控制或施加重大影响的，改按《企 业会计准则第 22 号——金融工具确认和计量》的有关规定进行会计处理，其在丧失控制之 日的公允价值与账面价值间的差额计入当期损益。 4． 长期股权投资的处置 处置长期股权投资，其账面价值与实际取得价款之间的差额，应当计入当期损益。采 用权益法核算的长期股权投资，在处置该项投资时，采用与被投资单位直接处置相关资产 或负债相同的基础，按相应比例对原计入其他综合收益的部分进行会计处理。 处置对子公司股权投资的各项交易的条款、条件以及经济影响符合以下一种或多种情 况，将多次交易事项作为一揽子交易进行会计处理： （1） 这些交易是同时或者在考虑了彼此影响的情况下订立的； （2） 这些交易整体才能达成一项完整的商业结果； （3） 一项交易的发生取决于其他至少一项交易的发生； （4） 一项交易单独看是不经济的，但是和其他交易一并考虑时是经济的。 因处置部分股权投资或其他原因丧失了对原有子公司控制权的，不属于一揽子交易 的，区分个别财务报表和合并财务报表进行相关会计处理： （1）在个别财务报表中，对于处置的股权，其账面价值与实际取得价款之间的差额计 75 入当期损益。处置后的剩余股权能够对被投资单位实施共同控制或施加重大影响的，改按 权益法核算，并对该剩余股权视同自取得时即采用权益法核算进行调整；处置后的剩余股 权不能对被投资单位实施共同控制或施加重大影响的，改按《企业会计准则第 22 号——金 融工具确认和计量》的有关规定进行会计处理，其在丧失控制之日的公允价值与账面价值 间的差额计入当期损益。 （2）在合并财务报表中，对于在丧失对子公司控制权以前的各项交易，处置价款与处 置长期股权投资相应对享有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产份额之间的差 额，调整资本公积（股本溢价），资本公积不足冲减的，调整留存收益；在丧失对子公司控 制权时，对于剩余股权，按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新计量。处置股权取得 的对价与剩余股权公允价值之和，减去按原持股比例计算应享有原有子公司自购买日开始 持续计算的净资产的份额之间的差额，计入丧失控制权当期的投资收益，同时冲减商誉。 与原有子公司股权投资相关的其他综合收益等，在丧失控制权时转为当期投资收益。 处置对子公司股权投资直至丧失控制权的各项交易属于一揽子交易的，将各项交易作 为一项处置子公司股权投资并丧失控制权的交易进行会计处理，区分个别财务报表和合并 财务报表进行相关会计处理： （1）在个别财务报表中，在丧失控制权之前每一次处置价款与处置的股权对应的长期 股权投资账面价值之间的差额，确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制 权当期的损益。 （2）在合并财务报表中，在丧失控制权之前每一次处置价款与处置投资对应的享有该 子公司净资产份额的差额，确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当 期的损益。 5． 共同控制、重大影响的判断标准 如果本公司按照相关约定与其他参与方集体控制某项安排，并且对该安排回报具有重 大影响的活动决策，需要经过分享控制权的参与方一致同意时才存在，则视为本公司与其 他参与方共同控制某项安排，该安排即属于合营安排。 合营安排通过单独主体达成的，根据相关约定判断本公司对该单独主体的净资产享有 权利时，将该单独主体作为合营企业，采用权益法核算。若根据相关约定判断本公司并非 对该单独主体的净资产享有权利时，该单独主体作为共同经营，本公司确认与共同经营利 益份额相关的项目，并按照相关企业会计准则的规定进行会计处理。 重大影响，是指投资方对被投资单位的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能 够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定。本公司通过以下一种或多种情形，并 综合考虑所有事实和情况后，判断对被投资单位具有重大影响。（1）在被投资单位的董事 会或类似权力机构中派有代表；（2）参与被投资单位财务和经营政策制定过程；（3）与被 投资单位之间发生重要交易；（4）向被投资单位派出管理人员；（5）向被投资单位提供关 76 键技术资料。 (十一) 固定资产 1． 固定资产确认条件 固定资产指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有，并且使用寿命超过一个 会计年度的有形资产。固定资产在同时满足下列条件时予以确认： （1）与该固定资产有关的经济利益很可能流入企业； （2）该固定资产的成本能够可靠地计量。 2． 固定资产初始计量 本公司固定资产按成本进行初始计量。其中，外购的固定资产的成本包括买价、进口 关税等相关税费，以及为使固定资产达到预定可使用状态前所发生的可直接归属于该资产 的其他支出。自行建造固定资产的成本，由建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的 必要支出构成。投资者投入的固定资产，按投资合同或协议约定的价值作为入账价值，但 合同或协议约定价值不公允的按公允价值入账。购买固定资产的价款超过正常信用条件延 期支付，实质上具有融资性质的，固定资产的成本以购买价款的现值为基础确定。实际支 付的价款与购买价款的现值之间的差额，除应予资本化的以外，在信用期间内计入当期损 益。 3． 固定资产后续计量及处置 （1） 固定资产折旧 固定资产折旧按其入账价值减去预计净残值后在预计使用寿命内计提。对计提了减值 准备的固定资产，则在未来期间按扣除减值准备后的账面价值及依据尚可使用年限确定折 旧额。 本公司根据固定资产的性质和使用情况，确定固定资产的使用寿命和预计净残值。并 在年度终了，对固定资产的使用寿命、预计净残值和折旧方法进行复核，如与原先估计数 存在差异的，进行相应的调整。 各类固定资产的折旧方法、折旧年限和年折旧率如下： 类别 折旧方法 折旧年限（年） 残值率（%） 年折旧率（%） 家具 平均年限法 4 5.00 23.75 车辆 平均年限法 8 5.00 11.88 电子设备 平均年限法 3 5.00 31.67 （2） 固定资产的后续支出 与固定资产有关的后续支出，符合固定资产确认条件的，计入固定资产成本；不符合 固定资产确认条件的，在发生时计入当期损益。 （3） 固定资产处置 当固定资产被处置、或者预期通过使用或处置不能产生经济利益时，终止确认该固定 77 资产。固定资产出售、转让、报废或毁损的处置收入扣除其账面价值和相关税费后的金额 计入当期损益。 (十二) 无形资产 无形资产是指本公司拥有或者控制的没有实物形态的可辨认非货币性资产，包括非专 利技术等。 1． 无形资产的初始计量 外购无形资产的成本，包括购买价款、相关税费以及直接归属于使该项资产达到预定 用途所发生的其他支出。购买无形资产的价款超过正常信用条件延期支付，实质上具有融 资性质的，无形资产的成本以购买价款的现值为基础确定。 债务重组取得债务人用以抵债的无形资产，以该无形资产的公允价值为基础确定其入 账价值，并将重组债务的账面价值与该用以抵债的无形资产公允价值之间的差额，计入当 期损益。 在非货币性资产交换具备商业实质且换入资产或换出资产的公允价值能够可靠计量的 前提下，非货币性资产交换换入的无形资产以换出资产的公允价值为基础确定其入账价 值，除非有确凿证据表明换入资产的公允价值更加可靠；不满足上述前提的非货币性资产 交换，以换出资产的账面价值和应支付的相关税费作为换入无形资产的成本，不确认损 益。 以同一控制下的企业吸收合并方式取得的无形资产按被合并方的账面价值确定其入账 价值；以非同一控制下的企业吸收合并方式取得的无形资产按公允价值确定其入账价值。 内部自行开发的无形资产，其成本包括：开发该无形资产时耗用的材料、劳务成本、 注册费、在开发过程中使用的其他专利权和特许权的摊销以及满足资本化条件的利息费 用，以及为使该无形资产达到预定用途前所发生的其他直接费用。 2． 无形资产的后续计量 本公司在取得无形资产时分析判断其使用寿命，划分为使用寿命有限和使用寿命不确 定的无形资产。 （1） 使用寿命有限的无形资产 对于使用寿命有限的无形资产，在为企业带来经济利益的期限内按直线法摊销。使用 寿命有限的无形资产预计寿命及依据如下： 项目 预计使用寿命 依 据 非专利技术 10 年 参照该类无形资产摊销年限的通用标准 每期末，对使用寿命有限的无形资产的使用寿命及摊销方法进行复核，如与原先估计 数存在差异的，进行相应的调整。 经复核，本期期末无形资产的使用寿命及摊销方法与以前估计未有不同。 78 （2） 使用寿命不确定的无形资产 无法预见无形资产为企业带来经济利益期限的，视为使用寿命不确定的无形资产。对 于使用寿命不确定的无形资产，在持有期间内不摊销，每期末对无形资产的寿命进行复 核。如果期末重新复核后仍为不确定的，在每个会计期间继续进行减值测试。 (十三) 长期资产减值 本公司在资产负债表日判断长期资产是否存在可能发生减值的迹象。如果长期资产存 在减值迹象的，以单项资产为基础估计其可收回金额；难以对单项资产的可收回金额进行 估计的，以该资产所属的资产组为基础确定资产组的可收回金额。 资产可收回金额的估计，根据其公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金 流量的现值两者之间较高者确定。 可收回金额的计量结果表明，长期资产的可收回金额低于其账面价值的，将长期资产 的账面价值减记至可收回金额，减记的金额确认为资产减值损失，计入当期损益，同时计 提相应的资产减值准备。资产减值损失一经确认，在以后会计期间不得转回。 资产减值损失确认后，减值资产的折旧或者摊销费用在未来期间作相应调整，以使该 资产在剩余使用寿命内，系统地分摊调整后的资产账面价值（扣除预计净残值）。 因企业合并所形成的商誉和使用寿命不确定的无形资产，无论是否存在减值迹象，每 年都进行减值测试。 在对商誉进行减值测试时，将商誉的账面价值分摊至预期从企业合并的协同效应中受 益的资产组或资产组组合。在对包含商誉的相关资产组或者资产组组合进行减值测试时， 如与商誉相关的资产组或者资产组组合存在减值迹象的，先对不包含商誉的资产组或者资 产组组合进行减值测试，计算可收回金额，并与相关账面价值相比较，确认相应的减值损 失。再对包含商誉的资产组或者资产组组合进行减值测试，比较这些相关资产组或者资产 组组合的账面价值（包括所分摊的商誉的账面价值部分）与其可收回金额，如相关资产组 或者资产组组合的可收回金额低于其账面价值的，确认商誉的减值损失。 (十四) 长期待摊费用 1． 摊销方法 长期待摊费用，是指本公司已经发生但应由本期和以后各期负担的分摊期限在 1 年以 上的各项费用。长期待摊费用在受益期内按直线法分期摊销。 2． 摊销年限 类别 摊销年限 备注 装修费 3 年 按照预计的可使用年限摊销 技术服务费 按合同约定期限 按照合同约定的服务期限摊销 (十五) 职工薪酬 79 职工薪酬，是指本公司为获得职工提供的服务或解除劳动关系而给予的各种形式的报 酬或补偿。职工薪酬包括短期薪酬、离职后福利、辞退福利和其他长期职工福利。 1． 短期薪酬 短期薪酬是指本公司在职工提供相关服务的年度报告期间结束后十二个月内需要全部 予以支付的职工薪酬，离职后福利和辞退福利除外。本公司在职工提供服务的会计期间，将 应付的短期薪酬确认为负债，并根据职工提供服务的受益对象计入相关资产成本和费用。 2． 离职后福利 离职后福利是指本公司为获得职工提供的服务而在职工退休或与企业解除劳动关系后， 提供的各种形式的报酬和福利，短期薪酬和辞退福利除外。 本公司的离职后福利计划全部为设定提存计划。 离职后福利设定提存计划主要为参加由各地劳动及社会保障机构组织实施的社会基本 养老保险、失业保险等。在职工为本公司提供服务的会计期间，将根据设定提存计划计算的 应缴存金额确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。 本公司按照国家规定的标准定期缴付上述款项后，不再有其他的支付义务。 3． 辞退福利 辞退福利是指本公司在职工劳动合同到期之前解除与职工的劳动关系，或者为鼓励职工 自愿接受裁减而给予职工的补偿，在本公司不能单方面撤回解除劳动关系计划或裁减建议时 和确认与涉及支付辞退福利的重组相关的成本费用时两者孰早日，确认因解除与职工的劳动 关系给予补偿而产生的负债，同时计入当期损益。 本公司向接受内部退休安排的职工提供内退福利。内退福利是指，向未达到国家规定的 退休年龄、经本公司管理层批准自愿退出工作岗位的职工支付的工资及为其缴纳的社会保险 费等。本公司自内部退休安排开始之日起至职工达到正常退休年龄止，向内退职工支付内部 退养福利。对于内退福利，本公司比照辞退福利进行会计处理，在符合辞退福利相关确认条 件时，将自职工停止提供服务日至正常退休日期间拟支付的内退职工工资和缴纳的社会保险 费等，确认为负债，一次性计入当期损益。内退福利的精算假设变化及福利标准调整引起的 差异于发生时计入当期损益。 (十六) 收入 1． 销售商品收入确认时间的具体判断标准 公司已将商品所有权上的主要风险和报酬转移给购买方；公司既没有保留与所有权相 联系的继续管理权，也没有对已售出的商品实施有效控制；收入的金额能够可靠地计量； 相关的经济利益很可能流入企业；相关的已发生或将发生的成本能够可靠地计量时，确认 商品销售收入实现。 80 销售网课收入，是指在互联网上向买方提供收听收看在线课程的权利以及提供在线习 题练习的权利以获取收入。在该课程、习题已上架且买方已经取得该课程、习题的收听或 收看、练习权利时确认收入的实现。 会员费收入，是指在互联网上向买方提供可享有会员权利的身份以获取收入。对于会 员权利无期限约定的会员费收入在收款的同时确认为收入的实现；对于会员权利有期限约 定的会员费收入，在受益期限内平均确认收入的实现。目前公司会员费全部为无期限约定 的会员类型。 广告业务收入，是指在互联网上提供广告服务。公司广告收入按销售方式分为三类： CPS 广告收入（点击加销售）、GPC 广告收入（点击）、CPT 广告收入。 （1）CPS 广告收入（点击加销售）、GPC 广告收入（点击）：该两类销售模式下收入 以在买方确认服务所对应的金额并同意支付价款时确认收入。 （2）CPT 广告收入：即展示类广告收入，该类销售模式下收入以展示期内均摊确认 收入。 2． 确认让渡资产使用权收入的依据 与交易相关的经济利益很可能流入企业，收入的金额能够可靠地计量时，分别下列情 况确定让渡资产使用权收入金额： （1）利息收入金额，按照他人使用本企业货币资金的时间和实际利率计算确定。 （2）使用费收入金额，按照有关合同或协议约定的收费时间和方法计算确定。 (十七) 政府补助 1． 类型 政府补助，是本公司从政府无偿取得的货币性资产与非货币性资产，但不包括政府作 为企业所有者投入的资本。根据相关政府文件规定的补助对象，将政府补助划分为与资产 相关的政府补助和与收益相关的政府补助。 与资产相关的政府补助，是指本公司取得的、用于购建或以其他方式形成长期资产的 政府补助。与收益相关的政府补助，是指除与资产相关的政府补助之外的政府补助。 2． 政府补助的确认 对期末有证据表明公司能够符合财政扶持政策规定的相关条件且预计能够收到财政扶 持资金的，按应收金额确认政府补助。除此之外，政府补助均在实际收到时确认。 政府补助为货币性资产的，按照收到或应收的金额计量。政府补助为非货币性资产 的，按照公允价值计量；公允价值不能够可靠取得的，按照名义金额（人民币 1 元）计 量。按照名义金额计量的政府补助，直接计入当期损益。 3． 会计处理方法 与资产相关的政府补助，确认为递延收益，按照所建造或购买的资产使用年限分期计 入营业外收入； 81 与收益相关的政府补助，用于补偿企业以后期间的相关费用或损失的，确认为递延收 益，在确认相关费用的期间计入当期营业外收入；用于补偿企业已发生的相关费用或损失 的，取得时直接计入当期营业外收入。 已确认的政府补助需要返还时，存在相关递延收益余额的，冲减相关递延收益账面余 额，超出部分计入当期损益；不存在相关递延收益的，直接计入当期损益。 (十八) 递延所得税资产和递延所得税负债 递延所得税资产和递延所得税负债根据资产和负债的计税基础与其账面价值的差额(暂 时性差异)计算确认。于资产负债表日，递延所得税资产和递延所得税负债，按照预期收回 该资产或清偿该负债期间的适用税率计量。 1． 确认递延所得税资产的依据 本公司以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异、能够结转以后年度的可抵扣亏损和 税款抵减的应纳税所得额为限，确认由可抵扣暂时性差异产生的递延所得税资产。但是， 同时具有下列特征的交易中因资产或负债的初始确认所产生的递延所得税资产不予确认： （1）该交易不是企业合并；（2）交易发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额或可 抵扣亏损。 对于与联营企业投资相关的可抵扣暂时性差异，同时满足下列条件的，确认相应的递 延所得税资产：暂时性差异在可预见的未来很可能转回，且未来很可能获得用来抵扣可抵 扣暂时性差异的应纳税所得额。 2． 确认递延所得税负债的依据 公司将当期与以前期间应交未交的应纳税暂时性差异确认为递延所得税负债。但不包 括： （1）商誉的初始确认所形成的暂时性差异； （2）非企业合并形成的交易或事项，且该交易或事项发生时既不影响会计利润，也不 影响应纳税所得额（或可抵扣亏损）所形成的暂时性差异； （3）对于与子公司、联营企业投资相关的应纳税暂时性差异，该暂时性差异转回的时 间能够控制并且该暂时性差异在可预见的未来很可能不会转回。 (十九) 重要会计政策、会计估计的变更 1． 会计政策变更 本报告期重要会计政策未变更。 2． 会计估计变更 本报告期主要会计估计未发生变更。 五、 财务报表列报项目变更说明 财政部于 2016 年 12 月 3 日发布了《增值税会计处理规定》（财会〔2016〕22 号）。 82 《增值税会计处理规定》规定：全面试行营业税改征增值税后，“营业税金及附加”科 目名称调整为“税金及附加”科目，该科目核算企业经营活动发生的消费税、城市维护建 设税、资源税、教育费附加及房产税、土地使用税、车船使用税、印花税等相关税费；利 润表中的“营业税金及附加”项目调整为“税金及附加”项目。 《增值税会计处理规定》还明确要求“应交税费”科目下的“应交增值税”、“未交增 值税”、“待抵扣进项税额”、“待认证进项税额”、“增值税留抵税额”等明细科目期末借方 余额应根据情况，在资产负债表中的“其他流动资产”或“其他非流动资产”项目列示； “应交税费——待转销项税额”等科目期末贷方余额应根据情况，在资产负债表中的“其 他流动负债”或“其他非流动负债”项目列示。 本公司已根据《增值税会计处理规定》，对于 2016 年 5 月 1 日至该规定施行之间发生 的交易由于该规定而影响的资产、负债和损益等财务报表列报项目金额进行了调整，包括 将 2016 年 5 月 1 日之后发生的车船使用税和印花税从“管理费用”调整至“税金及附加” 5,108.84 元；对于 2016 年 1 月 1 日至 4 月 30 日期间发生的交易，不予追溯调整；对于 2016 年财务报表中可比期间的财务报表也不予追溯调整。 六、 税项 (一) 公司主要税种和税率 税种 计税依据 税率 增值税 销售货物、应税销售服务收入、无形资产或者不动产 17%、6%、3% 城市维护建设税 实缴流转税税额 7% 教育费费附加 实缴流转税税额 3% 地方教育费附加 实缴流转税税额 2% 企业所得税 应纳税所得额 15% 不同纳税主体所得税税率说明： 纳税主体名称 所得税税率 北京雄鹰教育科技股份有限公司 15% 北京美好明天科技有限公司 25% 北京雄鹰未来科技有限公司 25% (二) 税收优惠政策及依据 北京雄鹰教育科技股份有限公司于 2016 年 12 月 22 日取得了高新技术企业证书（编 号：GR201611003621），有效期三年。按 15%的税率征收企业所得税。 七、 合并财务报表主要项目注释 （以下金额单位若未特别注明者均为人民币元） 注释1． 货币资金 项 目 期末余额 期初余额 库存现金 6,352.29 35,320.10 83 项 目 期末余额 期初余额 银行存款 3,220,816.62 6,810,456.17 其他货币资金 1,167,831.55 1,115,180.52 合 计 4,395,000.46 7,960,956.79 截止 2016 年 12 月 31 日，本公司不存在质押、冻结，或有潜在收回风险的款项。 其他货币资金包括存放于支付宝、网银在线、微信等第三方收款平台上本公司账号下 的资金。 注释2． 应收账款 1． 应收账款分类披露 种类 期末余额 账面余额 坏账准备 账面价值 金额 比例（%） 金额 计提比例 （%） 单项金额重大并单独计提坏账 准备的应收账款 按信用风险特征组合计提坏账 准备的应收账款 344,623.35 100.00 17,231.17 5.00 327,392.18 其中：账龄分析法组合 344,623.35 100.00 17,231.17 5.00 327,392.18 单项金额虽不重大但单独计提 坏账准备的应收账款 合计 344,623.35 100.00 17,231.17 5.00 327,392.18 续： 种类 期初余额 账面余额 坏账准备 账面价值 金额 比例（%） 金额 计提比例 （%） 单项金额重大并单独计提坏账 准备的应收账款 按信用风险特征组合计提坏账 准备的应收账款 405,688.39 100.00 20,284.42 5.00 385,403.97 其中：账龄分析法组合 405,688.39 100.00 20,284.42 5.00 385,403.97 单项金额虽不重大但单独计提 坏账准备的应收账款 合计 405,688.39 100.00 20,284.42 5.00 385,403.97 组合中，按账龄分析法计提坏账准备的应收账款 账龄 期末余额 应收账款 坏账准备 计提比例（%） 1 年以内 344,623.35 17,231.17 5.00 84 账龄 期末余额 应收账款 坏账准备 计提比例（%） 合计 344,623.35 17,231.17 5.00 2． 本期计提、收回或转回的坏账准备情况 本期计提坏账准备金额-3,053.25 元。 3． 本期无实际核销的应收账款 4． 按欠款方归集的期末余额前五名应收账款 单位名称 期末余额 占应收账款期末余额的 比例(%) 已计提坏账准备 北京环球兴学科技发展有限公司 154,731.55 44.90 7,736.58 百度（中国）有限公司 94,231.34 27.34 4,711.57 APPLE 69,751.53 20.24 3,487.58 北京新东方迅程网络科技有限公司 22,462.78 6.52 1123.14 北京华图宏阳网络科技有限公司 1,939.15 0.56 96.96 合计 343,116.35 99.56 17,155.83 注释3． 预付款项 1． 预付款项按账龄列示 账龄 期末余额 期初余额 金额 比例(%) 金额 比例(%) 1 年以内 208,806.44 97.77 435,236.40 100.00 1 至 2 年 4,762.12 2.23 合计 213,568.56 100.00 435,236.40 100.00 2． 按预付对象归集的期末余额前五名的预付款情况 单位名称 期末金额 占预付账款总额的 比例(%) 预付款时间 未结算原因 郑州渡诚科技有限公司 80,884.17 37.87 1 年以内 服务未完成 北京能通天下网络技术有限 公司 26,006.26 12.18 1 年以内 服务未完成 成都知道创宇信息技术有限 公司 23,850.00 11.17 1 年以内 服务未完成 阿里云计算有限公司 20,466.88 9.58 1 年以内 服务未完成 北京朗丽兹西山花园酒店管 理有限公司 20,000.00 9.36 1 年以内 服务未完成 合计 171,207.31 80.16 注释4． 其他应收款 1． 其他应收款分类披露 85 种类 期末余额 账面余额 坏账准备 账面价值 金额 比例（%） 金额 计提比例 （%） 单项金额重大并单独计提坏 账准备的其他应收款 按信用风险特征组合计提坏 账准备的其他应收款 2,032,313.37 100.00 165,696.92 8.15 1,866,616.45 其中：账龄分析法组合 2,032,313.37 100.00 165,696.92 8.15 1,866,616.45 单项金额虽不重大但单独计 提坏账准备的其他应收款 合计 2,032,313.37 100.00 165,696.92 8.15 1,866,616.45 续： 种类 期初余额 账面余额 坏账准备 账面价值 金额 比例（%） 金额 计提比例（%） 单项金额重大并单独计提坏 账准备的其他应收款 按信用风险特征组合计提坏 账准备的其他应收款 2,394,702.22 100.00 312,800.33 13.06 2,081,901.89 其中：账龄分析法组合 2,394,702.22 100.00 312,800.33 13.06 2,081,901.89 单项金额虽不重大但单独计 提坏账准备的其他应收款 合计 2,394,702.22 100.00 312,800.33 13.06 2,081,901.89 其他应收款分类的说明： 组合中，按账龄分析法计提坏账准备的其他应收款 账龄 期末余额 其他应收款 坏账准备 计提比例（%） 1 年以内 750,688.37 37,534.42 5.00 1－2 年 1,281,625.00 128,162.50 10.00 合计 2,032,313.37 165,696.92 8.15 2． 本期计提、收回或转回的坏账准备情况 本期计提坏账准备金额-147,103.41 元。 3． 本期无实际核销的其他应收款 4． 其他应收款按款项性质分类情况 项目 期末余额 期初余额 房租、物业费、装修押金 1,990,764.50 2,103,519.17 员工往来款 41,548.87 76,524.46 关联方往来款 174,658.59 86 项目 期末余额 期初余额 账户保证金 10,000.00 合同定金 30,000.00 合计 2,032,313.37 2,394,702.22 5． 按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况 单位名称 款项性质 期末余额 账龄 占其他应收款 期末余额的比 例(%) 坏账准备期末 余额 北京中寰科安科技发展公 司 房租押金 1,739,773.50 1 年以内 542,938.50；1-2 年 1,196,835.00 85.61 146,830.43 北京中固生物新技术开发 公司 装修押金,物 业押金 240,991.00 1 年以内 166,201.00；1-2 年 74,790.00 11.86 15,789.05 代扣代缴员工社保公积金 代扣代缴社保 公积金 41,548.87 1 年以内 2.04 2,077.44 北京叁佰陆拾度电子商务 有限公司 质保金 10,000.00 1-2 年 0.49 1,000.00 合计 2,032,313.37 100.00 165,696.92 注释5． 一年内到期的非流动资产 项 目 期末余额 期初余额 PC 和 WAP 服务费摊销 1,257.88 合计 1,257.88 注释6． 固定资产原值及累计折旧 固定资产情况 项 目 家具 车辆 电子设备 合计 一. 账面原值 1． 期初余额 239,667.56 380,000.00 2,111,982.04 2,731,649.60 2． 本期增加金额 215,755.71 705,943.27 921,698.98 购置 215,755.71 705,943.27 921,698.98 3． 本期减少金额 4． 期末余额 455,423.27 380,000.00 2,817,925.31 3,653,348.58 二. 累计折旧 1． 期初余额 13,772.35 274,510.50 1,132,471.74 1,420,754.59 2． 本期增加金额 83,912.67 45,125.04 582,459.83 711,497.54 计提 83,912.67 45,125.04 582,459.83 711,497.54 3． 本期减少金额 4． 期末余额 97,685.02 319,635.54 1,714,931.57 2,132,252.13 三. 减值准备 1． 期初余额 87 项 目 家具 车辆 电子设备 合计 2． 本期增加金额 3． 本期减少金额 4． 期末余额 四. 账面价值 1． 期末账面价值 357,738.25 60,364.46 1,102,993.74 1,521,096.45 2． 期初账面价值 225,895.21 105,489.50 979,510.30 1,310,895.01 注释7． 无形资产 无形资产情况 项 目 非专利技术 合计 一. 账面原值 1． 期初余额 1,000,000.00 1,000,000.00 2． 本期增加金额 3． 本期减少金额 4． 期末余额 1,000,000.00 1,000,000.00 二. 累计摊销 1． 期初余额 1,000,000.00 1,000,000.00 2． 本期增加金额 3． 本期减少金额 4． 期末余额 1,000,000.00 1,000,000.00 三. 减值准备 1． 期初余额 2． 本期增加金额 3． 本期减少金额 4． 期末余额 四. 账面价值 1． 期末账面价值 2． 期初账面价值 注释8． 长期待摊费用 项 目 期初余额 本期增加额 本期摊销额 其他减少额 期末余额 呼叫中心系统 170,097.09 45,210.40 124,886.69 客服软件服务费 16,352.20 15,094.32 1,257.88 16 层办公室装修费 956,893.77 210,456.90 400,575.60 766,775.07 3 层装修费 1,244,876.37 242,059.30 1,002,817.07 合计 973,245.97 1,625,430.36 702,939.62 1,257.88 1,894,478.83 88 注释9． 递延所得税资产和递延所得税负债 1. 未经抵销的递延所得税资产 项目 期末余额 期初余额 可抵扣暂时性差异 递延所得税资产 可抵扣暂时性差异 递延所得税资产 资产减值准备 182,928.09 37,544.26 333,084.75 83,271.19 可抵扣亏损 1,651,173.87 412,793.47 合计 1,834,101.96 450,337.73 333,084.75 83,271.19 2. 未确认递延所得税资产的可抵扣暂时性差异明细 项目 期末余额 期初余额 可抵扣亏损 11,724,222.27 5,575,941.12 合计 11,724,222.27 5,575,941.12 说明：由于未来能否获得足够的应纳税所得额具有不确定性，因此未确认母公司可抵 扣亏损对应的递延所得税资产。 3. 未确认递延所得税资产的可抵扣亏损将于以下年度到期 项目 期末余额 期初余额 2020 年 982,581.85 5,575,941.12 2021 年 10,741,640.42 合计 11,724,222.27 5,575,941.12 注释10． 应付账款 项 目 期末余额 期初余额 技术服务费 2,425,889.16 121,590.62 学习卡充值款 40,500.00 15,946.80 装修费 29,191.00 197,192.10 其他 23,310.00 9,163.71 讲师劳务费 16,620.65 170,806.00 服务器托管费 2,700.00 46,500.00 合计 2,538,210.81 561,199.23 注释11． 应付职工薪酬 1． 应付职工薪酬列示 项 目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额 短期薪酬 1,390,085.34 25,164,448.95 23,620,273.52 2,934,260.77 离职后福利-设定提存计划 1,324,519.97 1,324,519.97 89 项 目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额 合计 1,390,085.34 26,488,968.92 24,944,793.49 2,934,260.77 2． 短期薪酬列示 项 目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额 工资、奖金、津贴和补贴 1,390,085.34 22,792,658.46 21,248,483.03 2,934,260.77 职工福利费 547,814.21 547,814.21 社会保险费 1,052,753.27 1,052,753.27 其中：基本医疗保险费 819,102.66 819,102.66 工伤保险费 173,647.08 173,647.08 生育保险费 60,003.53 60,003.53 住房公积金 771,223.01 771,223.01 合计 1,390,085.34 25,164,448.95 23,620,273.52 2,934,260.77 3． 设定提存计划列示 项 目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额 基本养老保险 1,279,399.08 1,279,399.08 失业保险费 45,120.89 45,120.89 合计 1,324,519.97 1,324,519.97 注释12． 应交税费 税费项目 期末余额 期初余额 增值税 282,938.48 393,787.55 企业所得税 324,699.74 个人所得税 134,464.46 城市维护建设税 61,099.76 69,679.86 教育费附加 26,185.57 29,561.32 地方教育费附加 17,457.07 19,707.55 印花税 2,517.00 合计 524,662.34 837,436.02 注释13． 其他应付款 1． 按款项性质列示的其他应付款 款项性质 期末余额 期初余额 关联方往来款 2,595,947.20 2,583,402.00 应付未付费用 602,017.10 代扣代缴社保款 27,965.37 9,754.95 收到返还个人所得税税款 13,749.23 13,749.23 押金及保证金 2,884.07 2,884.07 90 款项性质 期末余额 期初余额 合计 3,242,562.97 2,609,790.25 说明：应付未付费用主要由未支付的房租以及未支付的员工报销款组成。 注释14． 股本 项 目 期初余额 本期变动增（+）减（－） 期末余额 发行新股 送股 公积金转股 净资产折股 小计 股份总数 1,023,809.52 4,976,190.48 4,976,190.48 6,000,000.00 股本变动情况说明： 按照发起人协议规定，各股东以其所拥有的截止 2015 年 12 月 31 日北京雄鹰教育科技 有限公司的净资产 13,490,871.96 元，按原出资比例认购公司股份，按 1:0.445 的比例折合 股份总额，共计 600 万股，净资产大于股本部分计入资本公积。 注释15． 资本公积 项 目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额 股本溢价 9,976,190.48 7,490,871.96 9,976,190.48 7,490,871.96 其他资本公积 1,000,000.00 1,000,000.00 合计 10,976,190.48 7,490,871.96 10,976,190.48 7,490,871.96 资本公积的说明：本期减少为净资产折股事项所致，见注释 14 的股本变动情况说明。 注释16． 盈余公积 项 目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额 法定盈余公积 259,792.73 259,792.73 合计 259,792.73 259,792.73 盈余公积说明：本期减少为净资产折股事项所致，见注释 14 的股本变动情况说明。 注释17． 未分配利润 项 目 金 额 提取或分配比例(%) 调整前上期末未分配利润 -4,427,392.35 — 调整期初未分配利润合计数（调增+，调减-） — 调整后期初未分配利润 -4,427,392.35 — 加： 本期归属于母公司所有者的净利润 -6,402,348.73 — 减： 净资产折股 1,231,079.23 期末未分配利润 -12,060,820.31 注释18． 营业收入和营业成本 91 营业收入、营业成本 项 目 本期发生额 上期发生额 收入 成本 收入 成本 主营业务 41,427,567.53 11,488,892.22 20,461,582.34 7,014,377.81 其他业务 32,076.28 64,597.17 注释19． 税金及附加 项 目 本期发生额 上期发生额 城市维护建设税 88,947.57 118,023.41 教育费附加 38,120.36 50,581.45 地方教育附加 26,907.43 33,721.77 印花税 4,708.84 车船使用税 400.00 合计 159,084.20 202,326.63 注释20． 销售费用 项 目 本期发生额 上期发生额 职工薪酬 8,255,539.97 3,470,390.03 销售推广 1,465,342.03 674,242.07 客服中心营运 1,119,608.88 737,444.59 主页维护 283,969.40 214,060.89 差旅交通 246,003.87 142,861.24 业务招待费 171,613.00 129,700.77 折旧和摊销 138,826.47 85,951.05 CDN 费用 117,233.50 125,350.63 店铺营运 12,820.74 19,755.88 DNS 费用 8,172.00 合计 11,810,957.86 5,607,929.15 销售费用说明： 职工薪酬大幅高于上期的原因是：本期新入职电话销售人员较多导致销售费用薪酬支 出大幅增加。 销售推广费用大幅高于上期的原因是：本期百度流量费用较上期大幅增加。 客服中心营运主要包括电销软件使用费和专线通讯费等，本期大幅高于上期的原因是： 电销人员使用的专线费用、通讯费支出大幅增加。 注释21． 管理费用 92 项 目 本期发生额 上期发生额 房租物业水电 7,677,052.57 4,229,915.85 研发费 7,114,435.59 2,900,140.76 职工薪酬 6,578,102.90 5,020,416.23 中介机构服务费 1,609,129.78 771,052.49 折旧和摊销 1,101,007.97 801,205.47 办公费 321,297.01 185,022.19 通讯费 167,748.31 177,834.13 残保金 80,759.15 73,532.41 印花税 5,000.00 合计 24,654,533.28 14,159,119.53 管理费用说明： 房租物业水电费本期大幅增加的原因是：本期业务人员扩招，扩大办公室面积所致。 咨询服务费本期大幅增加的原因是：本期支付新三板挂牌服务费有所增加。 研发费本期大幅增加的原因是：研发部门扩招使得薪酬支出增加。 注释22． 财务费用 类 别 本期发生额 上期发生额 利息支出 减：利息收入 15,713.11 34,012.52 手续费 242,163.28 99,537.60 合计 226,450.17 65,525.08 注释23． 资产减值损失 项 目 本期发生额 上期发生额 坏账损失 -150,156.66 116,651.87 合计 -150,156.66 116,651.87 注释24． 营业外收入 项 目 本期发生额 上期发生额 计入当期非经常性 损益的金额 减免税款（小微企业增值税） 534.16 其他 276.67 276.67 合计 276.67 534.16 276.67 注释25． 营业外支出 93 项 目 本期发生额 上期发生额 计入本期非经常性损益 的金额 罚款 6,000.00 6,000.00 和解费 18,000.00 31,000.00 18,000.00 合计 24,000.00 31,000.00 24,000.00 说明：公司网站提供的视频《名师张恩勇评点各地 2016 高考作文》、《视频：解读新 驾规》，以及书籍《病由心灭》违反相关监管规定，向北京市文化市场行政执法总队支付 6,000.00 元罚款，截止报告报出日《出版物经营许可证》（编号：新出发京批字第直 170033 号）已经办理完毕并通过审核；《广播电视节目制作经营许可证》的申请已被北京市新闻出 版广电局受理（受理单编号：[2017]0031170321000211 号）。18,000.00 元为公司的诉讼和 解费用。 注释26． 所得税费用 1． 所得税费用表 项 目 本期发生额 上期发生额 当期所得税费用 15,574.68 递延所得税费用 -367,066.54 -29,162.97 合计 -351,491.86 -29,162.97 2． 会计利润与所得税费用调整过程 项 目 本期发生额 利润总额 -6,753,840.59 按法定/适用税率计算的所得税费用 -1,013,076.09 子公司适用不同税率的影响 387,402.05 调整以前期间所得税的影响 15,574.68 非应税收入的影响 不可抵扣的成本、费用和损失影响 13,548.85 使用前期未确认递延所得税资产的可抵扣亏损的影响 -1,393,985.28 本期未确认递延所得税资产的可抵扣暂时性差异或可抵扣亏 损的影响 1,611,352.49 税率调整导致期初递延所得税资产余额的变化 27,691.44 所得税费用 -351,491.86 注释27． 现金流量表附注 1． 收到的其他与经营活动有关的现金 项目 本期发生额 上期发生额 往来款 2,492,985.67 2,566,567.57 利息收入 15,713.11 34,012.52 94 项目 本期发生额 上期发生额 其他 276.67 合计 2,508,975.45 2,600,580.09 2． 支付的其他与经营活动有关的现金 项目 本期发生额 上期发生额 往来款 1,358,621.91 3,790,269.01 付现费用 10,911,575.63 7,571,899.33 支付罚款、和解费等 24,000.00 31,000.00 合计 12,294,197.54 11,393,168.34 注释28． 现金流量表补充资料 1． 现金流量表补充资料 项 目 本期金额 上期金额 1．将净利润调节为经营活动现金流量 净利润 -6,402,348.73 -6,641,053.43 加：资产减值准备 -150,156.66 116,651.87 固定资产折旧、油气资产折耗、生产性生物资产 折旧 711,819.74 516,248.53 无形资产摊销 58,333.71 长期待摊费用摊销 702,939.62 404,237.56 处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失 （收益以“－”号填列） 固定资产报废损失（收益以“－”号填列） 公允价值变动损失（收益以“－”号填列） 财务费用（收益以“－”号填列） 投资损失（收益以“－”号填列） 递延所得税资产减少（增加以“－”号填列） -367,066.54 -29,162.97 递延所得税负债增加（减少以“－”号填列） 存货的减少（增加以“－”号填列） 经营性应收项目的减少（增加以“－”号填列） 2,747,380.16 -7,735,131.55 经营性应付项目的增加（减少以“－”号填列） 19,026.68 8,980,953.36 其他 经营活动产生的现金流量净额 -2,738,405.73 -4,328,922.92 2．不涉及现金收支的重大投资和筹资活动 债务转为资本 一年内到期的可转换公司债券 融资租入固定资产 3．现金及现金等价物净变动情况 现金的期末余额 4,395,000.46 7,960,956.79 95 项 目 本期金额 上期金额 减：现金的期初余额 7,960,956.79 1,406,317.09 加：现金等价物的期末余额 减：现金等价物的期初余额 现金及现金等价物净增加额 -3,565,956.33 6,554,639.70 2． 现金和现金等价物的构成 项 目 期末余额 期初余额 一、现金 4,395,000.46 7,960,956.79 其中：库存现金 6,352.29 35,320.10 可随时用于支付的银行存款 3,220,816.62 6,810,456.17 可随时用于支付的其他货币资金 1,167,831.55 1,115,180.52 二、现金等价物 三、期末现金及现金等价物余额 4,395,000.46 7,960,956.79 其中：母公司或集团内子公司使用受限制的现金及现 金等价物 八、 在其他主体中的权益 (一) 在子公司中的权益 企业集团的构成 子公司名称 主要经营地 注册地 业务性质 持股比例(%) 取得方式 直接 间接 北京美好明天科技有限公司 北京 北京 互联网销售 100.00 同一控制下企业合并 北京雄鹰未来科技有限公司 北京 北京 互联网销售 100.00 同一控制下企业合并 九、 关联方及关联交易 (一) 本公司的实际控制人为陈伟大、王玲。 (二) 本公司的子公司情况详见附注八（一）在子公司中的权益 (三) 其他关联方情况 其他关联方名称 其他关联方与本公司的关系 北京雄鹰创想投资合伙企业（有限合伙） 本公司的股东 北京雄鹰伙伴投资合伙企业（有限合伙） 本公司的股东 北京雄鹰明天投资合伙企业（有限合伙） 本公司的股东 (四) 关联方交易 1． 存在控制关系且已纳入本公司合并财务报表范围的子公司，其相互间交易及母子 公司交易已作抵销。 96 2． 关键管理人员薪酬 项目 本期发生额 上期发生额 关键管理人员薪酬 3,467,698.50 2,036,335.35 3． 关联方应收应付款项 （1）本公司应收关联方款项 项目名称 关联方 期末余额 期初余额 账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备 其他应收款 陈伟大 147,198.59 7,359.93 北京雄鹰创想投资合伙企业（有限合伙） 8,420.00 421.00 北京雄鹰伙伴投资合伙企业（有限合伙） 9,520.00 476.00 北京雄鹰明天投资合伙企业（有限合伙） 9,520.00 476.00 （2）本公司应付关联方款项 项目名称 关联方 期末余额 期初余额 其他应付款 陈伟大 2,550,947.20 2,538,402.00 赵鹏举 45,000.00 45,000.00 十、 股份支付 （一） 股份支付总体情况 公司本期授予的各项权益工具总额 无 公司本期行权的各项权益工具总额 无 公司本期失效的各项权益工具总额 无 公司期末发行在外的股票期权行权价格的范围和合同剩余期限 无 公司期末发行在外的其他权益工具行权价格的范围和合同剩余期限 无 （二） 以权益结算的股份支付情况 授予日权益工具公允价值的确定方法 按估计的市场价格计量 可行权权益工具数量的确定依据 按实际认购股数确定 本期估计与上期估计有重大差异的原因 无 以权益结算的股份支付计入资本公积的累计金额 无 本期以权益结算的股份支付确认的费用总额 无 十一、 承诺及或有事项 97 （一） 重要承诺事项 本公司不存在需要披露的重要承诺事项。 （二） 资产负债表日存在的重要或有事项 本公司不存在需要披露的重要或有事项。 十二、 资产负债表日后事项 截至财务报告日止，本公司无应披露未披露的重大资产负债表日后事项。 十三、 母公司财务报表主要项目注释 注释1． 应收账款 1． 应收账款分类披露 种类 期末余额 账面余额 坏账准备 账面价值 金额 比例（%） 金额 计提比例 （%） 单项金额重大并单独计提坏账准 备的应收账款 按信用风险特征组合计提坏账准 备的应收账款 274,871.82 100.00 13,743.59 5.00 261,128.23 其中：账龄分析法组合 274,871.82 100.00 13,743.59 5.00 261,128.23 单项金额虽不重大但单独计提坏 账准备的应收账款 合计 274,871.82 100.00 13,743.59 5.00 261,128.23 续： 种类 期初余额 账面余额 坏账准备 账面价值 金额 比例（%） 金额 计提比例 （%） 单项金额重大并单独计提坏账准 备的应收账款 按信用风险特征组合计提坏账准 备的应收账款 209,359.54 100.00 10,467.98 5.00 198,891.56 其中：账龄分析法组合 209,359.54 100.00 10,467.98 5.00 198,891.56 单项金额虽不重大但单独计提坏 账准备的应收账款 合计 209,359.54 100.00 10,467.98 5.00 198,891.56 组合中，按账龄分析法计提坏账准备的应收账款 账龄 期末余额 应收账款 坏账准备 计提比例（%） 1 年以内 274,871.82 13,743.59 5.00 合计 274,871.82 13,743.59 5.00 2． 本期计提、收回或转回的坏账准备情况 98 本期计提坏账准备金额 3,275.61 元。 3． 按欠款方归集的期末余额前五名应收账款 单位名称 期末余额 占应收账款期末余额的 比例(%) 已计提坏账准备 北京环球兴学科技发展有限公司 154,731.55 56.29 7,736.58 百度（中国）有限公司 94,231.34 34.28 4,711.57 北京新东方迅程网络科技有限公司 22,462.78 8.17 1,123.14 北京华图宏阳网络科技有限公司 1,939.15 0.71 96.96 北京中公教育科技股份有限公司 1,507.00 0.55 75.35 合计 274,871.82 100.00 13,743.60 注释2． 其他应收款 1． 其他应收款分类披露 种类 期末余额 账面余额 坏账准备 账面价值 金额 比例（%） 金额 计提比例 （%） 单项金额重大并单独计提 坏账准备的其他应收款 按信用风险特征组合计提 坏账准备的其他应收款 897,113.87 100.00 68,134.07 7.59 828,979.80 其中：账龄分析法组合 896,613.87 99.94 68,134.07 7.60 828,479.80 无风险组合 500.00 0.06 500.00 合计 897,113.87 100.00 68,134.07 7.59 828,979.80 续： 种类 期初余额 账面余额 坏账准备 账面价值 金额 比例（%） 金额 计提比例 （%） 单项金额重大并单独计提 坏账准备的其他应收款 按信用风险特征组合计提 坏账准备的其他应收款 6,044,392.13 100.00 266,446.45 4.41 5,777,945.68 其中：账龄分析法组合 1,467,624.72 24.28 266,446.45 18.15 1,201,178.27 无风险组合 4,576,767.41 75.72 4,576,767.41 合计 6,044,392.13 100.00 266,446.45 4.41 5,777,945.68 其他应收款分类的说明： 组合中，按账龄分析法计提坏账准备的其他应收款 99 账龄 期末余额 其他应收款 坏账准备 计提比例（%） 1 年以内 430,546.37 21,527.32 5.00 1－2 年 466,067.50 46,606.75 10.00 合计 896,613.87 68,134.07 7.60 2． 本期计提、收回或转回的坏账准备情况 本期计提坏账准备金额-198,312.38 元。 3． 其他应收款按款项性质分类情况 项目 期末余额 期初余额 关联方往来款 500.00 4,751,026.00 房租、物业费、装修押金 855,065.00 1,212,961.67 垫付个人社保公积金 41,548.87 70,404.46 账户保证金 10,000.00 合计 897,113.87 6,044,392.13 4． 按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款 单位名称 款项性质 期末余额 账龄 占其他应收款期 末余额的比例 (%) 坏账准备期末 余额 北京中寰科安科技发展有限 公司 房屋押金 725,985.00 1 年以内 269,917.50；1-2 年 456,067.50； 80.92 59,102.63 北京中固生物新技术开发公 司 装修押金,物业 押金 119,080.00 1 年以内 13.27 5,954.00 代扣代缴员工社保公积金 代扣代缴社保 公积金 41,548.87 1 年以内 4.63 2,077.44 北京叁佰陆拾度电子商务有 限公司 质保金 10,000.00 1-2 年 1.12 1,000.00 北京雄鹰未来科技有限公司 关联方往来款 500.00 1 年以内 0.06 合计 897,113.87 100.00 68,134.07 注释3． 长期股权投资 款项性质 期末余额 期初余额 账面余额 坏账准备 账面价值 账面余额 坏账准备 账面价值 对子公司投资 2,500,000.00 2,500,000.00 2,500,000.00 2,500,000.00 合计 2,500,000.00 2,500,000.00 2,500,000.00 2,500,000.00 对子公司投资 被投资单位 初始投资成 本 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额 本期计提减 值准备 减值准备期 末余额 北京美好明天科 技有限公司 1,500,000.00 1,500,000.00 1,500,000.00 100 被投资单位 初始投资成 本 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额 本期计提减 值准备 减值准备期 末余额 北京雄鹰未来科 技有限公司 1,000,000.00 1,000,000.00 1,000,000.00 合计 2,500,000.00 2,500,000.00 2,500,000.00 注释4． 营业收入及营业成本 项 目 本期发生额 上期发生额 收入 成本 收入 成本 主营业务 16,779,525.80 6,324,119.57 20,658,163.27 6,640,487.56 其他业务 32,076.28 64,597.17 十四、 补充资料 （一） 当期非经常性损益明细表 项 目 金额 说明 非流动资产处置损益 越权审批或无正式批准文件的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标 准定额或定量享受的政府补助除外） 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时 应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生 的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对 当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -23,723.33 其他符合非经常性损益定义的损益项目 所得税影响额 少数股东权益影响额（税后） 合计 -23,723.33 101 （二） 净资产收益率及每股收益 报告期利润 加权平均净资产收益率 （%） 每股收益 基本每股收益 稀释每股收益 归属于公司普通股股东的净利 润 -138.24 -1.07 -1.07 扣除非经常性损益后归属于公 司普通股股东的净利润 -137.73 -1.06 -1.06 北京雄鹰教育科技股份有限公司 二〇一七年三月二十六日 102 附： 备查文件目录 （一）载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人（会计主管人员）签名并盖 章的财务报表。 （二）载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。 （三）年度内在指定信息披露平台上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。 文件备置地址： 北京市海淀区中关村南大街甲 12 号寰太大厦 16 层财务部