002035_2013_华帝股份_2013年年度报告_2014-02-26.pdf

华帝股份有限公司 2013年度报告全文 1 华帝股份有限公司华帝股份有限公司 2013 年度报告年度报告 2014-009 2014 年年 02 月月 华帝股份有限公司 2013年度报告全文 2 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。连带的法律责任。除下列董事外，其他董事亲自出席了审议本次年报的董事会会议除下列董事外，其他董事亲自出席了审议本次年报的董事会会议 未亲自出席董事姓名 未亲自出席董事职务 未亲自出席会议原因 被委托人姓名 黄启均 董事 出差 关锡源 公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以 2013 年年 12 月月 31 日的公日的公司总股本为基数，向全体股东每司总股本为基数，向全体股东每 10 股派发现金红利股派发现金红利 2.00 元（含税），送红股元（含税），送红股 0股（含税），以资本公积金向全体股东每股（含税），以资本公积金向全体股东每 10 股转增股转增 2 股。股。公司负责人黄文枝、主管会计工作负责人关锡源及会计机构负责人公司负责人黄文枝、主管会计工作负责人关锡源及会计机构负责人(会计主会计主管人员管人员)石晓梅声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。石晓梅声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，能否实现取决于市场状况变化等多种因素，存在一定的风险，请投资者注意投能否实现取决于市场状况变化等多种因素，存在一定的风险，请投资者注意投资风险。资风险。华帝股份有限公司 2013年度报告全文 3 目录目录 第一节 重要提示、目录和释义.2 第二节 公司简介.6 第三节 会计数据和财务指标摘要.8 第四节 董事会报告.10 第五节 重要事项.41 第六节 股份变动及股东情况.53 第七节 董事、监事、高级管理人员和员工情况.60 第八节 公司治理.71 第九节 内部控制.77 第十节 财务报告.79 第十一节 备查文件目录.185 华帝股份有限公司 2013年度报告全文 4 释义释义 释义项 指 释义内容 公司、本公司 指 华帝股份有限公司 九洲实业 指 中山九洲实业有限公司 奋进投资 指 中山奋进投资有限公司 正盟公司 指 中山市正盟厨卫电器有限公司 炫能公司 指 中山炫能燃气科技股份有限公司 上海华帝 指 上海华帝厨卫有限公司 上海粤华 指 上海粤华厨卫有限公司 集成厨房 指 中山市华帝集成厨房有限公司 德乾公司 指 广东德乾投资管理有限公司 达伦工贸 指 中山市达伦工贸有限公司 沈阳粤华 指 沈阳粤华厨卫有限公司 电子科技 指 中山华帝电子科技有限公司 南京厨卫 指 中山华帝南京厨卫有限公司 百得厨卫 指 中山百得厨卫有限公司 重庆一能 指 重庆一能燃具有限公司 重庆适时 指 重庆适时燃具公司 取暖电器 指 中山华帝取暖电器有限公司 中审国际 指 中审国际会计师事务所有限公司 华寅五洲 指 华寅五洲会计师事务所（特殊普通合伙）中审华寅五洲 指 中审华寅五洲会计师事务所（特殊普通合伙）中怡康 指 北京中怡康时代市场研究有限公司 华帝股份有限公司 2013年度报告全文 5 重大风险提示重大风险提示 公司存在市场风险、经营风险、政策风险、管理风险。敬请广大投资者注公司存在市场风险、经营风险、政策风险、管理风险。敬请广大投资者注意投资风险。详细内容见本报告董事会报告部分之意投资风险。详细内容见本报告董事会报告部分之“八、公司未来发展的展望八、公司未来发展的展望”部分。部分。华帝股份有限公司 2013年度报告全文 6 第二节第二节 公司简介公司简介 一、公司信息一、公司信息 股票简称 华帝股份 股票代码 002035 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 华帝股份有限公司 公司的中文简称 华帝股份 公司的外文名称（如有）VATTI CORPORATION LIMITED 公司的法定代表人 黄文枝 注册地址 广东省中山市小榄镇工业大道南华园路号 注册地址的邮政编码 528416 办公地址 广东省中山市小榄镇工业大道南华园路号 办公地址的邮政编码 528416 公司网址 http:/ 电子信箱 二、联系人和联系方式二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 吴 刚 王钊召 联系地址 广东省中山市小榄镇工业大道南华园路号 广东省中山市小榄镇工业大道南华园路号 电话 0760-22139888-8611 0760-22139888-8096 传真 0760-22139888-8613 0760-22139888-8613 电子信箱 三、信息披露及备置地点三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露报纸的名称 证券时报、中国证券报、证券日报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http:/ 公司年度报告备置地点 公司董事会秘书处 四、注册变更情况四、注册变更情况 注册登记日期 注册登记地点 企业法人营业执照税务登记号码 组织机构代码 华帝股份有限公司 2013年度报告全文 7 注册号 首次注册 2001 年 11 月 30 日 广东省工商行政管理局 4400001009963 粤国税字442000618120215 号 粤地税字442000618120215 号 61812021-5 报告期末注册 2012 年 08 月 24 日 中山市工商行政管 440000000004576 粤国税字442000618120215 号 粤地税字442000618120215 号 61812021-5 公司上市以来主营业务的变化情况（如有）无变更 历次控股股东的变更情况（如有）无变更 五、其他有关资料五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 中审华寅五洲会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所办公地址 天津市和平区解放北路 188 号信达广场 35层 签字会计师姓名 周俊杰、陈志 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 适用 不适用 保荐机构名称 保荐机构办公地址 保荐代表人姓名 持续督导期间 华泰联合证券有限责任公司 深圳市深南大道 4011 号港中旅大厦 26楼 熊丹、张树敏 2013 年-2014年 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 适用 不适用 财务顾问名称 财务顾问办公地址 财务顾问主办人姓名 持续督导期间 华泰联合证券有限责任公司 深圳市深南大道 4011 号港中旅大厦 25楼 熊丹、张树敏 2012 年-2014年 华帝股份有限公司 2013年度报告全文 8 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 一、主要会计数据和财务指标一、主要会计数据和财务指标 公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据 是 否 2013 年 2012 年 本年比上年增减(%)2011年 营业收入（元）3,708,628,789.91 2,488,102,056.67 49.05%2,038,683,990.84 归属于上市公司股东的净利润（元）223,836,729.72 159,189,254.32 40.61%138,830,602.26 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元）204,727,762.32 150,088,631.50 36.4%126,174,759.48 经营活动产生的现金流量净额（元）268,805,308.04 197,323,375.80 36.23%100,749,312.30 基本每股收益（元/股）0.77 0.65 18.46%0.57 稀释每股收益（元/股）0.77 0.65 18.46%0.57 加权平均净资产收益率（%）20.6%26.89%-6.29%28.05%2013 年末 2012 年末 本年末比上年末增减(%)2011年末 总资产（元）2,365,888,644.07 1,962,549,376.49 20.55%1,233,276,917.23 归属于上市公司股东的净资产（元）1,241,108,337.97 988,012,361.95 25.62%542,103,723.63 二、境内外会计准则下会计数据差异二、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 单位：元 归属于上市公司股东的净利润 归属于上市公司股东的净资产 本期数 上期数 期末数 期初数 按中国会计准则 223,836,729.72 159,189,254.32 1,241,108,337.97 988,012,361.95 按国际会计准则调整的项目及金额 2、同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 单位：元 归属于上市公司股东的净利润 归属于上市公司股东的净资产 华帝股份有限公司 2013年度报告全文 9 本期数 上期数 期末数 期初数 按中国会计准则 223,836,729.72 159,189,254.32 1,241,108,337.97 988,012,361.95 按境外会计准则调整的项目及金额 3、境内外会计准则下会计数据差异原因说明、境内外会计准则下会计数据差异原因说明 三、非经常性损益项目及金额三、非经常性损益项目及金额 单位：元 项目 2013 年金额 2012 年金额 2011 年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）-611,332.10-453,116.49-403,025.61 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）9,698,157.40 2,976,011.23 9,702,820.12 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 13,507,598.65 8,183,720.34 5,650,160.40 减：所得税影响额 3,485,456.55 1,605,992.26 2,294,112.13 合计 19,108,967.40 9,100,622.82 12,655,842.78-对公司根据 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 定义界定的非经常性损益项目，以及把 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因 适用 不适用 华帝股份有限公司 2013年度报告全文 10 第四节第四节 董事会报告董事会报告 一、概述一、概述 2013年，在复杂的经济环境中，公司围绕“厨房创意服务型产业”的目标，以“一个平台、四个能力”的持续打造为核心驱动力，推动华帝的转型升级，向百亿目标强势迈进。“一个平台”即以华帝、百得为主体的多品牌厨房创意服务型产业平台，“四个能力”即是不断提高“创新能力”、“现代制造能力”、“服务能力”、“信息技术应用能力”。为了进一步提高管理效率，推进业绩保持增长态势，公司以“聚焦、整合、提升、突破”为年度经营主题，进一步强化产品竞争力，夯实“华帝”在“厨电专业品牌”中的领先地位。2013年，公司实现营业收入370,862.88万元，较上年同期增长49.05%，实现净利润（归属于母公司所有者的净利润）22,383.67万元，较上年增长40.61%。报告期内公司在各方面均有较好的表现。营销管理方面，“华帝品牌”保持传统渠道与新兴渠道的并举推进：一是苏宁国美等KA渠道的进店数为1,962间，进店率为63.54%，保持了重点门店的进驻率；二是已经建立标准专卖店2160家，生活体验馆148家，橱电一体化门店220家，乡镇网点4200家，继续保持了一、二、三、四级市场销售网络结构，并均按照年度目标进行稳步扩张。三是公司加大对天猫、京东商城、苏宁易购、亚马逊卓越、易迅、聚划算等网购平台的推广力度，重点参加了京东商城“春雷行动”、“618大促”，“天猫618 大促”、“双十一”全网大促，苏宁“青春不重样爆款天天抢”、“618第二单半价”、“我的青春我做煮”等大型网购促销活动，报告期内实现网购收入大幅增长，较去年同期增长188.02%。根据易观智库中国网购商品行情数据，2013年华帝的烟机+灶具在9家主流B2C平台的销售量占同类产品销售量的13.20%，位列厨卫行业第一位；三是加强房地产直销队伍建设，提升参与房地产开发商的招投标能力，报告期内公司房地产直销收入较去年同期增长94.49%。公司第二品牌“百得厨卫”经过13年的精心运营，目前已拥有经销商329家，乡镇专卖店430家，3435个乡镇网点，实现了三四级市场的强势覆盖，在二线品牌中处于领先地位。2013年，百得对三四级市场实施了重点资源投入，开展了系统的、自上而下的促销活动，针对性地在重点地区开展了团购会及签售会，有效的提高了百得的销量和品牌知名度。2013年百得厨卫实现了营业收入82,843.22万元，较上年同期增长7.89%，实现净利润（归属于母公司所有者的净利润）4,420.77万元，较上年增长10.15%。售后服务方面，公司一直秉承“速度服务用心感动”星级售后服务理念，通过标准化建设提高全国服务网点的服务水平，打造华帝高端、专业的服务品牌。报告期内，公司呼叫中心累计处理呼入话务量124.90万个，回访话务102.97万个，做到了100%客户回访，20秒接通率达到了96.59%，实现了服务快速响应；同时公司对CRM客户关系管理系统，呼叫中心平台进行升级，为客户提供更高品质服务。公司从2011年开始选取杭州作为售后直营模式的试点区域，自己组建售后服务团队，及时跟进产品安装和售后服务问题。试点结果显示，售后直营区域相比其他同类区域售后服务质量取得较大提升，售后服务直营区域的客户投诉率大幅降低，客户服务满意度取得一定提升，未来公司将把试点的成功经验复制推广到其他区域，为更多消费者提供更好的服务。品牌建设方面，公司继续走体育营销路线，通过独家制造并赞助第十二届全运会火炬及相关物品、参加第四届环海南岛国际大帆船赛并勇夺桂冠等方式宣传华帝品牌环保健康的品牌理念；公司继续强化重点产品与技术传播，提升品牌知名度，以热炫烟机作为2013年品牌传播核心，制作新的电视广告，于央视、重点卫视进行投放，配合TVC进行网络视频传播，提升品牌曝光度。公司继续投放聚能灶电视广告，延续聚能灶的传播，突出产品形象与聚能燃烧技术。对莲花灶、冷凝热水器进行优化包装，强化终端展示。2013年，公司联合京东商城等举办了“情定新西兰”的大型营销活动，短时间内积聚了大量的人气，通过微博的广泛传播，公司的品牌形象进一步提升。研发创新方面，公司坚持自主创新，在产品技术研发方面持续努力、推陈出新，从发现烟机的拆洗难华帝股份有限公司 2013年度报告全文 11 题到推出一键清洗烟机，再到加热自动清洗的热炫烟机；从普通的燃气灶到四维双旋火燃气灶，再到热效率达到68%的聚能灶，华帝一次次引领行业技术变革。2013年，公司技术中心共开展重大技术研发项目 20项，完成技术成果转化应用13项，开展质量改进项目共61项，产品得到持续升级，质量不断提升。报告期内，公司共完成专利申请109项，其中发明专利4项，实用新型专利76项，外观设计29项。2013年，公司开发的“管腔浸没式冷凝换热技术”获得中山市人民政府颁发的科技进步二等奖，公司的聚能灶(BH806A)入选国家科技部“国家重点新产品”目录。截至报告期末，公司共拥有专利545项，其中发明专利16项，实用新型专利287项，外观设计242项。继华帝被认定为“国家级企业技术中心”之后，2013年，公司设计创新中心获得工信部认定为“国家级工业设计中心”，成为全国首批32家国家级工业设计中心之一，是目前国内唯一获此称号的厨电企业。运营管理方面，公司坚持“精益生产”的理念，通过工艺、生产的不断优化，持续满足消费者不断提高的品质需求。报告期公司的流程优化工作初见成效，运营效率有所提高，同时，公司通过规范的招投标组织、铜价锁定、联合议价及公关采购等措施，实现了生产成本的有效控制。二、主营业务分析二、主营业务分析 1、概述、概述 2013年，公司实现营业收入370,862.88万元，较上年同期增长49.05%，实现净利润（归属于母公司所有者的净利润）22,383.67万元，较上年增长40.61%。公司实现快速增长的原因，一方面来自于公司“华帝品牌”产品销售收入的快速增长，另一方面也来自于百得厨卫并入合并利润表导致。百得厨卫2013年实现净利润4,420.77万元，对公司利润增长贡献较大。公司于2012年12月完成对百得厨卫的收购，根据中山华帝燃具股份有限公司现金及发行股份购买资产并募集配套资金之重大资产重组暨关联交易报告书奋进投资就盈利预测补偿事宜做出如下承诺：百得厨卫 2012 年度、2013年度和 2014 年度实现的扣除非经常性损益后的净利润分别不低于人民币3,809.00 万元、4,180.00 万元、4,393.00 万元。2012年度百得厨卫实现扣除非经常性损益后的净利润4,013.24万元，2013年度百得厨卫实现扣除非经常性损益后的净利润4,376.44万元，2012年度和2013年度百得厨卫的盈利情况符合奋进投资的承诺。按照原资产重组并募集配套资金的计划，公司报告期内发行股份11,417,697.00股，募集资金总额119,999,995.47元，募集资金使用情况详细见本节“六、投资状况分析3、募集资金使用情况”。公司回顾总结前期披露的发展战略和经营计划在报告期内的进展情况 1.推进外延式扩张，提升品牌推动力。报告期内公司继续采取多种方式全方位开展营销活动，以不断提高公司的品牌影响力，包括赞助第十二届全运会火炬、参加第四届环海南岛国际大帆船赛并勇夺桂冠、举办“情定新西兰”大型营销活动。并配合电视广告、微博营销等多种手段持续推动品牌传播。华帝股份有限公司 2013年度报告全文 12 2、加大技术创新，提升产品品质 2013年，公司技术中心共开展重大技术研发项目 20项，完成技术成果转化应用13项，开展质量改进项目共61项，产品得到持续升级，产品质量不断提升。报告期内，公司共完成专利申请109项，其中发明专利4项，实用新型专利76项，外观设计29项。3、完善激励约束机制，加大人才队伍建设 公司在报告期初制定了2013年公司经营层和管理层激励方案，有力的提升经营层和管理层的积极性；公司对内与各部门签订2013年度业绩合同，将KPI指标和重点工作计划进行内部分解，责任到人，有效的促进公司完成业绩指标。公司十分重视人才培养和选拔工作，通过进行有针对性的培训、轮岗实践和导师指导的方式快速提高公司管理人员的职业化、专业化水平，配合系统的干部任职资格、测评及管理体系，使公司的人才库得到不断的充实。公司继续坚持“以人为本”的基本原则，不断完善薪酬福利体系，维护薪酬对内公平性和对外竞争力，不断提升员工的满意度和忠诚度，实现企业与员工个人同步发展。公司人力资源中心2013年全年完成了37门课程的开发，21人通过认证成为初级内部讲师，内部课程累计达57门，初步形成内部学习培训体系。公司根据人员情况实施差别化培训，建立接班人培养文化和人才成长机制。2013年，公司针对各职能部门业务提升开展了7个专题业务培训项目并完成148人次外派学习，公司员工人均培训达到了33.85小时/人。公司实际经营业绩较曾公开披露过的本年度盈利预测低于或高于 20%以上的差异原因 适用 不适用 2、收入、收入 说明 项目 2013年 2012年 同比增减情况(%)主营业务收入 3,576,632,055.23 2,397,414,052.38 49.19 其他业务收入 131,996,734.68 90,688,004.29 45.55 营业收入合计 3,708,628,789.912,488,102,056.67 49.05 本年度公司主营业务和其他业务的销售收入均较上年有较大幅度增长。主要原因是一方面报告期公司自身采取积极的销售政策导致销售增长，另一方面将百得并入报表导致。公司实物销售收入是否大于劳务收入 是 否 行业分类 项目 2013 年 2012 年 同比增减（%）电器机械及器材制造业 销售量 7,404,242 4,071,585 81.85%华帝股份有限公司 2013年度报告全文 13 生产量 5,884,177 2,417,070 143.44%库存量 507,173 110,755 357.92%相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明 适用 不适用 本年度公司销售量、生产量、库存量较去年都有较大幅度的增长，剔除报告期内并入百得数据导致增长的原因之外，本年度公司采取积极的销售政策，取得了较好的效果，销售量有所增长，生产量也相应增长；存货增长 357.92%，一部分是为 2014 年 1 月份销售提前备货所致，另一部分为电子商务发出商品尚未开票结算造成。公司重大的在手订单情况 适用 不适用 公司报告期内产品或服务发生重大变化或调整有关情况 适用 不适用 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元）779,445,933.83 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例（%）21.01%公司前 5大客户资料 适用 不适用 序号 客户名称 销售额（元）占年度销售总额比例（%）1 重庆一能燃具有限公司 400,459,555.28 10.8%2 广州市新电星销售有限公司 118,966,810.30 3.21%3 北京华帝燃具销售有限公司 101,023,102.55 2.72%4 北京京东世纪信息技术有限公司 80,578,707.12 2.17%5 济南汇佳厨卫用品有限公司 78,417,758.57 2.11%合计 779,445,933.83 21.01%3、成本、成本 行业分类 单位：元 行业分类 项目 2013 年 2012 年 同比增减(%)金额 占营业成本比重（%）金额 占营业成本比重（%）电器机械及器材制造业 制造费用 172,685,224.19 7.59%68,000,153.82 4.27%3.33%电器机械及器材制造业 原材料 2,474,718,978.13 108.79%1,595,593,848.19 100.08%8.72%电器机械及器材制造业 人工 116,143,203.20 5.11%67,241,161.55 4.22%0.89%华帝股份有限公司 2013年度报告全文 14 电器机械及器材制造业 内部抵消数-488,871,915.60-21.49%-136,493,926.12-8.56%-12.93%电器机械及器材制造业 合计 2,274,675,489.92 100%1,594,341,237.44 100%0%产品分类 单位：元 产品分类 项目 2013 年 2012 年 同比增减(%)金额 占营业成本比重（%）金额 占营业成本比重（%）灶具 制造费用 14,812,192.36 2.21%9,620,520.45 2.04%0.17%灶具 原材料 637,058,318.50 95.05%449,498,361.85 95.33%-0.28%灶具 人工 18,364,437.59 2.74%12,392,453.44 2.63%0.11%烟机 制造费用 89,932,484.97 8.41%42,643,989.07 7.72%0.69%烟机 原材料 908,628,210.21 84.97%471,149,804.39 85.31%-0.34%烟机 人工 70,791,088.05 6.62%38,502,041.79 6.97%-0.35%热水器 制造费用 55,900,573.40 8.94%10,264,817.05 2.34%6.6%热水器 原材料 556,191,946.72 88.95%419,332,911.25 95.54%-6.59%热水器 人工 13,193,535.78 2.11%9,299,545.29 2.12%-0.01%其他 制造费用 12,039,973.46 3.02%5,470,827.25 2.04%0.98%其他 原材料 372,840,502.70 93.52%255,612,770.70 95.33%-1.81%其他 人工 13,794,141.78 3.46%7,047,121.03 2.63%0.83%内部抵消数 成本-488,871,915.60 100%-136,493,926.12 100%0%合计 2,274,675,489.92 100%1,594,341,237.44 100%0%2,274,675,489.92 说明 2012年度不包含百得数据。2013年度为含百得数据。公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元）422,971,653.94 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例（%）25.24%公司前 5名供应商资料 适用 不适用 序号 供应商名称 采购额（元）占年度采购总额比例（%）1 中山市汉基电器有限公司 160,285,998.91 9.56%2 中山市永发金属制品有限公司 69,229,624.06 4.13%3 佛山市顺德区奥荣电器实业有限公司 65,545,849.24 3.91%4 广东威博电器有限公司 65,185,669.17 3.89%华帝股份有限公司 2013年度报告全文 15 5 中山市金艺金属制品有限公司 62,724,512.56 3.74%合计 422,971,653.94 25.23%4、费用、费用 项目 2013年 2012年 同比增减 销售费用 760,809,701.74 454,476,802.97 67.40%管理费用 297,383,689.40 181,253,498.01 64.07%财务费用-4,828,874.80-3,783,165.67 27.64%合计 1,053,364,516.34 631,947,135.31 66.69%报告期内，公司期间费用较去年同期增长66.69%，原因主要系2012年12月公司对百得厨卫实施资产并购，但并购当年公司利润表未包含百得厨卫经营业绩，而本年度报表则包含百得厨卫业绩。如剔除百得厨卫的影响，报告期内，公司销售费用与上年相比增长48.88%。而销售费用占营业收入的比重21.64%，比上年同期上升了3.37个百分点，主要为本期销售资源投放增加所致，另电子商务渠道销售增幅过大，导致安装费、渠道红利返还等均较上年大幅增长。管理费用总额与上年相比上升36.11%，管理费用占营业收入的比例为7.89%，与上年同期占比上升了0.6个百分点，主要原因为本年度公司管理人员增长及薪酬福利提升，另折旧、税费均有较大幅度增长。5、研发支出、研发支出 项目 2013年 2012年 同比增减情况（%）研发费用 103,704,898.12 75,627,009.00 37.13 研发投入占营业收入比例（%）2.80 3.04 减少0.24个百分点 研发投入占净资产比例（%）8.36 7.65 增加0.71个百分点 报告期内，研发费用同比增长37.13%，主要系一方面公司加大对研发的投入，另一方面合并百得导致。6、现金流、现金流 单位：元 项目 2013 年 2012 年 同比增减（%）经营活动现金流入小计 3,094,594,836.89 1,964,703,164.52 57.51%经营活动现金流出小计 2,825,789,528.85 1,767,379,788.72 59.89%经营活动产生的现金流量净额 268,805,308.04 197,323,375.80 36.23%投资活动现金流入小计 142,506.53 4,832,815.86-97.05%投资活动现金流出小计 281,048,422.25 10,169,138.99 2,663.74%投资活动产生的现金流量净-280,905,915.72-5,336,323.13-5,743.13%华帝股份有限公司 2013年度报告全文 16 额 筹资活动现金流入小计 151,883,181.18 66,000,000.00 130.13%筹资活动现金流出小计 170,714,892.52 131,936,892.38 29.39%筹资活动产生的现金流量净额-18,831,711.34-65,936,892.38 71.44%现金及现金等价物净增加额-30,932,319.02 126,050,160.29-124.54%相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明 适用 不适用 报告期内，现金流量表的相关数据有较大的增长，原因主要系2012年12月公司对百得厨卫实施资产并购，但并购当年现金流量表未包含百得厨卫现金流量情况，而本年度报表则包含百得厨卫现金流量情况。如剔除百得厨卫的影响，报告期内，公司现金流量情况变动原因如下：1、经营活动现金流量 2013 年经营活动产生的现金流入为 248,024.68 万元，与上年同期相比增加 54,152.86 万元，增幅为 27.56%，主要由于公司 2013 年度销售收入增长所致。经营活动产生的现金流出较上年同期增加 53,207.10 万元，其中购置产品支付的现金及为职工支付的现金幅度较大分别达到 34.58%、57.38%。公司经营活动现金流净增加增长 4.79%，主要为本期经营活动现金流入增加额高于现金流出增加额所致。2、投资活动现金流量 2013年投资活动产生的现金净流量为-25,757.63万元，与上年同期相比减少25,224万元。主要是本期投资活动现金支付较大，资本性支出主要为公司上年度并购百得资产剩余需支付给奋进投资的 4862 万元，公司支付 2000 万元对中山市公用小额贷款有限责任公司进行股权投资，公司回购中山市华帝集成厨房有限公司少数股东股权支付资金 1,490.4 万元，对上海华帝厨卫有限公司增资 1300 万元。另公司购置银行理财产品支付现金 1.1 亿元。3、筹资活动现金流量 2013 年筹资活动现金净流量为 3,294.07 万元，较上年同期增加 9,887.76 万元，主要是本期公司向特定投资者定向发行股份 11,417,697.00 股募集配套资金 1 总额为人民币119,999,995.47 元，扣除募集配套资金的承销佣金等与发行有关的费用人民币 19,553,090.20元，公司实际募集资金净额为人民币 100,446,905.27 元所致。报告期内公司经营活动的现金流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 适用 不适用 华帝股份有限公司 2013年度报告全文 17 三、主营业务构成情况三、主营业务构成情况 由于公司 2012 年12 月完成对百得厨卫的收购，2012 年公司合并报表中仅并入百得资产负债表，而 2013年公司合并报表并入百得资产负债表及利润表。因此统计口径存在差别，为了更清晰比较，列表一为不包含百得的数据，与 2012年保持同一口径；列表二为包含百得数据，即报告期内合并报表数据。列表一：单位：元 营业收入 营业成本 毛利率(%)营业收入比上年同期增减（%）营业成本比上年同期增减（%）毛利率比上年同期增减（%）分行业 电气机械和器材制造业 2,998,187,774.88 1,884,765,401.40 37.14%25.06%18.22%3.64%分产品 炉具 874,853,198.94 544,685,213.23 37.74%17.26%15.52%0.94%烟机 1,212,425,212.35 730,570,475.44 39.74%44.08%32.28%5.38%热水器 675,612,266.11 502,327,034.25 25.65%20.35%14.45%3.83%其他 486,462,567.38 355,977,670.22 26.82%27.16%32.76%-3.09%内部抵消数-251,165,469.90-248,794,991.74 0.94%87.33%82.28%-0.86%分地区 华北地区 461,076,901.91 279,607,769.92 39.36%47.55%36.32%5%东北地区 163,736,079.43 99,951,001.47 38.96%41.54%30.44%5.2%华东地区 748,866,618.74 446,861,082.56 40.33%32.38%18.14%7.19%华中地区 458,666,446.67 303,610,326.31 33.81%22.25%24.01%-0.94%华南地区 405,140,591.65 233,916,734.30 42.26%-8.86%-16.1%4.98%西南地区 450,374,862.21 322,082,232.09 28.49%52.76%50.52%1.07%其他地区 310,326,274.27 198,736,254.75 35.96%7.36%1.01%4.03%公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据 适用 不适用 列表二：单位：元 营业收入 营业成本 毛利率(%)营业收入比上年同期增减（%）营业成本比上年同期增减（%）毛利率比上年同期增减（%）分行业 电气机械和器材3,576,632,055.23 2,274,675,489.91 36.4%49.19%42.67%2.9%华帝股份有限公司 2013年度报告全文 18 制造业 分产品 炉具 1,031,697,504.07 670,234,948.45 35.04%38.29%42.15%-1.76%烟机 1,655,619,268.95 1,069,351,783.23 35.41%96.75%93.62%1.04%热水器 839,886,376.61 625,286,055.90 25.55%49.61%42.47%3.73%其他 547,493,948.12 398,674,617.93 27.18%43.12%48.66%-2.73%内部抵消数-498,065,042.52-488,871,915.60 1.85%271.48%258.16%3.65%分地区 华北地区 475,303,718.45 290,467,134.31 38.89%52.11%41.61%4.53%东北地区 169,533,661.77 104,376,310.47 38.43%46.55%36.21%4.67%华东地区 812,438,681.65 495,385,796.03 39.02%43.62%30.97%5.89%华中地区 511,834,110.96 344,193,336.48 32.75%36.42%40.59%-2%华南地区 475,665,015.79 236,130,335.36 50.36%7.01%-15.31%13.08%西南地区 477,007,229.89 342,410,784.47 28.22%61.8%60.02%0.8%其他地区 654,849,636.72 461,711,792.79 29.49%126.56%134.68%-2.44%四、资产、负债状况分析四、资产、负债状况分析 1、资产项目重大变动情况、资产项目重大变动情况 单位：元 2013 年末 2012 年末 比重增减（%）重大变动说明 金额 占总资产比例（%）金额