2023年浅析中小企业财务风险的管理.doc

浅析中小企业财务风险的管理 ：财务风险的管理，是通过分析企业所面对的财务风险，采取财务和非财务的方法和手段，降低、躲避财务风险或者实现与所承当的财务风险相对应的财务收益的过程。在市场经济环境下，企业面临的内、外部经营环境是不断变化的，企业所面临的财务风险也向更广范围和深层次的方向开展。而财务风险作为一种信号，能够全面综合反映企业的经营状况,要求企业经营者进行经常性财务分析,防范财务危机,建立预警分析指标体系,进行适当的财务风险決策。财务管理是生产经营过程中的现金流量最大化和投资经营活动收益的最大化从而实现股东价值最大化公司目标。 关键词：中小企业 财务风险 防范措施 一、前言  　　随着我国资本市场的迅速开展,很多上市公司和大型集团公司的经营管理逐渐由资产经营为主转变为资本经营为主,进入了财务为导向的企业管理阶段。在这种经济背景下,企业财务管理将成为企业管理的核心问题。作为风险管理核心组成局部的财务风险管理已经伴随着风险管理全球性运动的兴起而备受世界各国理论界和实务界的重视。  　　从经济学角度看,现代企业的财务风险是一种微观经济风险,是企业所面临的全部风险的货币化的表现形态,是企业经营风险的集中体现。在当今高度货币化的经济社会中,企业在市场经济的环境下组织生产经营活动所面对和承受的各种风险,其发生、开展和危害都集中地反映为企业的现实或潜在的经济利益损失,各种非经济损失也可以按一定方式折算为经济损失。从这个角度看,企业风险的大小及损失程度都直接和清楚地表现于企业财务收支的变化之中,最终表现为企业财务收益的减少。  　　由此可见，对公司存在的财务风险分析其成因，并采取一定的措施进行防范和管理成为一个重要的课题。 　　二、中小企业财务风险概述 财务风险是企业风险中最为常见的一种，它强调风险主体是市场经济的参与者和竞争者。对企业财务风险的理解有狭义和广义之分：  　　狭义的财务风险通常被称为举债筹资风险，是指企业用货币资金归还到期债务〔即归还到期的本金加利息〕的不确定性。这种观点认为财务风险只与负债经营相关，没有债务也就不存在财务风险。  　　广义的财务风险就是指企业财务活动由于受不确定因素的影响，使企业实际财务收益与预期收益发生偏离，因而蒙受损失的可能性。它不仅仅是筹资风险，还应包括投资风险、资金回收风险、收益分配风险等。  　　企业外部环境的复杂性是财务风险产生的外部原因。企业财务管理活动的外部因素影响包括自然因素、社会因素、市场因素等，它们是对企业财务管理活动产生影响的外部条件，外部因素的变化对企业来说是难以准确预见和把握的，具有不确定性，势必会给企业带来财务风险。自然因素的影响。自然界总是处于一种运动变化之中的，而自然灾害往往对企业的正常运营造成破坏性的影响,这些最终都要反映到企业的财务成果上来。社会因素的影响。企业生存的社会环境是不断开展变化的,如国际国内政治形势、社会制度与文化、顾客的消费习惯与价值尺度、国家的相关法律法规、财政信贷政策、宏观经济状况等因素的变化,都有可能使企业的财务风险加大。市场因素的影响。市场是企业生存的根底,但市场总是处于高度的变化之中的, 市场信息的不确定性是财务风险产生的重要原因。市场供求关系的变化、价格水平的升降、各国汇率的变动、竞争对手的策略调整,以及市场信息的不对称等因素都可能导致企业的财务风险增强。 　　内部因素的影响。在企业内部，为了适应市场的要求和加快企业的开展，现代企业的财务活动日益复杂化和多样化,在资金筹集、资金投放、资金运营、收益取得等方面的风险日益加强。同时，企业的管理水平、产品或效劳质量、经营条件、工作效率、员工素质等也会给企业财务管理活动带来风险。 中小企业的财务风险又有两层含义：一是中小企业由于财务结构的不合理而带来的到期不能归还债务，使其丧失偿债能力，陷入财务危机甚至破产的境地中；二是借款数额的增加导致中小企业所有者收益的波动性，由于负债可能使企业经济效益下降，甚至可能会导致企业产生亏损的风险。        中小企业财务风险大致的那么分为：筹资风险、投资风险、资金回收风险、收益分配风险等几个大类。 三、中小企业财务风险德防范措施 1. 要树立风险意识。 加强企业管理的根底设施建设，加强对企业管理人员的业务培训，增强他们在认识风险、分析风险和防范风险的能力，提高管理决策水平。基于财务人员在企业财务风险防范中的重要地位，对企业财务人员的培训不应只局限于会计继续教育，还要全面提高企业财务人员的素质，掌握企业风险管理理论，能够准确地分析企业的外部环境及其变化,时刻关注国家的经济政策调整,以便能够及时做出防范措施,以减少企业的财务风险。 2. 建立财务风险预警系统。 建立财务预警系统是财务管理制度创新的必然选择。在市场经济条件下，企业经营面临着巨大的风险与不确定性，经常有企业发生财务风险甚至破产。历史情况说明，财务风险并非在一朝一夕内形成，而有一个较长的潜伏时期，因此有必要建立财务危机预警系统，对企业的财务状况进行监测、信息反响，在财务危机的萌芽状态预先发出危机敏报，促使经营者及时采取有效对策，改善管理，防止企业陷入破产的境地，以保护各相关主体的利益。  3.理顺企业内部财务关系。 为防范财务风险，企业必须理清内部各种财务关系。首先，要明确各部门在企业财务管理中的地位、作用及应承当的职责，并赋予其相应的权力，真正做到权责清楚，各司其职；另外，在利益分配方面，应兼顾企业各方利益，以调动各方面参与企业财务管理的积极性，从而真正做到责、权、利相统一，使企业内部各种财务关系清晰明了 。 4. 筹资环节财务风险的防范         为了能很好的防范筹资过程中的财务风险，中小企业可以采取以下具体的方法：       4.1 树立良好的自身形象,建立良好的合作伙伴关系。银行等金融机构是中小企业筹集资本的主要渠道,其借款利息也相对较低。所以说，中小企业应竭尽全力同银行等金融机构建立良好的合作关系，争取获得他们的最大的支持，为企业的开展需求资金创造一个很好的资金输入渠道。这那么需要政府和其他经济组织努力为中小企业创造良好的条件，但更需要中小企业通过自身做出的努力。        4.2 中小企业应充分利用自有资金。加强对自己资金的控制和管理，对企业各种收入支出的往来款项要严格地审批。中小企业自身的经济因素决定了企业对自有资金充分利用的重要性。       4.3 优化资本结构，适度负债经营。中小企业本钱最低、企业价值最大时的资本结构，其判断标准有两个：一是有利于最大限度地增加所有者财富，能使企业价值最大化;二是资产保持最大的流动，并使资本结构具有弹性。其中，资本本钱最低是主要标准。从资本本钱及财务风险的分析可看出，负债筹资具有降低税务支出、降低资本本钱，使主要资本利润率不断提高等杠杆作用和功能。因此，对外负债是企业的主要筹资方式。选择使综合资本本钱最低的融资组合，实现企业价值最大化，使中小企业财务风险降至最低水平的标志之一。         4.4 把握时机，积极拓宽中小企业的筹资渠道。中小企业的筹资渠道相对大企业来说是比拟窄的。所以说中小企业应充分利用一切有利的筹资渠道，除了从银行等金融机构借款以外，还应充分利用应付账款、应付票据、预收账款等一些商业信用。 5. 投资环节的风险防范         投资是企业在生产过程中都必须要有的一种经营方式，对于中小企业的投资风险的防范大概有以下几个方面：        5.1 要慎重投资。中小企业的自身资金条件为：资金规模小，如果对任意一个项目的投资稍有偏差或者失误，往往会引起中小企业的投资风险，所以说中小企业在企业资金运转良好或有节余资金的情况下去考虑能产生额外利润的另一项投资行为应该是最为保险的。        5.2 有个严谨的投资方案。如果投资的是生产经营过程中一项所必不可缺的环节或是进行一项感觉有风险的投资，企业必须要在投资之前拟定一份严谨地投资方案，并进行科学的投资与资金回收的评估和预测，从而选择最正确的资金投入时间，以最大限度的防止造成资金的短缺或流失。 6. 中小企业资金回收风险的防范         在市场竞争日益剧烈的今天，信用交易的存在使得中小企业资金回收的比例难以降低，资金回收控制不严，会造成企业大量资金白白流失。对资金回收的风险有以下几个方法可以加以防范：第一是利用对品质、能力、资本、抵押和条件这五个系统对客户进行科学合理的评价。对不同的客户采取不同的政策，给予其不同的信用制度和信用折扣等；第二是在赊销和现销两者之间做个科学的权衡，如果赊销比现销能给企业带来更大的利润和好处时，才应当实施对商品的赊销。第三是中小企业应加强对“账龄〞的分析，确定一个明确的应收账款的比例。对应收账款的回收情况进行跟踪式的监督和管理。第四是采取适当的回收政策。对不同的客户、不同的“账龄〞采取不同的收账政策。在保证能有效地回收账款地同时，应注意防止伤害客户与我方的合作关系。 7. 中小企业收益分配风险的防范         中小企业在收益分配中既要考虑到短期利益，也要考虑到长期利益。中小企业员工的流动性是比拟大的，因为中小企业一般都是正处于创业或者成长期，资金需求量大，资金紧张，企业不能给员工提供较好的福利或者薪酬。中小企业要缩小和大型企业间的员工待遇差距，稳定自身的员工队伍，让员工切身感受到自己的收益与企业的命运是紧紧的联系在一起的，这将极大的增强了员工的归属感，激发员工的工作热情和潜力。这不仅会增强企业的竞争力，而且即使出现暂时的财务危机，也会有更多的员工愿意与企业共同度过难关。因此，中小企业对收益分配风险的防范应积极的与员工进行沟通既要考虑到短期利益，也要考虑到长期利益，充分调动起员工的积极性，促进中小企业未来的开展。 中小企业在当今经济市场中占有重要的地位，由于其自身经济能力的限制，使得中小企业抵御和控制企业财务风险的能力远远的不如大型企业。常会因为资金短缺而导致生产经营活动出现困难，甚至破产等一系列现象，由此引发了到期不能归还债务、利润结算与期望值相差较大等现象。企业的财务风险是客观存在的，但是它在一定程度上也是可以预见和进行控制的。企业只有在对财务风险有了一定认识，在制定决策时考虑到财务风险，定期对企业各类财务信息加以比照分析，找出企业潜在的风险因素，建立起财务风险防范体系之后，才能够使企业最大限度地防止财务风险，实现最终的目标，获取更多的收益，健康持续地开展。 参 考 文 献 [1]王志民试论企业财务风险的管理，内江科技，2023年第7期. [2] 徐波，对企业财务目标的再认识，上海会计 2023 年第 8 期。 [3]邢岚紫，略论企业财务风险管理，北方经济，2023年第8期 [4] 李心合，关于财务理论假设干 问题 研究，财经研究 2023 年第 1 期 [5]梁兴隆，试论财务风险管理，内蒙古煤炭经济，2023年第6期 后 记 本文在撰写过程中，得到指导教师 精心指导，在此表示衷心感谢。 7