2023年全球矿业展望_闫卫东.pdf

第 卷第期 年月中国矿业 ，收稿日期：责任编辑：赵奎涛基金项目：自然资源部项目“全球地质矿产信息系统”资助（编号：）第一作者简介：闫卫东（），男，毕业于中国地质大学（北京），获博士学位，长期从事国内外矿产资源研究，担任 中国矿产资源年报 世界矿产资源年评 主编、中国矿产资源报告 编写组副组长，发表论文数十篇。引用格式：闫卫东，林博磊，孙春强，等 年全球矿业展望中国矿业，（）：，（）：文章编号：（）：年全球矿业展望闫卫东，林博磊，孙春强，胡容波，赵云，姜雅，于江薇（自然资源部信息中心，北京 ）摘要：年，世界经济在经历“”型反转后增速逐步回落，增长不如预期。世界矿产勘查投资增速下降，铁、铜等大宗矿产勘查投资不足；开发投资增长，但诸多大型项目因为环境和基础设施问题而无法投入建设。受到新冠疫情反复、地缘局势紧张等因素影响，国际矿产品市场动荡加剧。需求萎缩致使铁矿石等大宗矿产品价格下跌，但在绿色转型推动下，锂、稀土等价格大幅上涨。资源民族主义表现形式多样化，多国宣布成立国家矿业公司、禁止原矿出口和提高权利金。展望 年，世界经济下行风险加大，矿产资源国采矿业 下降。美国等西方国家勘探开发回归，金、锂和稀土继续成为勘查热点矿种。国际矿产品市场调整企稳，新能源汽车矿产需求依然旺盛。矿业公司 风险持续，将面临融资以及劳动力成本上升的挑战，但绿色转型将带来新机遇。关键矿产困局难解，美欧出台激励政策，刺激本土矿产勘查开发，并通过伙伴关系，提高安全供应保障。关键词：世界经济；全球矿业；关键矿产；锂；稀土中图分类号：文献标识码：，（，）：，“”，；，（，），中 国 矿 业第 卷 ，：；全球矿业与世界经济一样，也呈现出明显的周期性特点。但两者并非同步，受到经济波动的影响，全球矿产开发投资和市场价格变化存在一定的滞后性。年，受世界经济下行、通货膨胀加剧、新冠肺炎疫情反复、地缘政治恶化以及资源民族主义等因素的影响，国际矿产品市场剧烈动荡，大多数矿产品价格冲高后回落，这种情况与 年全球矿业达到阶段性顶点的状况类似。为保障电动汽车等战略性产业发展的需求，西方国家运用补贴等政策，推进国内矿产资源勘探开发，同时建立国际矿产资源安全伙伴关系，并禁止外国国有企业参与本国关键矿产开发，但不同国家、不同地区政策取向不同，市场冷热不均。年，全球矿业面临世界经济下行、地缘政治和 （，）风险加剧等方面的挑战。本文从世界经济、矿产勘查开发、矿产品供需、矿业公司经营和重要矿产资源国法律政策等个方面对 年全球矿业形势进行了回顾，对 年的全球矿业形势进行了简要分析，认识和结论仅供参考。世界经济下行风险加大，矿产资源国采矿业 下降国际货币基金组织（）在 年 月份发布的 世界经济展望 报告中将 年全球经济增速从月份预测的 下调为，维持 年 的增速不变（表）。表 下调世界经济增长预期 类型 年 年世界 发达经济体 美国 欧元区 日本 英国 加拿大 新兴和发展中经济体 中国 俄罗斯 巴西 印度 南非 沙特阿拉伯 墨西哥 资料来源：文献。预测，发达经济体 年 增幅为 ，年降至。其中，美国 年增幅为，年降至；欧元区 年增幅为，增幅只有；日本 年增幅为，年基本持平，为；英国 年增幅为，年只有；加拿大 年增幅为，年降至。年，新兴和发展中经济体增长，较发达经济体高出 个百分点。“金砖五国”中，巴西增长，俄罗斯萎缩，印度增长，中国增长，南非增长。年，新兴和发展中经济体增速与 年持平，将中国经济增速 从 下 调 为 ；将 巴 西 经 济 增 速 从 下调为，但将俄罗斯增速从 上调为 。分季度来看，主要经济体走势有所不同。其中，美国、欧元区和英国在 年第一季度增幅最高，分别达到、和 ，随后连续两个季度增速减 缓，第 三 季 度 分 别 降 至 、和 。印度与日本走势相同，第一季度较低，分别为 和，第二季度增幅上升，分别达到 和，第三季度增速下降，分别为 和。中国在第一季度增幅最高，为，第二季度下降至 ，第三季度回升至 （图）。石油 输 出国 组 织（）年 和 年 增幅预估分别为 和。其中，年沙特阿拉伯预计 增幅为 ，伊拉克为 ，科威特为 ，阿拉伯联合酋长国为 ，远远高于全球 的平均增速；年，沙特阿拉伯、伊拉克和阿拉伯联合酋长国的 增速预计分别为、和，仍然高于全球平均水平，但科威特的增幅只有。受国内局势动荡的影响，利比亚 年 萎缩了 ，不过 年有望大幅回升。年，委内瑞拉经济增速在以上，年增幅有望继续保持这一水平。在主要矿产资源国中，受到国内政治经济局势的影响，智利、秘鲁经济 年逐季度下滑，例如智利 增速从第一季度的 下降到第三季度的 ；秘鲁则从第一季度的 降至第三季度的 。年的俄罗斯 增速则从第一季度的 降至第三季度的 。其他国家中，澳大利亚 增速从 年第一季度的 增第期闫卫东，等：年全球矿业展望至第三季度的；加拿大从 年第一季度的 增至第三季度的；南非从 年第一季度的 增至第三季度的，巴西从第一季度的 增至第三季度的（图）。图世界主要经济体近年 增速季度变化 （资料来源：文献）图世界主要矿产资源国家近年 增速季度变化 （资料来源：文献）受到铁矿石和铜矿价格下跌的影响，年前三季度，巴西矿业生产下降了 ，智利矿业生产下降了 ，秘鲁矿业生产下降了 。但在煤炭、铀、天然气等能源价格上涨推动下，同期澳大利亚矿业生产增长了 ，加拿大矿业生产增长了，哈萨克斯坦矿业生产增长了，纳米比亚矿业生产增长了 ，阿根廷矿业生产增长了 。能源转型促使矿产资源开发格局发生一定程度的变化，拥有锂、石墨、稀土等关键矿产的国家面临新的矿业发展机遇，比如津巴布韦、玻利维亚、坦桑尼亚、莫桑比克、卢旺达、刚果（金）、尼日利亚等。西方国家勘探开发回归，金、锂和稀土继续成为勘查热点矿种受矿产品价格波动的影响，世界矿产开发投资面临挑战。根据标普全球市场财智（）对勘查预算在 万美元以上中 国 矿 业第 卷的 家矿业公司的调查统计，这些公司 年有色金属勘查预算合计约为 亿美元，较 年增长 左右（图）。年全球勘查预算有可能小幅下降，预计降幅为。图 年以来世界有色金属勘查投入变化 （资料来源：文献）年，澳大利亚矿产勘查投资继续增长，但增幅下降，钻探工作量也出现下降。根据澳大利亚联邦统计局（）统计，该国 年矿产勘查投资为 亿澳元，较 年增长 ；全年钻探进尺为 万，较 年增长 。年前三季度，勘查投资额为 亿澳元，较 年增 长 ；钻 探 进 尺 为 万，下 降 ；新矿床勘查投资和钻探进尺同比增长 和 ，分别为 亿澳元和 万。年，澳大利亚镍、铜、金、锂和稀土矿产勘探取得重要成果。世界级的胡里马尔（）铜镍铂族金属矿床资源量进一步上升，三级矿石资源量为资源量为 亿，钯铂金（）品位 、镍 、铜、钴 ；同时，外围勘探还发现新的矿床。金矿一直是澳大利亚重要勘探矿种，年十大钻探成果中，有个与金矿有关；其中，塔斯马尼亚州亨蒂（）金矿钻探见矿 、金品位 。锂矿取得重要发现，北领地的芬尼斯（）锂矿项目钻探在 深处见矿 ，锂氧化物品位 。另外，西澳州、南澳州还发现了黏土型稀土矿。自 年以来，美国矿产勘查投入总体呈现上升趋势，特别是 年起持续大幅上升。根据标普全球市场财智（）统计，年美国矿产勘查投资为 亿美元，较 年的 亿美元增长 。此外，年美国钻孔数也较 年增长了 ，近 个，其中 有重 要 见 矿 的 钻 孔 数 增 长 了 ，近 个。美国地质调查局（）联合美国国家航空和航天局（）对加利福尼亚、科罗拉多、内华达、亚利桑那、新墨西哥和犹他州的部分地区进行关键矿产潜力填图。内华达州、亚利桑那州、阿拉斯加州等在锂、铜、稀土等关键矿产方面取得重要进展，特别是内华达州的邦尼克莱尔（）、萨克帕斯（）以及俄勒冈州与内华达州交界处的麦克德米特（）三大黏土型锂矿。根据标普全球市场财智（）数据，年厄瓜多尔矿产勘查投资占全球的比例只有 。自 年卡斯卡维尔（）铜金矿勘探取得重要进展以来，该国矿产勘查投资在全球占比已经上升至 ，成为南美第 五 大 矿 产 勘 查 投 资 国。近 年 来 波 韦 尼 尔（）、瓦林萨（）以及布拉马德罗斯（）铜金矿取得重要进展。其中，瓦林萨铜金矿项目已发现瓦林萨中、瓦林萨东、瓦林萨西、瓦林萨南以及亚威等多个矿床，瓦林萨中矿床目前总资源量为铜 万、钼 万、金。拉美其他国家中，矿产资源国阿根廷、巴西、智利和秘 鲁 矿 产 勘 查 投 资 大 幅 回 升，分 别 增 长 了 、和 。特别是阿根廷，其丰富的铜、金和锂资源吸引了国际投资者的关注。年，玻 利 维 亚 卡 兰 加 斯（）、银 沙（）等金银矿钻探取得重要成果，且深部有很大的斑岩铜矿潜力，这些成果将吸引更多勘查投资。随着委内瑞拉与美国关系缓和，西方矿产勘查公司再次进入该国勘查的可能性加大。在金、稀土、锂等矿产勘查投资推动下，年非洲大部分国家勘查投资上升。总体上看，西部和南部勘查活跃，而东部和北部偏弱。勘查投资超过亿美元的个国家中，有个位于西非，其中马里勘查投资 亿美元，较 年增长 ；加纳勘查投资 亿美元，增长；科特迪瓦勘查投资 亿美元，增长 ；这几个国家勘查矿种主要为金矿。布基纳法索勘查投资为 亿美元，较 年下降 。在稀土等关键矿产勘查推动下，年马拉维、肯尼亚矿产勘查投资分别增长了 、。年，非洲锂、稀土和铂族金属等勘查活动会更加活跃，津巴布韦、南非矿产勘查投资也有望继续增长。根据美国工业信息资源公司（）对全球目前 个在建金属和矿物项目（包括开采、洗选和冶炼）的最新统计数据，其总投资额为 亿美元。其他正在规划和设计的项目第期闫卫东，等：年全球矿业展望还有 个（图）。全球矿业项目投资额合计大约为 万亿美元。图世界矿业开发项目投资预算 （资料来源：文献）刚果（金）卡莫阿（）卡库拉（）铜矿 投 产 将 大 幅 增 加 该 国 铜 产 量，克 拉 维 科（）铜矿投产一定程度上弥补秘鲁其他大型铜矿生产受到干扰而带来的产量损失。受到基础设施不足以及环保等因素的影响，几内亚的西芒杜（）铁矿、美国的佩布尔（）铜金矿以及格陵兰的科瓦内湾（）稀土矿等短期内仍开发无望。年，在旺盛的需求以及价格飙升刺激下，锂、稀土将成为投资增速最快的矿种。从不同国家来看，位于“锂三角”的阿根廷、智利和玻利维亚，非洲的刚果（金）、津巴布韦，以及澳大利亚、加拿大和美国，都将有锂矿项目上马。巴西、智利、马拉维、澳大利亚，以及亚洲的越南、缅甸等重稀土资源丰富的国家，将吸引国际投资加快开发离子型稀土矿项目。矿产品市场调整企稳，新能源汽车矿产需求依然旺盛 年国际矿产品市场“过山车”式的行情品种之多、振幅之大并不多见。地缘局势紧张加剧欧洲能源危机，煤炭、石油、天然气价格暴涨；同时，电动汽车发展速度之快超过大多数人预期，带动锂价飙升。受到俄乌军事冲突以及印度尼西亚出口政策的影响，国际镍价大幅震荡，使得伦敦金属交易所一度停止交易。地缘局势紧张推动 年国际原油价格大幅上扬，欧佩克（）、西德克萨斯（）和布伦特（）原油均价分别为 美元桶、美元桶和 美元桶（图），较 年分别上涨 、和 ，创 年以来新高。年，如果世界卫生组织（）宣布新冠病毒疫情结束，交通行业对石油的需求将继续回升，国际原油价格有望再次冲击 年高点。图 年来国际原油价格变化情况 （资料来源：文献）年世界粗钢产量下降，不过降幅逐月缩小。根据世界钢铁协会（）统计，年前 个月世界粗钢产量为 亿，同比下降 ；美国、欧盟和日本等经济体降幅分别为 、和 ；中国前 个月粗钢产量为 亿，下降，连续第二年下降。年月份国际铁矿石价格在达到 美元的高点后持续下跌，月份跌至 美元。各机构对 年国际铁矿石价格预测分歧较大，其中，惠誉方案（）认为国际铁矿石价格将下跌至 美元，荷兰国际集团预测为 美元，瑞银集团预测为 美元，花旗集团则比较乐观，预测为 美元。年，国际有色金属价格大幅震荡，铜、铝、锡等金属价格冲高后回落，特别是锡价和镍价振幅较大（图）。受开采品位下降和企业经营问题的影响，世界最大产铜国智利 年前 个月铜产量累计为 万，同比下降。世界三大金属交易所铜库存量 年末再次降至多年来最低水平（图）。与 年初相比，年底 铜价下跌了 ，镍价上涨了 ，锡价下跌