用能权交易制度对绿色技术创新的影响效应与传导机制_张艾莉.pdf

用能权交易制度对绿色技术创新的影响效应与传导机制张艾莉，陈茜（北京工业大学 经济与管理学院，北京 ）收稿日期：修回日期：基金项目：国家社会科学基金重大项目（）；中国科学技术发展战略研究院基金项目（）作者简介：张艾莉（），女，吉林长春人，博士，北京工业大学经济与管理学院副教授，研究方向为数量经济学；陈茜（），女，山东济宁人，北京工业大学经济与管理学院硕士研究生，研究方向为数量经济学。摘要：绿色技术创新是中国达成碳达峰、碳中和目标的根本途径，厘清用能权交易制度对绿色技术创新的影响效应和作用渠道是贯彻落实新发展理念的关键。以用能权交易制度作为准自然实验，基于 年中国股工业企业面板数据，运用倾向匹配得分法和双重差分模型探究用能权交易制度对中国工业企业绿色技术创新的影响机制。研究表明：用能权交易制度显著推动了中国工业企业绿色技术创新，且在一系列稳健性检验后结论依然成立。此外，用能权交易制度诱发企业绿色技术创新的作用效果依企业所属行业和所有权性质不同而不同。究其原因，用能权交易制度主要通过影响企业研发资金、研发人员、税收优惠和政府补贴等促进企业绿色技术创新。关键词：用能权交易制度；绿色技术创新；中介效应；模型 ：开放科学（资源服务）标识码（）：中图分类号：文献标识码：文章编号：（）引言中国当前的高能耗、高污染和高排放工业化发展方式，是实现绿色转型发展背景下碳达峰、碳中和愿景面临的最大挑战，亟需探索一条实现经济效益与环境效益双赢的有效路径。在此背景下，绿色技术创新作为企业践行绿色发展理念的核心要素，通过优化能源结构、促进能源要素高效配置减少碳排放，不仅能够减轻企业绿色转型负担，更有助于打破中国高质量发展中的能源约束和环境约束，推动中国产业结构升级和绿色经济发展。年政府工作报告提出加快建设全国用能权、碳排放权交易市场，完善能源消费强度和总量双控制度。用能权交易制度的实施不仅能从正面缓解能源危机和环境压力，还能从侧面激发企业绿色技术创新动力。依据现有文献，大部分学者深入探讨了影响绿色技术创新的相关因素，如制度要素、对外直接投资、外部网络关系、产业集聚、战略市场目标、人力资本和客户利益等。在制度要素层面，环境规制一直以来都是学者广泛讨论的焦点，针对不同环境规制类型影响绿色技术创新的研究最为丰富。熊广琴等从命令控制型环境规制角度出发，验证了中国低碳城市试点政策对企业绿色技术创新的推动作用；也有学者提出市场激励型环境规制对绿色技术创新具有促进作用；等使用意大利数据进行研究发现，欧洲碳排放 权 交 易 制 度 显 著 促 进 了 企 业 清 洁 技 术 创 新；随后的研究也证实了这一观点。在此基础上，学者对命令控制型环境规制和市场激励型环境规制对绿色技术创新的促进效果进行了对比研究。、等、彭星和李斌 认为相比于命令控制型环境规制，市场激励型环境规制对绿色技术创新的促进作用更显著。王娟茹和张渝 发现，命令控制型环境规制对绿色技术创新意愿的诱导作用更显著，市场激励型环境规制对绿色技术创新行为的诱导作用更显著；李广培等 认为，命令控制型环境规制和市场激励型环境规制对企业研发投入均有显著提升作用，且能够通过研发投入的中介效应影响企业绿色产品和绿色工艺创新；郭进 认为，财、税、费等市场激励型环境规制政策对于推动绿色技术创新更有效，并证实研发投资在环境规制促进绿色技术创新中发挥了中介作用。作为一项市场激励型环境规制政策，中国用能权交易制度时间跨度较短，学术界针对用能权交易制度的研究较少，大部分文献集中于探讨用能权制度指标分配、节能效果与经济效应 等方面，针对用能权交易制度影响绿色技术创新的研究尚处于探索阶段。沈璐和陈素梅 对用能权交易制度的绿色技术创新溢出效应进行了初步考察，但并未阐明和检验其作用机制。探究用能权交易制度对企业绿色技术创新的影响路径，既有助于揭示用能权交易试点制度对于绿色发展转型的促进效果，又能丰富中国探索市场激励型制度建设研究，可为加快全面建设用能权交易市场提供现实依据。综上所述，本文边际贡献主要体现在以下几个方面：第一，探究用能权交易制度对工业企业绿色技术创新的影响效应，为用能权交易制度诱发绿色技术创新提供微观证据，有助于识别激励绿色技术创新的政策着力点。第二，挖掘用能权交易制度对企业绿色技术创新的异质性作用与影响路径，既能丰富用能权交易制度评价结论，又能为用能权交易市场建设提供实践支持。第三，将用能权交易制度作为一项准自然实验，采用 法划分实验组与控制组并控制个体效应和时间效应，有助于科学测度政策效果，减少样本选择偏误对结论造成的不良影响，提高研究结论的可靠性。政策背景、概念界定与机制分析用能权交易制度背景当前，中国经济已由高速增长阶段转向高质量发展阶段，过度依赖能源和环境发展带来的约束愈发明显，为探索资源节约和高效利用的绿色发展方式，年国务院在“十三五”规划中提出“建立健全用能权、用水权、排污权、碳排放权初始分配制度”。同年，国家发改委发布 用能权有偿使用和交易制度试点方案，提出在浙江、福建、河南和四川个省份开展用能权有偿使用和交易试点，并于 年正式批复四省开始实施试点方案。年，“十四五”规划再次强调推进用能权市场化交易。在严峻的节能降耗形势下，国家发改委于月印发的 完善能源消费强度和总量双控制度方案 进一步明确了推动用能权有偿使用和交易的具体实施方案。用能权交易制度是指在政府控制区域用能总量的前提下，根据节能潜力和资源禀赋等条件，赋予企业一定比率的免费初始用能指标，并允许企业从市场上买入或卖出能源消费指标以实现能源消耗总量和强度下降。此方案不仅有助于降低能源消耗、优化能源结构，而且还有助于减少碳排放、实现经济可持续发展。用能权交易制度相关界定目前，对于用能权的权威界定主要来自试点地区政府部门颁布的规范性文件，如浙江省发改委于 年发布的 浙江省用能权有偿使用和交易管理暂行办法 规定：“用能权是指用能单位经各级人民政府节能主管部门确认，在一定时期内依法取得可使用、可交易的能源消费量的权属。用能权交易是指相关主体之间依法进行的用能权指标市场化交易行为。”由此看来，用能权交易主体是指经过政府法定分配或在二级市场上通过交易获得用能指标的单位。用能权交易客体是指企业的用能量指标，即在一定时期内，用能权管理机构基于行政区域内节能目标的综合考量，审核配发给企业的可用能源消费额度。用能权指标稀缺性是用能权交易市场得以建立和运行的基础。在企业生产过程中，如果用能配额不足以支撑实际能源消费量，则可以在用能权交易市场上向其它拥有剩余用能指标的企业购买配额；当企业实际能源消费量少于政府规定配额时，则可以在用能权交易市场上出售配额以获取收益。因此，与碳排放权和排污权交易原理相似，用能权交易制度实际上是一种市场型环境规制，这种环境规制将用能指标作为产权、将用能指标的市场价格作为信号，通过市场交易机制实现能源消费总量平衡，进而达到节能减排和推动企业绿色转型的目的。机制分析用能权交易制度对绿色技术创新的影响机制结合波特假说和企业利润最大化理论，用能权交易制度对企业绿色技术创新具有促进作用，具体表现在增加成本压力和提供创新补偿两个方面。首先，从增加成本压力看，作为一种市场激励型环境规制，用能权交易制度对企业能耗存在一定约束，如果企业保持原有生产技术、模式和产量，一旦能耗量超过政府配发的免费额度，转而购买市场上有限的用能权指标将会提高企业生产成本；而如果企业选择降低产量以减少超额用能所付出的成本，则会降低企业营业收入，从而削弱产品市场占有量和竞争力。因此，无论企业选择哪种用能策略，用能权政策都使企业面临较为严峻的节能压力，间接增加企业生产成本，倒逼企业进行绿色技术创新。因为通过绿色技术创新可以减少企业正常生产所需的能源消耗量，降低购买用能权所付出的成本，增加企业利润。其次，从提供创新补偿看，企业绿色技术创新不仅能够降低能耗量，而且当能耗量减少至固定配额指标以下时，企业还可以出售富余用能指标获取经济利润。此外，绿色技术创新通过帮助企业改进生产方式、提高生产率、增加经营利润，进而抵消购买用能指标的费用，形成创新补偿效应。所以，用能权诱导企业通过绿色技术创新增加收益，进而提升企业通过持续创新获利形成良性循环的积极性。用能权交易制度诱发的绿色技术创新强度依不同行业和不同所有制企业有所差异，非高耗能企业和非国有企业往往存在较为明显的绿色技术创新溢出。由于用能权交易制度并未强制企业必须采取某种行动降低能耗，而是通过市场价格机制间接诱导企业进行绿色技术创新，所以用能权交易制度作用于企业绿色技术创新的机制链条较长，其中存在较多不确定性因素，科技进步与对策 年导致其对于不同行业和不同所有制企业绿色技术创新的影响效果不同。从企业所属行业性质看，用能权交易方案对高耗能行业用能指标审查较为严格，所以高耗能企业往往比非高耗能企业面临更大的用能压力，意味着高耗能企业的生产成本更高，而立即进行绿色技术创新并将创新成果进行实用性转化在短期内无法实现，由此大大降低了高耗能企业绿色技术创新的积极性。非高耗能企业在用能权交易市场上拥有富裕的用能配额，通过出售配额赚取收益能够间接提高非高耗能企业绿色创新投入，进而提高绿色技术创新产出。因此，从短期看，非高耗能企业绿色技术创新意愿高于高耗能企业。从企业所有制性质看，相比于国有企业，非国有企业面临用能指标稀缺、用能成本上升压力，更容易进行绿色技术创新。因此，非国有企业只有通过绿色技术创新活动降低生产成本、提高核心竞争力，才能实现可持续发展。研发投入和政府支持的中介效应机制研发投入、政府支持是企业进行绿色技术创新的基础动力和重要保障，用能权交易制度主要从研发投入和政府支持两个方面对绿色技术创新产生推动作用。（）基于研发投入视角，用能权交易制度对企业绿色技术创新的影响主要表现在两个方面：一是促使企业加大研发资金投入。较大的节能压力迫使企业增加研发资金进行技术改造以减少能源消耗。硬件设施和技术设备是企业进行绿色技术创新的基石，增加研发资金投入有利于改善硬性条件，如建立创新实验室、完善基础设施、更新技术设备等能够极大程度提高企业绿色技术研发效率。二是推动企业吸纳专业技术人员。高质量技术人员是企业绿色技术创新的决定性因素，技术人员可将吸收利用的创新知识通过硬件资源转化为实用性创新产出。企业积极招纳技术人员不仅能够提升技术吸收和改造能力，还有利于加速绿色技术创新成果产出。资金投入与人才引进相互协同，共同促进绿色技术进步，进而提高企业绿色技术创新水平 。（）基于政府支持视角，用能权交易制度通过税收优惠和政府补贴促进企业绿色技术创新。当政府支持强度较低时，企业往往缺乏绿色技术创新主动性，这是因为绿色技术创新往往存在“双重外部性”特征：一方面，企业过度消耗能源造成环境污染带来的负外部性使企业低估节能减排成本，从而没有进行绿色技术创新的原始动力；另一方面，企业进行绿色技术创新后，部分创新成果会变成公共知识产出，进而产生创新溢出的正外部性。绿色技术创新的高投入和高风险只由研发企业承担，创新产出容易被其它企业模仿和复制，由此降低了企业进行绿色技术创新的主动性。用能权交易制度试点方案明确提出，政府要加大财政、税收激励政策力度以支持企业节能改造。税收优惠和政府补贴虽然作用于企业创新活动的先后顺序不同，但实质上都是政府对企业的补助，能够缓解企业绿色技术创新面临的资金约束，为技术创新活动提供风险补偿，提高企业进行绿色技术创新的主动性和积极性。此外，税收优惠和政府补贴还具有信号传递效应，向外界传递出政府对企业绿色发展的认可和支持，能够打破企业与外部潜在投资者之间的信息不对称，吸引投资者对企业绿色技术创新活动提供投资和贷款支持。因此，政府支持在用能权交易制度促进企业绿色技术创新实践中发挥着积极作用。综上所述，本文构建用能权交易制度促进绿色技术创新的传导机制，如图所示。数据说明、模型设定与变量选取数据说明工业企业是中国经济在转型发展过程中控制高能耗、高排放和高污染的主要对象，因此本文以工业企业为研究样本，探讨用能权交易制度对企业绿色技术创新的影响机制，以 年中国沪深股工业上市公司为初始样本